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买买买的老韭菜
2025-08-08 02:00:25
【UV胶行业&松井股份】近期几点更新
【UV胶行业&松井股份】近期几点更新-20250807 #UV胶行业:小众但增长的新型胶种、胶粘剂产业中占比约1%。下游应用领域涵盖医疗、电子及光学显示等行业。不同行业技术壁垒分化,如LCD框胶、液晶偏光胶由国际公司长期垄断,价值量在数千-上万元/kg。锂电领域UV胶已在18650圆柱电芯(PC支架粘接)、电池PET蓝膜替代、正极材料粘结剂(B+C推进中)、焊点与连接点保护等领域实现产业化应用。UV胶类企业海外巨头产品较为丰富(汉高、富乐、3M、Dymax、日本昭和电工等),国内企业规模普遍较小
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松井股份
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买买买的老韭菜
2025-08-07 20:04:34
【重磅深度】AI物理模型:万亿蓝海赛道,重塑全球科技产业格局
【重磅深度】AI物理模型:万亿蓝海赛道,重塑全球科技产业格局! 核心逻辑: 1,国家战略级赛道:中美欧三极争霸,中国场景落地快,美国技术原创强,欧盟绿色应用领先。未来5年行业标准争夺战将催生超额收益机会! 2,市场爆发在即: 显性市场:2023年60亿→2030年500亿美金(CAGR 25%+) 隐性价值:制造业成本降15-20%,撬动万亿级经济增量 3,四大黄金场景: 人形机器人(2030>500亿):多模态感知+实时控制突破 自动驾驶(2025>75亿):高精度环境建模刚需 气候科技(5年
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索辰科技
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买买买的老韭菜
2025-08-07 16:35:48
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【中邮 AI 组】中科星图:对标 PLTR,AI+数据分析之
【中邮 AI 组】中科星图:对标 PLTR,AI+数据分析之王 【未来战场“制智权”是致胜关键】 基础技术进步驱动战场形态升级,“制智权”是关键,核心是军队处理大数据和利用AI系统分析数据、控制武器的能力。 【PLTR 市值已突破3800亿美元,成为美国市值最高的上市军工企业】 自2023年以来估值一路走高,Forward-PS从 最低6提升至接近 100,Forward-PE从最低36提升至 300+。 【2028年中国大数据IT市场规模将达到500亿美元】 IDC预计,中国大数据IT支出规模
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中科星图
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2025-08-06 21:21:20
[国盛机械机器人]旋转执行器改型, 重视变化的减速器
[国盛机械机器人]旋转执行器改型, 重视变化的减速器 .相比线性执行器,Gen3旋转执行器变动更大。丝杠难在I艺,#减速器难在既定参数框架下的正向设计。旋转执行器保密程度更高,tier1拿 不到减速器的完整图纸 (仅有钢轮) ,提交的样品均是半成品。所以减速器的公司都是直接和对接, t给出技术参数,供应商在既定的参数下设计合适的结构。潜在的变化主要是两点: | (1) 谐波减速器传动比要求提高(80-100) ,但体积更小、噪音更低;(2)腰部和髋关节可能会采用摆线或行星减速器,也有可能是二者的
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福赛科技
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高测股份
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2025-08-06 17:16:49
磁谷科技再更新——低估值新技术液冷标的,空间弹性大
磁谷科技再更新——低估值新技术液冷标的,空间弹性大 #磁悬浮技术专家,打造无摩擦的世界。公司深耕磁悬浮技术,具备磁悬浮、变频、电机等多种核心技术,全栈自研,下游覆盖行业包括制冷、污水处理、化工、纺织、印染等。磁悬浮压缩机在IDC制冷领域作为冷源,相较传统制冷技术节能效率超40%,磁悬浮压缩机技术的渗透已成为数据中心降低PUE的核选择。 今日公司规划投资7亿建设磁悬浮压缩机生产基地,有效满足创新领域应用。公司拟与南京空港经济开发区(江宁)管理委员会签署《投资建设协议》,分两期投资7亿建设磁悬浮压缩
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磁谷科技
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买买买的老韭菜
2025-08-06 16:14:09
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【东方计算机】三家大厂同计提发布AI新模型,国投智能等公司发
【东方计算机】三家大厂同计提发布AI新模型,国投智能等公司发布新产品 8月6日凌晨,OpenAI、谷歌和Anthropic三家顶级AI机构均发布最新AI模型:1)OpenAI:发布GPT-oss模型,这是OpenAI6年来首次开放模型权重,Altman称之为全球最佳开放模型;2)谷歌DeepMind:推出第三代通用世界模型Genie3,可根据提示生成动态世界并允许实时交互;3)Anthropic:发布Opus4.1,编程、研究、数据分析能力更强大,同时还预告几周内发布更重大的模型更新。 简评:三
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当虹科技
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2025-08-06 11:44:38
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【招商电新】固态:电解质推荐(8.6)
【招商电新】固态:电解质推荐(8.6) #重视固态电解质 1、 固态电解质是最大变化:电解质取代了隔膜、电解液,是全固态电池最大的材料变化,目前在电芯中成本占比超过了50%。 2、 技术路线向硫化物收敛:过去氧化物/聚合物/硫化物多种路线齐头并进,到24年全固态硫化物基本成为共识;海外主流参与者,则更早就收敛到了硫化物。 3、 壁垒很高:硫化物电解质制备、成膜难度较大,又涉及硫化氢危险品,要求苛刻。上游主要材料硫化锂,除了技术/工艺难题,环评是很大的障碍或壁垒,预计未来几年硫化锂可能持续紧张。
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上海洗霸
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2025-08-06 11:35:03
【国盛机械&机器人】轮动之际,更要关注攻守之势!
