算力浪潮下的冷静计算：液冷或成数据中心散热唯一选择，三大A股龙头领衔中国厂商实现弯道超车原创行业题材追踪2023-07-15 09:31 星期六财联社 刘越①AI点燃算力需求，液冷正替代风冷几乎成为数据中心散热的唯一选择，机构指出中国液冷厂商后来居上。 ②其中，绝对领导者中科曙光为《流浪地球2》提供

事件：近日，在全球高温的冲击下，谷歌、甲骨文等科技巨头的数据中心一度出现冷却系统瘫痪。 《电信运营商液冷技术白皮书》中指出，目标 2025 年 50% 以上数据中心项目应用液冷技术。 AI的快速发展对于算力的需求和耗电量的提高，推动数据中心规模扩大、功率提高，使得液冷温控技术成为发展趋势，

　　主要事件：　　2023年7月18日，微软宣布面向Office 365 E3、E5、商业标准版和商业进阶版的订阅商户，Microsoft 365 Copilot将统一定价为30美元/月/用户。　　投资要点：　　微软Copilot旋律奏响，提价幅度超预期　　微

Q2业绩逆势高增，增速符合我们预期根据快报披露数据测算：2023Q2，公司实现营收31.03亿元，同比增长8.82%；归母净利润4.13亿元，同比增长13.44%；扣非后归母净利润2.69亿元，同比增长15.18%。公司持续专注主营业务，通过加大研发投入，深化营销服务等促进业绩持续增长。我们认为，在

　公司发布2023年半年度业绩快报：2023H1，公司实现营收54亿元，同比增长7.33%；归母净利润5.44亿元，同比增长14.94%；扣非后归母净利润3.18亿元，同比增长16.48%，业绩符合我们预期。　　投资要点　　Q2业绩逆势高增，增速符合我们预期　　根据快报披露数据测算：2023Q2，公

        事件概述：        7月22日，中科曙光发布《2023年半年度业绩快报》。2023上半年公司预计实现营业收入54.01亿元，同比增长7.33%；预计实现归母净

投资要点大模型浪潮推动AI应用发展海内外科技公司聚焦于大模型开发以及商业化落地，越来越多的知识计算能力融入到行业大模型中，行业AI应用的渗透率将全面提速。据Gartner预测，至2023年底，将有20%的内容被生成式AI所创建；至2025年底，生成式AI产生的数据将占所有数据的10%。国家政策支持《

行星减速器+工业机器人+电梯云+新能源车 1、网传特斯拉机器人腿部减速器模组方案变更，行星减速器可能取代谐波减速器。公司行星减速器已量产，配套其伺服系统作为自动化设备执行机构使用。 2、公司SCARA机器人出货量位居中国第四位，工业机器人整体出货量位居全球第十位。 3、2023年7月12日纪要，20

【赛腾股份】23年业绩确定性强，估值具有较高性价比#再提股权激励： 此前公司在今年3月曾发布一份股权激励计划草案，但由于部分股东反对未获通过。近日公司再提股权激励草案，侧面印证公司股东在草案投票方面应已形成一定的一致意见，由投票权引出的治理风险得到部分出清。#Q2业绩环比下滑，下半年业绩有较强的确定

①宏观数据出现底部特征，下半年经济有望企稳反弹； ②主题和红利成下半年投资胜负手，主题投资关注科技创新和政策催化； ③首席投顾看好计算机、通信、医药等板块机会。 8月18日，作为国泰君安“818理财节”的每年例行节目，国泰君安研究所所长黄燕铭携六位首席投顾共同开展直播，为投资者发掘市场机会。本次直播

一带一路+轨道交通+电气化铁路接触网 1、公司已实现城市轨道交通所有制式产品全覆盖，多项技术成果属于国内或国际领先水平，国内首家研发350km/h以上高速铁路接触网产品；国内首家研发250km/h低净空隧道弓形腕臂系统产品。 2、2023年8月8日公告，控股子公司中标7954.49万元新建西安至延安

