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韭头竹蜻蜓
2025-08-14 07:51:16
速达股份液冷板块遗珠
【速达股份】液冷板块遗珠,GB300的水冷快接头需求激增,速达股份迎来第二增长曲线 液冷板块有望为公司市值提供十倍空间。公司软管/硬管总成核心技术复用度较高且切入迅速,GB300的快接头使用量接近GB200的4倍,EPDM液冷软管及304不锈钢硬管合计价值量占比超5%,且后续运维费用利润率较高,公司是相关技术龙头标的,GB200出货量提升以及GB300未来的出货量增长有望打开公司成长天花板。 主业反转提供高安全边际,预计按明年业绩PE不到20倍。公司主营产品以软管及硬管总成为主,下游领域主要为盾
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2025-08-13 14:32:10
大事更新:铜箔又要涨价
【招商电新】大事更新:铜箔又要涨价! 业界最新反馈,三井即将对hvlp传统产品大幅度提价! 近几天我们已经反馈:最近几周我们AI硬件领域学习/访谈,了解到终端客户也多判断普通电子铜箔很可能提价。因为AI高端需求高盈利高增长,日韩厂商纷纷转产这些产品,导致常规trf、hvlp铜箔供需紧张。 重视【德福科技】,关注【铜冠铜箔】
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德福科技
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韭头竹蜻蜓
2025-08-13 11:54:02
Agent新增重点关注-阜博集团
❗️Agent新增重点关注-阜博集团:AI多模态内容爆发时代的版权平台服务商,主业有望受益产业趋势加速【天风计算机团队】 #多模态时代到来、内容创作门槛降低、二创内容丰富度增加 随着Kling、Veo等多模态生成工具的逐步成熟,用户量和内容使用量快速增加,也涌现了更多AI续写、AI智能编辑的内容,相较于之前的创作方式成本大幅降低,内容形式和生态更加丰富,UGC内容中涌现了更丰富的IP内容改变的二内容 #阜博集团是全球IP版权保护龙头、主业受益于多模态产业趋势 阜博集团是全球几乎所有头部内容方的版
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阜博集团
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韭头竹蜻蜓
2025-08-13 10:55:58
新铝时代业绩有望超预期持续强Call
🎈【新铝时代】业绩有望超预期,持续强Call! #电动重卡核心标的,业绩加速兑现 25年1-5月,电动重卡累计销售6.12万辆,同比增长195%,受益换电+电池成本下降+新能源重卡路权优先+购车补贴等多重因素影响,电动重卡增速超预期。 公司重卡电池箱市场份额约50%,国内市场第一,客户包括C、ZH等知名客户,其中在C份额超过50%、ZH和B独供。25H1业绩同比增速50%+,单Q2业绩预计0.9-1亿,业绩加速兑现。 #新晋机器人标的,T进展超预期 公司近期拿到T合作证明,合作领域包括【新车型
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韭头竹蜻蜓
2025-08-13 08:22:58
推荐——中润光学:FPV光学镜头核心企业
推荐——中润光学:FPV光学镜头核心企业 1、美股无人机解决方案公司Ondas Holdings昨晚大涨25%,8月上涨102%。股价上涨理由是公司获得低成本可消耗无人机系统在美国国防市场的独家分销权。 军贸+FPV出海是军贸量最大的新方向。FPV(穿越机)费效比极高,如乌军FPV无人机空袭俄军轰炸机基地,造成70亿美元损失。其以低成本用量巨大,乌克兰25年月产量较24年月产量翻10倍以上,华强北曾单周出口高达50万架。 中润光学:FPV光学镜头核心供应商,无人机收入正在快速增长,预计公司无人机
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中润光学
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2025年8月第2周酒店数据跟踪
【中信社服】2025年8月第2周酒店数据跟踪 · 核心结论:酒店行业看,本周RevPAR同比表现较7月下旬略弱,其中豪华型酒店RevPAR降幅最大,经济型相对有韧性。供给增长环比有提速,华住开店速度维持行业领先,且价格在去年相对低基数情况下同比表现优于同行。 · 全部:2025年8月4日~8月10日,周平均Occ为69.0%,同比-2.7%。周平均ADR为249.2元,同比+3.3%。周平均RevPAR为171.8元,同比+0.5%。根据周度平均计算,7月日度平均RevPAR同比去年7月平均值+
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斯迪克大涨点评:材料科技隐形冠军,国产替代加速突围
斯迪克大涨点评:材料科技隐形冠军,国产替代加速突围 国内功能性涂层复合材料龙头斯迪克(股票代码:300806)近年来持续深耕光学膜、电子胶粘材料等高壁垒赛道,凭借技术积累和本土化成本优势,逐步打破日美企业垄断,成为苹果、华为、特斯拉等巨头的核心供应商。 核心看点 1. 高增长赛道卡位 - OCA光学胶:国产替代空间超百亿,公司产品已用于多款旗舰手机屏幕贴合。 - 新能源材料:动力电池绝缘膜、导热胶等产品切入宁德时代供应链。 2. 技术壁垒深厚 - 研发费用率长期超5%,自主掌握精密涂布、树脂合成
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斯迪克
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PCB设备更新0812:为什么持续强调重视激光钻孔?
