事件驱动
北方华创
23年4月13日晚公告,公司预计一季度净利润为5.6亿元–6.2亿元,同比增长171.24%-200.30%报告期内,公司半导体设备的市场占有率持续提升,销售订单增长。Q1单季度收入增速中位数超75%,维持超高速增长。净利率稳在15%以上,考虑到Q1有较多光伏确认收入,半导体设备相关的稳态净利率有望达到20-25%。
产品: 1)清洗设备:在半导体领域,公司已能满足28nm全部湿法工艺需求,且全工艺机台均有订单,核心工序段的高阶设备累计订单量近20台,14nm及以下也有4台订单交付,国产替代驱动下有望延续快速发展。在光伏领域,2022年下半年首台单晶槽式制绒清洗设备下线,后续很快拿到近 60 台制绒设备订单,快速放量。2)其他半导体设备:公司积极研发拓展炉管和涂胶显影设备,8英寸炉管设备已有数台订单,12 英寸炉管设备即将进入客户验证阶段,8英寸涂胶显影设备已交付客户验证。(来自韭研公社APP)
1、目前老板已经抵达杭州;
2、维持周末进门路演的观点,目前的半导体行情可能外延至后道和零部件,有可能加速周期上的左侧布局,长川、金海通、富创、新莱、江丰等;
3、chiplet方向对长川有所增益。