【博主说】消费板块反弹点评：



上周五和本周一，消费板块整体表现较为强劲，拆解原因进行了分析，结论为：消费板块短期受一系列事件催化，情绪有所回暖，带来一定的波段机会，但是从经济数据和基本面景气度依然看不到反转的迹象，预计很难持续上升创出新高，也不存在市场大的风格转换，还是需要耐心，等待明年可以关注低基数改善的机会。



原因拆解来看，是以下六个事件的催化：



1）海天味业涨价带动调味品板块情绪上升上周四，产业调研反馈海天味业出厂价涨幅5-6%。调味品行业出厂价天花板上移，市场预期厨邦酱油，千禾味业有望跟随涨价，因此上周五调味品板块涨停



2）泸州老窖周末发布股权激励，带动白酒情绪上升周末泸州老窖发布了股权激励，激励对象为董监高在内的不超过521人，对白酒板块的情绪也带来了正面的催化



3）贵州茅台董事长在股东大会上首次亮相，多次提及“市场化”、“改革”等词句，使得市场产生新任董事长或带领贵州茅台由封闭走向改革和开放的部分预期



4）限电潮下市场担心制造业无法生产或者产能大幅度压缩，吃喝是限制不了的刚需。但从后市演化方向来看，政策面不可能持续放任限电问题继续恶化。



5）市场即将进入10月三季报窗口期，白酒业绩增速虽然不高但是依然稳健。国庆后市场将进入3季报窗口期，高端白酒茅五泸业绩增速不高，但是确定性强并稳健，次高端汾鬼舍依然有望维持50%+的业绩增速，不排除市场对此进行提前布局



6）公募基金进入3季报统计期，持仓的前十大标的将会公开披露，部分基金经理或出于“面子工程”，将前期偏移投资的仓位重新回补回消费，资金回流推高了白酒的短期行情。