特别关注

1、六大行出手！超万亿巨资支持房地产！

据媒体报道，11月24日，中国工商银行与万科集团、金地集团、绿城中国、龙湖集团、碧桂园集团、美的置业、金辉集团等12家全国性房地产企业，以总对总方式签订战略合作协议，提供意向性融资总额达6550亿元。

根据公开信息统计，截至24日晚间，工行（12家）、农行（5家）、中行（3家）、建行（8家）、交行（2家）、邮储（5家）六大国有银行已与17家房企达成合作协议，已披露的意向性授信额度合计为12750亿元。

业内人士表示，银企合作深化是落实“三稳”“三保”政策要求的具体体现，也是“金融16条”与全国性商业银行信贷工作座谈会会议精神的进一步落实。银行业对相关房企的资金支持，既有望缓解现金流压力，也有助于提升投资意愿，对稳楼市有着积极作用。

2、拐点已现！硅料价格年内首跌！硅片跟跌！

据PV infolink公布的最新报价显示，本周多晶硅价格下降，均价由303元/kg下降至302元/kg，降幅0.3%。这也是多晶硅价格年内首次出现下降。机构表示，造成硅料价格下降的主要原因是各厂商持续扩张硅料的产能。除此以外，下游的强需求也在倒逼硅料降价。有业内人士指出，目前国内集中式光伏电站的需求是客观存在的，但是需要硅料降价才能激发需求，如果硅料价格降到一定的合理区间，集中式光伏电站会迎来爆发式的装机。

与此同时，隆基绿能于11月24日下调单晶硅片价格，单晶硅片P型M6 155μm厚度（166/223mm）的价格由7.54元下调至7.42元，下调幅度为1.59%。对此，隆基绿能相关人士表示，“硅片作为产业链中游，价格根据上游价格走势，随行就市。”

虽降幅不大，但硅料和硅片价格的下行已成既定事实。在此背景下，哪个环节有望最先受益？从各机构的报告来看，电池片、光伏辅材（包括光伏支架、光伏玻璃、铝边框、接线盒、EVA/胶膜、EPC等分支）是受多数机构看好的环节。

宏观新闻

1、银保监会相关部门负责人表示，截至目前，“保交楼”专项借款工作已取得阶段性进展，专项借款资金已基本投放至项目，资金投入带动形成一批实物工作量，有效促进了项目建设交付。下一步，银保监会将坚决贯彻党中央、国务院决策部署，继续做好“保交楼”工作，促进房地产市场平稳健康发展。

2、银保监会相关部门负责人表示，六家大型银行在前期工作基础上，围绕“十六条”监管政策，专题研究细化措施，包括建立区域优质房企“白名单”，对于暂时遇困房企存量开发贷款给予展期等安排。在落实相关政策的前提下，对于重点客户、重要项目采取绿色通道形式加快审批和发放；积极配合做好“保交楼”工作，靠前对接专项借款安排，着力推进“保交楼”项目配套融资。

3、银保监会相关部门负责人表示，《关于做好当前金融支持房地产市场平稳健康发展工作的通知》印发后，股份制银行部第一时间督促12家全国性股份制商业银行加快贯彻落实各项政策要求。其中，保障房地产融资平稳有序方面，要求股份制银行对国有、民营房地产企业一视同仁，通过对存量贷款展期、调整还款安排等方式予以积极支持，坚决避免出现一致性抽贷、断贷行为。

4、国务院物流保通保畅工作领导小组总指挥、交通运输部部长李小鹏主持召开总指挥（全体）调度会议，会议指出，坚决防止疫情通过交通物流环节传播扩散；坚决防止过度通行管控问题反弹。

行业动态

01
跨境电商

国务院同意在廊坊市、沧州市等33个城市和地区设立跨境电子商务综合试验区，名称分别为中国（城市或地区名）跨境电子商务综合试验区，具体实施方案由所在地省级人民政府分别负责印发。

02
钠离子电池

中国证券报消息，11月24日，钠离子电池概念大涨，其中鹏辉能源大涨12%，网传鹏辉能源钠离子电池已装车宝骏kiwi，公司证券部工作人员回应记者：“假的，目前钠离子电池还没有量产，也没有装车。”

11月24日，一条关于钠离子电池的争论引发朋友圈热议。具体来看，吉林大学青岛汽车研究院副院长顾国洪在其朋友圈发文称：“全球量产钠电池最早、价格最优者是国泰君安证券公司，比磷酸铁锂便宜30%，向分析师订购几亿支用用。”同时，他引用了一张截图，该图片内容显示为：根据国泰君安证券在今年3月发布的相关研报，钠离子的电池成本比当前主流的磷酸铁锂电池要低30%。“钠电池成本便宜30%”似乎成为正反两方主要的分歧点。对此，相关人士发现，各方分歧的根源或在于对“成本”定义的不一致：“比锂电池便宜30%”更多是从物料成本角度进行的测算，而反方则着眼于最终成品的综合成本。而这背后，也反映了市场对新技术的两种截然不同的视角——有人脚踏实地看到眼前的困难，也有人仰望星空着眼于未来的空间。

03
碳酸锂

上海钢联数据显示，11月24日，电池级碳酸锂跌2500元/吨，均价报58.75万元/吨，这是国内碳酸锂价格4个月来首次出现下跌。工业级碳酸锂跌3500元/吨，均价报57.4万元/吨。