PCB设备更新0812:为什么持续强调重视激光钻孔? #激光钻孔为什么弹性大? 传统PCB市场,钻孔设备占PCB设备投资比例最大(20%+),其中激光钻孔金额占比少于机械钻孔,且国产化率低(10%左右)。往后看,AI拉动微小孔占比提升,有望带动激光钻孔应用占比提升,激光钻孔兼具下游β、占比提升、国产替代三重逻辑,弹性更大,且激光钻孔设备毛利率远高于机械钻孔。 #激光钻孔技术之间有什么差异? 按照工作介质分为气体、固体、液体激光器。CO₂激光钻孔设备以CO₂气体为工作介质,产生波长10.6μm的中
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比亚迪电子:液冷&电源公开合作伙伴,静待量产落地
【民生电子】比亚迪电子:液冷&电源公开合作伙伴,静待量产落地 领导好,我们于8月6日外发了比亚迪电子的深度报告,并给各位领导汇报了看多公司的主要逻辑。今日液冷、电源板块持续活跃,而比电仍处于相对底部,尚未打入AI硬件远期预期,继续强call! 公司目前液冷、电源均已通过NV验证,也是NV公开的合作伙伴之一。我们预计公司数据中心业务25/26年有望分别实现30~50e/100e营收,从结构来看,25年以面向国内的组装业务为主;26年随着电源、液冷等产品的出货,面向海外的零部件有望达到小几十亿的规模
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南微医学2025年中报业绩——符合预期,表现靓丽
[红包]【南微医学】2025年中报业绩——符合预期,表现靓丽 [玫瑰]业绩情况:2025H1,公司实现收入15.65亿元,同比+17.36%;归母净利润3.63亿元,同比+17.04%。单2025Q2,公司实现收入8.66亿元,同比+21.36%;归母净利润2.13亿元,同比+23.21%。业绩表现亮眼,符合预期。 [玫瑰]境内外拆分:2025H1亚太区域营收8.08亿元(其中亚太海外营收1.28亿元,康友营收1.34亿元),同比减少1.7%;美洲区域营收3.41亿元,同比增长21.75%;欧洲
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风电高景气主线
重点关注【风电】高景气主线 #风机 风机行业毛利率或于Q2触底,伴随风机反内卷推动价格上涨,双海出货结构性改善,风电场转让业务重启,下半年盈利有望逐季改善,2026年进入业绩释放期。 #零部件 多品类Q2量价齐升,盈利大幅改善,业绩普遍高增;同时江苏、广东重点海风项目进入集中交付期,海风公司迎来业绩反转拐点;2026年海外风电景气上行,开启订单放量周期,具备出口优势的零部件龙头厂商有望持续增长。 #重点推荐 风机:金风科技、三一重能、运达股份、明阳智能; 零部件:东方电缆、海力风电、大金重工、日
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日月股份
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黄金珠宝周思考:数据好转,股价快速反弹
黄金珠宝周思考:数据好转,股价快速反弹 上周黄金珠宝板块快速反弹,老铺、潮宏基、莱绅、六福集团、曼卡龙股价大涨,主因①新消费资金面回暖,②黄金珠宝7月淡季高频数据好转(消费者对高金价预期逐步接受、终端克减力度有所加大)。 🌟#关注点1:六福集团大幅反弹 #低估值高股息。仅核算BS表账面价值(按港币算),货币资金19亿、存货107亿、类固定资产20亿、负债47亿中多为经营性负债。134亿市值对应接近1倍PB、ROE有望从8%回升至双位数水平、PE(FY2026)仅9.6倍、股息率约5%。 #业绩
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潮宏基
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洛钼港股大涨:铜钴共振,价值重估
#洛钼港股大涨:铜钴共振,价值重估 #事件:洛阳钼业港股大涨4%,A股溢价率8%。 #业绩超预期,且铜钴产量超预期。此前公司发布中报业绩预告,公司预计2025H1实现归母净利润82-91亿元,同比增长51.37%-67.98%(增长27.83-36.83亿元)。预计25Q2实现归母净利润42.5-51.5亿元,环比增长7.8%-30.6%,同比增长27.2%-54.1%。业绩超市场预期。且单季度铜产量达到18万吨,年化76万吨,远超60-66万吨的2025年产量指引区间。反映了公司矿山运营能力的
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英洛华
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脑机接口获政策持续支持,产业进入加速成长阶段
脑机接口获政策持续支持,产业进入加速成长阶段 [烟花]#工信部等七部门印发《关于推动脑机接口产业创新发展的实施意见》,提出到2027年实现关键技术突破,初步建立先进技术、产业和标准体系,电极、芯片和整机性能达到国际先进水平,产品在工业制造、医疗健康、生活消费等领域加快应用,打造2至3个产业发展集聚区;到2030年,形成安全可靠、国际领先的产业体系,培育2-3家全球领军企业。 [烟花]#软硬件到产品性能的发展方向进一步明晰、非植入式设备有望率先实现产业化。植入式设备提升通道数、分辨率与生物相容性,
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三博脑科
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大族激光:深度受益AI PCB爆发及苹果创新周期
大族激光:深度受益AI PCB爆发及苹果创新周期 [太阳]#事件:大族激光持股大族数控84%股份,#但大族数控市值远超大族激光,大族激光市值被低估。本文将分布估值: #PCB设备:#子公司大族数控为全球最纯&覆盖最丰富PCB专用设备龙头&胜宏机械钻孔第一大供应商。子公司所有业务均围绕PCB,设备包括机械/激光钻孔设备、曝光/检测压合/成型/贴附设备等。#AI对PCB设备带来“量价齐升”: AI PCB层数更高,加工难度更大、精度要求更高、设备需求更多、价格要求更高、利润水平更高。参考大族数控市值
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大族激光
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速达股份液冷板块遗珠
【速达股份】液冷板块遗珠,GB300的水冷快接头需求激增,速达股份迎来第二增长曲线 液冷板块有望为公司市值提供十倍空间。公司软管/硬管总成核心技术复用度较高且切入迅速,GB300的快接头使用量接近GB200的4倍,EPDM液冷软管及304不锈钢硬管合计价值量占比超5%,且后续运维费用利润率较高,公司是相关技术龙头标的,GB200出货量提升以及GB300未来的出货量增长有望打开公司成长天花板。 主业反转提供高安全边际,预计按明年业绩PE不到20倍。公司主营产品以软管及硬管总成为主,下游领域主要为盾
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大事更新:铜箔又要涨价
【招商电新】大事更新:铜箔又要涨价! 业界最新反馈,三井即将对hvlp传统产品大幅度提价! 近几天我们已经反馈:最近几周我们AI硬件领域学习/访谈,了解到终端客户也多判断普通电子铜箔很可能提价。因为AI高端需求高盈利高增长,日韩厂商纷纷转产这些产品,导致常规trf、hvlp铜箔供需紧张。 重视【德福科技】,关注【铜冠铜箔】
