周五盘中地产、新能源车等行业都有刺激zc的传闻，许多行业亟待一场大雨，但求雨均以失败告终。

从GCH的表述看，对经济的定调没有发生大的变化，当下时点出现大规模刺激的可能性不高。预期越高，失望越大。

周末最大的消息还是在ai。成都鼓励AI产业发展，最高奖1000万元。英伟达推出Jetson AGX Orin工业级模块助力边缘AI。

从英伟达的介绍看，边缘端算力、机器视觉方向都有所利好。

目前SoC处于大周期底部。由于库存高企，去库存导致毛利率下滑；台积电代工费涨价也影响了毛利率；下游需求恢复慢影响了收入。预计周期会在三季度触底，届时可能看到收入、毛利率的修复。

行业下行期时，存储先于SoC见顶。上行期时，存储先于SoC复苏。目前存储大周期尚未见底，但股价先于基本面见底。SoC股价也有可能先于基本面见底，只差一款爆款终端推动行业反转了。

7月7日华为将发布盘古chat，对标chatgpt，面向B/G端客户。早在21年，华为就发布了基于CV和NLP的华为盘古大模型。

现在各类模型越来越多，光有模型没有应用场景是无法实现商业化的。商业化B/G端会快于C端，但C端的想象上限要高于B/G端。谁的垂直模型更精确，应用场景更大，谁更为受益。

明天chatgpt指数又将冲击新高，如果突破了，有可能是新一轮的主升浪。即便没有突破也没关系，这个月有不少催化，调整是机会而非风险。