金刚线的逻辑越来越强。
主要是硅片现在发展的方向是薄片化,而金刚线刚细线化。
两个方向发展的结果是每GW所消耗的金刚线大幅增加。
据测算,2021年每GW的金刚线消耗34万公里,而2022年每GW消耗的金刚线达到50万公里。
即使2022年保持2021年同样的GW硅片,金刚线的消耗也会增加40%以上。
更何况硅片的扩产速度是非常惊人的。
看以下一组数据:
从上面数据可以看到,硅片的扩张速度是非常快的。
2021年扩张速度是30%。
2022年扩张速度是27%。
其实上面这个数据是不全的。至少没有把高景、双良、宇泽半导体等新晋玩家的产能算在内。
如果把这些算在内,那扩张速度就更不得了。
简单做个推导,金刚线可能会以超过100%的增幅在发展。
一个行业以这个速度在发展,落实到个股上,一些头部玩家的发展速度更是不一般的。
金刚线的头部玩家主要有4个:
1、美畅股份:
金刚线的龙一。2021 年,公司金刚线年产能 7,000 万公里,预计 2022 年底公司年产 能将达到 1.25 亿公里。公司在金刚线领域的市场占有率超过50%。
2、高测股份:
该公司从2021年迅速占领市场,2021 年公司金刚线产量 950.30 万公里,同比增加 超过100%。预计全年金刚线产能可达到 2,500 万千米以上。预计未来将继续扩大市场份额,目前是市场的龙二。
3、恒星科技
恒星科技是也是后来居上,2021 年金刚线发展速度很快,销量 超过800 万公里,同比增长超过 200%。公司规划金刚线总产能 4,600 万公里,预计 2022 年年内完成。
4、岱勒新材
公司最大的特点是已成功开发钨基金钢线产品并批量供应客户。公司2021年金刚线产能 1200 万公里,预计2022年将形成 3600 万公里总产能。
当然还有个厦门钨业,由于金刚线可能往钨丝方向发展,这个股还是有可能有大的预期差。