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武龙历险记
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武龙历险记
买买买的散户
2026-01-10 10:59:14
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武龙历险记
买买买的散户
2026-01-10 10:24:52
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AI算力驱动数据中心液冷产业链深度解析(附标的)
一、 行业核心逻辑:从“可选项”到“必选项”,千亿赛道拐点确立 1. 算力密度跃升倒逼技术迭代 AI大模型训练与推理推动单机柜功率密度从传统10kW级跃升至50-140kW级,传统风冷技术30kW的散热极限已无法满足需求,液冷技术成为突破物理瓶颈的唯一路径。液冷方案可将数据中心PUE降至1.05-1.15,远优于风冷的1.4-1.8,在能效与成本优化上具备绝对优势。 2. 市场规模进入爆发增长期 全球层面,液冷市场规模将从2025年28.4亿美元增至2032年211.4亿美元,CAGR达33.2
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武龙历险记
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2026-01-09 21:40:54
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2026年A股春季躁动行情展望深度分析与投资策略
2026年春节时点偏晚(2月中旬),叠加宏观经济数据改善、货币政策宽松预期升温、美元流动性外溢等多重利好,市场对春季躁动行情前置启动的预期持续强化。本文通过复盘2019—2025年春季行情规律,结合当前基本面与政策面核心驱动因素,梳理结构性投资主线与核心受益标的,为投资决策提供参考。 一、 历年春季躁动行情规律复盘与核心影响因子 2019—2025年A股春季行情呈现显著的**“流动性+基本面+海外因素”三轮驱动**特征,行情节奏与强度随内外环境变化呈现差异化特征: 1. 2019年:典型节后躁动
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2026-01-09 17:47:21
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买买买的散户
2026-01-09 17:12:55
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L3自动驾驶产业链深度解析:商业化元年的核心机遇与标的
一、核心观点与产业影响:从“测试示范”到“商业化应用”的质变 (一)里程碑事件:制度与技术的双重突破 2025年12月15日,工信部对长安深蓝SC7000AAARBEV与极狐阿尔法BJ7001A61NBEV两款车型授予L3级(有条件自动驾驶)附条件准入许可,标志我国智能网联汽车产业正式迈入“商业化应用”新纪元。此次准入并非全面放开,而是限定特定场景(高速公路、城市快速路)、速度区间(50-80km/h)与试点城市,形成“可控运行、边界验证”的商业化路径,既为技术迭代提供真实道路数据,也为产业链释
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M9树脂产业链深度解析:2026年确定性0-1投资机会
英伟达Rubin芯片量产在即,其指定的M9树脂+HVLP3/4铜箔+Q布高端材料解决方案,正推动上游产业链迎来从0到1的需求爆发。叠加M9树脂自身价值量跃迁、全球优质产能稀缺的双重催化,这条兼具技术壁垒与国产替代逻辑的赛道,已成为当前产业与资本市场的核心焦点。 一、 核心产业逻辑:三重确定性共振,开启黄金发展周期 (一) 需求确定性:Rubin量产锚定时间节点,2026年上半年备货需求刚性释放 1. 量产节奏明确:Rubin芯片预计2026年下半年进入量产爬坡阶段,按照半导体产业链“备货提前于量
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2026-01-09 16:37:46
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光伏产业"三重底"核心观点梳理与产业链受益标的分析
光伏产业历经两年深度调整,已构筑政策预期底、产业景气业绩底、机构持仓底三重坚实支撑,供需格局优化与技术迭代共振下,2026年将迎来大周期反转。当前板块处于估值与持仓双底部,左侧布局窗口已全面打开,投资主线需聚焦技术迭代红利、反内卷政策受益、全球化产能布局三大方向,优先选择成本壁垒突出、财务结构健康、技术领先性明确的龙头企业,规避高债务、低壁垒的尾部标的。 一、 三重底逻辑深度拆解:从底部支撑到反转驱动 (一) 政策预期底:战略定调+精准施策,筑牢行业发展基石 政策是本轮行业反转的最强驱动力,支持
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机器人产业产业链深度解析:量产商业化元年开启 产业链价值重构与投资机遇
核心结论:2026年是机器人产业从“技术验证”向“规模商用”跨越的关键元年,政策全球共振、AI具身智能技术突破、全球产能竞赛形成三重核心驱动,行业进入“1-10”放量期。产业链价值呈现核心零部件>本体制造>集成应用的分布特征,投资逻辑聚焦核心零部件国产替代、本体量产红利、新材料与AI融合升级三大主线,优先选择进入特斯拉/优必选等头部供应链、技术壁垒高、业绩确定性强的标的,规避纯概念炒作及高风险企业。 一、 产业核心特征与发展趋势 (一) 政策驱动:全球协同加码,国产化攻坚明确 1. 中国政策量化
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《人工智能+制造》专项行动实施意见核心观点与产业链梳理(末尾附标的列表)
核心结论:《人工智能赋能新型工业化“深度行”实施方案》及配套《实施意见》明确2027年发展量化目标,聚焦算力底座攻坚、大模型制造业落地、智能装备迭代三大核心方向,政策红利将驱动人工智能产业链从技术研发向产业化落地加速渗透,算力芯片、工业机器人、医疗智能装备等核心环节的龙头企业及“专精特新”企业将率先受益。 一、 政策核心目标与攻坚方向(2027年量化锚定) 1. 总体战略目标 实现人工智能关键核心技术安全可靠供给,产业规模与赋能水平稳居世界前列,完成从技术跟跑到生态引领的转型;培育2-3家具有全
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2026-01-09 11:25:03
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小鹏汽车2026战略核心观点与产业链深度解析(末尾附标的)
一、核心战略升级与关键落地节点(2026年全面爆发) 1. 战略定位跃迁:从智能汽车到"物理AI生态公司" 小鹏汽车正式完成战略升级,以第二代VLA大模型(视觉-语言-行动)为核心技术底座,打破单一汽车赛道边界,构建覆盖智能驾驶、人形机器人、低空出行的物理AI生态,2026年成为三大业务规模化落地的关键元年,开启"技术复用+场景协同"的增长新周期。 2. 四大核心业务落地时间线与关键突破 业务板块 核心规划 技术亮点 商业化里程碑 物理AI技术 第二代VLA大模型全球开源,搭载720亿参数基座模