【国盛机械&机器人】轮动之际,更要关注攻守之势! 昨日提示,高风偏背景下+板块整体低位,叠加世界机器人大会、运动会、月底审厂等催化,beta上大概率安全。但从1到N未真正开始,不可盲目下注。从0到1阶段,各环节供应商伐交频频,攻则强,守则弱,辨明攻守之势尤为重要。 1执行器:量产前需要进一步降本,海内外供应商均在导入,格局变化很大。日产尼德科、#浙江荣泰(线性) 是比较明确的进攻方,#银轮股份、新泉股份 都是潜在选手; 2减速器:摆线针轮/行星可能在腰部、髋关节上得到有限的应用,#高测股份 是进
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福赛科技
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2025-08-05 11:51:42
数据中心用磁悬浮压缩机科普(类似柴发行业逻辑
数据中心用磁悬浮压缩机科普(类似柴发行业逻辑) 价格及成本。磁悬浮压缩机价格因冷量规格、品牌及集成方案不同而差异较大。中小冷量段(100300RT):单价约 140万280万元,如格力、海尔国产; 大冷量段(5001300RT):单价350万700万元,代表厂商包括丹佛斯Turbocor等;集成冷站方案:如维谛磁悬浮冷站(900冷吨),单套价格超1400万元。成本:磁悬浮轴承(占30%)、永磁电机(25%)、控制系统(20%)为核心成本,国产化后价格较进口机型低15%~30%。 数据中心使用原因
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磁谷科技
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2025-08-05 11:37:29
【中国卫星】天地一体化宇航龙头,全方位受益卫星互联网发展【中
推荐【中国卫星】天地一体化宇航龙头,全方位受益卫星互联网发展【中金军工】 稀缺的天地一体化宇航龙头-国际业务提升盈利能力。公司是航天五院旗下卫星制造与应用业务上市平台,具备从卫星部组件-分系统-整星研制以及卫星地面应用系统设计建造,地面应用终端研制的全流程服务能力。公司积极推动军贸业务发展,国际营收占比约20%、净利润率达30%,国际业务有望带动公司盈利能力提升。 深度参与卫星互联网建设-供应多类卫星互联网星载产品。公司卫星互联网星上产品涵盖太阳能电池片、通信信息处理、导航增强载荷、安全模块等多
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中国卫星
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2025-08-05 11:35:31
景嘉微:军用+AI 隐形冠军20250805
景嘉微:军用+AI 隐形冠军20250805 关键词:芯片新品、9.3 阅兵 1 产品端:今年,JM11 系列芯片与景宏观系列 AI 产品推出,标志公司正式切入云桌面、AI 推理等场景;下半年,更强劲 AI 芯片有望推出;打造军用+AI核心算力底座; 2 军转民:2024 年完成 38.27 亿元定增,投向高性能通用 GPU 研发及产业化和通用 GPU 先进架构研发中心。随着 AI+显卡芯片能力提升,全面切入民用市场; 3 迎拐点:9.3 Beta+新品推出之外,公司2025年有望在 Q2/Q3
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景嘉微
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2025-08-05 07:28:57
【川金诺】7月产品均价上涨30%,Q3比Q2更旺
【川金诺】7月产品均价上涨30%,Q3比Q2更旺;埃及项目出口便利且成本优势巨大,投产后增厚约20亿元利润,现价PE 2x。 7月磷化工产品均价上涨30%,盈利持续释放,25年利润约5-6亿 公司主营磷酸相关产品,7月以来持续超预期涨价,按折百五氧化二磷计算最新产品价格7800元/吨,相比Q2均价6000元/吨大幅上涨30%,较公司H1同比利润预增152%-182%更超预期,全年高增确认,25年利润约5-6亿元。 埃及项目成本优势巨大,销售不受国内配额限制,投产后现价对应PE仅2x 公司投资埃及
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川金诺
