2.尽享综合金融优势,新银保团队既是平安银行零售转型有益探索,亦不失为平安寿险渠道转型的积极尝 试。银行具有天然的账户优势和丰富客户资源,平安银行近110万财富客户中保险产品渗透低于10%,合作 空间巨大。新银保团队配备寿险专属的全新基本法,拥有的正式行员编制和相比同业更高的业绩激励,且 仅设3层架构,提升团队管理效率。产品端则以客户为中心,通过“产品+生态”的横向体系,以健康、康 养、信托等产品组合完善客户全方位配置需求。
3.平安新银保团队在提升银行中收、满足客户多元化资产配置需求、优化寿险渠道结构具有重要战略意义。 我们预计至2025年,团队规模达10,000人;新银保团队贡献保险中收达7.84亿元,贡献寿险新单24亿元, 总促成保费将达50.62亿元,对应贡献新业务价值5.76亿元;内部交易抵消集团费用支出,预计2025年将节 省集团税前利润4.55亿元。
4.当前股价股价2022年对应P/EV 仅为0.58倍,降准提振资本市场信心,地产板块年初至今领涨两市,当前 估值已过度反应资负两端悲观预期,目标修复至0.75倍,空间30%。