一、7月或将进入业绩和政策的验证期,建议布局中报业绩确定性高的板块。
半导体&消费电子新材料
半导体材料
荷兰政府颁布有关半导体设备出口管制的新条例,ASML需要向荷兰政府申请出口许可证方能发运最先进的最先进的浸润式DUV系统。
二、建议关注:
①设备零部件环节:正帆科技、新莱应材、神工股份;
②硅片环节:有研硅、沪硅产业、TCL中环;
③特气环节:华特气体、中船特气、凯美特气;
④前驱体环节:雅克科技;
⑤光刻胶环节:华懋科技、南大光电、彤程新材;
⑥CMP环节:鼎龙股份、安集科技;
⑦靶材环节的有研新材、江丰电子;
⑧湿化学品环节:晶瑞电材、江化微、上海新阳;
⑨先进封装环节:联瑞新材、华海诚科、德邦科技。
三、消费电子材料
重点关注1)MR产业链高价值量环节,如显示及摄像头模组;2)优质材料供应商。
四、推荐:
莱特光电(OLED终端材料)、联瑞新材(球形硅微粉)。
建议关注:奥来德(硅基OLED材料)、濮阳惠成(OLED中间体)、万润股份(OLED中间体)。
五、新能源&电力材料
光伏材料
硅料价格已经逐步摩擦至底部区间,预计进一步下行空间已经不大,下游需求释放逻辑有望加速演绎,推荐同时受益需求放量和技术迭代提升盈利能力的辅材环节。
六、推荐:
TCL中环(硅片)、聚和材料(银浆)、宇邦新材(焊带)。
建议关注:帝科股份、苏州固锝。
七、风电材料
2028年,欧洲塔筒制造产能将与需求保持同步;但到2029年,塔筒供应只能满足约70%的需求,国内企业塔筒桩基出海逻辑顺畅。
八推荐:
泰胜风能、天顺风能。
建议关注:大金重工、天能重工、润邦股份。
九、生物类材料
成本方面,2023Q2玉米、葡萄糖均价分别环比下降4.0%和0.2%,价格方面,除缬氨酸价格小幅下降外,其余产品均价均小幅上涨或持平。预计合成生物学公司的产品利润稳定且销量增长,看好二季度业绩的确定性,同时随着新产品逐步放量,看好相关公司下半年的利润弹性。
十建议关注:川宁生物、嘉必优。