一带一路+金属矿山设备+次新股 1、公司近期在接受调研时表示，目前公司的海外人员已全部布局到位，且近两年公司也加大了海外员工本土化的招聘力度，尤其是南非和俄罗斯市场。 2、公司是中国恩菲矿业走出去联盟首批成员。截至2023年3月21日，南矿集团共有11家子公司（包括7家境内子公司、4家境外子公司）、

供货宁德时代+小米+电池精密结构件+次新股 1、公司主营业务为电池精密结构件及材料的研产销，2023年8月17日互动，公司供应宁德时代的产品包括方形封装壳体，方形封装壳体可用于三元电芯以及磷酸铁锂电芯的生产。 2、北京小米智造股权投资基金合伙企业是公司第六大股东。 3、公司是行业内少有可以同时实现圆

存储行业调研更新： 减产效应显现，NAND Wafer行情上扬趋势确立，市场价格底线被陆续抬高。 经过存储原厂持续减产，上游库存高峰值已过，库存得到有效控制之下，近期各大原厂NAND Flash Wafer全面报涨，部分Wafer官价上扬10%。原厂资源涨价迅速并趋于一致，虽然现货市场仍需要时间

估值调到哪了？近期A股及港股市场表现偏弱，回调幅度较大，上证指数自年内高位以来累计回调超过7%，再度回落至年初以来的低位附近，偏大盘蓝筹的沪深300指数回调超过10%且年初至今转为负收益，偏成长风格的创业板指和科创50已调整至去年10月低点附近的水平。港股市场同样表现低迷，恒生国企指数及恒生科技指数

算力浪潮下的冷静计算：液冷或成数据中心散热唯一选择，三大A股龙头领衔中国厂商实现弯道超车原创行业题材追踪2023-07-15 09:31 星期六财联社 刘越①AI点燃算力需求，液冷正替代风冷几乎成为数据中心散热的唯一选择，机构指出中国液冷厂商后来居上。 ②其中，绝对领导者中科曙光为《流浪地球2》提供

事件：近日，在全球高温的冲击下，谷歌、甲骨文等科技巨头的数据中心一度出现冷却系统瘫痪。 《电信运营商液冷技术白皮书》中指出，目标 2025 年 50% 以上数据中心项目应用液冷技术。 AI的快速发展对于算力的需求和耗电量的提高，推动数据中心规模扩大、功率提高，使得液冷温控技术成为发展趋势，

　　主要事件：　　2023年7月18日，微软宣布面向Office 365 E3、E5、商业标准版和商业进阶版的订阅商户，Microsoft 365 Copilot将统一定价为30美元/月/用户。　　投资要点：　　微软Copilot旋律奏响，提价幅度超预期　　微

Q2业绩逆势高增，增速符合我们预期根据快报披露数据测算：2023Q2，公司实现营收31.03亿元，同比增长8.82%；归母净利润4.13亿元，同比增长13.44%；扣非后归母净利润2.69亿元，同比增长15.18%。公司持续专注主营业务，通过加大研发投入，深化营销服务等促进业绩持续增长。我们认为，在

　公司发布2023年半年度业绩快报：2023H1，公司实现营收54亿元，同比增长7.33%；归母净利润5.44亿元，同比增长14.94%；扣非后归母净利润3.18亿元，同比增长16.48%，业绩符合我们预期。　　投资要点　　Q2业绩逆势高增，增速符合我们预期　　根据快报披露数据测算：2023Q2，公

        事件概述：        7月22日，中科曙光发布《2023年半年度业绩快报》。2023上半年公司预计实现营业收入54.01亿元，同比增长7.33%；预计实现归母净

投资要点大模型浪潮推动AI应用发展海内外科技公司聚焦于大模型开发以及商业化落地，越来越多的知识计算能力融入到行业大模型中，行业AI应用的渗透率将全面提速。据Gartner预测，至2023年底，将有20%的内容被生成式AI所创建；至2025年底，生成式AI产生的数据将占所有数据的10%。国家政策支持《