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2025-08-04 20:34:46
【中金机械|人形机器人】板块齐涨,资金涌向新变化+新工艺+新
【中金机械|人形机器人】板块齐涨,资金涌向新变化+新工艺+新材料 今日人形机器人板块齐涨,我们认为与如下因素有关:1)北京世界机器人大会(已拉云逛展群)、8.2-8.17期间经开区发放人均最高1500元补贴;2)智元机器人合作大会;3)T新增供应商 新变化(T) 电子皮肤国产化,相关标的【汉威科技】【日盈电子】 滚珠丝杠替代行星滚柱丝杠,利好【浙江荣泰】 摆线针轮减速器替代谐波,利好【双环传动】 新工艺 结构件MIM技术,相关标的【福立旺】【东睦股份】【海昌新材】等 谐波减速器柔轮工艺优化,相关
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汉威科技
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2025-08-04 20:33:18
【东财电新】机器人MIM:Figure 03大量使用,Tes
【东财电新】机器人MIM:Figure 03大量使用,Tesla V3值得期待 MIM工艺有何优势? MIM结合了粉末冶金和注射成形的优点,具备大批量、高效率成形的特点,能够生产高精度、高强度、高耐磨、高耐腐蚀、高复杂形状的金属零件,且成本较低。 目前是否有实际应用? Figure AI:Figure AI在官网透露已完成下一代Figure 03的设计(可负担、适合大规模生产的方案),采用了包括MIM在内的高效制造工艺,相比传统CNC工艺节约数千小时,以往CNC工艺加工一周的零件,新工艺20秒内
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海昌新材
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2025-08-04 19:49:07
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阅兵倒计时:新质战力将亮相,内需外贸有望加速扩容
【方正军工】阅兵倒计时:新质战力将亮相,内需外贸有望加速扩容 #新型作战力量崛起;军工产业迎来战略转型期 9月3日阅兵由徒步方队、装备方队和空中梯队组成。在展示新一代传统武器装备的基础上,也安排部分#无人智能、水下作战、网电攻防、高超声速等新型作战力量参阅,体现我军适应科技发展和战争形态演变、打赢未来战争的强大能力。把握“国产化”、“新质化”、“体系化”这三个关键词,是理解当前及未来中国军工行业发展趋势的关键。“新域新质作战力量”或将成为未来国防科研和装备采购的重点方向。 #自主装备体系愈发完善
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长城军工
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2025-08-08 02:00:25
【UV胶行业&松井股份】近期几点更新
【UV胶行业&松井股份】近期几点更新-20250807 #UV胶行业:小众但增长的新型胶种、胶粘剂产业中占比约1%。下游应用领域涵盖医疗、电子及光学显示等行业。不同行业技术壁垒分化,如LCD框胶、液晶偏光胶由国际公司长期垄断,价值量在数千-上万元/kg。锂电领域UV胶已在18650圆柱电芯(PC支架粘接)、电池PET蓝膜替代、正极材料粘结剂(B+C推进中)、焊点与连接点保护等领域实现产业化应用。UV胶类企业海外巨头产品较为丰富(汉高、富乐、3M、Dymax、日本昭和电工等),国内企业规模普遍较小
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【重磅深度】AI物理模型:万亿蓝海赛道,重塑全球科技产业格局
【重磅深度】AI物理模型:万亿蓝海赛道,重塑全球科技产业格局! 核心逻辑: 1,国家战略级赛道:中美欧三极争霸,中国场景落地快,美国技术原创强,欧盟绿色应用领先。未来5年行业标准争夺战将催生超额收益机会! 2,市场爆发在即: 显性市场:2023年60亿→2030年500亿美金(CAGR 25%+) 隐性价值:制造业成本降15-20%,撬动万亿级经济增量 3,四大黄金场景: 人形机器人(2030>500亿):多模态感知+实时控制突破 自动驾驶(2025>75亿):高精度环境建模刚需 气候科技(5年