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2026-01-09 10:15:31
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固态电池全产业链核心标的全景梳理,量产元年临近,颠覆性技术引爆千亿赛道(结尾附标的)。
一、核心观点:技术、节奏与格局三重突破 1. 技术路线:硫化物成终极方向,多路线并行推进 - 行业形成硫化物、氧化物、聚合物三大主流路线,其中硫化物路线因离子电导率最高(部分企业突破12mS/cm),成为全固态电池终极选择,宁德时代、比亚迪等头部企业集中布局。 - 氧化物路线凭借稳定性优势,成为当前半固态电池量产主流,清陶能源、上海洗霸等企业实现吨级供应;聚合物路线则聚焦特定场景补充应用。 - 国标落地加速规范:全球首个固态电池国标征求意见稿明确定义,要求失重率≤0.5%(严于此前1%的团体标准
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2026-01-08 21:57:53
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📊 特朗普"组合拳"核心观点与产业链分析
一、文章核心观点梳理 1. 退群行动:单边主义加速 - 规模空前:一次性退出66个国际组织(31个联合国实体+35个非联合国组织),为历次最大规模 - 本质目的:践行"美国优先"政策,削减他认为"不符合美国利益"的国际义务 - 资金腾挪:节省的会费可能转用于军事扩张 2. 扩军计划:打造"最强美军" - 预算激增:2027年军费从1万亿美元增至1.5万亿美元,增幅50% - 重点投资项目: - 第六代战机F-47:接替F-22,单机造价超3亿美元,项目总值数千亿美元 - "黄金舰队"计划 :包括
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2026-01-08 21:07:10
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脑机接口产业链深度解析:强脑科技20亿融资事件
一、核心观点梳理 1. 融资里程碑意义 强脑科技完成约20亿元人民币融资,创下脑机接口领域除马斯克Neuralink外的全球第二大融资纪录,标志着中国脑机接口企业进入全球第一梯队。本轮融资由IDG、华登国际领投,蓝思科技、领益智造等产业链龙头战略入股。 2. 技术路线优势明确 - 非侵入式技术:规避了开颅手术的高风险和高监管门槛,商业化路径更清晰 - 规模化量产能力:全球极少数实现脑机接口产品规模性量产的企业 - 国际认证齐全:智能仿生手、轻凌仿生腿等产品已通过美国FDA、欧洲CE认证 3. 产
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2026-01-08 18:25:40
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SpaceX星舰Gigabay超级工厂:产业革命与核心标的深度解析
一、核心观点梳理 1. 航天工业的历史性跨越:从实验室到工业化流水线 SpaceX在德州星舰基地建造的Gigabay超级工厂,标志着航天器制造从"手工定制"向"工业化量产"的范式革命。该工厂耗资2.5亿美元,占地70万平方英尺(约6.5万平方米),内部空间高达4650万立方英尺,配备24个工作单元和400吨起重能力。马斯克确认的初期产能目标为每年1000艘,远期更可能达到每年1万艘,这一规模远超当前全球航天器年产量总和,相当于将火箭制造提升至波音、空客商用飞机的生产量级。 2. 成本控制与高频发
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AI算力驱动数据中心液冷产业链深度解析(附标的)
一、 行业核心逻辑:从“可选项”到“必选项”,千亿赛道拐点确立 1. 算力密度跃升倒逼技术迭代 AI大模型训练与推理推动单机柜功率密度从传统10kW级跃升至50-140kW级,传统风冷技术30kW的散热极限已无法满足需求,液冷技术成为突破物理瓶颈的唯一路径。液冷方案可将数据中心PUE降至1.05-1.15,远优于风冷的1.4-1.8,在能效与成本优化上具备绝对优势。 2. 市场规模进入爆发增长期 全球层面,液冷市场规模将从2025年28.4亿美元增至2032年211.4亿美元,CAGR达33.2
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2026年A股春季躁动行情展望深度分析与投资策略
2026年春节时点偏晚(2月中旬),叠加宏观经济数据改善、货币政策宽松预期升温、美元流动性外溢等多重利好,市场对春季躁动行情前置启动的预期持续强化。本文通过复盘2019—2025年春季行情规律,结合当前基本面与政策面核心驱动因素,梳理结构性投资主线与核心受益标的,为投资决策提供参考。 一、 历年春季躁动行情规律复盘与核心影响因子 2019—2025年A股春季行情呈现显著的**“流动性+基本面+海外因素”三轮驱动**特征,行情节奏与强度随内外环境变化呈现差异化特征: 1. 2019年:典型节后躁动
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L3自动驾驶产业链深度解析:商业化元年的核心机遇与标的
一、核心观点与产业影响:从“测试示范”到“商业化应用”的质变 (一)里程碑事件:制度与技术的双重突破 2025年12月15日,工信部对长安深蓝SC7000AAARBEV与极狐阿尔法BJ7001A61NBEV两款车型授予L3级(有条件自动驾驶)附条件准入许可,标志我国智能网联汽车产业正式迈入“商业化应用”新纪元。此次准入并非全面放开,而是限定特定场景(高速公路、城市快速路)、速度区间(50-80km/h)与试点城市,形成“可控运行、边界验证”的商业化路径,既为技术迭代提供真实道路数据,也为产业链释
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M9树脂产业链深度解析:2026年确定性0-1投资机会
英伟达Rubin芯片量产在即,其指定的M9树脂+HVLP3/4铜箔+Q布高端材料解决方案,正推动上游产业链迎来从0到1的需求爆发。叠加M9树脂自身价值量跃迁、全球优质产能稀缺的双重催化,这条兼具技术壁垒与国产替代逻辑的赛道,已成为当前产业与资本市场的核心焦点。 一、 核心产业逻辑:三重确定性共振,开启黄金发展周期 (一) 需求确定性:Rubin量产锚定时间节点,2026年上半年备货需求刚性释放 1. 量产节奏明确:Rubin芯片预计2026年下半年进入量产爬坡阶段,按照半导体产业链“备货提前于量
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光伏产业"三重底"核心观点梳理与产业链受益标的分析
光伏产业历经两年深度调整,已构筑政策预期底、产业景气业绩底、机构持仓底三重坚实支撑,供需格局优化与技术迭代共振下,2026年将迎来大周期反转。当前板块处于估值与持仓双底部,左侧布局窗口已全面打开,投资主线需聚焦技术迭代红利、反内卷政策受益、全球化产能布局三大方向,优先选择成本壁垒突出、财务结构健康、技术领先性明确的龙头企业,规避高债务、低壁垒的尾部标的。 一、 三重底逻辑深度拆解:从底部支撑到反转驱动 (一) 政策预期底:战略定调+精准施策,筑牢行业发展基石 政策是本轮行业反转的最强驱动力,支持
