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小橘子学交易
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小橘子学交易
只买龙头的龙头选手
2026-06-03 20:24:04
【周三舆情热度】
【周三舆情热度】 ①光通信、光互连-黄仁勋强调,光互连是下一代AI基础设施的核心,并称迈威尔将成为下一个万亿美元公司。(天洋新材、鑫科材料、京东方、长信科技、环旭电子、锐科激光、一博科技等) ②电力-绿色算力全栈AI平台上线运行,集成算力调度交易、智能模型调用、词元交易结算等一站式核心功能。(华电辽能、豫能控股、京能电力、广西能源、西昌电力等) ③机器人-英伟达IsaacGR00T参考人形机器人将正式面向开发者亮相,由Sharpa、英伟达与宇树共同推出(模塑科技、实益达、北投科技、美湖股份、中广
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天洋新材
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鑫科材料
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锐科激光
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郑州煤电
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实益达
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小橘子学交易
只买龙头的龙头选手
2026-06-03 16:33:09
❗【天风电新】PCB上游更新&推荐:重视一体化CCL+小辅材0603
❗【天风电新】PCB上游更新&推荐:重视一体化CCL+小辅材0603 ——————————— 一体化CCL:建滔、宝鼎 市场此前多预期CCL环节难以传导上游布、铜涨价,但近期我们跟踪到多家CCL(建滔、金安、华正、宝鼎)反馈【明显超涨,订单接不过来,利润率逐月提升】。 【建滔】:目前产能1100万张/月,到27年底1210万张/月,27年新增扩产主要为高频高速(M6及以上)。FR4目前均价180元(上一轮高点210-220元),当前库存为0(25年底在2-3周),公司持续爆单,今年已涨价5次,核
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建滔积层板
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宝鼎科技
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天承科技
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泰金新能
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江南新材
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只买龙头的龙头选手
2026-06-03 16:31:57
电容- CCL系列❗【天风电新】MLCC设备:流延机为当前最紧缺环节-0603
电容- CCL系列❗【天风电新】MLCC设备:流延机为当前最紧缺环节-0603 ——————————— ⭐核心结论:对比传统MLCC,高容MLCC堆叠层数扩大10倍至500层以上,生产设备核心增量体现在: 1、 流延机:要求陶瓷片厚度降低到1微米以下; 2、 叠层机:精度、定位准度的要求提升10倍以上; 3、 烧结炉:要求炉内温差控制在2℃以内,保证膨胀系数不同的陶瓷材料和电极浆料充分均匀反应; 4、 印刷机:针对微型化、小型化的MLCC产品需要采购海外进口印刷机,避免溢浆、浆料粘连等问题。 #
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先导智能
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只买龙头的龙头选手
2026-06-03 14:52:38
【ZX能化】SAF板块底部推荐,反转在即-0603
【ZX能化】SAF板块底部推荐,反转在即-0603 ———————————— 基本面更新:量价齐升。 1、价:欧洲SAF价格从年初的2200美金上涨约40%至当前3000美金,同期UCO约上涨10%,SAF-UCO价差大幅走扩。价格上涨主要受油价大幅上行和欧洲生物能源政策驱动,带动航空煤油和绿色溢价共振上涨。 2、量:生物能源具备替代属性,在欧洲重视能源安全的背景下,政策驱动需求逆势增长,而现有产能的放量节奏和新建产能的投产节奏均不及预期,目前国内主要SAF/HVO装置均满负荷运行,订单已排至1
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海新能科
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ST嘉澳
