01   今日财经早餐·热点新闻

1）PMI数据：国家统计局数据显示，3月份，制造业采购经理指数（PMI）为50.8%，比上月上升1.7个百分点，高于临界点，制造业景气回升；非制造业商务活动指数为53.0%，比上月上升1.6个百分点，高于临界点，表明非制造业景气水平持续回升；综合PMI产出指数为52.7%，比上月上升1.8个百分点，高于临界点，表明我国企业生产经营活动扩张加快。

2）低空经济：3月29日，中国民航局举行新闻发布会。民航局综合司副司长孙文生在会上透露，民航局下一步将加快相关基础设施建设，探索创新无人机适航审定模式，迭代升级低空飞行的安全监管体系等举措，助力开辟低空经济新赛道。

3）标准化发展：国家发改委、工信部等18部门联合发布关于印发《贯彻实施〈国家标准化发展纲要〉行动计划（2024—2025年）》的通知。《通知》指出，聚焦脑机接口、量子信息、生成式人工智能、元宇宙等领域，前瞻布局未来产业标准研究。

4）四新新质生产力：近日，按照“四新”（新赛道、新技术、新平台、新机制）标准，国务院国资委遴选确定了首批启航企业，加快新领域新赛道布局、培育发展新质生产力。

5）大连万达：3月30日，太盟投资集团、中信资本、Ares Management旗下基金（Ares）、阿布扎比投资局（ADIA）旗下全资子公司Platinum Peony和穆巴达拉投资公司（Mubadala Investment Company）联合向大连新达盟商业管理有限公司投资约人民币600亿元，合计持股60%。该笔投资为近五年在中国私市股权市场中单笔最大规模。

6）房地产：3月31日，根据中指研究院发布《2024年1-3月中国房地产企业销售业绩排行榜》显示：2024年1-3月，TOP100房企销售总额为8978.3亿元。其中，TOP10房企销售额均值为428.8亿元。

7）星闪联盟：2024国际星闪联盟产业峰会近日在深圳举办，峰会发布了星闪联盟成立以来的主要成果，包括21个星闪2.0标准发布，以及31款星闪新产品等。

8）游戏版号：国家新闻出版署发布2024年3月份国产网络游戏审批信息，共107款游戏获批。三七互娱、巨人网络、吉比特、中青宝等上市公司产品在列。

9）芯片被限制：美国商务部下属工业和安全局（BIS）当地时间3月29日发布实施额外出口管制的规定，拟于4月4日生效。这份166页的规定针对半导体项目出口，旨在使中国更难获取美国人工智能芯片和芯片制造工具，例如新规规定，对向中国出口芯片的限制也适用于包含这些芯片的笔记本电脑。

 

02  今日财经早餐·舆情热度

1）5.5G-中国移动在杭州全球首发5G-A商用部署，公布首批100个5G-A网络商用城市名单，并宣布计划于年内扩展至全国超300个城市，建成全球最大规模的5G-A商用网络（通宇通讯、高斯贝尔、盛路通信、灿勤科技、硕贝德等）；

2）小米汽车-小米集团董事长雷军在小米汽车上市发布会上宣布，小米SU7正式上市。据小米汽车官方微博消息，小米汽车上市27分钟大定突破50000台（凯众股份、厦门信达。铁流股份、海泰科、中机认检等）；

3）低空经济-工信部等四部门发布《通用航空装备创新应用实施方案（2024-2030年）》。其中提出，推进电动垂直起降航空器（eVTOL）等一批新型消费通用航空装备适航取证（中信海直、四创电子、光启技术、宗申动力等）；

4）通感一体化-3月28日，中国移动在杭州全球首发5G-A商用部署。在未来，5G-A 不仅可以支持低空飞行器的实时数据传输，还可以助力实现低空飞行器的可视、可管、可控，提升低空飞行安全监管能力（华体科技、豪尔赛、茂硕电源、时空科技、深城交等）；

5）有色金属概念-中信建投近日发布的研究报告指出，美联储预计在年中降息的预期增强，这将推动工业金属价格的上涨势头（三祥新材、众源新材、北方铜业、正平股份、盛达资源等）；

6）新能源汽车-近期，各地通过多种政策促进汽车消费。在黑龙江哈尔滨，将共计发放3000万元政府促消费资金，一些汽车销售商也同步推出了多重促销活动（华生科技、联明股份、标准股份、康普顿、无锡振华等）；