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Agent新增重点关注-阜博集团
❗️Agent新增重点关注-阜博集团:AI多模态内容爆发时代的版权平台服务商,主业有望受益产业趋势加速【天风计算机团队】 #多模态时代到来、内容创作门槛降低、二创内容丰富度增加 随着Kling、Veo等多模态生成工具的逐步成熟,用户量和内容使用量快速增加,也涌现了更多AI续写、AI智能编辑的内容,相较于之前的创作方式成本大幅降低,内容形式和生态更加丰富,UGC内容中涌现了更丰富的IP内容改变的二内容 #阜博集团是全球IP版权保护龙头、主业受益于多模态产业趋势 阜博集团是全球几乎所有头部内容方的版
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新铝时代业绩有望超预期持续强Call
🎈【新铝时代】业绩有望超预期,持续强Call! #电动重卡核心标的,业绩加速兑现 25年1-5月,电动重卡累计销售6.12万辆,同比增长195%,受益换电+电池成本下降+新能源重卡路权优先+购车补贴等多重因素影响,电动重卡增速超预期。 公司重卡电池箱市场份额约50%,国内市场第一,客户包括C、ZH等知名客户,其中在C份额超过50%、ZH和B独供。25H1业绩同比增速50%+,单Q2业绩预计0.9-1亿,业绩加速兑现。 #新晋机器人标的,T进展超预期 公司近期拿到T合作证明,合作领域包括【新车型
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推荐——中润光学:FPV光学镜头核心企业
推荐——中润光学:FPV光学镜头核心企业 1、美股无人机解决方案公司Ondas Holdings昨晚大涨25%,8月上涨102%。股价上涨理由是公司获得低成本可消耗无人机系统在美国国防市场的独家分销权。 军贸+FPV出海是军贸量最大的新方向。FPV(穿越机)费效比极高,如乌军FPV无人机空袭俄军轰炸机基地,造成70亿美元损失。其以低成本用量巨大,乌克兰25年月产量较24年月产量翻10倍以上,华强北曾单周出口高达50万架。 中润光学:FPV光学镜头核心供应商,无人机收入正在快速增长,预计公司无人机
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2025年8月第2周酒店数据跟踪
【中信社服】2025年8月第2周酒店数据跟踪 · 核心结论:酒店行业看,本周RevPAR同比表现较7月下旬略弱,其中豪华型酒店RevPAR降幅最大,经济型相对有韧性。供给增长环比有提速,华住开店速度维持行业领先,且价格在去年相对低基数情况下同比表现优于同行。 · 全部:2025年8月4日~8月10日,周平均Occ为69.0%,同比-2.7%。周平均ADR为249.2元,同比+3.3%。周平均RevPAR为171.8元,同比+0.5%。根据周度平均计算,7月日度平均RevPAR同比去年7月平均值+
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斯迪克大涨点评:材料科技隐形冠军,国产替代加速突围
斯迪克大涨点评:材料科技隐形冠军,国产替代加速突围 国内功能性涂层复合材料龙头斯迪克(股票代码:300806)近年来持续深耕光学膜、电子胶粘材料等高壁垒赛道,凭借技术积累和本土化成本优势,逐步打破日美企业垄断,成为苹果、华为、特斯拉等巨头的核心供应商。 核心看点 1. 高增长赛道卡位 - OCA光学胶:国产替代空间超百亿,公司产品已用于多款旗舰手机屏幕贴合。 - 新能源材料:动力电池绝缘膜、导热胶等产品切入宁德时代供应链。 2. 技术壁垒深厚 - 研发费用率长期超5%,自主掌握精密涂布、树脂合成
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PCB设备更新0812:为什么持续强调重视激光钻孔?
PCB设备更新0812:为什么持续强调重视激光钻孔? #激光钻孔为什么弹性大? 传统PCB市场,钻孔设备占PCB设备投资比例最大(20%+),其中激光钻孔金额占比少于机械钻孔,且国产化率低(10%左右)。往后看,AI拉动微小孔占比提升,有望带动激光钻孔应用占比提升,激光钻孔兼具下游β、占比提升、国产替代三重逻辑,弹性更大,且激光钻孔设备毛利率远高于机械钻孔。 #激光钻孔技术之间有什么差异? 按照工作介质分为气体、固体、液体激光器。CO₂激光钻孔设备以CO₂气体为工作介质,产生波长10.6μm的中
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比亚迪电子:液冷&电源公开合作伙伴,静待量产落地
【民生电子】比亚迪电子:液冷&电源公开合作伙伴,静待量产落地 领导好,我们于8月6日外发了比亚迪电子的深度报告,并给各位领导汇报了看多公司的主要逻辑。今日液冷、电源板块持续活跃,而比电仍处于相对底部,尚未打入AI硬件远期预期,继续强call! 公司目前液冷、电源均已通过NV验证,也是NV公开的合作伙伴之一。我们预计公司数据中心业务25/26年有望分别实现30~50e/100e营收,从结构来看,25年以面向国内的组装业务为主;26年随着电源、液冷等产品的出货,面向海外的零部件有望达到小几十亿的规模
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南微医学2025年中报业绩——符合预期,表现靓丽
[红包]【南微医学】2025年中报业绩——符合预期,表现靓丽 [玫瑰]业绩情况:2025H1,公司实现收入15.65亿元,同比+17.36%;归母净利润3.63亿元,同比+17.04%。单2025Q2,公司实现收入8.66亿元,同比+21.36%;归母净利润2.13亿元,同比+23.21%。业绩表现亮眼,符合预期。 [玫瑰]境内外拆分:2025H1亚太区域营收8.08亿元(其中亚太海外营收1.28亿元,康友营收1.34亿元),同比减少1.7%;美洲区域营收3.41亿元,同比增长21.75%;欧洲
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风电高景气主线
重点关注【风电】高景气主线 #风机 风机行业毛利率或于Q2触底,伴随风机反内卷推动价格上涨,双海出货结构性改善,风电场转让业务重启,下半年盈利有望逐季改善,2026年进入业绩释放期。 #零部件 多品类Q2量价齐升,盈利大幅改善,业绩普遍高增;同时江苏、广东重点海风项目进入集中交付期,海风公司迎来业绩反转拐点;2026年海外风电景气上行,开启订单放量周期,具备出口优势的零部件龙头厂商有望持续增长。 #重点推荐 风机:金风科技、三一重能、运达股份、明阳智能; 零部件:东方电缆、海力风电、大金重工、日
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黄金珠宝周思考:数据好转,股价快速反弹
黄金珠宝周思考:数据好转,股价快速反弹 上周黄金珠宝板块快速反弹,老铺、潮宏基、莱绅、六福集团、曼卡龙股价大涨,主因①新消费资金面回暖,②黄金珠宝7月淡季高频数据好转(消费者对高金价预期逐步接受、终端克减力度有所加大)。 🌟#关注点1:六福集团大幅反弹 #低估值高股息。仅核算BS表账面价值(按港币算),货币资金19亿、存货107亿、类固定资产20亿、负债47亿中多为经营性负债。134亿市值对应接近1倍PB、ROE有望从8%回升至双位数水平、PE(FY2026)仅9.6倍、股息率约5%。 #业绩
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洛钼港股大涨:铜钴共振,价值重估