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【中邮 AI 组】中科星图:对标 PLTR,AI+数据分析之
【中邮 AI 组】中科星图:对标 PLTR,AI+数据分析之王 【未来战场“制智权”是致胜关键】 基础技术进步驱动战场形态升级,“制智权”是关键,核心是军队处理大数据和利用AI系统分析数据、控制武器的能力。 【PLTR 市值已突破3800亿美元,成为美国市值最高的上市军工企业】 自2023年以来估值一路走高,Forward-PS从 最低6提升至接近 100,Forward-PE从最低36提升至 300+。 【2028年中国大数据IT市场规模将达到500亿美元】 IDC预计,中国大数据IT支出规模
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[国盛机械机器人]旋转执行器改型, 重视变化的减速器
[国盛机械机器人]旋转执行器改型, 重视变化的减速器 .相比线性执行器,Gen3旋转执行器变动更大。丝杠难在I艺,#减速器难在既定参数框架下的正向设计。旋转执行器保密程度更高,tier1拿 不到减速器的完整图纸 (仅有钢轮) ,提交的样品均是半成品。所以减速器的公司都是直接和对接, t给出技术参数,供应商在既定的参数下设计合适的结构。潜在的变化主要是两点: | (1) 谐波减速器传动比要求提高(80-100) ,但体积更小、噪音更低;(2)腰部和髋关节可能会采用摆线或行星减速器,也有可能是二者的
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磁谷科技再更新——低估值新技术液冷标的,空间弹性大
磁谷科技再更新——低估值新技术液冷标的,空间弹性大 #磁悬浮技术专家,打造无摩擦的世界。公司深耕磁悬浮技术,具备磁悬浮、变频、电机等多种核心技术,全栈自研,下游覆盖行业包括制冷、污水处理、化工、纺织、印染等。磁悬浮压缩机在IDC制冷领域作为冷源,相较传统制冷技术节能效率超40%,磁悬浮压缩机技术的渗透已成为数据中心降低PUE的核选择。 今日公司规划投资7亿建设磁悬浮压缩机生产基地,有效满足创新领域应用。公司拟与南京空港经济开发区(江宁)管理委员会签署《投资建设协议》,分两期投资7亿建设磁悬浮压缩
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2025-08-06 16:14:09
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【东方计算机】三家大厂同计提发布AI新模型,国投智能等公司发
【东方计算机】三家大厂同计提发布AI新模型,国投智能等公司发布新产品 8月6日凌晨,OpenAI、谷歌和Anthropic三家顶级AI机构均发布最新AI模型:1)OpenAI:发布GPT-oss模型,这是OpenAI6年来首次开放模型权重,Altman称之为全球最佳开放模型;2)谷歌DeepMind:推出第三代通用世界模型Genie3,可根据提示生成动态世界并允许实时交互;3)Anthropic:发布Opus4.1,编程、研究、数据分析能力更强大,同时还预告几周内发布更重大的模型更新。 简评:三
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2025-08-06 11:44:38
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【招商电新】固态:电解质推荐(8.6)
【招商电新】固态:电解质推荐(8.6) #重视固态电解质 1、 固态电解质是最大变化:电解质取代了隔膜、电解液,是全固态电池最大的材料变化,目前在电芯中成本占比超过了50%。 2、 技术路线向硫化物收敛:过去氧化物/聚合物/硫化物多种路线齐头并进,到24年全固态硫化物基本成为共识;海外主流参与者,则更早就收敛到了硫化物。 3、 壁垒很高:硫化物电解质制备、成膜难度较大,又涉及硫化氢危险品,要求苛刻。上游主要材料硫化锂,除了技术/工艺难题,环评是很大的障碍或壁垒,预计未来几年硫化锂可能持续紧张。
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2025-08-06 11:35:03
【国盛机械&机器人】轮动之际,更要关注攻守之势!