7）业绩超预期-Wind数据显示，截至3月28日22时，A股共有815家上市公司披露了2023年年报。其中，669家公司计划现金分红，占比约为82.09%（开创国际、华荣股份、中国国贸、耐普矿机等）；

03  今日财经早餐·公司要闻

【奥特佳】相关股权转让完成后，长江一号产投长江一号产投持有公司18%股份，表决权比例为22.86%。长江一号产投成为公司的控股股东，湖北省国资委成为公司的实控人。

【万业企业】子公司上海凯世通半导体股份有限公司近日向12英寸集成电路新客户交付了首台面向CIS（CMOS Image Sensor）的大束流离子注入机。

【帝科股份】拟以简易程序定增募资不超过2.65亿元，用于年产2000吨导电银浆扩建项目、年产50吨低温导电银浆的研发和生产项目。

【亨通光电】拟为全资子公司亨通高压继续引入战略投资者。

【保隆科技】获得空气悬架系统产品项目定点通知书。

【中原内配】3月31日在互动平台表示，公司目前已构建起“氢燃料电池发动机、双极板、空压机、加湿器、氢气循环泵”等五大氢能产业格局，明确了“现有产业升级和氢燃料电池核心零部件产业形成互为支撑、双产业同步发展”的发展战略。

【上汽集团】发布消息，智己L6定档4月8日发布。智己L6率先搭载行业首个量产上车的“超快充固态电池1.0”，突破1000公里超长续航。另外，智己汽车全球首发“智慧数字底盘”。

【扬杰科技】3月30日在互动平台表示，公司已进入小米汽车首批优选供应商名单，并且已经有部分产品批量交货。

【江波龙】在互动平台表示，向小米汽车供应了公司旗下Foresee品牌的车载DVR高速闪存盘。

【商络电子】在互动平台表示，公司通过Tier1供应商间接为小米汽车供应阻容感、二三极管、电源芯片等电子元器件，公司将间接受益于小米汽车上市。

【旷达科技】在业绩说明会表示，芯投微是公司向高科技方向转型升级的重要布局，芯投微部分产品可以应用于5.5G通讯技术中涵盖的频段，并将开发更多适用于5.5G通讯技术的产品。

【英诺特】预计一季度净利同比增长156.42%至186.15%。

【浙商证券】拟通过协议转让方式受让国都证券19.1454%股份。完成后，浙商证券将成为国都证券的第一大股东。此次股份转让价格为2.673元/股，耗资29.8亿元。

【润和软件】控股子公司广州润和拟通过增资扩股的方式引入南网数研院。广州润和本次新增4000万元注册资本，认购价格为11元/股，南网数研院将认购其中的1700万元注册资本。

【南网储能】拟投建广西钦州抽水能电站项目，投资总额约76.89亿元，项目位于广西钦州市灵山县境内，规划总装机容量120万kW。

【润都股份】近日收到国家药品监督管理局核准签发的瑞加诺生《化学原料药上市申请批准通知书》。瑞加诺生是公司在心脏负荷用药领域产业链的重要布局，随着心脏负荷药物在冠心病诊断领域的应用推广，有望惠及更多患者。

【埃斯顿】表示，随着国家设备更新和消费品以旧换新政策的有效落实，公司对2024年下游的复苏较为乐观。在汽车行业，公司机器人产品在整车厂和零部件企业行业已经获得较多应用案例，2024年将会拓展更多汽车及零部件客户的规模化应用。在电子行业。随着AI在手机，笔记本上的应用，预计2024年电子行业市场会有较大增长，公司在加大对轻量化机器人的开发及市场力度。

【时代电气】表示，公司宜兴、洲两地产线(IGBT三期)建设正在推进，宜兴产线今年下半年开始试生产，株洲原有产线(IGBT一期、IGBT二期)在提升产品良率，芯片产出率，整个半导体业务依然会保持快速增长的态势。

【多氟多】表示，公司LiFSI业务不断进行工艺迭代更新，今年计划建成2000吨产能，预计出货千吨左右。公司已完成钠离子电池研发体系搭建，并建设了钠离子电池中试产线。公司对固态电池保持关注，半固态电池正在进行研发工作;固态电池需要用固态电解质，公司有一些前瞻性研究和储备。

