【中邮医药】同店回暖趋势明显，看好行业集中度加速提升背景下龙头药房表现自Q2以来龙头零售药店同店回暖趋势明显，我们预计随着前期开店逐步释放成长动力，同店回暖趋势有望持续。行业出清提速，龙头药店客流量、利润率有望提升。在消费力疲软、医保控费及监管措施加强、门诊统筹落地滞后等外部因素影响下，行业自24年

（药康生物）CDMO景气上行，龙头上调业绩指引[庆祝]投资要点：1. CDMO景气上行，早研关注度提升；2. 创新药震荡上行，聚焦核心增量；3. TYK2靶点市场潜力逐步发掘，期待更多中国自免新药出海；4. 重视MASH新药研发中的中国力量；5. GLP-1全球市场第一，中国企业继续追赶；6.线下药

　　DeepSeek拟上调API定价，国产模型有望转向高质量竞争。DeepSeek于8月6日通过用户后台发布公告，计划近期整体上调API服务定价、预计涨幅较大，尽管具体幅度与生效时间尚未落地，但结合其今年以来降价—峰谷计价—整体上调的三步演化，以及海外市场近一年从普降、旗舰涨价到分层促销的定价收敛，

台达超容柜+低空经济+资产置换+无人机+航空动力+氢能低空经济 1、2026年8月10日机构研报，8月10日台达电/光宝科涨停，800VHVDC为下一世代AIinfra核心增量之一，公司是台达供应链Delta超容柜独供。 2、2026年7月12日公告，公司拟将摩托车发动机业务资产与隆鑫通用持有的通用

        DeepSeek发力编程Agent并开放产品：国内大模型标杆DeepSeek明确当前核心方向为Coding Agent，并将开放相关API与Agent产品，标志着代码生成、工作流自动化等高价值垂直办公场景正加速落地。字节跳动新设“AI数据与安全

（江河集团）[庆祝][庆祝]【财通建筑建材】业绩高+高股息+新模式，重视＃江河集团[礼物]江河集团今日涨停，我们近期组织了公司交流，并在周观点和路演中重点提示，当前性价比仍然很高，建议重点关注！1）＃业绩稳健向好： 去年公司海外订单高增，今年预计保持增长，全年在海外放量带动下，业绩有望实现较好增长。

        近日，国家统计局公布7月份全国居民消费价格指数（CPI）同比上涨+0.5%，叠加立秋社交消费热点和暑期文旅娱乐需求，以及猪周期有望生变、北京房地产新政等因素，消费领域复苏迹象成为市场关注背景。行业层面看，软饮乳品、餐饮酒店、影视院线等下游需求改

【华鑫传媒|AI内容有望长叙事|AI视频三剑客Seedance2.5 vs H3 vs Wan3|2026年8月】1、AI应用，从金融资本阶段步入生产资本阶段新技术转化为生产力前奏。2026年6月，中国AIGC行业用户规模4.99亿人（同比增加85.4%）；2026年7月Minimax H3定价端按

　　26中报季启幕，创新药商业化兑现成色，行业业绩整体可期：首批发布业绩或预告的创新药企商业化节奏清晰、报表质量亮眼。百济神州率先领跑，26Q2全球总收入17.05亿美元（同比+30%）、26H1归母净利润32.71亿元（同比+627.1%），已超2025全年并上调指引，核心产品百悦泽单季销售突破1

【中红医疗】丁腈手套周期反转+海外扩产+高端PI手套放量，困境反转标的价值重估#基本盘：困境反转已确立。2025年营收23.73亿元、归母净利-1.12亿元，亏损主因汇兑损失+商誉/存货减值合计约1.5亿元，丁腈手套主业实际已扭亏微盈。2026Q1营收6.02亿元、归母净利493万元环比大幅改善，丁

（中红医疗）【天风医药杨松团队】中红医疗2026H1业绩点评：半年报业绩预增，手套涨价与降本实现盈利爆发[烟花]事件：中红医疗发布2026年半年度业绩预告，利润弹性释放。 预计2026年上半年实现归母净利润1.4亿元至2.1亿元，同比增长2338%至3557%（上年同期574.29万元）；扣非归母净

[太阳]【开源医药】中红医疗：26H1业绩扭亏且大幅高增，手套量价齐升叠加提质增效[庆祝]事件更新：7月29日，公司发布2026年半年度业绩预告[玫瑰]2026H1业绩预期：预计实现归母净利润1.40-2.10亿元（同比增长2338%-3557%）；扣非归母净利润0.99-1.48亿元（25H1为-

【天风医药杨松团队】中红医疗净利润最高预增35倍。海外产能布局打开远期空间，全球化交付能力增强： 截至2025年末，公司拥有丁腈手套国内基地年产能170亿只。2025年内公司收购泰国SEA3公司并迅速扩充优质产能；印尼基地正投建20条丁腈产线，预计年产能80亿至100亿只；中红医疗2026H1业绩点

        近日，海外光通信龙头企业Lumentum的首席执行官发出警示，磷化铟的供需缺口已超越DRAM和NAND，成为制约AI数据中心光互连扩展的关键瓶颈。此前，英伟达预测，2026年至2030年，全球磷化铟晶圆需求将激增约20倍，并要求供应商在五年内将

【长江计算机&医药创新链】AI4S拐点显现，重视创新药全产业链价值放大与重估重视❗️大厂集体重押，模型训练加速、实验需求放大不断向上游传导，产业链上下游需求向上共振，#数据卖铲层率先兑现、早研产业链或迎量价齐升，全产业链受益于本轮AI4S大浪潮，持续看好AI4S产业链机会（一）为什么是AI4