行星减速器+工业机器人+电梯云+新能源车 1、网传特斯拉机器人腿部减速器模组方案变更，行星减速器可能取代谐波减速器。公司行星减速器已量产，配套其伺服系统作为自动化设备执行机构使用。 2、公司SCARA机器人出货量位居中国第四位，工业机器人整体出货量位居全球第十位。 3、2023年7月12日纪要，20

【赛腾股份】23年业绩确定性强，估值具有较高性价比#再提股权激励： 此前公司在今年3月曾发布一份股权激励计划草案，但由于部分股东反对未获通过。近日公司再提股权激励草案，侧面印证公司股东在草案投票方面应已形成一定的一致意见，由投票权引出的治理风险得到部分出清。#Q2业绩环比下滑，下半年业绩有较强的确定

①宏观数据出现底部特征，下半年经济有望企稳反弹； ②主题和红利成下半年投资胜负手，主题投资关注科技创新和政策催化； ③首席投顾看好计算机、通信、医药等板块机会。 8月18日，作为国泰君安“818理财节”的每年例行节目，国泰君安研究所所长黄燕铭携六位首席投顾共同开展直播，为投资者发掘市场机会。本次直播

一带一路+轨道交通+电气化铁路接触网 1、公司已实现城市轨道交通所有制式产品全覆盖，多项技术成果属于国内或国际领先水平，国内首家研发350km/h以上高速铁路接触网产品；国内首家研发250km/h低净空隧道弓形腕臂系统产品。 2、2023年8月8日公告，控股子公司中标7954.49万元新建西安至延安

一带一路+金属矿山设备+次新股 1、公司近期在接受调研时表示，目前公司的海外人员已全部布局到位，且近两年公司也加大了海外员工本土化的招聘力度，尤其是南非和俄罗斯市场。 2、公司是中国恩菲矿业走出去联盟首批成员。截至2023年3月21日，南矿集团共有11家子公司（包括7家境内子公司、4家境外子公司）、

供货宁德时代+小米+电池精密结构件+次新股 1、公司主营业务为电池精密结构件及材料的研产销，2023年8月17日互动，公司供应宁德时代的产品包括方形封装壳体，方形封装壳体可用于三元电芯以及磷酸铁锂电芯的生产。 2、北京小米智造股权投资基金合伙企业是公司第六大股东。 3、公司是行业内少有可以同时实现圆

存储行业调研更新： 减产效应显现，NAND Wafer行情上扬趋势确立，市场价格底线被陆续抬高。 经过存储原厂持续减产，上游库存高峰值已过，库存得到有效控制之下，近期各大原厂NAND Flash Wafer全面报涨，部分Wafer官价上扬10%。原厂资源涨价迅速并趋于一致，虽然现货市场仍需要时间

估值调到哪了？近期A股及港股市场表现偏弱，回调幅度较大，上证指数自年内高位以来累计回调超过7%，再度回落至年初以来的低位附近，偏大盘蓝筹的沪深300指数回调超过10%且年初至今转为负收益，偏成长风格的创业板指和科创50已调整至去年10月低点附近的水平。港股市场同样表现低迷，恒生国企指数及恒生科技指数

算力浪潮下的冷静计算：液冷或成数据中心散热唯一选择，三大A股龙头领衔中国厂商实现弯道超车原创行业题材追踪2023-07-15 09:31 星期六财联社 刘越①AI点燃算力需求，液冷正替代风冷几乎成为数据中心散热的唯一选择，机构指出中国液冷厂商后来居上。 ②其中，绝对领导者中科曙光为《流浪地球2》提供

事件：近日，在全球高温的冲击下，谷歌、甲骨文等科技巨头的数据中心一度出现冷却系统瘫痪。 《电信运营商液冷技术白皮书》中指出，目标 2025 年 50% 以上数据中心项目应用液冷技术。 AI的快速发展对于算力的需求和耗电量的提高，推动数据中心规模扩大、功率提高，使得液冷温控技术成为发展趋势，