【锐捷网络】互动表示，公司自建生产线主要生产部分数据中心交换机及相关高端产品。在智算中心网络领域，2023年，公司中标中国移动2023年至2024年新型智算中心（智算一期）网络标包，份额排名第二；凭借领先的技术优势和快捷的交付能力，中标阿里、腾讯、字节下一代交换机产品研发标；规模交付200G/400G数据中心交换机，助力阿里、腾讯、字节、百度、快手等大型互联网公司构建AI训练基础设施。公司在美国举行的第49届光网络与通信研讨会与博览会（OFC2024）上，现场发布并展示了基于LPO技术的800G和400G高速光模块。公司计划在2024年完成自有产线的400G和800G LPO光模块量产，进行1.6T LPO光模块、3.2T NPO光引擎的可行性测试，持续迭代创新。

【春秋电子】互动平台表示，小米汽车SU-7中控屏结构件由公司提供。公司早于2020年就开始布局新能源汽车和智能汽车领域，主要为镁铝合金的材料应用，公司为包括小米、华为、蔚来、小鹏、比亚迪等主流新能源汽车品牌商的多款车型提供镁铝合金结构件，目前以中控屏结构件为主，后续产品线可延展至中控系统壳、转向系统、扶手支架、后座娱乐系统结构件、电池包壳体等。

【跃岭股份】拟以现金方式收购源悦汽车51%股权。

【蜀道装备】拟收购控股子公司清洁能源公司49%股权。

【会畅通讯】与亿联网络签署战略合作框架协议。

【中旗新材】公司与中国燃气旗下壹品慧达成战略合作意向。

04  今日财经早餐·题材挖掘

打造精品 微短剧创作者支持计划发布

据报道，3月29日，由中国网络视听协会、正午阳光、腾讯视频共同发起的微短剧创作者支持计划——“寻光创投计划”正式启动。该计划旨在号召有创意、懂技术、有情怀的人才投身到微短剧行业，扶持更多影视创作人才，打造更多精品化内容。三方将在题材策划、创作指导、制作拍摄、播出运营、宣推推优等全链条上提供支持帮助，为广大创作者搭建一个多元、开放的创作空间。

艾媒咨询发布的《2023—2024年中国微短剧市场研究报告》显示，2023年，中国微短剧市场规模已攀升至373.9亿元，较2022年的101.7亿元增长了267.65%，预计到2027年， 中国微短剧市场规模将突破1000亿元大关。

相关公司：华策影视(sz300133)、浙文互联(sh600986)等。

 

全链条提质增效 推动知识产权高质量发展

3月29日，国家知识产权局举行3月例行新闻发布会，国家知识产权局知识产权运用促进司司长王培章介绍，今年的《推动知识产权高质量发展年度工作指引》将于近日印发，并明确要以知识产权转化运用为牵引，带动知识产权全链条提质增效。研究出台《知识产权保护体系建设工程实施方案》,全面提升知识产权管理效能。

相关公司：安妮股份(sz002235)、数字认证(sz300579)等。

 

里程碑式突破 中国科学家在压电材料领域有新发现

据报道，3月29日，最新一期《科学》（Science）以长文形式发表题为“具有大压电响应的可生物降解铁电分子晶体”的文章，该成果由东南大学团队完成，科研人员首次将铁电化学与生物电子学有机结合，创新性地开发了一例压电响应直追无机陶瓷钛酸钡（BTO）的可生物降解有机铁电晶体。这是自1880年居里兄弟发现压电效应以来的一个里程碑式的重大突破。

相关公司：天通股份(sh600330)、泰晶科技(sh603738)等。

 

我国将增加低空可飞空域 机构关注通感体化建设

3月29日，民航局举行推进低空经济发展专题新闻发布会。在空域管理方面，民航局表示，将推动实现由现行在原有空域结构中协调划设报告空域、监视空域和目视航线的做法，变为以空域分类为基础全面优化低空资源使用效能，增加低空可飞空域。民航局编制了《限用类中型无人驾驶航空器系统型号合格审定指南(征求意见稿)》，目前正在抓紧修改完善将于近期正式发布。

