金桥信息
小路J
2022-06-27 15:46:12
金桥信息：被忽视的司法Saas龙头，模式变革带来价值重估[太阳]金桥信息以智能会议室的集成龙头而被市场认知，但公司业务结构正在发生变革：法院Saas顺利推进，金融司法信息化平台有望落地。2大创新业务带来商业模式蝶变，公司价值需要被市场重新认知！[庆祝]司法Saas持续推进，将带来纯正订阅收入金桥的司法Saas业务主要由两部分组成：1）移动执行平台（独家），主要由信息化平台+执行人、被执行人APP组成，解决法院执行环节的核心痛点，目前全国3500家法院全覆盖，付费率18%，预计到明年年底付费率将达到70-80%；2）新一代办案系统，解决法院审判环节的信息化问题，目前在上海金融法院落地，由上海高院决定全上海推广。移动执行平台客单价按照5万/年计算，订阅收入空间1.5亿/年；新一代办案系统客单价10-20万，目前试点顺利在上海已全面推广。[烟花]与蚂蚁合作，建设金融司法信息化平台以蚂蚁为典型代表的互联网平台，每年遇到大量小额贷纠纷案件，法院处理效率较低。金桥与蚂蚁合作（蚂蚁是定增股东），打造金融司法信息化平台，将大量小额贷案件规范化、标签化处理，有望大幅提升法院处理效率，公司与蚂蚁就成功收回的坏账分成处理，目前该平台接近落地运营。蚂蚁每年小额贷纠纷约30万起，假设平均每笔金额5万元，按照20%的回款率，10-20%的分成比例保守计算，单蚂蚁潜在独家增量空间近3亿元。[红包]预计公司21/22年收入为11.1/13.0亿，利润分别为1.02/1.5，当前市值对应22年PE仅20倍，对应22年PS不足3倍。公司创新业务均为纯正订阅收入，随着Saas业务的顺利推进，公司价值有望得到重估。
声明：文章观点来自网友，仅为作者个人研究意见，不代表韭研公社观点及立场，站内所有文章均不构成投资建议，请投资者注意风险，独立审慎决策。
S
金桥信息
工分
1.32
转发
收藏
投诉
复制链接
分享到微信
有用 0
打赏作者
无用
真知无价，用钱说话
0个人打赏
同时转发
暂无数据