未来十年,围绕新能源汽车、消费电子、围绕物联网,所带来的颠覆人们生活、生产方式的革命性机会。
长长的赛道,厚厚的选,选择超级赛道成功的概率更大。
消费电子的立讯精密和歌尔声学大牛股,物联网也有移远通信。新能源电池宁德时代,比亚迪也在路上。
下面主要分享一个上游材料的个股,长期看也许没有那么高的护城河。中期有不错的预期。
德方纳米,磷酸铁锂业务是公司绝对主营,具有以下优势:1)产品一致性好,公司液相法生产出的产品一致性较好,同时克容量155mAh/g,处于行业前列;2)成本优势显著,液相法原料要求低、耗能少,且公司成本控制能力强,2019年公司铁锂售价较行业均价低12%,毛利率21.3%,行业领先,且未来仍有成本下降潜力;3)技术壁垒高,自热蒸发液相合成法为公司独创,掌握核心专利;4)深度绑定优质客户,公司近年来占宁德时代铁锂总采购量的近50%,且已签订协议合资建厂,未来合作关系预计保持稳固,并有望继续拓展海外客户,实现全球供应。