研究机构认为，低空经济信息化的共识问题在于低空通信、感知、导航等保障能力不足，空域难以实现有效的管控和服务。传统雷达面临城市区域无法大规模部署的难题，通感一体化可以通过大规模天线阵列等技术实现对低空区域的网络覆盖，利用基站可组网的特性，为低空提供稳定、连续、高速可靠的无缝覆盖通信网络，将成为“要想通航先修路”的关键基建

相关公司：航宇微(sz300053)、信科移动(sh688387)等。

 

交通数字化建设目标明确 车路协同有望规模化发展

3月29日，交通运输部召开部务会，推动加快形成“6轴7廊8通道”的国家综合立体交通网空间格局。会议还要求推动交通基础设施数字化转型升级，强化数字赋能，推动融合发展，有效提升公共服务能力、行业管理效能和产业协同创新水平

根据工业和信息化部等五部委此前发布的《关于开展智能网联汽车“车路云一体化”应用试点工作的通知》，试点区域5G通信网络全覆盖部署 LTE-V2X直连通信路侧单元(RSU)等在内的C-V2X基础设施。研究机构认为，本次应用试点从“车路云一体化”技术落地和智能网联汽车规模应用两个维度开展更加深入的道路测试和示范应用，车路协同正处在一个由点及面的初步扩展阶段，由单个试点的“孤岛”走向规模化。

相关公司：万集科技(sz300552)、皖通科技(sz002331)等。

 

电池新技术持续演绎 超快充固态电池即将首次装车

上汽集团宣布，继小米的发布会后，首个国家队大厂的重磅发布--超级智能轿车智已L6将于4月8日正式亮相。该车型搭载行业首个量产上车的“超快充固态电池1.0”，采用超高离子电导率复合固态电解质和行业首创的干法固态电解质一体成型工艺技术，突破1000公里超长续航，引领新能源汽车进入固态电池时

中邮证券指出，随着电池新技术持续演绎，内外车企的固态电池产业化进度正在加速，如丰田计划到2027年实现全固态电池装车。从产业链机会来看，固态电池的变化主要在于电解液方面，从液态形态切换成了固态的电解质;正极将会采用能量密度更高的材料，如超高镍;负极会掺杂使用硅负极。快充方面的主要变化在于负极材料，通过进一步改性、碳包覆等形式实现材料性能的提升。

相关公司：当升科技(sz300073)、新宙邦(sz300037)等。

 

微软与OpenAI计划推出AI超级计算机　算力资本开支提升下产业链公司受益

据报道，日前，微软与Open AI计划定制建设一个数据中心项目，该项目旨在打造一台AI超级计算机，命名为“Stargate（星际之门）”并配置数百万专用芯片，主要用于为OpenAI提供算力支持，成本预计达到千亿美元，是目前一些传统IDC成本的百倍。“星际之门”分为五个阶段建设，规模较小的第四阶段超级计算机计划于2026年左右正式推出，其最终建设成本可能高达100亿美元。

微软通过投资Open AI率先掌握算力军备赛先发优势，并且成为Open AI算力独家提供商，相当于Open AI的成功将回流到微软云服务业务中，趋势形成后，亚马逊、谷歌等海外其他云巨头也纷纷加大对初创大模型公司的投资。未来算力军备竞赛升级加速，海外云巨头算力相关资本支出有望持续增加，拉动行业上下游景气度持续提升，算力军备竞赛下全球产业链持续受益，光通信、散热温控、以太网等核心赛道确定性较强。

相关公司：天孚通信(sz300394)、菲菱科思(sz301191)等。

 

亚马逊大幅简化掌纹识别注册流程　掌纹识别渗透率望提升

据报道，亚马逊近日推出新款Amazon One应用程序，大幅简化了注册手掌识别服务的操作流程。用户只需创建账号，完成手掌照片并设置支付方式即可使用。开通后，无论亚马逊平台，或是全食超市等设有手掌识别的场所，仅靠手腕轻触，系统便能迅速识别用户身份并完成指定付款动作。此外，Amazon One应用并不仅限于支付，还包括身份识别、会员服务，以及门禁系统等。亚马逊计划在2023年底为美国市场所有全食超市配备相关设备，并有在更多第三方线下门店推广该技术的计划。

