营收和利润增长引擎：1）疫情缓解，21年同比实现低基数高增长；2）新能源汽车业务拓展加快，占比 提升；3）增效降本成果凸显 [庆祝]短期逻辑：边际改善 21年行业因为缺芯和原材料价格阶段性承压，影响供给。公司22年Q1营业收入已经恢复高点，公司有望依 托优质客户资源和更加灵活的调价和锁价机制，提升净利率中枢。

 长期逻辑：新能源渗透+轻量化趋势 公司的大型一体压铸先发优势明显，使用再生铝生产，已经进入提升合格率和节拍的小批量试制阶段。目 前在手的试制订单充沛，6800T压铸件批量后规模化成本优势会更加明显，有望取得产业地位的提升。广东 鸿图作为国内压铸龙头将首先受益，目前传统压铸市占率第一，但行业较分散，借助龙头优势，未来市占 率有望进一步提升。 21年铝价上涨、缺芯的环境