#洛钼港股大涨:铜钴共振,价值重估 #事件:洛阳钼业港股大涨4%,A股溢价率8%。 #业绩超预期,且铜钴产量超预期。此前公司发布中报业绩预告,公司预计2025H1实现归母净利润82-91亿元,同比增长51.37%-67.98%(增长27.83-36.83亿元)。预计25Q2实现归母净利润42.5-51.5亿元,环比增长7.8%-30.6%,同比增长27.2%-54.1%。业绩超市场预期。且单季度铜产量达到18万吨,年化76万吨,远超60-66万吨的2025年产量指引区间。反映了公司矿山运营能力的
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脑机接口获政策持续支持,产业进入加速成长阶段
脑机接口获政策持续支持,产业进入加速成长阶段 [烟花]#工信部等七部门印发《关于推动脑机接口产业创新发展的实施意见》,提出到2027年实现关键技术突破,初步建立先进技术、产业和标准体系,电极、芯片和整机性能达到国际先进水平,产品在工业制造、医疗健康、生活消费等领域加快应用,打造2至3个产业发展集聚区;到2030年,形成安全可靠、国际领先的产业体系,培育2-3家全球领军企业。 [烟花]#软硬件到产品性能的发展方向进一步明晰、非植入式设备有望率先实现产业化。植入式设备提升通道数、分辨率与生物相容性,
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大族激光:深度受益AI PCB爆发及苹果创新周期
大族激光:深度受益AI PCB爆发及苹果创新周期 [太阳]#事件:大族激光持股大族数控84%股份,#但大族数控市值远超大族激光,大族激光市值被低估。本文将分布估值: #PCB设备:#子公司大族数控为全球最纯&覆盖最丰富PCB专用设备龙头&胜宏机械钻孔第一大供应商。子公司所有业务均围绕PCB,设备包括机械/激光钻孔设备、曝光/检测压合/成型/贴附设备等。#AI对PCB设备带来“量价齐升”: AI PCB层数更高,加工难度更大、精度要求更高、设备需求更多、价格要求更高、利润水平更高。参考大族数控市值
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速达股份液冷板块遗珠
【速达股份】液冷板块遗珠,GB300的水冷快接头需求激增,速达股份迎来第二增长曲线 液冷板块有望为公司市值提供十倍空间。公司软管/硬管总成核心技术复用度较高且切入迅速,GB300的快接头使用量接近GB200的4倍,EPDM液冷软管及304不锈钢硬管合计价值量占比超5%,且后续运维费用利润率较高,公司是相关技术龙头标的,GB200出货量提升以及GB300未来的出货量增长有望打开公司成长天花板。 主业反转提供高安全边际,预计按明年业绩PE不到20倍。公司主营产品以软管及硬管总成为主,下游领域主要为盾
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大事更新:铜箔又要涨价
【招商电新】大事更新:铜箔又要涨价! 业界最新反馈,三井即将对hvlp传统产品大幅度提价! 近几天我们已经反馈:最近几周我们AI硬件领域学习/访谈,了解到终端客户也多判断普通电子铜箔很可能提价。因为AI高端需求高盈利高增长,日韩厂商纷纷转产这些产品,导致常规trf、hvlp铜箔供需紧张。 重视【德福科技】,关注【铜冠铜箔】
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Agent新增重点关注-阜博集团
❗️Agent新增重点关注-阜博集团:AI多模态内容爆发时代的版权平台服务商,主业有望受益产业趋势加速【天风计算机团队】 #多模态时代到来、内容创作门槛降低、二创内容丰富度增加 随着Kling、Veo等多模态生成工具的逐步成熟,用户量和内容使用量快速增加,也涌现了更多AI续写、AI智能编辑的内容,相较于之前的创作方式成本大幅降低,内容形式和生态更加丰富,UGC内容中涌现了更丰富的IP内容改变的二内容 #阜博集团是全球IP版权保护龙头、主业受益于多模态产业趋势 阜博集团是全球几乎所有头部内容方的版
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阜博集团
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2025-08-13 10:55:58
新铝时代业绩有望超预期持续强Call
🎈【新铝时代】业绩有望超预期,持续强Call! #电动重卡核心标的,业绩加速兑现 25年1-5月,电动重卡累计销售6.12万辆,同比增长195%,受益换电+电池成本下降+新能源重卡路权优先+购车补贴等多重因素影响,电动重卡增速超预期。 公司重卡电池箱市场份额约50%,国内市场第一,客户包括C、ZH等知名客户,其中在C份额超过50%、ZH和B独供。25H1业绩同比增速50%+,单Q2业绩预计0.9-1亿,业绩加速兑现。 #新晋机器人标的,T进展超预期 公司近期拿到T合作证明,合作领域包括【新车型
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2025-08-13 08:22:58
推荐——中润光学:FPV光学镜头核心企业
推荐——中润光学:FPV光学镜头核心企业 1、美股无人机解决方案公司Ondas Holdings昨晚大涨25%,8月上涨102%。股价上涨理由是公司获得低成本可消耗无人机系统在美国国防市场的独家分销权。 军贸+FPV出海是军贸量最大的新方向。FPV(穿越机)费效比极高,如乌军FPV无人机空袭俄军轰炸机基地,造成70亿美元损失。其以低成本用量巨大,乌克兰25年月产量较24年月产量翻10倍以上,华强北曾单周出口高达50万架。 中润光学:FPV光学镜头核心供应商,无人机收入正在快速增长,预计公司无人机
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中润光学
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2025年8月第2周酒店数据跟踪
【中信社服】2025年8月第2周酒店数据跟踪 · 核心结论:酒店行业看,本周RevPAR同比表现较7月下旬略弱,其中豪华型酒店RevPAR降幅最大,经济型相对有韧性。供给增长环比有提速,华住开店速度维持行业领先,且价格在去年相对低基数情况下同比表现优于同行。 · 全部:2025年8月4日~8月10日,周平均Occ为69.0%,同比-2.7%。周平均ADR为249.2元,同比+3.3%。周平均RevPAR为171.8元,同比+0.5%。根据周度平均计算,7月日度平均RevPAR同比去年7月平均值+
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斯迪克大涨点评:材料科技隐形冠军,国产替代加速突围
斯迪克大涨点评:材料科技隐形冠军,国产替代加速突围 国内功能性涂层复合材料龙头斯迪克(股票代码:300806)近年来持续深耕光学膜、电子胶粘材料等高壁垒赛道,凭借技术积累和本土化成本优势,逐步打破日美企业垄断,成为苹果、华为、特斯拉等巨头的核心供应商。 核心看点 1. 高增长赛道卡位 - OCA光学胶:国产替代空间超百亿,公司产品已用于多款旗舰手机屏幕贴合。 - 新能源材料:动力电池绝缘膜、导热胶等产品切入宁德时代供应链。 2. 技术壁垒深厚 - 研发费用率长期超5%,自主掌握精密涂布、树脂合成
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PCB设备更新0812:为什么持续强调重视激光钻孔?
