关于存储的点评:
存储行业近期持续下跌,主要原因系半导体行业出具了多份比较糟糕的一季报,让市场对半导体反转逻辑产生了怀疑。
而存储也有基本面反转的逻辑,因此也受到了较大影响。
但这里我们要说几点:
1.半导体反转的道路曲折,但该来的一定会来;
2.存储是半导体反转逻辑中的第一赛道。
2019年-2020年的半导体反转,最先崛起的赛道是面扳,都是逆周期投Zi后要拿定价权的赛道,这一轮逻辑上是存储。
所以存储不仅仅是周期反转逻辑,还有很深层次的战略意义上的逻辑。
3.短期注意绕开存储年报和一季报披露(深科技已经披露,关注北京君正今晚披露一季报、江波龙明晚披露,兆易创新、东芯均是周四晚披露);
4.如果一季报披露后,板块出现止跌和企稳迹象,加上接下来两个月是业绩空窗期,届时可以加倉存储,坚定做反转。