个人认为,卫星互联网有三条主线,一条是华力创通、海格通信为代表的Mate60带起来的用户段,一个是信维通信供应Starlink带起来的盟升、震有这些地面段,最后就是卫星制造这边的铖昌、臻镭、沪工、卫星、瀚讯、天银这些,逻辑和价值量层面来说,明显第三条链条会比较高,但目前最大的问题是这条链基本都被充分挖掘,也已经涨到较高的位置。
之后一个发掘标的的方法,个人认为是降低确定性,去挖掘一些之前有卫星产品、相关技术的公司,等待后续招标或者券商挖掘过程中逐渐认可其确定性,或有订单体现,这种思路找到的票普遍位置较低,后续弹性较大。
目前浏览下来感觉这个链条梳理下来有最近刚回互动e做恒星敏感器的久之洋,一个是互动e回复做星间链路的雷电微力