　　主要事件：　　2023年7月18日，微软宣布面向Office 365 E3、E5、商业标准版和商业进阶版的订阅商户，Microsoft 365 Copilot将统一定价为30美元/月/用户。　　投资要点：　　微软Copilot旋律奏响，提价幅度超预期　　微

Q2业绩逆势高增，增速符合我们预期根据快报披露数据测算：2023Q2，公司实现营收31.03亿元，同比增长8.82%；归母净利润4.13亿元，同比增长13.44%；扣非后归母净利润2.69亿元，同比增长15.18%。公司持续专注主营业务，通过加大研发投入，深化营销服务等促进业绩持续增长。我们认为，在

　公司发布2023年半年度业绩快报：2023H1，公司实现营收54亿元，同比增长7.33%；归母净利润5.44亿元，同比增长14.94%；扣非后归母净利润3.18亿元，同比增长16.48%，业绩符合我们预期。　　投资要点　　Q2业绩逆势高增，增速符合我们预期　　根据快报披露数据测算：2023Q2，公

        事件概述：        7月22日，中科曙光发布《2023年半年度业绩快报》。2023上半年公司预计实现营业收入54.01亿元，同比增长7.33%；预计实现归母净

投资要点大模型浪潮推动AI应用发展海内外科技公司聚焦于大模型开发以及商业化落地，越来越多的知识计算能力融入到行业大模型中，行业AI应用的渗透率将全面提速。据Gartner预测，至2023年底，将有20%的内容被生成式AI所创建；至2025年底，生成式AI产生的数据将占所有数据的10%。国家政策支持《

行星减速器+工业机器人+电梯云+新能源车 1、网传特斯拉机器人腿部减速器模组方案变更，行星减速器可能取代谐波减速器。公司行星减速器已量产，配套其伺服系统作为自动化设备执行机构使用。 2、公司SCARA机器人出货量位居中国第四位，工业机器人整体出货量位居全球第十位。 3、2023年7月12日纪要，20

【赛腾股份】23年业绩确定性强，估值具有较高性价比#再提股权激励： 此前公司在今年3月曾发布一份股权激励计划草案，但由于部分股东反对未获通过。近日公司再提股权激励草案，侧面印证公司股东在草案投票方面应已形成一定的一致意见，由投票权引出的治理风险得到部分出清。#Q2业绩环比下滑，下半年业绩有较强的确定

①宏观数据出现底部特征，下半年经济有望企稳反弹； ②主题和红利成下半年投资胜负手，主题投资关注科技创新和政策催化； ③首席投顾看好计算机、通信、医药等板块机会。 8月18日，作为国泰君安“818理财节”的每年例行节目，国泰君安研究所所长黄燕铭携六位首席投顾共同开展直播，为投资者发掘市场机会。本次直播

一带一路+轨道交通+电气化铁路接触网 1、公司已实现城市轨道交通所有制式产品全覆盖，多项技术成果属于国内或国际领先水平，国内首家研发350km/h以上高速铁路接触网产品；国内首家研发250km/h低净空隧道弓形腕臂系统产品。 2、2023年8月8日公告，控股子公司中标7954.49万元新建西安至延安

一带一路+金属矿山设备+次新股 1、公司近期在接受调研时表示，目前公司的海外人员已全部布局到位，且近两年公司也加大了海外员工本土化的招聘力度，尤其是南非和俄罗斯市场。 2、公司是中国恩菲矿业走出去联盟首批成员。截至2023年3月21日，南矿集团共有11家子公司（包括7家境内子公司、4家境外子公司）、

供货宁德时代+小米+电池精密结构件+次新股 1、公司主营业务为电池精密结构件及材料的研产销，2023年8月17日互动，公司供应宁德时代的产品包括方形封装壳体，方形封装壳体可用于三元电芯以及磷酸铁锂电芯的生产。 2、北京小米智造股权投资基金合伙企业是公司第六大股东。 3、公司是行业内少有可以同时实现圆