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机器人产业产业链深度解析:量产商业化元年开启 产业链价值重构与投资机遇
核心结论:2026年是机器人产业从“技术验证”向“规模商用”跨越的关键元年,政策全球共振、AI具身智能技术突破、全球产能竞赛形成三重核心驱动,行业进入“1-10”放量期。产业链价值呈现核心零部件>本体制造>集成应用的分布特征,投资逻辑聚焦核心零部件国产替代、本体量产红利、新材料与AI融合升级三大主线,优先选择进入特斯拉/优必选等头部供应链、技术壁垒高、业绩确定性强的标的,规避纯概念炒作及高风险企业。 一、 产业核心特征与发展趋势 (一) 政策驱动:全球协同加码,国产化攻坚明确 1. 中国政策量化
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2026-01-09 12:57:02
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《人工智能+制造》专项行动实施意见核心观点与产业链梳理(末尾附标的列表)
核心结论:《人工智能赋能新型工业化“深度行”实施方案》及配套《实施意见》明确2027年发展量化目标,聚焦算力底座攻坚、大模型制造业落地、智能装备迭代三大核心方向,政策红利将驱动人工智能产业链从技术研发向产业化落地加速渗透,算力芯片、工业机器人、医疗智能装备等核心环节的龙头企业及“专精特新”企业将率先受益。 一、 政策核心目标与攻坚方向(2027年量化锚定) 1. 总体战略目标 实现人工智能关键核心技术安全可靠供给,产业规模与赋能水平稳居世界前列,完成从技术跟跑到生态引领的转型;培育2-3家具有全
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小鹏汽车2026战略核心观点与产业链深度解析(末尾附标的)
一、核心战略升级与关键落地节点(2026年全面爆发) 1. 战略定位跃迁:从智能汽车到"物理AI生态公司" 小鹏汽车正式完成战略升级,以第二代VLA大模型(视觉-语言-行动)为核心技术底座,打破单一汽车赛道边界,构建覆盖智能驾驶、人形机器人、低空出行的物理AI生态,2026年成为三大业务规模化落地的关键元年,开启"技术复用+场景协同"的增长新周期。 2. 四大核心业务落地时间线与关键突破 业务板块 核心规划 技术亮点 商业化里程碑 物理AI技术 第二代VLA大模型全球开源,搭载720亿参数基座模
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固态电池全产业链核心标的全景梳理,量产元年临近,颠覆性技术引爆千亿赛道(结尾附标的)。
一、核心观点:技术、节奏与格局三重突破 1. 技术路线:硫化物成终极方向,多路线并行推进 - 行业形成硫化物、氧化物、聚合物三大主流路线,其中硫化物路线因离子电导率最高(部分企业突破12mS/cm),成为全固态电池终极选择,宁德时代、比亚迪等头部企业集中布局。 - 氧化物路线凭借稳定性优势,成为当前半固态电池量产主流,清陶能源、上海洗霸等企业实现吨级供应;聚合物路线则聚焦特定场景补充应用。 - 国标落地加速规范:全球首个固态电池国标征求意见稿明确定义,要求失重率≤0.5%(严于此前1%的团体标准
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📊 特朗普"组合拳"核心观点与产业链分析
一、文章核心观点梳理 1. 退群行动:单边主义加速 - 规模空前:一次性退出66个国际组织(31个联合国实体+35个非联合国组织),为历次最大规模 - 本质目的:践行"美国优先"政策,削减他认为"不符合美国利益"的国际义务 - 资金腾挪:节省的会费可能转用于军事扩张 2. 扩军计划:打造"最强美军" - 预算激增:2027年军费从1万亿美元增至1.5万亿美元,增幅50% - 重点投资项目: - 第六代战机F-47:接替F-22,单机造价超3亿美元,项目总值数千亿美元 - "黄金舰队"计划 :包括
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脑机接口产业链深度解析:强脑科技20亿融资事件
一、核心观点梳理 1. 融资里程碑意义 强脑科技完成约20亿元人民币融资,创下脑机接口领域除马斯克Neuralink外的全球第二大融资纪录,标志着中国脑机接口企业进入全球第一梯队。本轮融资由IDG、华登国际领投,蓝思科技、领益智造等产业链龙头战略入股。 2. 技术路线优势明确 - 非侵入式技术:规避了开颅手术的高风险和高监管门槛,商业化路径更清晰 - 规模化量产能力:全球极少数实现脑机接口产品规模性量产的企业 - 国际认证齐全:智能仿生手、轻凌仿生腿等产品已通过美国FDA、欧洲CE认证 3. 产
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SpaceX星舰Gigabay超级工厂:产业革命与核心标的深度解析
一、核心观点梳理 1. 航天工业的历史性跨越:从实验室到工业化流水线 SpaceX在德州星舰基地建造的Gigabay超级工厂,标志着航天器制造从"手工定制"向"工业化量产"的范式革命。该工厂耗资2.5亿美元,占地70万平方英尺(约6.5万平方米),内部空间高达4650万立方英尺,配备24个工作单元和400吨起重能力。马斯克确认的初期产能目标为每年1000艘,远期更可能达到每年1万艘,这一规模远超当前全球航天器年产量总和,相当于将火箭制造提升至波音、空客商用飞机的生产量级。 2. 成本控制与高频发
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AI算力驱动数据中心液冷产业链深度解析(附标的)
一、 行业核心逻辑:从“可选项”到“必选项”,千亿赛道拐点确立 1. 算力密度跃升倒逼技术迭代 AI大模型训练与推理推动单机柜功率密度从传统10kW级跃升至50-140kW级,传统风冷技术30kW的散热极限已无法满足需求,液冷技术成为突破物理瓶颈的唯一路径。液冷方案可将数据中心PUE降至1.05-1.15,远优于风冷的1.4-1.8,在能效与成本优化上具备绝对优势。 2. 市场规模进入爆发增长期 全球层面,液冷市场规模将从2025年28.4亿美元增至2032年211.4亿美元,CAGR达33.2
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2026年A股春季躁动行情展望深度分析与投资策略
2026年春节时点偏晚(2月中旬),叠加宏观经济数据改善、货币政策宽松预期升温、美元流动性外溢等多重利好,市场对春季躁动行情前置启动的预期持续强化。本文通过复盘2019—2025年春季行情规律,结合当前基本面与政策面核心驱动因素,梳理结构性投资主线与核心受益标的,为投资决策提供参考。 一、 历年春季躁动行情规律复盘与核心影响因子 2019—2025年A股春季行情呈现显著的**“流动性+基本面+海外因素”三轮驱动**特征,行情节奏与强度随内外环境变化呈现差异化特征: 1. 2019年:典型节后躁动
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L3自动驾驶产业链深度解析:商业化元年的核心机遇与标的