相比刷脸支付，刷掌支付无论是安全或精准度上都更高一些，而且全程无需点击等操作，仅需轻轻抬手就能识别支付，无需接触。相比于指纹识别也能够安全，前者是读取指腹的表皮纹路，掌纹读取的则是掌心血管纹路，能够避免暴露在外以及复制伪造。除亚马逊外，国内支付宝及微信均已有相关领域布局。随着亚马逊等科技巨头的加大推广，掌纹识别支付渗透率望提升，相关领域公司望受关注。

相关公司：熵基科技(sz301330)、瑞德智能(sz301135)等。

 

超预期！三星预计今年HBM产能是去年的2.9倍

据媒体报道，三星电子高管在“Memcon 2024”全球半导体大会上表示，预计三星今年的HBM芯片产量将比去年增加2.9倍，高于该公司今年年初在CES 2024上给出的预测。

中信建投研报表示，HBM是限制当前算力卡性能的关键因素，海力士、三星、美光正加大研发投入和资本开支，大力扩产并快速迭代HBM，预计2024年HBM3e 24GB/36GB版本将量产/发布，内存性能进一步提高。HBM供需将持续紧俏，市场规模高速增长。通过分析生产工艺（TSV、键合等）和技术演进方向（先进制程、叠层），封装测试、前道和后道先进封装的设备和材料将是HBM主要受益方向。

相关公司：华海诚科（688535）、香农芯创（300475）等。

05  今日财经早餐·股东增减持及业绩

【赤峰黄金】2023年净利同比增78.21%，拟10派0.5元；

【海信家电】2023年净利同比增长97.73%，拟10派10.13元；

【津滨发展】2023年净利5.25亿元，同比增99.43%；

【博俊科技】2023年净利同比增108.18%，拟10转4.5派1.5元；

【四会富仕】2023年净利润同比下降9.39%，拟10转4股派3元。

【深物业A】2023年第4季度净利润2.32亿，同比增长1.85倍。

【嘉化能源】拟以1亿至2亿元回购股份，回购价格不超过11.98元/股。

【维远股份】拟以6000万至1.2亿元回购股份，回购价格不超22.87元/股。

【龙迅股份】2023年拟10派14元并转增4.8股。

【光大银行】控股股东光大集团拟以累计4亿元至8亿元增持股份。

06  今日财经早餐·今日新股/新债

1）今日新股申购

【宏鑫科技】主营业务为汽车锻造铝合金车轮的研发、设计、制造和销售，包括商用车车轮和乘用车车轮。

公司评级：★★☆

申购代码：301539，科创板，申购价格10.64，发行市盈率25.00倍，行业市盈率22.87倍，发行总股本3700万股。

可比公司：万丰奥威、立中集团、跃岭股份、迪生力等

个人看法：报告期内业绩稳定增长，目前生产同类产品的企业较少，竞争格局不错，结合发行估值考虑可以申购。

 

2）今日新债申购

【湘油泵】公告，5.77亿的【湘泵转债】将于2024.04.01日发行

初始转股价为16.99元，当前股价17.85，转股价值为105.06，每股配售2.775元可转债，361股可以配1手，市值约6500元，百元含权为15.55，新债按照130的价格计算的话安全垫为4.61%，可以申购。

 

3）已核准，待发行配债股

高含权前5名：

高华康医疗：百元含权32，发行规模7.5亿

严牌股份：百元含权27，发行规模4.68亿

宏柏新材：百元含权23，发行规模10亿

远信工业：百元含权17，发行规模2.865亿

利扬芯片：百元含权14，发行规模5.2亿

 

低规模前5名：

聚赛龙：百元含权13，发行规模2.5亿

集智股份：百元含权10，发行规模2.55亿

远信工业：百元含权17，发行规模2.865亿

嘉益股份：百元含权5，发行规模3.97亿

松原股份：百元含权6，发行规模4.1亿

 

4）转债强赎提醒 

已公告强赎或到期：

淳中转债：最后交易日4.8日，当前溢价率为-1.11%；

翔港转债：最后交易日待定，当前溢价率为-1.57%；

 

接近强赎标准：

贵轮转债：还差1天，当前溢价率0.2%

商络转债：还差1天，当前溢价率1.64%

国光转债：还差5天，当前溢价率5.76%

蓝天转债：还差5天，当前溢价率2.11%

九典转02：还差8天，当前溢价率2.32%

水羊转债：还差8天，当前溢价率2.13%

金盘转债：还差10天，当前溢价率10.41%

精达转债：还差10天，当前溢价率0.7%