存储行业调研更新： 减产效应显现，NAND Wafer行情上扬趋势确立，市场价格底线被陆续抬高。 经过存储原厂持续减产，上游库存高峰值已过，库存得到有效控制之下，近期各大原厂NAND Flash Wafer全面报涨，部分Wafer官价上扬10%。原厂资源涨价迅速并趋于一致，虽然现货市场仍需要时间

估值调到哪了？近期A股及港股市场表现偏弱，回调幅度较大，上证指数自年内高位以来累计回调超过7%，再度回落至年初以来的低位附近，偏大盘蓝筹的沪深300指数回调超过10%且年初至今转为负收益，偏成长风格的创业板指和科创50已调整至去年10月低点附近的水平。港股市场同样表现低迷，恒生国企指数及恒生科技指数

算力浪潮下的冷静计算：液冷或成数据中心散热唯一选择，三大A股龙头领衔中国厂商实现弯道超车原创行业题材追踪2023-07-15 09:31 星期六财联社 刘越①AI点燃算力需求，液冷正替代风冷几乎成为数据中心散热的唯一选择，机构指出中国液冷厂商后来居上。 ②其中，绝对领导者中科曙光为《流浪地球2》提供

事件：近日，在全球高温的冲击下，谷歌、甲骨文等科技巨头的数据中心一度出现冷却系统瘫痪。 《电信运营商液冷技术白皮书》中指出，目标 2025 年 50% 以上数据中心项目应用液冷技术。 AI的快速发展对于算力的需求和耗电量的提高，推动数据中心规模扩大、功率提高，使得液冷温控技术成为发展趋势，

　　主要事件：　　2023年7月18日，微软宣布面向Office 365 E3、E5、商业标准版和商业进阶版的订阅商户，Microsoft 365 Copilot将统一定价为30美元/月/用户。　　投资要点：　　微软Copilot旋律奏响，提价幅度超预期　　微

Q2业绩逆势高增，增速符合我们预期根据快报披露数据测算：2023Q2，公司实现营收31.03亿元，同比增长8.82%；归母净利润4.13亿元，同比增长13.44%；扣非后归母净利润2.69亿元，同比增长15.18%。公司持续专注主营业务，通过加大研发投入，深化营销服务等促进业绩持续增长。我们认为，在

　公司发布2023年半年度业绩快报：2023H1，公司实现营收54亿元，同比增长7.33%；归母净利润5.44亿元，同比增长14.94%；扣非后归母净利润3.18亿元，同比增长16.48%，业绩符合我们预期。　　投资要点　　Q2业绩逆势高增，增速符合我们预期　　根据快报披露数据测算：2023Q2，公

        事件概述：        7月22日，中科曙光发布《2023年半年度业绩快报》。2023上半年公司预计实现营业收入54.01亿元，同比增长7.33%；预计实现归母净

投资要点大模型浪潮推动AI应用发展海内外科技公司聚焦于大模型开发以及商业化落地，越来越多的知识计算能力融入到行业大模型中，行业AI应用的渗透率将全面提速。据Gartner预测，至2023年底，将有20%的内容被生成式AI所创建；至2025年底，生成式AI产生的数据将占所有数据的10%。国家政策支持《

行星减速器+工业机器人+电梯云+新能源车 1、网传特斯拉机器人腿部减速器模组方案变更，行星减速器可能取代谐波减速器。公司行星减速器已量产，配套其伺服系统作为自动化设备执行机构使用。 2、公司SCARA机器人出货量位居中国第四位，工业机器人整体出货量位居全球第十位。 3、2023年7月12日纪要，20

【赛腾股份】23年业绩确定性强，估值具有较高性价比#再提股权激励： 此前公司在今年3月曾发布一份股权激励计划草案，但由于部分股东反对未获通过。近日公司再提股权激励草案，侧面印证公司股东在草案投票方面应已形成一定的一致意见，由投票权引出的治理风险得到部分出清。#Q2业绩环比下滑，下半年业绩有较强的确定

