昨天的投票反映了当下市场的一种共识。未来市场有机会，但机会的重点可能要变了。过去5年市场流行的是无脑买50家最牛的“茅”，但未来的市场认知会发生变化，再无脑买50可能效果就不是那么好了。

但如果参与1000，意味着研究难度会大大增加。这些企业分散在各行各业，每看一家公司就是重新研究一个细分行业。从信息的获取、研究的深度上都会有壁垒。

这也意味着，未来可以群魔乱舞，谁能率先挖掘出一个细分行业龙头，谁就能获得巨大的收益。

最近我工作的中心就放在了找有变化的细分行业龙头上，今天整理了一家公司的材料，在这里记录一下自己的思考。公司就是ST龙净。

公司原有主业是环保，环保业务相对稳定，每年7-8亿利润。今年因各种原因表现稍差，同比-10%左右。

现在面临从环保向新能源的业务转型。

为了转型，公司做了几个准备：

第一个是紫金的入股。紫金矿业和ST龙净同属龙岩市上市公司。2022年5月30日，紫金矿业取代阳光城，正式成为龙净的控股股东。

第二个是紫金高管入驻。2022年6月22日，原紫金高管之一林泓富成为龙净的董事长。

第三个，2022年10月10日龙净公告投资20亿元建设5GWh储能电池，且已经预留产能扩张空间。

第四个，2022年10月20日收购紫金矿业全资子公司紫金环保所持有的三项股权：福建紫金新能源有限公司60%股权，黑龙江多铜新能源有限责任公司100%股权，紫金清洁能源（连城）有限公司100%股权，收购价款合计4726.71万元。

收购目的公司在公告中也说的很清楚了，简单来说就是凡是和紫金相关的风电、光伏新能源项目，未来都会转给龙净来做。

我是这么想的：

对紫金来说，现在一年150亿的利润。拍脑袋假设未来新能源业务能够多出10亿利润，增量也不大。但对龙净来说，多出10亿利润就意味着能再造一个龙净，弹性一下子就出来了。

而且龙净原来是环保股估值，随着未来新能源业务占比提升，可以切换到新能源估值，形成业绩和估值的双击。

还有人会说，龙净明明业绩不错，为什么会ST呢。这里被ST不是因为业绩，而是因为原有大股东风控没做到位，导致被会计师事务所出具否定意见。

这些内部控制问题只要整改好了，都是能顺利摘帽的。

储能无疑是2022-2023年新能源中增速最快、最确定的细分了。环保公司转型做储能，可以联想到传统家电公司转型做逆变器的德业。复盘一下德业的走势，还挺让人期待的。