一、核心观点与产业影响:从“测试示范”到“商业化应用”的质变 (一)里程碑事件:制度与技术的双重突破 2025年12月15日,工信部对长安深蓝SC7000AAARBEV与极狐阿尔法BJ7001A61NBEV两款车型授予L3级(有条件自动驾驶)附条件准入许可,标志我国智能网联汽车产业正式迈入“商业化应用”新纪元。此次准入并非全面放开,而是限定特定场景(高速公路、城市快速路)、速度区间(50-80km/h)与试点城市,形成“可控运行、边界验证”的商业化路径,既为技术迭代提供真实道路数据,也为产业链释
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M9树脂产业链深度解析:2026年确定性0-1投资机会
英伟达Rubin芯片量产在即,其指定的M9树脂+HVLP3/4铜箔+Q布高端材料解决方案,正推动上游产业链迎来从0到1的需求爆发。叠加M9树脂自身价值量跃迁、全球优质产能稀缺的双重催化,这条兼具技术壁垒与国产替代逻辑的赛道,已成为当前产业与资本市场的核心焦点。 一、 核心产业逻辑:三重确定性共振,开启黄金发展周期 (一) 需求确定性:Rubin量产锚定时间节点,2026年上半年备货需求刚性释放 1. 量产节奏明确:Rubin芯片预计2026年下半年进入量产爬坡阶段,按照半导体产业链“备货提前于量
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2026-01-09 16:37:46
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光伏产业"三重底"核心观点梳理与产业链受益标的分析
光伏产业历经两年深度调整,已构筑政策预期底、产业景气业绩底、机构持仓底三重坚实支撑,供需格局优化与技术迭代共振下,2026年将迎来大周期反转。当前板块处于估值与持仓双底部,左侧布局窗口已全面打开,投资主线需聚焦技术迭代红利、反内卷政策受益、全球化产能布局三大方向,优先选择成本壁垒突出、财务结构健康、技术领先性明确的龙头企业,规避高债务、低壁垒的尾部标的。 一、 三重底逻辑深度拆解:从底部支撑到反转驱动 (一) 政策预期底:战略定调+精准施策,筑牢行业发展基石 政策是本轮行业反转的最强驱动力,支持
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机器人产业产业链深度解析:量产商业化元年开启 产业链价值重构与投资机遇
核心结论:2026年是机器人产业从“技术验证”向“规模商用”跨越的关键元年,政策全球共振、AI具身智能技术突破、全球产能竞赛形成三重核心驱动,行业进入“1-10”放量期。产业链价值呈现核心零部件>本体制造>集成应用的分布特征,投资逻辑聚焦核心零部件国产替代、本体量产红利、新材料与AI融合升级三大主线,优先选择进入特斯拉/优必选等头部供应链、技术壁垒高、业绩确定性强的标的,规避纯概念炒作及高风险企业。 一、 产业核心特征与发展趋势 (一) 政策驱动:全球协同加码,国产化攻坚明确 1. 中国政策量化
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《人工智能+制造》专项行动实施意见核心观点与产业链梳理(末尾附标的列表)
核心结论:《人工智能赋能新型工业化“深度行”实施方案》及配套《实施意见》明确2027年发展量化目标,聚焦算力底座攻坚、大模型制造业落地、智能装备迭代三大核心方向,政策红利将驱动人工智能产业链从技术研发向产业化落地加速渗透,算力芯片、工业机器人、医疗智能装备等核心环节的龙头企业及“专精特新”企业将率先受益。 一、 政策核心目标与攻坚方向(2027年量化锚定) 1. 总体战略目标 实现人工智能关键核心技术安全可靠供给,产业规模与赋能水平稳居世界前列,完成从技术跟跑到生态引领的转型;培育2-3家具有全
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小鹏汽车2026战略核心观点与产业链深度解析(末尾附标的)
一、核心战略升级与关键落地节点(2026年全面爆发) 1. 战略定位跃迁:从智能汽车到"物理AI生态公司" 小鹏汽车正式完成战略升级,以第二代VLA大模型(视觉-语言-行动)为核心技术底座,打破单一汽车赛道边界,构建覆盖智能驾驶、人形机器人、低空出行的物理AI生态,2026年成为三大业务规模化落地的关键元年,开启"技术复用+场景协同"的增长新周期。 2. 四大核心业务落地时间线与关键突破 业务板块 核心规划 技术亮点 商业化里程碑 物理AI技术 第二代VLA大模型全球开源,搭载720亿参数基座模
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固态电池全产业链核心标的全景梳理,量产元年临近,颠覆性技术引爆千亿赛道(结尾附标的)。
一、核心观点:技术、节奏与格局三重突破 1. 技术路线:硫化物成终极方向,多路线并行推进 - 行业形成硫化物、氧化物、聚合物三大主流路线,其中硫化物路线因离子电导率最高(部分企业突破12mS/cm),成为全固态电池终极选择,宁德时代、比亚迪等头部企业集中布局。 - 氧化物路线凭借稳定性优势,成为当前半固态电池量产主流,清陶能源、上海洗霸等企业实现吨级供应;聚合物路线则聚焦特定场景补充应用。 - 国标落地加速规范:全球首个固态电池国标征求意见稿明确定义,要求失重率≤0.5%(严于此前1%的团体标准
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📊 特朗普"组合拳"核心观点与产业链分析
一、文章核心观点梳理 1. 退群行动:单边主义加速 - 规模空前:一次性退出66个国际组织(31个联合国实体+35个非联合国组织),为历次最大规模 - 本质目的:践行"美国优先"政策,削减他认为"不符合美国利益"的国际义务 - 资金腾挪:节省的会费可能转用于军事扩张 2. 扩军计划:打造"最强美军" - 预算激增:2027年军费从1万亿美元增至1.5万亿美元,增幅50% - 重点投资项目: - 第六代战机F-47:接替F-22,单机造价超3亿美元,项目总值数千亿美元 - "黄金舰队"计划 :包括
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脑机接口产业链深度解析:强脑科技20亿融资事件
一、核心观点梳理 1. 融资里程碑意义 强脑科技完成约20亿元人民币融资,创下脑机接口领域除马斯克Neuralink外的全球第二大融资纪录,标志着中国脑机接口企业进入全球第一梯队。本轮融资由IDG、华登国际领投,蓝思科技、领益智造等产业链龙头战略入股。 2. 技术路线优势明确 - 非侵入式技术:规避了开颅手术的高风险和高监管门槛,商业化路径更清晰 - 规模化量产能力:全球极少数实现脑机接口产品规模性量产的企业 - 国际认证齐全:智能仿生手、轻凌仿生腿等产品已通过美国FDA、欧洲CE认证 3. 产
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SpaceX星舰Gigabay超级工厂:产业革命与核心标的深度解析
一、核心观点梳理 1. 航天工业的历史性跨越:从实验室到工业化流水线 SpaceX在德州星舰基地建造的Gigabay超级工厂,标志着航天器制造从"手工定制"向"工业化量产"的范式革命。该工厂耗资2.5亿美元,占地70万平方英尺(约6.5万平方米),内部空间高达4650万立方英尺,配备24个工作单元和400吨起重能力。马斯克确认的初期产能目标为每年1000艘,远期更可能达到每年1万艘,这一规模远超当前全球航天器年产量总和,相当于将火箭制造提升至波音、空客商用飞机的生产量级。 2. 成本控制与高频发
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这样加自选,分门别类,盯盘的时候标的带颜色,方便。