PCB设备更新0812:为什么持续强调重视激光钻孔? #激光钻孔为什么弹性大? 传统PCB市场,钻孔设备占PCB设备投资比例最大(20%+),其中激光钻孔金额占比少于机械钻孔,且国产化率低(10%左右)。往后看,AI拉动微小孔占比提升,有望带动激光钻孔应用占比提升,激光钻孔兼具下游β、占比提升、国产替代三重逻辑,弹性更大,且激光钻孔设备毛利率远高于机械钻孔。 #激光钻孔技术之间有什么差异? 按照工作介质分为气体、固体、液体激光器。CO₂激光钻孔设备以CO₂气体为工作介质,产生波长10.6μm的中
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比亚迪电子:液冷&电源公开合作伙伴,静待量产落地
【民生电子】比亚迪电子:液冷&电源公开合作伙伴,静待量产落地 领导好,我们于8月6日外发了比亚迪电子的深度报告,并给各位领导汇报了看多公司的主要逻辑。今日液冷、电源板块持续活跃,而比电仍处于相对底部,尚未打入AI硬件远期预期,继续强call! 公司目前液冷、电源均已通过NV验证,也是NV公开的合作伙伴之一。我们预计公司数据中心业务25/26年有望分别实现30~50e/100e营收,从结构来看,25年以面向国内的组装业务为主;26年随着电源、液冷等产品的出货,面向海外的零部件有望达到小几十亿的规模
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南微医学2025年中报业绩——符合预期,表现靓丽
[红包]【南微医学】2025年中报业绩——符合预期,表现靓丽 [玫瑰]业绩情况:2025H1,公司实现收入15.65亿元,同比+17.36%;归母净利润3.63亿元,同比+17.04%。单2025Q2,公司实现收入8.66亿元,同比+21.36%;归母净利润2.13亿元,同比+23.21%。业绩表现亮眼,符合预期。 [玫瑰]境内外拆分:2025H1亚太区域营收8.08亿元(其中亚太海外营收1.28亿元,康友营收1.34亿元),同比减少1.7%;美洲区域营收3.41亿元,同比增长21.75%;欧洲
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风电高景气主线
重点关注【风电】高景气主线 #风机 风机行业毛利率或于Q2触底,伴随风机反内卷推动价格上涨,双海出货结构性改善,风电场转让业务重启,下半年盈利有望逐季改善,2026年进入业绩释放期。 #零部件 多品类Q2量价齐升,盈利大幅改善,业绩普遍高增;同时江苏、广东重点海风项目进入集中交付期,海风公司迎来业绩反转拐点;2026年海外风电景气上行,开启订单放量周期,具备出口优势的零部件龙头厂商有望持续增长。 #重点推荐 风机:金风科技、三一重能、运达股份、明阳智能; 零部件:东方电缆、海力风电、大金重工、日
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黄金珠宝周思考:数据好转,股价快速反弹
黄金珠宝周思考:数据好转,股价快速反弹 上周黄金珠宝板块快速反弹,老铺、潮宏基、莱绅、六福集团、曼卡龙股价大涨,主因①新消费资金面回暖,②黄金珠宝7月淡季高频数据好转(消费者对高金价预期逐步接受、终端克减力度有所加大)。 🌟#关注点1:六福集团大幅反弹 #低估值高股息。仅核算BS表账面价值(按港币算),货币资金19亿、存货107亿、类固定资产20亿、负债47亿中多为经营性负债。134亿市值对应接近1倍PB、ROE有望从8%回升至双位数水平、PE(FY2026)仅9.6倍、股息率约5%。 #业绩
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洛钼港股大涨:铜钴共振,价值重估
#洛钼港股大涨:铜钴共振,价值重估 #事件:洛阳钼业港股大涨4%,A股溢价率8%。 #业绩超预期,且铜钴产量超预期。此前公司发布中报业绩预告,公司预计2025H1实现归母净利润82-91亿元,同比增长51.37%-67.98%(增长27.83-36.83亿元)。预计25Q2实现归母净利润42.5-51.5亿元,环比增长7.8%-30.6%,同比增长27.2%-54.1%。业绩超市场预期。且单季度铜产量达到18万吨,年化76万吨,远超60-66万吨的2025年产量指引区间。反映了公司矿山运营能力的
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脑机接口获政策持续支持,产业进入加速成长阶段
脑机接口获政策持续支持,产业进入加速成长阶段 [烟花]#工信部等七部门印发《关于推动脑机接口产业创新发展的实施意见》,提出到2027年实现关键技术突破,初步建立先进技术、产业和标准体系,电极、芯片和整机性能达到国际先进水平,产品在工业制造、医疗健康、生活消费等领域加快应用,打造2至3个产业发展集聚区;到2030年,形成安全可靠、国际领先的产业体系,培育2-3家全球领军企业。 [烟花]#软硬件到产品性能的发展方向进一步明晰、非植入式设备有望率先实现产业化。植入式设备提升通道数、分辨率与生物相容性,
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大族激光:深度受益AI PCB爆发及苹果创新周期
大族激光:深度受益AI PCB爆发及苹果创新周期 [太阳]#事件:大族激光持股大族数控84%股份,#但大族数控市值远超大族激光,大族激光市值被低估。本文将分布估值: #PCB设备:#子公司大族数控为全球最纯&覆盖最丰富PCB专用设备龙头&胜宏机械钻孔第一大供应商。子公司所有业务均围绕PCB,设备包括机械/激光钻孔设备、曝光/检测压合/成型/贴附设备等。#AI对PCB设备带来“量价齐升”: AI PCB层数更高,加工难度更大、精度要求更高、设备需求更多、价格要求更高、利润水平更高。参考大族数控市值
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速达股份液冷板块遗珠
【速达股份】液冷板块遗珠,GB300的水冷快接头需求激增,速达股份迎来第二增长曲线 液冷板块有望为公司市值提供十倍空间。公司软管/硬管总成核心技术复用度较高且切入迅速,GB300的快接头使用量接近GB200的4倍,EPDM液冷软管及304不锈钢硬管合计价值量占比超5%,且后续运维费用利润率较高,公司是相关技术龙头标的,GB200出货量提升以及GB300未来的出货量增长有望打开公司成长天花板。 主业反转提供高安全边际,预计按明年业绩PE不到20倍。公司主营产品以软管及硬管总成为主,下游领域主要为盾
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大事更新:铜箔又要涨价
【招商电新】大事更新:铜箔又要涨价! 业界最新反馈,三井即将对hvlp传统产品大幅度提价! 近几天我们已经反馈:最近几周我们AI硬件领域学习/访谈,了解到终端客户也多判断普通电子铜箔很可能提价。因为AI高端需求高盈利高增长,日韩厂商纷纷转产这些产品,导致常规trf、hvlp铜箔供需紧张。 重视【德福科技】,关注【铜冠铜箔】
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德福科技
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Agent新增重点关注-阜博集团