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山高环能
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卓越新能
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嘉泽新能
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2026-06-03 14:08:09
【国海计算机】Marvell网络互连与黄仁勋站台带动大涨,看好澜起等互连公司
【国海计算机】Marvell网络互连与黄仁勋站台带动大涨,看好澜起等互连公司 #事件: 6月2日,英伟达CEO黄仁勋在台演讲称Marvell将成下一个万亿美元公司,双方合作紧密扩展AI数据中心关键网络和连接基础设施。 计算机网络:GPU带宽提升,网络互连成瓶颈 ✔AI集群竞争正从GPU算力堆叠向互连架构升级演进。Rubin NVL72升级至NVLink6,单GPU互连带宽从Blackwell的1.8TB/s提升至3.6TB/s,整柜NVLink带宽由130TB/s提升至260TB/s。互连带宽翻
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澜起科技
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万通发展
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裕太微
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2026-06-03 14:00:08
最近路演MLCC下来,市场分歧在于能涨多久,或者涨价趋势持续的周期
最近路演MLCC下来,市场分歧在于能涨多久,或者涨价趋势持续的周期 # 我们判断MLCC一旦开始涨价很难停止,且本次MLCC更像是结构性短缺而非补库存周期 # 非对称的定价,MLCC这种东西对于整个AI机架来说,价值占比很低,下游价格不敏感。这特性很容易产生“不对称定价权”,这个东西涨 20%、30%,对整机成本的影响极小,但如果缺了,整机不能交付、GPU 利用率下降、系统不稳定,损失很大。这里有两个判断# 1)高容比低容涨的猛,# 2)散单会比长协涨的猛 # 非周期品而是成长股,过去审视MLC
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风华高科
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利和兴
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深圳华强
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2026-06-03 12:43:08
【申万通信】-0603更新:
【申万通信】-0603更新: #近期北美CSP长协?排除所有错误选项后、留下的就是正解 1)康宁定向扩产,打开空间;2)海外产能已锁定,日本、印度28年前无法保供,明确需要国内产能。订单会逐步验证。 在此基础上,AIDC光纤用量、交付节奏等,均有较大上修空间。 —————————————— 【申万宏源通信】光纤光缆:AI驱动供需重构,行业迈入新周期(20260531) 核心结论:在无人机+AI驱动价格暴涨、供不应求后,当前时点来看,Scale-up、DCI等对光纤需求驱动将维持强劲,无人机亦有望
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2026-06-03 10:40:28
【题材前瞻】桌面级EUV突破引发微纳制造革命,关注苏大维格及光刻产业链机会 #
【题材前瞻】桌面级EUV突破引发微纳制造革命,关注苏大维格及光刻产业链机会 #小作文 事件:6月3日,据媒体报道,美国得克萨斯大学奥斯汀分校研究团队开发出一种桌面级EUV(极紫外)光刻装置,并结合新型三维纳米打印技术,将原本需要数天完成的纳米结构加工压缩至数分钟。研究成果发表于《Nano Letters》,未来有望应用于芯片制造、量子计算、纳米药物及新材料等领域。 点评:本次突破的核心意义并非挑战ASML先进制程产线,而是显著降低微纳制造研发门槛。过去EUV设备价格高达数亿美元,而此次桌面级方案
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2026-06-03 10:36:54
英伟达发布DSX平台AI工厂:涵盖电气、液冷、储能的整套解决方案
英伟达发布DSX平台AI工厂:涵盖电气、液冷、储能的整套解决方案 ➡ 事件: # 黄仁勋于Computex演讲中展开AI主题演讲,重点包括发布DSX AI Factory平台,第三代NVIDIA MGX机架设计与兼容MGX的800V HVDC供电架构、以及Vera Rubin全面进入量产爬坡等。 ➡ 点评: # 我们认为与AIDC电源最相关的变化,在于NVIDIA与伊顿、维谛、施耐德、GE、西门子、Fluence等# 电气、储能、液冷巨头合作,从电源侧、储能侧共同设计建立DSX AI 工厂体系,