①宏观数据出现底部特征，下半年经济有望企稳反弹； ②主题和红利成下半年投资胜负手，主题投资关注科技创新和政策催化； ③首席投顾看好计算机、通信、医药等板块机会。 8月18日，作为国泰君安“818理财节”的每年例行节目，国泰君安研究所所长黄燕铭携六位首席投顾共同开展直播，为投资者发掘市场机会。本次直播

一带一路+轨道交通+电气化铁路接触网 1、公司已实现城市轨道交通所有制式产品全覆盖，多项技术成果属于国内或国际领先水平，国内首家研发350km/h以上高速铁路接触网产品；国内首家研发250km/h低净空隧道弓形腕臂系统产品。 2、2023年8月8日公告，控股子公司中标7954.49万元新建西安至延安

一带一路+金属矿山设备+次新股 1、公司近期在接受调研时表示，目前公司的海外人员已全部布局到位，且近两年公司也加大了海外员工本土化的招聘力度，尤其是南非和俄罗斯市场。 2、公司是中国恩菲矿业走出去联盟首批成员。截至2023年3月21日，南矿集团共有11家子公司（包括7家境内子公司、4家境外子公司）、

供货宁德时代+小米+电池精密结构件+次新股 1、公司主营业务为电池精密结构件及材料的研产销，2023年8月17日互动，公司供应宁德时代的产品包括方形封装壳体，方形封装壳体可用于三元电芯以及磷酸铁锂电芯的生产。 2、北京小米智造股权投资基金合伙企业是公司第六大股东。 3、公司是行业内少有可以同时实现圆

存储行业调研更新： 减产效应显现，NAND Wafer行情上扬趋势确立，市场价格底线被陆续抬高。 经过存储原厂持续减产，上游库存高峰值已过，库存得到有效控制之下，近期各大原厂NAND Flash Wafer全面报涨，部分Wafer官价上扬10%。原厂资源涨价迅速并趋于一致，虽然现货市场仍需要时间

估值调到哪了？近期A股及港股市场表现偏弱，回调幅度较大，上证指数自年内高位以来累计回调超过7%，再度回落至年初以来的低位附近，偏大盘蓝筹的沪深300指数回调超过10%且年初至今转为负收益，偏成长风格的创业板指和科创50已调整至去年10月低点附近的水平。港股市场同样表现低迷，恒生国企指数及恒生科技指数

算力浪潮下的冷静计算：液冷或成数据中心散热唯一选择，三大A股龙头领衔中国厂商实现弯道超车原创行业题材追踪2023-07-15 09:31 星期六财联社 刘越①AI点燃算力需求，液冷正替代风冷几乎成为数据中心散热的唯一选择，机构指出中国液冷厂商后来居上。 ②其中，绝对领导者中科曙光为《流浪地球2》提供

事件：近日，在全球高温的冲击下，谷歌、甲骨文等科技巨头的数据中心一度出现冷却系统瘫痪。 《电信运营商液冷技术白皮书》中指出，目标 2025 年 50% 以上数据中心项目应用液冷技术。 AI的快速发展对于算力的需求和耗电量的提高，推动数据中心规模扩大、功率提高，使得液冷温控技术成为发展趋势，

　　主要事件：　　2023年7月18日，微软宣布面向Office 365 E3、E5、商业标准版和商业进阶版的订阅商户，Microsoft 365 Copilot将统一定价为30美元/月/用户。　　投资要点：　　微软Copilot旋律奏响，提价幅度超预期　　微

Q2业绩逆势高增，增速符合我们预期根据快报披露数据测算：2023Q2，公司实现营收31.03亿元，同比增长8.82%；归母净利润4.13亿元，同比增长13.44%；扣非后归母净利润2.69亿元，同比增长15.18%。公司持续专注主营业务，通过加大研发投入，深化营销服务等促进业绩持续增长。我们认为，在

