【市场主线】

周三大盘全天低开后震荡调整，新股N盟固利一度涨超36倍，以另类的赚钱效应点燃了盘面。除了新股集体暴涨外，医药股延续反弹，4只连板股中有3只来自医药板块，新股和医药股的眼球效应十足。市场的“割裂感”似乎进一步加剧，昨日暴涨的新股本质上和上周五下午的超导股类似，只不过昨日资金选取的是人气更高的新股，并成功引起了市场的关注。

目前上证指数日线已经收了四根阴线，量能也回到接近地量水平，而新股的表现则反应出资金是有浓厚做多意愿的，可以说是“一面似海水一面似火焰”，叠加周末临近，今明两天大概率会迎来一个短期的变盘点。

题材上，关于301新股，近一个月内本栏目已多次进行过前瞻，近期国缆检测和N盟固利的走势也符合推演。但经过昨日的疯狂后，尤其是对于开板新股的关注度陡增，反而应该注意风险了。昨晚很多人会联想到首批创业板注册制新股康泰医学，但2020年8月底-9月初期间涨幅更大的反而是天山生物，并不是首批18家新股中的任意一只，包括9月之后的很长一段时间都未再有类似的暴涨行情出现了。因此，301次新股未来作为暗线大概率会继续延续，但单纯的炒作新股行情可能会面临很大的风险。其次，在新股暴涨之前，昨日医药股的表现是很超预期的，资金率先发动了SPD（医疗耗材物流管理）以及减肥药概念，除了这些细分领域本身的利好外，更主要的原因还是医药板块本身位置低且整体强势，这也是为何会将其类比房地产行业，后续的炒作路径也可以参考地产，即观察行业新动向和新催化。最后，考虑到临近周末，会有资金博弈潜在利好，并且金融依然是大多数人心中的锚定点，可能会有资金继续尝试发动大金融板块，至少从近期的表现看，互联网金融相关个股的弹性还是更强的。

【龙头板块】SPD

SPD是一种全院医用物资一体化管理模式，医院可实现供应链精细化管理、高值耗材全流程可追溯、物流管理成本明显降低、物资管理效率提升。2022年6月，卫健委管理研究所已将医用耗材SPD精细化管理模式纳入研究体系。根据分析师统计，仅2022年1月-10月，全国共有百余家医院公开招标SPD相关项目，尤其在当前背景下，看好随着SPD市场的进一步扩大，会有更多的厂商逐步进入市场开拓业务。板块内上市公司包括：药易购、国科恒泰等。

【热点前瞻】

中电云脑：发布基于PKS国产化脑机交互信号采集系统，填补脑机交互产业链空白

作为中国电子信息产业集团旗下脑机交互领域企业，中电云脑重磅发布基于PKS的国产化脑机交互信号采集系统“天谷”V1.0。该脑机产品是由中电云脑、脑机交互与人机共融海河实验室、天津大学合作研发的，为满足脑机交互领域医疗、科研与教学需要，面向EEG、ECG等神经电生理信号采集与计算应用，构建的生理信号的采集、处理、传输系统一体化系统，有效填补脑机交互领域产业链空白具有很强的现实意义。脑机技术主要提供监测、替代、改善/恢复、增强和补充五大功能。国信证券张衡表示，当前脑机接口相关技术尚处于早期，但是从应用领域和未来商业价值上均具备较大潜力。

上市公司中，创新医疗参股博灵脑机（杭州）科技有限公司的比例为40%，博灵脑机在过去一年实现了原理样机的升级换代，并已经开始在患者身上进行在体测试，取得了一定的进展。汉威科技控股子公司苏州能斯达研发的新型脑机接口微纳传感器集成了类皮肤柔性传感技术和纳米材料技术，是能斯达研发的在新型柔性触觉传感器类脑交互方面的一个应用方向。

无人机使用在俄乌冲突中日渐常态化

俄罗斯国防部通报称，俄方在莫斯科州挫败乌克兰方面使用无人机进行袭击的图谋，两架无人机已被防空系统击落。事件没有造成人员伤亡和财产损失。俄媒报道显示，俄罗斯近期频遭无人机袭击。俄方也在增强自身的无人机作战能力。专家指出，无人机袭击在俄乌冲突中可能会更加频繁。分析师认为，随着我国无人机的逐步列装以及国外军贸需求不断提升，无人机产业链将充分受益。尤其在军用无人机方面，拥有先进无人机整机业务，以及盈利能力强、技术含量高的零部件上市公司有望优先受益。

上市公司中，北方长龙主要从事以非金属复合材料的研发，已参与了中航工业下属某所的无人机项目，该项目正常推进中。显盈科技是大疆创新的供应商，主要给大疆供应无人机、手持云台的机身塑壳和轮毂等结构件。

【海外映射】

1、西班牙迎来今夏第三波热浪，可能危及橄榄油等农作物，同时亚洲大米价格涨至近15年来最高水平，全球食品通胀或再抬头，A股农产品概念股包括：华资实业、宏辉果蔬等；

2、世卫组织正追踪在英国和美国传播的新冠EG.5变异株，并发布了关于新冠病毒的长期建议，A股相关概念股包括：拓新药业、仟源医药等。

【风险提示】

中铁装配：孙志强拟减持不超过6%；京投发展：股东程少良拟减持不超过2%股份；圣湘生物：股东朱锦伟拟减持不超2%公司股份；惠博普：黄松拟减持不超过1.68%公司股份；万隆光电：立安民投资拟减持不超1.53%公司股份；东风股份公告，股东及董事兼高级管理人员拟减持不超过1.09%的公司股份；铭普光磁：控股股东拟减持不超过1%股份。