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阳光电源
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2026-06-03 10:33:50
NIMBY阻力反而成就Bloom,燃料电池成AI数据中心供电新宠
NIMBY阻力反而成就Bloom,燃料电池成AI数据中心供电新宠 当地居民反对数据中心建设(NIMBY,Not in my backyard),反而为Bloom Energy创造了替代性增长机遇。相比燃气轮机,#BE的SOFC更安静、少水、低污染,更容易被社区接受,甲骨文、Nebius相继转向BE。 甲骨文Project Jupiter最初计划用西门子燃气轮机,因当地抗议转向Bloom,项目规模最高2.45GW;Nebius也以“交付周期快、清洁近零污染”为由改用Bloom。两家巨头用脚投票,#
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2026-06-03 08:40:27
AI的尽头是电力效率,模拟功率周期共振主升浪
AI的尽头是电力效率,模拟功率周期共振主升浪 海外模拟功率大涨把握回调机会 根据台达董事长表示,生成式AI快速发展带动全球数据中心建设潮,市场预估至2028年全球将新增约44GW电力需求,然而电网新增的供电能力仅25GW,电力缺口高达40%。 未来AI机柜功率已朝600kW甚至更高规格发展,SST相较传统变压器转换效率可达98.5%,并可直接将高压电力转换为资料中心所需的800V直流架构,目前台达相关方案已进入美国客户验证阶段。 AI服务器单机功率密度跃升了6至10倍,直接拉动功率器件的需求成倍
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2026-06-03 07:53:31
【西部计算机】AI时代高端互联芯片价值的重估
【西部计算机】AI时代高端互联芯片价值的重估 黄仁勋近期指出,Marvell将是下一个万亿美元市值公司。这一判断背后,是Marvell在数据中心DSP及定制化AI芯片领域的深度卡位,其Alaska M系列已成为超大规模数据中心高速互联的事实标准。更折射出AI时代高端互联芯片战略价值的重估。 从历史视角看,互联芯片长期被市场定位于“连接件”,估值体系远低于计算芯片。然而在万卡集群成为大模型标配的今天,GPU算力利用率对互联带宽的敏感度急剧攀升,一颗DSP芯片的失效足以拖累整柜算力效率。我们认为,高
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2026-06-03 00:16:04
【建投机械】燃机板块观点更新:无惧回调,基本面依旧强劲
【建投机械】燃机板块观点更新:无惧回调,基本面依旧强劲 🌻近期燃机板块回调较多,我们认为更多是燃机板块处于催化真空期,另外海外GEV股价较弱。 在重燃排期超过2030年的背景下,海外在讨论部分数据中心建设趋缓的情况,认为紧缺逻辑松动,而交期更快的内燃机、SOFC等,近期卡特彼勒、BE股价相对强于GEV。 🌻我们认为: 1)北美缺电导致的燃机缺口足够大,燃机、内燃机、SOFC都有足够的空间。根据我们测算,2026-2028年全球燃机供需缺口为10、30、50GW,持续扩大,足够各个技术路线成长
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2026-06-02 23:51:04
【中信通信】再谈光芯片,一定要重视光的上游20260602
【中信通信】再谈光芯片,一定要重视光的上游20260602 近期光芯片没有大光涨的好,就两个原因: ①很多公司说自己物料不缺了;②部分友商说自己扩到20亿颗,市场担心过剩。 不缺,所以不买,这是今年惯例买涨价品种的逻辑。但这个逻辑不适合光芯片!首先,产业调研的结果显示,#高端光芯片一定是中期偏紧的 (订单上修那么多,很难跟得上,lumentum也提到EML缺口有30%);其次,部分龙头芯片开始缓解,不是日本帮忙保供,更不是北美从中协调,而是#中国光芯片的技术迭代大超预期,在扩产、客户认证、高端演
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福晶科技
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只买龙头的龙头选手
2026-06-02 21:27:33
【6月2日复盘笔记】光通信/光纤/机器人/MLCC/PCB/液冷/存储芯片/玻璃基板/有色
【6月2日复盘笔记】光通信/光纤/机器人/MLCC/PCB/液冷/存储芯片/玻璃基板/有色等 一、重磅财经信息 上海:加快推出液化天然气期货和期权做好电力期货、算力期货研发准备 二、大盘表现 沪指涨0.43%,深证成指涨1.63%,创业板指涨2.66%,科创50涨1.62%。 沪深京三市成交额超过2.8万亿,较昨日缩量近千亿。 三、强势板块和个股分析 备注:只列举部分涨停板 光通信 机构:算力板块长期演进逻辑并未动摇,随着时间进入6月,2027年光模块需求预期正加速明朗,而此前制约交付的上游核心
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