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2026-01-10 10:24:52
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AI算力驱动数据中心液冷产业链深度解析(附标的)
一、 行业核心逻辑:从“可选项”到“必选项”,千亿赛道拐点确立 1. 算力密度跃升倒逼技术迭代 AI大模型训练与推理推动单机柜功率密度从传统10kW级跃升至50-140kW级,传统风冷技术30kW的散热极限已无法满足需求,液冷技术成为突破物理瓶颈的唯一路径。液冷方案可将数据中心PUE降至1.05-1.15,远优于风冷的1.4-1.8,在能效与成本优化上具备绝对优势。 2. 市场规模进入爆发增长期 全球层面,液冷市场规模将从2025年28.4亿美元增至2032年211.4亿美元,CAGR达33.2
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2026年A股春季躁动行情展望深度分析与投资策略
2026年春节时点偏晚(2月中旬),叠加宏观经济数据改善、货币政策宽松预期升温、美元流动性外溢等多重利好,市场对春季躁动行情前置启动的预期持续强化。本文通过复盘2019—2025年春季行情规律,结合当前基本面与政策面核心驱动因素,梳理结构性投资主线与核心受益标的,为投资决策提供参考。 一、 历年春季躁动行情规律复盘与核心影响因子 2019—2025年A股春季行情呈现显著的**“流动性+基本面+海外因素”三轮驱动**特征,行情节奏与强度随内外环境变化呈现差异化特征: 1. 2019年:典型节后躁动
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L3自动驾驶产业链深度解析:商业化元年的核心机遇与标的
一、核心观点与产业影响:从“测试示范”到“商业化应用”的质变 (一)里程碑事件:制度与技术的双重突破 2025年12月15日,工信部对长安深蓝SC7000AAARBEV与极狐阿尔法BJ7001A61NBEV两款车型授予L3级(有条件自动驾驶)附条件准入许可,标志我国智能网联汽车产业正式迈入“商业化应用”新纪元。此次准入并非全面放开,而是限定特定场景(高速公路、城市快速路)、速度区间(50-80km/h)与试点城市,形成“可控运行、边界验证”的商业化路径,既为技术迭代提供真实道路数据,也为产业链释
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M9树脂产业链深度解析:2026年确定性0-1投资机会
英伟达Rubin芯片量产在即,其指定的M9树脂+HVLP3/4铜箔+Q布高端材料解决方案,正推动上游产业链迎来从0到1的需求爆发。叠加M9树脂自身价值量跃迁、全球优质产能稀缺的双重催化,这条兼具技术壁垒与国产替代逻辑的赛道,已成为当前产业与资本市场的核心焦点。 一、 核心产业逻辑:三重确定性共振,开启黄金发展周期 (一) 需求确定性:Rubin量产锚定时间节点,2026年上半年备货需求刚性释放 1. 量产节奏明确:Rubin芯片预计2026年下半年进入量产爬坡阶段,按照半导体产业链“备货提前于量
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光伏产业"三重底"核心观点梳理与产业链受益标的分析
光伏产业历经两年深度调整,已构筑政策预期底、产业景气业绩底、机构持仓底三重坚实支撑,供需格局优化与技术迭代共振下,2026年将迎来大周期反转。当前板块处于估值与持仓双底部,左侧布局窗口已全面打开,投资主线需聚焦技术迭代红利、反内卷政策受益、全球化产能布局三大方向,优先选择成本壁垒突出、财务结构健康、技术领先性明确的龙头企业,规避高债务、低壁垒的尾部标的。 一、 三重底逻辑深度拆解:从底部支撑到反转驱动 (一) 政策预期底:战略定调+精准施策,筑牢行业发展基石 政策是本轮行业反转的最强驱动力,支持
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2026-01-09 13:15:13
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机器人产业产业链深度解析:量产商业化元年开启 产业链价值重构与投资机遇
核心结论:2026年是机器人产业从“技术验证”向“规模商用”跨越的关键元年,政策全球共振、AI具身智能技术突破、全球产能竞赛形成三重核心驱动,行业进入“1-10”放量期。产业链价值呈现核心零部件>本体制造>集成应用的分布特征,投资逻辑聚焦核心零部件国产替代、本体量产红利、新材料与AI融合升级三大主线,优先选择进入特斯拉/优必选等头部供应链、技术壁垒高、业绩确定性强的标的,规避纯概念炒作及高风险企业。 一、 产业核心特征与发展趋势 (一) 政策驱动:全球协同加码,国产化攻坚明确 1. 中国政策量化
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2026-01-09 12:57:02
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《人工智能+制造》专项行动实施意见核心观点与产业链梳理(末尾附标的列表)
核心结论:《人工智能赋能新型工业化“深度行”实施方案》及配套《实施意见》明确2027年发展量化目标,聚焦算力底座攻坚、大模型制造业落地、智能装备迭代三大核心方向,政策红利将驱动人工智能产业链从技术研发向产业化落地加速渗透,算力芯片、工业机器人、医疗智能装备等核心环节的龙头企业及“专精特新”企业将率先受益。 一、 政策核心目标与攻坚方向(2027年量化锚定) 1. 总体战略目标 实现人工智能关键核心技术安全可靠供给,产业规模与赋能水平稳居世界前列,完成从技术跟跑到生态引领的转型;培育2-3家具有全
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小鹏汽车2026战略核心观点与产业链深度解析(末尾附标的)
一、核心战略升级与关键落地节点(2026年全面爆发) 1. 战略定位跃迁:从智能汽车到"物理AI生态公司" 小鹏汽车正式完成战略升级,以第二代VLA大模型(视觉-语言-行动)为核心技术底座,打破单一汽车赛道边界,构建覆盖智能驾驶、人形机器人、低空出行的物理AI生态,2026年成为三大业务规模化落地的关键元年,开启"技术复用+场景协同"的增长新周期。 2. 四大核心业务落地时间线与关键突破 业务板块 核心规划 技术亮点 商业化里程碑 物理AI技术 第二代VLA大模型全球开源,搭载720亿参数基座模
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固态电池全产业链核心标的全景梳理,量产元年临近,颠覆性技术引爆千亿赛道(结尾附标的)。
一、核心观点:技术、节奏与格局三重突破 1. 技术路线:硫化物成终极方向,多路线并行推进 - 行业形成硫化物、氧化物、聚合物三大主流路线,其中硫化物路线因离子电导率最高(部分企业突破12mS/cm),成为全固态电池终极选择,宁德时代、比亚迪等头部企业集中布局。 - 氧化物路线凭借稳定性优势,成为当前半固态电池量产主流,清陶能源、上海洗霸等企业实现吨级供应;聚合物路线则聚焦特定场景补充应用。 - 国标落地加速规范:全球首个固态电池国标征求意见稿明确定义,要求失重率≤0.5%(严于此前1%的团体标准