❗️Agent新增重点关注-阜博集团:AI多模态内容爆发时代的版权平台服务商,主业有望受益产业趋势加速【天风计算机团队】 #多模态时代到来、内容创作门槛降低、二创内容丰富度增加 随着Kling、Veo等多模态生成工具的逐步成熟,用户量和内容使用量快速增加,也涌现了更多AI续写、AI智能编辑的内容,相较于之前的创作方式成本大幅降低,内容形式和生态更加丰富,UGC内容中涌现了更丰富的IP内容改变的二内容 #阜博集团是全球IP版权保护龙头、主业受益于多模态产业趋势 阜博集团是全球几乎所有头部内容方的版
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新铝时代业绩有望超预期持续强Call
🎈【新铝时代】业绩有望超预期,持续强Call! #电动重卡核心标的,业绩加速兑现 25年1-5月,电动重卡累计销售6.12万辆,同比增长195%,受益换电+电池成本下降+新能源重卡路权优先+购车补贴等多重因素影响,电动重卡增速超预期。 公司重卡电池箱市场份额约50%,国内市场第一,客户包括C、ZH等知名客户,其中在C份额超过50%、ZH和B独供。25H1业绩同比增速50%+,单Q2业绩预计0.9-1亿,业绩加速兑现。 #新晋机器人标的,T进展超预期 公司近期拿到T合作证明,合作领域包括【新车型
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推荐——中润光学:FPV光学镜头核心企业
推荐——中润光学:FPV光学镜头核心企业 1、美股无人机解决方案公司Ondas Holdings昨晚大涨25%,8月上涨102%。股价上涨理由是公司获得低成本可消耗无人机系统在美国国防市场的独家分销权。 军贸+FPV出海是军贸量最大的新方向。FPV(穿越机)费效比极高,如乌军FPV无人机空袭俄军轰炸机基地,造成70亿美元损失。其以低成本用量巨大,乌克兰25年月产量较24年月产量翻10倍以上,华强北曾单周出口高达50万架。 中润光学:FPV光学镜头核心供应商,无人机收入正在快速增长,预计公司无人机
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2025年8月第2周酒店数据跟踪
【中信社服】2025年8月第2周酒店数据跟踪 · 核心结论:酒店行业看,本周RevPAR同比表现较7月下旬略弱,其中豪华型酒店RevPAR降幅最大,经济型相对有韧性。供给增长环比有提速,华住开店速度维持行业领先,且价格在去年相对低基数情况下同比表现优于同行。 · 全部:2025年8月4日~8月10日,周平均Occ为69.0%,同比-2.7%。周平均ADR为249.2元,同比+3.3%。周平均RevPAR为171.8元,同比+0.5%。根据周度平均计算,7月日度平均RevPAR同比去年7月平均值+
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斯迪克大涨点评:材料科技隐形冠军,国产替代加速突围
斯迪克大涨点评:材料科技隐形冠军,国产替代加速突围 国内功能性涂层复合材料龙头斯迪克(股票代码:300806)近年来持续深耕光学膜、电子胶粘材料等高壁垒赛道,凭借技术积累和本土化成本优势,逐步打破日美企业垄断,成为苹果、华为、特斯拉等巨头的核心供应商。 核心看点 1. 高增长赛道卡位 - OCA光学胶:国产替代空间超百亿,公司产品已用于多款旗舰手机屏幕贴合。 - 新能源材料:动力电池绝缘膜、导热胶等产品切入宁德时代供应链。 2. 技术壁垒深厚 - 研发费用率长期超5%,自主掌握精密涂布、树脂合成
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PCB设备更新0812:为什么持续强调重视激光钻孔?
PCB设备更新0812:为什么持续强调重视激光钻孔? #激光钻孔为什么弹性大? 传统PCB市场,钻孔设备占PCB设备投资比例最大(20%+),其中激光钻孔金额占比少于机械钻孔,且国产化率低(10%左右)。往后看,AI拉动微小孔占比提升,有望带动激光钻孔应用占比提升,激光钻孔兼具下游β、占比提升、国产替代三重逻辑,弹性更大,且激光钻孔设备毛利率远高于机械钻孔。 #激光钻孔技术之间有什么差异? 按照工作介质分为气体、固体、液体激光器。CO₂激光钻孔设备以CO₂气体为工作介质,产生波长10.6μm的中
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比亚迪电子:液冷&电源公开合作伙伴,静待量产落地
【民生电子】比亚迪电子:液冷&电源公开合作伙伴,静待量产落地 领导好,我们于8月6日外发了比亚迪电子的深度报告,并给各位领导汇报了看多公司的主要逻辑。今日液冷、电源板块持续活跃,而比电仍处于相对底部,尚未打入AI硬件远期预期,继续强call! 公司目前液冷、电源均已通过NV验证,也是NV公开的合作伙伴之一。我们预计公司数据中心业务25/26年有望分别实现30~50e/100e营收,从结构来看,25年以面向国内的组装业务为主;26年随着电源、液冷等产品的出货,面向海外的零部件有望达到小几十亿的规模
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南微医学2025年中报业绩——符合预期,表现靓丽
[红包]【南微医学】2025年中报业绩——符合预期,表现靓丽 [玫瑰]业绩情况:2025H1,公司实现收入15.65亿元,同比+17.36%;归母净利润3.63亿元,同比+17.04%。单2025Q2,公司实现收入8.66亿元,同比+21.36%;归母净利润2.13亿元,同比+23.21%。业绩表现亮眼,符合预期。 [玫瑰]境内外拆分:2025H1亚太区域营收8.08亿元(其中亚太海外营收1.28亿元,康友营收1.34亿元),同比减少1.7%;美洲区域营收3.41亿元,同比增长21.75%;欧洲
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风电高景气主线
重点关注【风电】高景气主线 #风机 风机行业毛利率或于Q2触底,伴随风机反内卷推动价格上涨,双海出货结构性改善,风电场转让业务重启,下半年盈利有望逐季改善,2026年进入业绩释放期。 #零部件 多品类Q2量价齐升,盈利大幅改善,业绩普遍高增;同时江苏、广东重点海风项目进入集中交付期,海风公司迎来业绩反转拐点;2026年海外风电景气上行,开启订单放量周期,具备出口优势的零部件龙头厂商有望持续增长。 #重点推荐 风机:金风科技、三一重能、运达股份、明阳智能; 零部件:东方电缆、海力风电、大金重工、日
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黄金珠宝周思考:数据好转,股价快速反弹
黄金珠宝周思考:数据好转,股价快速反弹 上周黄金珠宝板块快速反弹,老铺、潮宏基、莱绅、六福集团、曼卡龙股价大涨,主因①新消费资金面回暖,②黄金珠宝7月淡季高频数据好转(消费者对高金价预期逐步接受、终端克减力度有所加大)。 🌟#关注点1:六福集团大幅反弹 #低估值高股息。仅核算BS表账面价值(按港币算),货币资金19亿、存货107亿、类固定资产20亿、负债47亿中多为经营性负债。134亿市值对应接近1倍PB、ROE有望从8%回升至双位数水平、PE(FY2026)仅9.6倍、股息率约5%。 #业绩
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洛钼港股大涨:铜钴共振,价值重估
#洛钼港股大涨:铜钴共振,价值重估 #事件:洛阳钼业港股大涨4%,A股溢价率8%。 #业绩超预期,且铜钴产量超预期。此前公司发布中报业绩预告,公司预计2025H1实现归母净利润82-91亿元,同比增长51.37%-67.98%(增长27.83-36.83亿元)。预计25Q2实现归母净利润42.5-51.5亿元,环比增长7.8%-30.6%,同比增长27.2%-54.1%。业绩超市场预期。且单季度铜产量达到18万吨,年化76万吨,远超60-66万吨的2025年产量指引区间。反映了公司矿山运营能力的
