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引言：昨天发“美伊冲突概念股”文章的时候，还没有开打，今天本来准备进一步挖掘一些预期差概念，想想，还是算了，发酵这么厉害，叠加油气概念已经有资金潜伏多日了，那周一开盘只能是持筹者的盛宴，眼红追高可能要被挂山岗的，还是看看科技和涨价概念股的预期差吧！毕竟两会就要召开了。 2月28日电，人形机

沪强深弱格局凸显，AI 算力+电力主线强势领涨，战略金属与多元题材共振 2 月 27 日 A 股呈现震荡分化走势，三大指数涨跌互现，沪指低开高走涨 0.39%、逼近阶段新高，深成指微跌 0.06%，创业板指调整跌 1.04%。两市成交额 2.51 万亿，交投保持活跃，个股涨多跌少，沪深京三市 31

周五，有色、算力、智能电网、商业航天等涨幅居前。周末，美以突袭伊朗的消息刷屏，哈梅内伊也被炸死，很多有消息催化的板块，热度也被伊朗新闻压制。 美以突袭伊朗：         周末发酵最热的新闻，目前最新进展：伊朗宣布关闭霍尔木兹海峡&nbs

2.27       周五大概情况是，A股的AI硬件股受到英伟达大幅下跌的影响走弱，也有国产算力系列比如华为算力方向受到资金的追捧，有资金认为Deepseek跑通国产算力训练的路径，其他国内厂商也会跟进，还有国内token用量超越美国的刺激。科技方向大概是这么

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【华银电力】：火电盈利+绿证政策+央企1、据2026年2月24日财闻，近日，国务院办公厅提出扩大绿色电力消费规模，加快建立强制消费与自愿消费相结合的绿证消费制度。 2、据2026年1月31日公告，公司预计2025年净利润7500万元至1.05亿元，同比增长166.54%至193.16%。&

名字有“”钨“”的全板了！！！消息面上：《经济观察报》:控制全球84%钨产量的中国，现在国内APT(仲钨酸铵，钨精矿经过冶炼加工后的中间品)社会库存已降至200吨以下(正常水平为600吨)，硬质合金企业原料库存仅剩12天(安全线30天)。欧洲买家加价三成求购黑钨精矿而不可得。据网传纪要（未证实），钨

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一、行情启动的核心驱动力1.反内卷(供给侧约束与行业自律):政策端:自2025年6-7月起，国家层面(如工信部)推动淘汰老旧装置、双碳目标、危化品排查等政策，在供给端形成约束预期。行业端:经历2021年后的产能大幅投放后(总产能增长约72%)，2025年起新增产能已非常有限。在供需格局自发好转的背景

周四舆情热度：①两会预期/环保-2026年两会将于3月5日在京召开：生态环境法典、量子信息、6G通信等战略性新兴产业和未来产业将成为布局重点。（科大国创、东信和平、亨通光电、中科环保、美丽生态、启迪环境等）②算力-AIDC需求爆发，光纤、玻纤、钻针等多个细分产品供给失衡，价格持续上涨；（润泽科技、科

 一、昨夜发酵消息精选。1、国产算力：DeepSeek V4逼近，美国慌了！被曝绕过英伟达优先国内，绝密参数已泄露。  华为云码道（CodeArts）代码智能体公测版今日发布  同时接入开源模型GLM-5.0、DeepSeek-V3.2以及华为自研模型，覆盖代码生成等A

作者： 燕翔，石琳科技股泡沫成为近期市场焦点：AI“军备竞赛”下，科技龙头公司的资本开支规模将大幅提升，但财务是否可持续、AI投资的盈利性引发市场担忧。从历史上看，技术进步引发的科技股泡沫曾多次出现，以英国运河热、英国铁路热、美国咆哮的二十年代、美国科网泡沫最为典型，对当下市场具有较强的借鉴意义：（

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 一、昨夜发酵消息精选。1、国产算力：DeepSeek V4逼近，美国慌了！被曝绕过英伟达优先国内，绝密参数已泄露。  华为云码道（CodeArts）代码智能体公测版今日发布  同时接入开源模型GLM-5.0、DeepSeek-V3.2以及华为自研模型，覆盖代码生成等A

作者： 燕翔，石琳科技股泡沫成为近期市场焦点：AI“军备竞赛”下，科技龙头公司的资本开支规模将大幅提升，但财务是否可持续、AI投资的盈利性引发市场担忧。从历史上看，技术进步引发的科技股泡沫曾多次出现，以英国运河热、英国铁路热、美国咆哮的二十年代、美国科网泡沫最为典型，对当下市场具有较强的借鉴意义：（

量能破2.56万亿，算力硬件爆发+资源避险共振 2 月 26 日 A 股探底回升，三大指数涨跌互现，沪指微跌 0.01%，深成指涨 0.19%，创业板指跌 0.29%。两市成交额放量至 2.56 万亿，突破 2.5 万亿关键阈值，量能支撑下结构性行情凸显。个股呈现跌多涨少格局，2394 只个股上涨

周末舆情热度：①两会预期/量子科技-2026年两会将于3月5日在京召开：生态环境法典、量子信息、6G通信等战略性新兴产业和未来产业将成为布局重点。（科大国创、东信和平、恒宝股份、格尔软件、新锦动力、烽火通信、美丽生态等）①算力-AIDC需求爆发，光纤、玻纤、钻针等多个细分产品供给失衡，价格持续上涨；

