Q：产业形势有什么变化？

A：产业形势发生了变化，如400年的需求超过了 300万次，800年的需求没有发生变化。 此外，产业的需求端比预计的要多了 200%，价格也比预期的要好。同时，产业的格局未发 生任何变化。

Q：英伟达在非主流工业化中的作用是什么？

A：非主流工业化中，英伟达的多模式IPO存在问题，考虑是否使用。现在正在进行产品测 试，没有结论。

Q： 1.6T的进展如何？

A：1.6T的进展比预期的要好，目前看来，明年上半年应该就可以把我们车很容易测通过， 明年下半年可能就开始要出量，开始逐步的断点出货了。

Q： 1.6T的需求和产业形式如何？

A：仍有较大的发展空间，尤其是2025年的需求。测算下来，可能会有一个因为他往2000 万的需求去，当然具体的多少还是说跟产业进展和落地来，对吧？

Q： 1.0到5.0的数据链有何变化？

A：大幅增加，5.0是4.0的五倍。明年5.0采购量可能达到三百多万字。

Q： 6.0需求量有多大？

A：很大，每一代是前一代的五倍，2025年可能有2家需求。

Q：英伟达的语音升级需求如何？

A：未来3年会有大量需求，保守一点算个300万只就好了。加起来2500， 2500再乘一个800 多，不就两千。

Q：产业形式是如何变化的？

A：现在产品定单比还有很大的，产品的需求空间还很大。但是具体的我们肯定要根据产业 的进展和落地，不断的去跟踪，去完善，去进行？确定性的一个表达，我们也是跟大家一起 研究，一起分享去探讨？

Q：索尔斯公司的产品定位是什么？索尔斯公司的大客户是谁？

A：它的这个光芯片跟光模块是一体化的。它基本上90W左右的这个光模块都是它的自用的， 它自研的这种，光芯片的产品。应该是从整个索尔斯的其实能力还是比较强的。他，这个数 据中心的收入，能够超过50%。电信市场，应该是不到百分之，应该是40%左右还是疏通市 场占的比较多。而同时，在这个疏通市场里面，它整个的话我们也看到还是以北美大客户居 多。我们可以看到他的大客户基本上就是像我们所所了解到的谷歌，像这个亚马逊就是一些 北美的大型的互联网公司，都是他一些大客户。

Q：索尔斯公司的光模块产品的出货情况如何？

A：它现在的基本上这个疏通的产品，还是以100G跟400G的产品居多。现在800G有一些 小批量，就是前面上市公司曾经公告过。这个索尔斯其实800G的钢块有一些小批量的出货， 我们判断的就是可能是给微软出的。那从现在上看，它这个光模块还要看它未来的

一个产品的放量速度，就800G在客户的 一个验证的情况。我们相信它本身的800G的规模，应该在未来也不会特别小。

Q：索尔斯公司的收入和利润规模如何？

A：收入规模大概是2.26亿美元，大概相当于16亿人民币左右。净利润大概是2680万，大 概相当于1.81亿左右。它整体的体量，其实在光模块公司当中，大概是处于排在第十左右。

Q：索尔斯的能力有哪些体现？光芯片的紧缺情况有哪些明显信号？

A：包括光模块和光芯片一体化的，创始人从44出来，竞争能力比较强。信号包括美股最 大的光纤电子上市公司lomana的订单积压严重，对于光芯片的指引中，100G页面和100G 的excel这块的需求会大幅增长；资本开支增长明显，包括扩产的晶圆厂；明显的积极信号 是过去多个季度资本开支没有增长的情况，但这个季度有环比的增长。

Q：明年光芯片市场规模预计会增加多少？明年光芯片市场规模会达到多少？

A：明年光芯片市场规模预计会增加至少60亿美元左右，因为明年的光模块和光芯片的需求 量都很大。预计会达到200亿左右，因为需求量很大。

Q：薄膜尼酸锂方案在光芯片行业的发展前景如何？薄膜尼酸锂方案在哪些方面的成本可能 会产业化？

A：如果未来成本能够产业化之后能够快速下降的话，它在L6T上的话，需求量也会是比较 大的。未来这块我觉得还是有机会的。未来可能会用到未来的L6T光块当中。现在的这个 薄膜的方案，最关键的成本还是比较高的。如果未来这个成本能够产业化之后能够快速下降 的话，它在1.6T上的话，需求量也会是比较大的。

Q：国内厂商和海外竞争对手在制作光芯片方面的情况如何？

A：像元杰科技、晨光华、星光库科技、世佳光子，还有云顶股份下面的这个子公司。国内 厂商现在是做制作这个光芯片的，像元杰长光跟光库，他们代表，相当于是800G包括未来 的L6T他们这个机会都是相对来说比较大。