04
医疗

当地时间11月23日，美国贸易代表办公室宣布，为应对新冠疫情，将把对中国防疫医疗产品的301关税豁免再次延长90天，至2023年2月28日。此前豁免期将于11月30日结束，相关豁免已多次延期。关税豁免范围涉及81种医疗产品，始于2020年12月29日。

05
钒钛产业

四川省经济和信息化厅等五部门近日印发《四川省经济和信息化厅等5部门关于促进钒钛产业高质量发展的实施意见》，提出到2025年，钒、钛资源综合利用率分别提高到55%和35%以上，钒（以五氧化二钒计）产品达10万吨/年，钒电解液达7.5万m3/年，钒电池系统集成达1GW/年；钛白粉达120万吨/年，氯化法钛白占比进一步提高；海绵钛及钛锭达10万吨/年、钛材及钛深加材达5万吨/年。

06
纺织服装

工信部印发《重点培育纺织服装百家品牌名单》。为贯彻落实《关于开展消费品工业“三品”专项行动营造良好市场环境的若干意见》(国办发〔2016〕40号)，培育一批高端品牌，促进纺织服装产业高质量发展，经各省级工业和信息化主管部门推荐，中国纺织工业联合会分析研究，确定124家品牌为重点培育对象。

07
半导体芯片

知名研究机构IC Insights出具最新报告指出，今年全球半导体资本支出估计同比增19%，至1,817亿美元，但已较年初预测1,904亿美元同比24%下修，虽然下修预测，但达历史新高。研调最新预测，今年半导体资本支出达到历史高峰后，明年恐衰退19%。

08
预制菜

由沪苏浙皖一市三省消保委、餐饮行业协会等起草的《长三角预制菜点质量与服务评价规范》11月24日发布，将于12月起实施。这一团体标准从原材料、加工、包装、标签标识、贮存配送、还原度以及食品安全指标等多方面对预制菜点作出要求，明确预制菜点定义为食品原料经预处理、腌制和调味、熟制等提前加工形成的半成品或成品菜点，按食用方法可分开袋即食、加热即食、简烹即食、简配即食。

海外新闻

1、美国农业部周四公布的数据显示，今年禽流感已导致美国5054万只家禽被扑杀，这是该国历史上最严重的一次禽流感爆发，超过了2015年禽流感爆发时5050万只家禽被扑杀的纪录。与此同时，欧洲和英国也遭遇了有史以来最严重的禽流感危机，欧盟食品安全局表示，该地区已扑杀近5000万只家禽。

2、地时间周二（11月22日），德国和法国发表了一份声明，誓要“探索产业政策的可能性”，以保障欧洲工业免受来自美国政府等外部歧视性贸易措施的影响。在周二的联合新闻记者发布会上，法国经济和财政部长勒梅尔表示，法德两国政府一致认为，应该对美国的《通胀削减法案》作出强硬回应，欧盟必须捍卫欧洲人自己的利益。

3、德国计划对清洁能源发电企业征收90%的暴利税。

4、韩国央行将基准利率从3.00%上调至3.25%。

市场动态

三大指数小幅下跌，钠离子电池领涨：
11月24日，大盘全天高开震荡回落，三大指数均小幅下跌。截至收盘，沪指跌0.25%，深成指跌0.15%，创业板指跌0.21%。盘面上，赛道股延续反弹，钠离子电池方向领涨，同兴环保、多氟多、传艺科技涨停。医药股午后再度走强，以岭药业、康缘药业、九安医疗等涨停。房地产板块受利好刺激震荡反弹，中国武夷、中交地产涨停。下跌方面，中字头概念股迎来调整，中远海科接近跌停，中铝国际、中粮科工等多股跌超5%。总体上个股涨多跌少，两市超2600只个股上涨。沪深两市今日成交额7481亿，较上个交易日缩量824亿。板块方面，钠离子、医药商业、贵金属、房地产等板块涨幅居前，中字头、电子竞技、机场、军工等板块跌幅居前。

北向资金：
11月24日，北向资金净买入12.36亿元。中国电建、泸州老窖、中国建筑分别获净买入2.46亿元、2.29亿元、1.81亿元。以岭药业净卖出额居首，金额为2.2亿元。

公司新闻

腾讯控股：南非大股东恢复减持，近一个月抛售7890万股。

盛讯达：拟收购宇瑞科技80%股权，进入新能源上游锂矿行业。

雅化集团：拟收购中非实业全资子公司70%股权，间接拥有锂矿矿权控制权。

中科云网：与同翎新能源（扬州）有限公司签署《合作协议》，双方拟在超高效N型晶硅电池研发和生产制造领域开展合作。

天华超净：子公司拟参与斯诺威公司股权竞拍。

云海金属：五台云海拟投建年产10万吨高性能镁基轻合金及5万吨镁合金深加工项目。

特变电工：拟30.15亿投建热电联产项目，拟2亿元-3亿元增持新疆众和股权。

中天科技：筹划中天科技海缆分拆上市。

奥海科技：拟5000万元-1亿元回购股份。

预警新闻

华扬联众：实际控制人苏同、副总经理杨宁收证监会立案告知书。

上海艾录：股东文振宇拟减持不超过2.69%股份。

禾信仪器：科金控股拟减持不超2%公司股份

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信息来源：公众号：红周刊研究中心： ·11.25财经早报 I 六大行出手！万亿巨资支持房地产！拐点已现！硅料价格年内首降！跨境电商试验区再增33个！钠离子电池引争议！ 更多及时、深度解析，欢迎关注！