引言：昨天发“美伊冲突概念股”文章的时候，还没有开打，今天本来准备进一步挖掘一些预期差概念，想想，还是算了，发酵这么厉害，叠加油气概念已经有资金潜伏多日了，那周一开盘只能是持筹者的盛宴，眼红追高可能要被挂山岗的，还是看看科技和涨价概念股的预期差吧！毕竟两会就要召开了。 2月28日电，人形机

沪强深弱格局凸显，AI 算力+电力主线强势领涨，战略金属与多元题材共振 2 月 27 日 A 股呈现震荡分化走势，三大指数涨跌互现，沪指低开高走涨 0.39%、逼近阶段新高，深成指微跌 0.06%，创业板指调整跌 1.04%。两市成交额 2.51 万亿，交投保持活跃，个股涨多跌少，沪深京三市 31

周五，有色、算力、智能电网、商业航天等涨幅居前。周末，美以突袭伊朗的消息刷屏，哈梅内伊也被炸死，很多有消息催化的板块，热度也被伊朗新闻压制。 美以突袭伊朗：         周末发酵最热的新闻，目前最新进展：伊朗宣布关闭霍尔木兹海峡&nbs

2.27       周五大概情况是，A股的AI硬件股受到英伟达大幅下跌的影响走弱，也有国产算力系列比如华为算力方向受到资金的追捧，有资金认为Deepseek跑通国产算力训练的路径，其他国内厂商也会跟进，还有国内token用量超越美国的刺激。科技方向大概是这么

 免责声明：文章仅为个人思路不作为投资建议.据此操作盈亏自负.复盘初心只为提升嗅觉=新闻备用==1=波斯全看川普脸色,黄金 跳水2=移动通信大会3月2日-5日3=英伟达GTC2026大会3月16日=费曼4=OFC光纤通信大会3月15日5=上海商业航天大会3月12日6=SpaX3月递交,6月

投票数据：【1】Token出海/云计算：1）外资机构预测2025年至2030年中国Token消耗量的年复合增长率将高达330%左右，5年增长400倍。2）据网络调研，当美国用户调用智谱、DeepSeek的API，数据经太平洋海底光缆到达中国数据中心，GPU消耗中国电力完成推理，价值通过Token完成

【华银电力】：火电盈利+绿证政策+央企1、据2026年2月24日财闻，近日，国务院办公厅提出扩大绿色电力消费规模，加快建立强制消费与自愿消费相结合的绿证消费制度。 2、据2026年1月31日公告，公司预计2025年净利润7500万元至1.05亿元，同比增长166.54%至193.16%。&

名字有“”钨“”的全板了！！！消息面上：《经济观察报》:控制全球84%钨产量的中国，现在国内APT(仲钨酸铵，钨精矿经过冶炼加工后的中间品)社会库存已降至200吨以下(正常水平为600吨)，硬质合金企业原料库存仅剩12天(安全线30天)。欧洲买家加价三成求购黑钨精矿而不可得。据网传纪要（未证实），钨

(网络纪要，审慎查阅，仅转发，不代表任何投资建议，信披问题请私信联系删除，文章仅做复盘查阅)  【广发机械】半导体设备跟踪推荐：积极关注去日化主线与国内大厂下单节奏#积极关注去日化主线。近日有传言，日本测试机进入国内大厂有一定限制，建议积极关注半导体设备的去日化主线；首推测试机（

一、行情启动的核心驱动力1.反内卷(供给侧约束与行业自律):政策端:自2025年6-7月起，国家层面(如工信部)推动淘汰老旧装置、双碳目标、危化品排查等政策，在供给端形成约束预期。行业端:经历2021年后的产能大幅投放后(总产能增长约72%)，2025年起新增产能已非常有限。在供需格局自发好转的背景

周四舆情热度：①两会预期/环保-2026年两会将于3月5日在京召开：生态环境法典、量子信息、6G通信等战略性新兴产业和未来产业将成为布局重点。（科大国创、东信和平、亨通光电、中科环保、美丽生态、启迪环境等）②算力-AIDC需求爆发，光纤、玻纤、钻针等多个细分产品供给失衡，价格持续上涨；（润泽科技、科

 一、昨夜发酵消息精选。1、国产算力：DeepSeek V4逼近，美国慌了！被曝绕过英伟达优先国内，绝密参数已泄露。  华为云码道（CodeArts）代码智能体公测版今日发布  同时接入开源模型GLM-5.0、DeepSeek-V3.2以及华为自研模型，覆盖代码生成等A

作者： 燕翔，石琳科技股泡沫成为近期市场焦点：AI“军备竞赛”下，科技龙头公司的资本开支规模将大幅提升，但财务是否可持续、AI投资的盈利性引发市场担忧。从历史上看，技术进步引发的科技股泡沫曾多次出现，以英国运河热、英国铁路热、美国咆哮的二十年代、美国科网泡沫最为典型，对当下市场具有较强的借鉴意义：（

量能破2.56万亿，算力硬件爆发+资源避险共振 2 月 26 日 A 股探底回升，三大指数涨跌互现，沪指微跌 0.01%，深成指涨 0.19%，创业板指跌 0.29%。两市成交额放量至 2.56 万亿，突破 2.5 万亿关键阈值，量能支撑下结构性行情凸显。个股呈现跌多涨少格局，2394 只个股上涨