　公司发布2023年半年度业绩快报：2023H1，公司实现营收54亿元，同比增长7.33%；归母净利润5.44亿元，同比增长14.94%；扣非后归母净利润3.18亿元，同比增长16.48%，业绩符合我们预期。　　投资要点　　Q2业绩逆势高增，增速符合我们预期　　根据快报披露数据测算：2023Q2，公

        事件概述：        7月22日，中科曙光发布《2023年半年度业绩快报》。2023上半年公司预计实现营业收入54.01亿元，同比增长7.33%；预计实现归母净

投资要点大模型浪潮推动AI应用发展海内外科技公司聚焦于大模型开发以及商业化落地，越来越多的知识计算能力融入到行业大模型中，行业AI应用的渗透率将全面提速。据Gartner预测，至2023年底，将有20%的内容被生成式AI所创建；至2025年底，生成式AI产生的数据将占所有数据的10%。国家政策支持《

行星减速器+工业机器人+电梯云+新能源车 1、网传特斯拉机器人腿部减速器模组方案变更，行星减速器可能取代谐波减速器。公司行星减速器已量产，配套其伺服系统作为自动化设备执行机构使用。 2、公司SCARA机器人出货量位居中国第四位，工业机器人整体出货量位居全球第十位。 3、2023年7月12日纪要，20

【赛腾股份】23年业绩确定性强，估值具有较高性价比#再提股权激励： 此前公司在今年3月曾发布一份股权激励计划草案，但由于部分股东反对未获通过。近日公司再提股权激励草案，侧面印证公司股东在草案投票方面应已形成一定的一致意见，由投票权引出的治理风险得到部分出清。#Q2业绩环比下滑，下半年业绩有较强的确定

①宏观数据出现底部特征，下半年经济有望企稳反弹； ②主题和红利成下半年投资胜负手，主题投资关注科技创新和政策催化； ③首席投顾看好计算机、通信、医药等板块机会。 8月18日，作为国泰君安“818理财节”的每年例行节目，国泰君安研究所所长黄燕铭携六位首席投顾共同开展直播，为投资者发掘市场机会。本次直播

一带一路+轨道交通+电气化铁路接触网 1、公司已实现城市轨道交通所有制式产品全覆盖，多项技术成果属于国内或国际领先水平，国内首家研发350km/h以上高速铁路接触网产品；国内首家研发250km/h低净空隧道弓形腕臂系统产品。 2、2023年8月8日公告，控股子公司中标7954.49万元新建西安至延安

一带一路+金属矿山设备+次新股 1、公司近期在接受调研时表示，目前公司的海外人员已全部布局到位，且近两年公司也加大了海外员工本土化的招聘力度，尤其是南非和俄罗斯市场。 2、公司是中国恩菲矿业走出去联盟首批成员。截至2023年3月21日，南矿集团共有11家子公司（包括7家境内子公司、4家境外子公司）、

供货宁德时代+小米+电池精密结构件+次新股 1、公司主营业务为电池精密结构件及材料的研产销，2023年8月17日互动，公司供应宁德时代的产品包括方形封装壳体，方形封装壳体可用于三元电芯以及磷酸铁锂电芯的生产。 2、北京小米智造股权投资基金合伙企业是公司第六大股东。 3、公司是行业内少有可以同时实现圆

存储行业调研更新： 减产效应显现，NAND Wafer行情上扬趋势确立，市场价格底线被陆续抬高。 经过存储原厂持续减产，上游库存高峰值已过，库存得到有效控制之下，近期各大原厂NAND Flash Wafer全面报涨，部分Wafer官价上扬10%。原厂资源涨价迅速并趋于一致，虽然现货市场仍需要时间

估值调到哪了？近期A股及港股市场表现偏弱，回调幅度较大，上证指数自年内高位以来累计回调超过7%，再度回落至年初以来的低位附近，偏大盘蓝筹的沪深300指数回调超过10%且年初至今转为负收益，偏成长风格的创业板指和科创50已调整至去年10月低点附近的水平。港股市场同样表现低迷，恒生国企指数及恒生科技指数