盘面回顾与展望]

今天指数调整为主,但是跌幅和跌停数量都要比预期更温和- -些,高情商说法是权重板块的护盘给人一种要跌但是跌不下去的感觉,低情商说法是市场还没跌透。不过如果明天指数还是这个样子,那么该弱不弱只能视为强了。然后短线情绪也刚好在尾盘达到冰点,明天竞价中通客车复牌出来补跌- -下 ,那么短线上大概率也就见底了。同时指数如果配合走出一一个下探回升,长时间以来的短线情绪和指数的背离状态也将统一。 如果明天短线情绪全天冰点,那么也不是一个坏事 ，下周基本也就新周期了。板块方面市场还是避险为主,围绕通胀这一条暗线在运行 ,这些品种的中报业绩不会偏离市场预期太多, 甚至有可能超预期,仍然是后市关注的焦点。

[重点公司跟踪]

郑州煤电:今天煤炭板块有两波高峰,第一波高峰以山煤国际为主导,第二波高峰以郑州煤电为主导,从短线角度来看郑州煤电的带动性更强一一些 ,安源煤业跟风助攻,山西焦化触板。这一-波煤炭的趋势性行情很强,但是像郑州煤电、陕西黑猫这样的投机标的几乎没有炒过,郑州煤电涨停之后激活了短线资金对于煤炭短线标的的补涨需求。而且目前有特力A ,贵州燃气这类老妖股的示范,关注郑州煤电连板孤星再度被激活的可能。

粤桂股份:走势.上比较像宏柏新材的趋势加速。因为肥料的高景气,硫酸价格节节攀升,截至2022年6月3日,硫酸(浙江嘉化98%)报价1025元/吨,同比，上涨65.32% ,较年初上涨88.07%。硫磺制酸是制作硫酸最主要的工艺,占比40.98% ,其次是冶炼烟气制酸，占比39.66% ,最后是硫铁矿制酸。而硫磺主要来自天然气和炼油回收,而天然气和炼油一方面因为价格太高,另外一方面是俄乌影响下消费受限,所以导致硫磺产能不足,这也是硫酸价格持续走高的一大原因。虽然目前市场上大多数磷化工企业都有自制硫酸,主要用来用于磷肥,但是基本都是外采的硫磺。同时冶炼烟气制酸产能扩张难度较大(硫酸是副产品) , 所以在硫磺短期供应问题难以解决的局面下,硫铁矿制酸成了最佳的选择,硫铁矿目前涨价明显,根据百川盈孚数据,截至2022年6月3日,硫铁矿市场均价为906元/吨,同比上涨95.68% ,较年初上涨82.66%。粤桂股份是国内硫铁矿龙头企业,全资子公司云浮云硫矿业拥有原矿300万吨、硫精矿(精制硫铁矿,品位48% ) 120万吨, 2021年全公司规划硫精矿产量126万吨。按产量计，硫铁矿价格上涨100元/吨将给公司带来1.98亿元毛利增厚。

凯伦股份:当前,国内80%的工商业厂房屋面依旧在使用单层或双层钢屋面,严重限制了屋顶光伏组件的使用寿命。为此去年公司推出匹配光伏25年全生命周期的融合光伏屋项系统,以分布式光伏产业链系统服务商定位推动光伏建筑防水跨界融合。属于行业首创。随着《建筑节能与可再生能源通用规范》强制实行, BIPV建设需求将明显提升,公司凭借先发优势将率先受益。目前公司合作方涵盖吉林国资、三峡集团、中国能建、道达尔、阳光能源等知名单位及企业。