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📊 特朗普"组合拳"核心观点与产业链分析
一、文章核心观点梳理 1. 退群行动:单边主义加速 - 规模空前:一次性退出66个国际组织(31个联合国实体+35个非联合国组织),为历次最大规模 - 本质目的:践行"美国优先"政策,削减他认为"不符合美国利益"的国际义务 - 资金腾挪:节省的会费可能转用于军事扩张 2. 扩军计划:打造"最强美军" - 预算激增:2027年军费从1万亿美元增至1.5万亿美元,增幅50% - 重点投资项目: - 第六代战机F-47:接替F-22,单机造价超3亿美元,项目总值数千亿美元 - "黄金舰队"计划 :包括
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脑机接口产业链深度解析:强脑科技20亿融资事件
一、核心观点梳理 1. 融资里程碑意义 强脑科技完成约20亿元人民币融资,创下脑机接口领域除马斯克Neuralink外的全球第二大融资纪录,标志着中国脑机接口企业进入全球第一梯队。本轮融资由IDG、华登国际领投,蓝思科技、领益智造等产业链龙头战略入股。 2. 技术路线优势明确 - 非侵入式技术:规避了开颅手术的高风险和高监管门槛,商业化路径更清晰 - 规模化量产能力:全球极少数实现脑机接口产品规模性量产的企业 - 国际认证齐全:智能仿生手、轻凌仿生腿等产品已通过美国FDA、欧洲CE认证 3. 产
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SpaceX星舰Gigabay超级工厂:产业革命与核心标的深度解析
一、核心观点梳理 1. 航天工业的历史性跨越:从实验室到工业化流水线 SpaceX在德州星舰基地建造的Gigabay超级工厂,标志着航天器制造从"手工定制"向"工业化量产"的范式革命。该工厂耗资2.5亿美元,占地70万平方英尺(约6.5万平方米),内部空间高达4650万立方英尺,配备24个工作单元和400吨起重能力。马斯克确认的初期产能目标为每年1000艘,远期更可能达到每年1万艘,这一规模远超当前全球航天器年产量总和,相当于将火箭制造提升至波音、空客商用飞机的生产量级。 2. 成本控制与高频发
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AI算力驱动数据中心液冷产业链深度解析(附标的)
一、 行业核心逻辑:从“可选项”到“必选项”,千亿赛道拐点确立 1. 算力密度跃升倒逼技术迭代 AI大模型训练与推理推动单机柜功率密度从传统10kW级跃升至50-140kW级,传统风冷技术30kW的散热极限已无法满足需求,液冷技术成为突破物理瓶颈的唯一路径。液冷方案可将数据中心PUE降至1.05-1.15,远优于风冷的1.4-1.8,在能效与成本优化上具备绝对优势。 2. 市场规模进入爆发增长期 全球层面,液冷市场规模将从2025年28.4亿美元增至2032年211.4亿美元,CAGR达33.2
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2026-01-09 21:40:54
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2026年A股春季躁动行情展望深度分析与投资策略
2026年春节时点偏晚(2月中旬),叠加宏观经济数据改善、货币政策宽松预期升温、美元流动性外溢等多重利好,市场对春季躁动行情前置启动的预期持续强化。本文通过复盘2019—2025年春季行情规律,结合当前基本面与政策面核心驱动因素,梳理结构性投资主线与核心受益标的,为投资决策提供参考。 一、 历年春季躁动行情规律复盘与核心影响因子 2019—2025年A股春季行情呈现显著的**“流动性+基本面+海外因素”三轮驱动**特征,行情节奏与强度随内外环境变化呈现差异化特征: 1. 2019年:典型节后躁动
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2026-01-09 17:12:55
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L3自动驾驶产业链深度解析:商业化元年的核心机遇与标的
一、核心观点与产业影响:从“测试示范”到“商业化应用”的质变 (一)里程碑事件:制度与技术的双重突破 2025年12月15日,工信部对长安深蓝SC7000AAARBEV与极狐阿尔法BJ7001A61NBEV两款车型授予L3级(有条件自动驾驶)附条件准入许可,标志我国智能网联汽车产业正式迈入“商业化应用”新纪元。此次准入并非全面放开,而是限定特定场景(高速公路、城市快速路)、速度区间(50-80km/h)与试点城市,形成“可控运行、边界验证”的商业化路径,既为技术迭代提供真实道路数据,也为产业链释
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2026-01-09 16:50:09
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M9树脂产业链深度解析:2026年确定性0-1投资机会
英伟达Rubin芯片量产在即,其指定的M9树脂+HVLP3/4铜箔+Q布高端材料解决方案,正推动上游产业链迎来从0到1的需求爆发。叠加M9树脂自身价值量跃迁、全球优质产能稀缺的双重催化,这条兼具技术壁垒与国产替代逻辑的赛道,已成为当前产业与资本市场的核心焦点。 一、 核心产业逻辑:三重确定性共振,开启黄金发展周期 (一) 需求确定性:Rubin量产锚定时间节点,2026年上半年备货需求刚性释放 1. 量产节奏明确:Rubin芯片预计2026年下半年进入量产爬坡阶段,按照半导体产业链“备货提前于量
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2026-01-09 16:37:46
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光伏产业"三重底"核心观点梳理与产业链受益标的分析
光伏产业历经两年深度调整,已构筑政策预期底、产业景气业绩底、机构持仓底三重坚实支撑,供需格局优化与技术迭代共振下,2026年将迎来大周期反转。当前板块处于估值与持仓双底部,左侧布局窗口已全面打开,投资主线需聚焦技术迭代红利、反内卷政策受益、全球化产能布局三大方向,优先选择成本壁垒突出、财务结构健康、技术领先性明确的龙头企业,规避高债务、低壁垒的尾部标的。 一、 三重底逻辑深度拆解:从底部支撑到反转驱动 (一) 政策预期底:战略定调+精准施策,筑牢行业发展基石 政策是本轮行业反转的最强驱动力,支持
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机器人产业产业链深度解析:量产商业化元年开启 产业链价值重构与投资机遇
核心结论:2026年是机器人产业从“技术验证”向“规模商用”跨越的关键元年,政策全球共振、AI具身智能技术突破、全球产能竞赛形成三重核心驱动,行业进入“1-10”放量期。产业链价值呈现核心零部件>本体制造>集成应用的分布特征,投资逻辑聚焦核心零部件国产替代、本体量产红利、新材料与AI融合升级三大主线,优先选择进入特斯拉/优必选等头部供应链、技术壁垒高、业绩确定性强的标的,规避纯概念炒作及高风险企业。 一、 产业核心特征与发展趋势 (一) 政策驱动:全球协同加码,国产化攻坚明确 1. 中国政策量化