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脑机接口获政策持续支持,产业进入加速成长阶段
脑机接口获政策持续支持,产业进入加速成长阶段 [烟花]#工信部等七部门印发《关于推动脑机接口产业创新发展的实施意见》,提出到2027年实现关键技术突破,初步建立先进技术、产业和标准体系,电极、芯片和整机性能达到国际先进水平,产品在工业制造、医疗健康、生活消费等领域加快应用,打造2至3个产业发展集聚区;到2030年,形成安全可靠、国际领先的产业体系,培育2-3家全球领军企业。 [烟花]#软硬件到产品性能的发展方向进一步明晰、非植入式设备有望率先实现产业化。植入式设备提升通道数、分辨率与生物相容性,
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大族激光:深度受益AI PCB爆发及苹果创新周期
大族激光:深度受益AI PCB爆发及苹果创新周期 [太阳]#事件:大族激光持股大族数控84%股份,#但大族数控市值远超大族激光,大族激光市值被低估。本文将分布估值: #PCB设备:#子公司大族数控为全球最纯&覆盖最丰富PCB专用设备龙头&胜宏机械钻孔第一大供应商。子公司所有业务均围绕PCB,设备包括机械/激光钻孔设备、曝光/检测压合/成型/贴附设备等。#AI对PCB设备带来“量价齐升”: AI PCB层数更高,加工难度更大、精度要求更高、设备需求更多、价格要求更高、利润水平更高。参考大族数控市值
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速达股份液冷板块遗珠
【速达股份】液冷板块遗珠,GB300的水冷快接头需求激增,速达股份迎来第二增长曲线 液冷板块有望为公司市值提供十倍空间。公司软管/硬管总成核心技术复用度较高且切入迅速,GB300的快接头使用量接近GB200的4倍,EPDM液冷软管及304不锈钢硬管合计价值量占比超5%,且后续运维费用利润率较高,公司是相关技术龙头标的,GB200出货量提升以及GB300未来的出货量增长有望打开公司成长天花板。 主业反转提供高安全边际,预计按明年业绩PE不到20倍。公司主营产品以软管及硬管总成为主,下游领域主要为盾
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大事更新:铜箔又要涨价
【招商电新】大事更新:铜箔又要涨价! 业界最新反馈,三井即将对hvlp传统产品大幅度提价! 近几天我们已经反馈:最近几周我们AI硬件领域学习/访谈,了解到终端客户也多判断普通电子铜箔很可能提价。因为AI高端需求高盈利高增长,日韩厂商纷纷转产这些产品,导致常规trf、hvlp铜箔供需紧张。 重视【德福科技】,关注【铜冠铜箔】
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Agent新增重点关注-阜博集团
❗️Agent新增重点关注-阜博集团:AI多模态内容爆发时代的版权平台服务商,主业有望受益产业趋势加速【天风计算机团队】 #多模态时代到来、内容创作门槛降低、二创内容丰富度增加 随着Kling、Veo等多模态生成工具的逐步成熟,用户量和内容使用量快速增加,也涌现了更多AI续写、AI智能编辑的内容,相较于之前的创作方式成本大幅降低,内容形式和生态更加丰富,UGC内容中涌现了更丰富的IP内容改变的二内容 #阜博集团是全球IP版权保护龙头、主业受益于多模态产业趋势 阜博集团是全球几乎所有头部内容方的版
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新铝时代业绩有望超预期持续强Call
🎈【新铝时代】业绩有望超预期,持续强Call! #电动重卡核心标的,业绩加速兑现 25年1-5月,电动重卡累计销售6.12万辆,同比增长195%,受益换电+电池成本下降+新能源重卡路权优先+购车补贴等多重因素影响,电动重卡增速超预期。 公司重卡电池箱市场份额约50%,国内市场第一,客户包括C、ZH等知名客户,其中在C份额超过50%、ZH和B独供。25H1业绩同比增速50%+,单Q2业绩预计0.9-1亿,业绩加速兑现。 #新晋机器人标的,T进展超预期 公司近期拿到T合作证明,合作领域包括【新车型
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推荐——中润光学:FPV光学镜头核心企业
推荐——中润光学:FPV光学镜头核心企业 1、美股无人机解决方案公司Ondas Holdings昨晚大涨25%,8月上涨102%。股价上涨理由是公司获得低成本可消耗无人机系统在美国国防市场的独家分销权。 军贸+FPV出海是军贸量最大的新方向。FPV(穿越机)费效比极高,如乌军FPV无人机空袭俄军轰炸机基地,造成70亿美元损失。其以低成本用量巨大,乌克兰25年月产量较24年月产量翻10倍以上,华强北曾单周出口高达50万架。 中润光学:FPV光学镜头核心供应商,无人机收入正在快速增长,预计公司无人机
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中润光学
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韭头竹蜻蜓
2025-08-12 14:30:21
2025年8月第2周酒店数据跟踪
【中信社服】2025年8月第2周酒店数据跟踪 · 核心结论:酒店行业看,本周RevPAR同比表现较7月下旬略弱,其中豪华型酒店RevPAR降幅最大,经济型相对有韧性。供给增长环比有提速,华住开店速度维持行业领先,且价格在去年相对低基数情况下同比表现优于同行。 · 全部:2025年8月4日~8月10日,周平均Occ为69.0%,同比-2.7%。周平均ADR为249.2元,同比+3.3%。周平均RevPAR为171.8元,同比+0.5%。根据周度平均计算,7月日度平均RevPAR同比去年7月平均值+
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君亭酒店
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韭头竹蜻蜓
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斯迪克大涨点评:材料科技隐形冠军,国产替代加速突围
斯迪克大涨点评:材料科技隐形冠军,国产替代加速突围 国内功能性涂层复合材料龙头斯迪克(股票代码:300806)近年来持续深耕光学膜、电子胶粘材料等高壁垒赛道,凭借技术积累和本土化成本优势,逐步打破日美企业垄断,成为苹果、华为、特斯拉等巨头的核心供应商。 核心看点 1. 高增长赛道卡位 - OCA光学胶:国产替代空间超百亿,公司产品已用于多款旗舰手机屏幕贴合。 - 新能源材料:动力电池绝缘膜、导热胶等产品切入宁德时代供应链。 2. 技术壁垒深厚 - 研发费用率长期超5%,自主掌握精密涂布、树脂合成
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斯迪克
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韭头竹蜻蜓
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PCB设备更新0812:为什么持续强调重视激光钻孔?
