[兴业计算机]信创两主线，央企+华为 产业链，继续核心推荐! 20230208

1、信创围绕国家安全，央企扛大旗。两 大集团，中国电子(CEC) 、 中国电科(CETC)分别代表中国在信息化建设的领军队伍，也始终是信创核心力量，二者兼具芯片+操作系统+数据库+安全全链体系能力。

2、民品突围，未来全球化中坚力量。华为是少数在信息产业具备全球竞争能力的全产业链公司，具有鲲鹏+欧拉+高斯+鸿蒙软硬件核心产品，是我国信创另-条主要突破路径，向外突破和引领先进技术变革。

3、央企对内，华为对外，全面信创。我国信息产业正经历历史性变革，信创几乎已经渗透B端、G端和C端各个领域，产业逻辑从2019-2022小政府市场，逐步向 2023- -2027大行业市场及民用市场，海外.市场演进。

建议从3-5年视角审视板块，继续重点推荐,

1)办公软件+AI

#金山办公:国内信创市场化第 -公司, 国产市场占有率95%以上，并具备在海外市场业务拓展能力;此外，公司大力投入AI，“云、协作、AI”是公司长期以来坚持战略方向;

2)操作系统+数据库

#中国软件:我国操作 系统龙-麒麟软件控股股东，近期，麒麟软件董事长回归中国软件任命党委书记一职;数据库龙一武汉达梦第一大股东;把握信创核心赛道龙-公司;

#太极股份:中国电科软件平台，具备操作系统、数据库、中间件、OA办公系统信创各赛道产业布局，是CETC核心软件平台，公司实现对人大金仓控股，并持续进行产业化转型;

3)芯片

#海光信息:国产x86服务器芯片龙--，在服务器国产化市场具备强大竞争力，少 数可与Intel、 AMD等公司竞争国产芯片厂商;受益于行业信创发展，公司近3年业绩不断突破新高;

#景嘉微: GPU龙头，在军品图显、雷达市场，具有显著竞争力;民用市场方面,2021年，公司芯片同比增长500%+，随着9系产品推出，公司已在GPU民用市场实现突围，未来有望向AI芯片实现延展;

其它相关标的，

央企线:长城、汉光、#桑达

华为线:海量、数码、麒麟、诚迈、#卓易

联系人:吴鸣远15601668682/蒋佳霖18614021551