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《人工智能+制造》专项行动实施意见核心观点与产业链梳理(末尾附标的列表)
核心结论:《人工智能赋能新型工业化“深度行”实施方案》及配套《实施意见》明确2027年发展量化目标,聚焦算力底座攻坚、大模型制造业落地、智能装备迭代三大核心方向,政策红利将驱动人工智能产业链从技术研发向产业化落地加速渗透,算力芯片、工业机器人、医疗智能装备等核心环节的龙头企业及“专精特新”企业将率先受益。 一、 政策核心目标与攻坚方向(2027年量化锚定) 1. 总体战略目标 实现人工智能关键核心技术安全可靠供给,产业规模与赋能水平稳居世界前列,完成从技术跟跑到生态引领的转型;培育2-3家具有全
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小鹏汽车2026战略核心观点与产业链深度解析(末尾附标的)
一、核心战略升级与关键落地节点(2026年全面爆发) 1. 战略定位跃迁:从智能汽车到"物理AI生态公司" 小鹏汽车正式完成战略升级,以第二代VLA大模型(视觉-语言-行动)为核心技术底座,打破单一汽车赛道边界,构建覆盖智能驾驶、人形机器人、低空出行的物理AI生态,2026年成为三大业务规模化落地的关键元年,开启"技术复用+场景协同"的增长新周期。 2. 四大核心业务落地时间线与关键突破 业务板块 核心规划 技术亮点 商业化里程碑 物理AI技术 第二代VLA大模型全球开源,搭载720亿参数基座模
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固态电池全产业链核心标的全景梳理,量产元年临近,颠覆性技术引爆千亿赛道(结尾附标的)。
一、核心观点:技术、节奏与格局三重突破 1. 技术路线:硫化物成终极方向,多路线并行推进 - 行业形成硫化物、氧化物、聚合物三大主流路线,其中硫化物路线因离子电导率最高(部分企业突破12mS/cm),成为全固态电池终极选择,宁德时代、比亚迪等头部企业集中布局。 - 氧化物路线凭借稳定性优势,成为当前半固态电池量产主流,清陶能源、上海洗霸等企业实现吨级供应;聚合物路线则聚焦特定场景补充应用。 - 国标落地加速规范:全球首个固态电池国标征求意见稿明确定义,要求失重率≤0.5%(严于此前1%的团体标准
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2026-01-08 21:57:53
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📊 特朗普"组合拳"核心观点与产业链分析
一、文章核心观点梳理 1. 退群行动:单边主义加速 - 规模空前:一次性退出66个国际组织(31个联合国实体+35个非联合国组织),为历次最大规模 - 本质目的:践行"美国优先"政策,削减他认为"不符合美国利益"的国际义务 - 资金腾挪:节省的会费可能转用于军事扩张 2. 扩军计划:打造"最强美军" - 预算激增:2027年军费从1万亿美元增至1.5万亿美元,增幅50% - 重点投资项目: - 第六代战机F-47:接替F-22,单机造价超3亿美元,项目总值数千亿美元 - "黄金舰队"计划 :包括
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脑机接口产业链深度解析:强脑科技20亿融资事件
一、核心观点梳理 1. 融资里程碑意义 强脑科技完成约20亿元人民币融资,创下脑机接口领域除马斯克Neuralink外的全球第二大融资纪录,标志着中国脑机接口企业进入全球第一梯队。本轮融资由IDG、华登国际领投,蓝思科技、领益智造等产业链龙头战略入股。 2. 技术路线优势明确 - 非侵入式技术:规避了开颅手术的高风险和高监管门槛,商业化路径更清晰 - 规模化量产能力:全球极少数实现脑机接口产品规模性量产的企业 - 国际认证齐全:智能仿生手、轻凌仿生腿等产品已通过美国FDA、欧洲CE认证 3. 产
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SpaceX星舰Gigabay超级工厂:产业革命与核心标的深度解析
一、核心观点梳理 1. 航天工业的历史性跨越:从实验室到工业化流水线 SpaceX在德州星舰基地建造的Gigabay超级工厂,标志着航天器制造从"手工定制"向"工业化量产"的范式革命。该工厂耗资2.5亿美元,占地70万平方英尺(约6.5万平方米),内部空间高达4650万立方英尺,配备24个工作单元和400吨起重能力。马斯克确认的初期产能目标为每年1000艘,远期更可能达到每年1万艘,这一规模远超当前全球航天器年产量总和,相当于将火箭制造提升至波音、空客商用飞机的生产量级。 2. 成本控制与高频发
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2026-01-10 10:59:14
这样加自选分门别类。
这样加自选,分门别类,盯盘的时候标的带颜色,方便。
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2026-01-10 10:24:52
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AI算力驱动数据中心液冷产业链深度解析(附标的)
一、 行业核心逻辑:从“可选项”到“必选项”,千亿赛道拐点确立 1. 算力密度跃升倒逼技术迭代 AI大模型训练与推理推动单机柜功率密度从传统10kW级跃升至50-140kW级,传统风冷技术30kW的散热极限已无法满足需求,液冷技术成为突破物理瓶颈的唯一路径。液冷方案可将数据中心PUE降至1.05-1.15,远优于风冷的1.4-1.8,在能效与成本优化上具备绝对优势。 2. 市场规模进入爆发增长期 全球层面,液冷市场规模将从2025年28.4亿美元增至2032年211.4亿美元,CAGR达33.2
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2026年A股春季躁动行情展望深度分析与投资策略
2026年春节时点偏晚(2月中旬),叠加宏观经济数据改善、货币政策宽松预期升温、美元流动性外溢等多重利好,市场对春季躁动行情前置启动的预期持续强化。本文通过复盘2019—2025年春季行情规律,结合当前基本面与政策面核心驱动因素,梳理结构性投资主线与核心受益标的,为投资决策提供参考。 一、 历年春季躁动行情规律复盘与核心影响因子 2019—2025年A股春季行情呈现显著的**“流动性+基本面+海外因素”三轮驱动**特征,行情节奏与强度随内外环境变化呈现差异化特征: 1. 2019年:典型节后躁动
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L3自动驾驶产业链深度解析:商业化元年的核心机遇与标的
一、核心观点与产业影响:从“测试示范”到“商业化应用”的质变 (一)里程碑事件:制度与技术的双重突破 2025年12月15日,工信部对长安深蓝SC7000AAARBEV与极狐阿尔法BJ7001A61NBEV两款车型授予L3级(有条件自动驾驶)附条件准入许可,标志我国智能网联汽车产业正式迈入“商业化应用”新纪元。此次准入并非全面放开,而是限定特定场景(高速公路、城市快速路)、速度区间(50-80km/h)与试点城市,形成“可控运行、边界验证”的商业化路径,既为技术迭代提供真实道路数据,也为产业链释
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M9树脂产业链深度解析:2026年确定性0-1投资机会