PCB设备更新0812:为什么持续强调重视激光钻孔? #激光钻孔为什么弹性大? 传统PCB市场,钻孔设备占PCB设备投资比例最大(20%+),其中激光钻孔金额占比少于机械钻孔,且国产化率低(10%左右)。往后看,AI拉动微小孔占比提升,有望带动激光钻孔应用占比提升,激光钻孔兼具下游β、占比提升、国产替代三重逻辑,弹性更大,且激光钻孔设备毛利率远高于机械钻孔。 #激光钻孔技术之间有什么差异? 按照工作介质分为气体、固体、液体激光器。CO₂激光钻孔设备以CO₂气体为工作介质,产生波长10.6μm的中
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大族数控
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韭头竹蜻蜓
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比亚迪电子:液冷&电源公开合作伙伴,静待量产落地
【民生电子】比亚迪电子:液冷&电源公开合作伙伴,静待量产落地 领导好,我们于8月6日外发了比亚迪电子的深度报告,并给各位领导汇报了看多公司的主要逻辑。今日液冷、电源板块持续活跃,而比电仍处于相对底部,尚未打入AI硬件远期预期,继续强call! 公司目前液冷、电源均已通过NV验证,也是NV公开的合作伙伴之一。我们预计公司数据中心业务25/26年有望分别实现30~50e/100e营收,从结构来看,25年以面向国内的组装业务为主;26年随着电源、液冷等产品的出货,面向海外的零部件有望达到小几十亿的规模
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韭头竹蜻蜓
2025-08-11 20:14:39
南微医学2025年中报业绩——符合预期,表现靓丽
[红包]【南微医学】2025年中报业绩——符合预期,表现靓丽 [玫瑰]业绩情况:2025H1,公司实现收入15.65亿元,同比+17.36%;归母净利润3.63亿元,同比+17.04%。单2025Q2,公司实现收入8.66亿元,同比+21.36%;归母净利润2.13亿元,同比+23.21%。业绩表现亮眼,符合预期。 [玫瑰]境内外拆分:2025H1亚太区域营收8.08亿元(其中亚太海外营收1.28亿元,康友营收1.34亿元),同比减少1.7%;美洲区域营收3.41亿元,同比增长21.75%;欧洲
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南微医学
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韭头竹蜻蜓
2025-08-11 13:10:47
风电高景气主线
重点关注【风电】高景气主线 #风机 风机行业毛利率或于Q2触底,伴随风机反内卷推动价格上涨,双海出货结构性改善,风电场转让业务重启,下半年盈利有望逐季改善,2026年进入业绩释放期。 #零部件 多品类Q2量价齐升,盈利大幅改善,业绩普遍高增;同时江苏、广东重点海风项目进入集中交付期,海风公司迎来业绩反转拐点;2026年海外风电景气上行,开启订单放量周期,具备出口优势的零部件龙头厂商有望持续增长。 #重点推荐 风机:金风科技、三一重能、运达股份、明阳智能; 零部件:东方电缆、海力风电、大金重工、日
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日月股份
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2025-08-11 12:33:36
黄金珠宝周思考:数据好转,股价快速反弹
黄金珠宝周思考:数据好转,股价快速反弹 上周黄金珠宝板块快速反弹,老铺、潮宏基、莱绅、六福集团、曼卡龙股价大涨,主因①新消费资金面回暖,②黄金珠宝7月淡季高频数据好转(消费者对高金价预期逐步接受、终端克减力度有所加大)。 🌟#关注点1:六福集团大幅反弹 #低估值高股息。仅核算BS表账面价值(按港币算),货币资金19亿、存货107亿、类固定资产20亿、负债47亿中多为经营性负债。134亿市值对应接近1倍PB、ROE有望从8%回升至双位数水平、PE(FY2026)仅9.6倍、股息率约5%。 #业绩
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潮宏基
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2025-08-08 21:41:41
洛钼港股大涨:铜钴共振,价值重估
#洛钼港股大涨:铜钴共振,价值重估 #事件:洛阳钼业港股大涨4%,A股溢价率8%。 #业绩超预期,且铜钴产量超预期。此前公司发布中报业绩预告,公司预计2025H1实现归母净利润82-91亿元,同比增长51.37%-67.98%(增长27.83-36.83亿元)。预计25Q2实现归母净利润42.5-51.5亿元,环比增长7.8%-30.6%,同比增长27.2%-54.1%。业绩超市场预期。且单季度铜产量达到18万吨,年化76万吨,远超60-66万吨的2025年产量指引区间。反映了公司矿山运营能力的
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英洛华
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韭头竹蜻蜓
2025-08-08 18:48:38
脑机接口获政策持续支持,产业进入加速成长阶段
脑机接口获政策持续支持,产业进入加速成长阶段 [烟花]#工信部等七部门印发《关于推动脑机接口产业创新发展的实施意见》,提出到2027年实现关键技术突破,初步建立先进技术、产业和标准体系,电极、芯片和整机性能达到国际先进水平,产品在工业制造、医疗健康、生活消费等领域加快应用,打造2至3个产业发展集聚区;到2030年,形成安全可靠、国际领先的产业体系,培育2-3家全球领军企业。 [烟花]#软硬件到产品性能的发展方向进一步明晰、非植入式设备有望率先实现产业化。植入式设备提升通道数、分辨率与生物相容性,
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三博脑科
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韭头竹蜻蜓
2025-08-07 17:02:49
大族激光:深度受益AI PCB爆发及苹果创新周期
大族激光:深度受益AI PCB爆发及苹果创新周期 [太阳]#事件:大族激光持股大族数控84%股份,#但大族数控市值远超大族激光,大族激光市值被低估。本文将分布估值: #PCB设备:#子公司大族数控为全球最纯&覆盖最丰富PCB专用设备龙头&胜宏机械钻孔第一大供应商。子公司所有业务均围绕PCB,设备包括机械/激光钻孔设备、曝光/检测压合/成型/贴附设备等。#AI对PCB设备带来“量价齐升”: AI PCB层数更高,加工难度更大、精度要求更高、设备需求更多、价格要求更高、利润水平更高。参考大族数控市值
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大族激光
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