英伟达Rubin芯片量产在即,其指定的M9树脂+HVLP3/4铜箔+Q布高端材料解决方案,正推动上游产业链迎来从0到1的需求爆发。叠加M9树脂自身价值量跃迁、全球优质产能稀缺的双重催化,这条兼具技术壁垒与国产替代逻辑的赛道,已成为当前产业与资本市场的核心焦点。 一、 核心产业逻辑:三重确定性共振,开启黄金发展周期 (一) 需求确定性:Rubin量产锚定时间节点,2026年上半年备货需求刚性释放 1. 量产节奏明确:Rubin芯片预计2026年下半年进入量产爬坡阶段,按照半导体产业链“备货提前于量
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光伏产业"三重底"核心观点梳理与产业链受益标的分析
光伏产业历经两年深度调整,已构筑政策预期底、产业景气业绩底、机构持仓底三重坚实支撑,供需格局优化与技术迭代共振下,2026年将迎来大周期反转。当前板块处于估值与持仓双底部,左侧布局窗口已全面打开,投资主线需聚焦技术迭代红利、反内卷政策受益、全球化产能布局三大方向,优先选择成本壁垒突出、财务结构健康、技术领先性明确的龙头企业,规避高债务、低壁垒的尾部标的。 一、 三重底逻辑深度拆解:从底部支撑到反转驱动 (一) 政策预期底:战略定调+精准施策,筑牢行业发展基石 政策是本轮行业反转的最强驱动力,支持
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2026-01-09 13:15:13
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机器人产业产业链深度解析:量产商业化元年开启 产业链价值重构与投资机遇
核心结论:2026年是机器人产业从“技术验证”向“规模商用”跨越的关键元年,政策全球共振、AI具身智能技术突破、全球产能竞赛形成三重核心驱动,行业进入“1-10”放量期。产业链价值呈现核心零部件>本体制造>集成应用的分布特征,投资逻辑聚焦核心零部件国产替代、本体量产红利、新材料与AI融合升级三大主线,优先选择进入特斯拉/优必选等头部供应链、技术壁垒高、业绩确定性强的标的,规避纯概念炒作及高风险企业。 一、 产业核心特征与发展趋势 (一) 政策驱动:全球协同加码,国产化攻坚明确 1. 中国政策量化
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2026-01-09 12:57:02
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《人工智能+制造》专项行动实施意见核心观点与产业链梳理(末尾附标的列表)
核心结论:《人工智能赋能新型工业化“深度行”实施方案》及配套《实施意见》明确2027年发展量化目标,聚焦算力底座攻坚、大模型制造业落地、智能装备迭代三大核心方向,政策红利将驱动人工智能产业链从技术研发向产业化落地加速渗透,算力芯片、工业机器人、医疗智能装备等核心环节的龙头企业及“专精特新”企业将率先受益。 一、 政策核心目标与攻坚方向(2027年量化锚定) 1. 总体战略目标 实现人工智能关键核心技术安全可靠供给,产业规模与赋能水平稳居世界前列,完成从技术跟跑到生态引领的转型;培育2-3家具有全
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持仓思路20260109
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2026-01-09 11:25:03
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小鹏汽车2026战略核心观点与产业链深度解析(末尾附标的)
一、核心战略升级与关键落地节点(2026年全面爆发) 1. 战略定位跃迁:从智能汽车到"物理AI生态公司" 小鹏汽车正式完成战略升级,以第二代VLA大模型(视觉-语言-行动)为核心技术底座,打破单一汽车赛道边界,构建覆盖智能驾驶、人形机器人、低空出行的物理AI生态,2026年成为三大业务规模化落地的关键元年,开启"技术复用+场景协同"的增长新周期。 2. 四大核心业务落地时间线与关键突破 业务板块 核心规划 技术亮点 商业化里程碑 物理AI技术 第二代VLA大模型全球开源,搭载720亿参数基座模
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固态电池全产业链核心标的全景梳理,量产元年临近,颠覆性技术引爆千亿赛道(结尾附标的)。
一、核心观点:技术、节奏与格局三重突破 1. 技术路线:硫化物成终极方向,多路线并行推进 - 行业形成硫化物、氧化物、聚合物三大主流路线,其中硫化物路线因离子电导率最高(部分企业突破12mS/cm),成为全固态电池终极选择,宁德时代、比亚迪等头部企业集中布局。 - 氧化物路线凭借稳定性优势,成为当前半固态电池量产主流,清陶能源、上海洗霸等企业实现吨级供应;聚合物路线则聚焦特定场景补充应用。 - 国标落地加速规范:全球首个固态电池国标征求意见稿明确定义,要求失重率≤0.5%(严于此前1%的团体标准
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📊 特朗普"组合拳"核心观点与产业链分析
一、文章核心观点梳理 1. 退群行动:单边主义加速 - 规模空前:一次性退出66个国际组织(31个联合国实体+35个非联合国组织),为历次最大规模 - 本质目的:践行"美国优先"政策,削减他认为"不符合美国利益"的国际义务 - 资金腾挪:节省的会费可能转用于军事扩张 2. 扩军计划:打造"最强美军" - 预算激增:2027年军费从1万亿美元增至1.5万亿美元,增幅50% - 重点投资项目: - 第六代战机F-47:接替F-22,单机造价超3亿美元,项目总值数千亿美元 - "黄金舰队"计划 :包括
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脑机接口产业链深度解析:强脑科技20亿融资事件
一、核心观点梳理 1. 融资里程碑意义 强脑科技完成约20亿元人民币融资,创下脑机接口领域除马斯克Neuralink外的全球第二大融资纪录,标志着中国脑机接口企业进入全球第一梯队。本轮融资由IDG、华登国际领投,蓝思科技、领益智造等产业链龙头战略入股。 2. 技术路线优势明确 - 非侵入式技术:规避了开颅手术的高风险和高监管门槛,商业化路径更清晰 - 规模化量产能力:全球极少数实现脑机接口产品规模性量产的企业 - 国际认证齐全:智能仿生手、轻凌仿生腿等产品已通过美国FDA、欧洲CE认证 3. 产
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SpaceX星舰Gigabay超级工厂:产业革命与核心标的深度解析
一、核心观点梳理 1. 航天工业的历史性跨越:从实验室到工业化流水线 SpaceX在德州星舰基地建造的Gigabay超级工厂,标志着航天器制造从"手工定制"向"工业化量产"的范式革命。该工厂耗资2.5亿美元,占地70万平方英尺(约6.5万平方米),内部空间高达4650万立方英尺,配备24个工作单元和400吨起重能力。马斯克确认的初期产能目标为每年1000艘,远期更可能达到每年1万艘,这一规模远超当前全球航天器年产量总和,相当于将火箭制造提升至波音、空客商用飞机的生产量级。 2. 成本控制与高频发
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