【国盛机械&机器人】轮动之际,更要关注攻守之势! 昨日提示,高风偏背景下+板块整体低位,叠加世界机器人大会、运动会、月底审厂等催化,beta上大概率安全。但从1到N未真正开始,不可盲目下注。从0到1阶段,各环节供应商伐交频频,攻则强,守则弱,辨明攻守之势尤为重要。 1执行器:量产前需要进一步降本,海内外供应商均在导入,格局变化很大。日产尼德科、#浙江荣泰(线性) 是比较明确的进攻方,#银轮股份、新泉股份 都是潜在选手; 2减速器:摆线针轮/行星可能在腰部、髋关节上得到有限的应用,#高测股份 是进
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2025-08-05 11:51:42
数据中心用磁悬浮压缩机科普(类似柴发行业逻辑
数据中心用磁悬浮压缩机科普(类似柴发行业逻辑) 价格及成本。磁悬浮压缩机价格因冷量规格、品牌及集成方案不同而差异较大。中小冷量段(100300RT):单价约 140万280万元,如格力、海尔国产; 大冷量段(5001300RT):单价350万700万元,代表厂商包括丹佛斯Turbocor等;集成冷站方案:如维谛磁悬浮冷站(900冷吨),单套价格超1400万元。成本:磁悬浮轴承(占30%)、永磁电机(25%)、控制系统(20%)为核心成本,国产化后价格较进口机型低15%~30%。 数据中心使用原因
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2025-08-05 11:37:29
【中国卫星】天地一体化宇航龙头,全方位受益卫星互联网发展【中
推荐【中国卫星】天地一体化宇航龙头,全方位受益卫星互联网发展【中金军工】 稀缺的天地一体化宇航龙头-国际业务提升盈利能力。公司是航天五院旗下卫星制造与应用业务上市平台,具备从卫星部组件-分系统-整星研制以及卫星地面应用系统设计建造,地面应用终端研制的全流程服务能力。公司积极推动军贸业务发展,国际营收占比约20%、净利润率达30%,国际业务有望带动公司盈利能力提升。 深度参与卫星互联网建设-供应多类卫星互联网星载产品。公司卫星互联网星上产品涵盖太阳能电池片、通信信息处理、导航增强载荷、安全模块等多
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中国卫星
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2025-08-05 11:35:31
景嘉微:军用+AI 隐形冠军20250805
景嘉微:军用+AI 隐形冠军20250805 关键词:芯片新品、9.3 阅兵 1 产品端:今年,JM11 系列芯片与景宏观系列 AI 产品推出,标志公司正式切入云桌面、AI 推理等场景;下半年,更强劲 AI 芯片有望推出;打造军用+AI核心算力底座; 2 军转民:2024 年完成 38.27 亿元定增,投向高性能通用 GPU 研发及产业化和通用 GPU 先进架构研发中心。随着 AI+显卡芯片能力提升,全面切入民用市场; 3 迎拐点:9.3 Beta+新品推出之外,公司2025年有望在 Q2/Q3
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景嘉微
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2025-08-05 07:28:57
【川金诺】7月产品均价上涨30%,Q3比Q2更旺
【川金诺】7月产品均价上涨30%,Q3比Q2更旺;埃及项目出口便利且成本优势巨大,投产后增厚约20亿元利润,现价PE 2x。 7月磷化工产品均价上涨30%,盈利持续释放,25年利润约5-6亿 公司主营磷酸相关产品,7月以来持续超预期涨价,按折百五氧化二磷计算最新产品价格7800元/吨,相比Q2均价6000元/吨大幅上涨30%,较公司H1同比利润预增152%-182%更超预期,全年高增确认,25年利润约5-6亿元。 埃及项目成本优势巨大,销售不受国内配额限制,投产后现价对应PE仅2x 公司投资埃及
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川金诺
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2025-08-04 20:34:46
【中金机械|人形机器人】板块齐涨,资金涌向新变化+新工艺+新
【中金机械|人形机器人】板块齐涨,资金涌向新变化+新工艺+新材料 今日人形机器人板块齐涨,我们认为与如下因素有关:1)北京世界机器人大会(已拉云逛展群)、8.2-8.17期间经开区发放人均最高1500元补贴;2)智元机器人合作大会;3)T新增供应商 新变化(T) 电子皮肤国产化,相关标的【汉威科技】【日盈电子】 滚珠丝杠替代行星滚柱丝杠,利好【浙江荣泰】 摆线针轮减速器替代谐波,利好【双环传动】 新工艺 结构件MIM技术,相关标的【福立旺】【东睦股份】【海昌新材】等 谐波减速器柔轮工艺优化,相关
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2025-08-04 20:33:18
【东财电新】机器人MIM:Figure 03大量使用,Tes
【东财电新】机器人MIM:Figure 03大量使用,Tesla V3值得期待 MIM工艺有何优势? MIM结合了粉末冶金和注射成形的优点,具备大批量、高效率成形的特点,能够生产高精度、高强度、高耐磨、高耐腐蚀、高复杂形状的金属零件,且成本较低。 目前是否有实际应用? Figure AI:Figure AI在官网透露已完成下一代Figure 03的设计(可负担、适合大规模生产的方案),采用了包括MIM在内的高效制造工艺,相比传统CNC工艺节约数千小时,以往CNC工艺加工一周的零件,新工艺20秒内
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2025-08-04 19:49:07
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阅兵倒计时:新质战力将亮相,内需外贸有望加速扩容
【方正军工】阅兵倒计时:新质战力将亮相,内需外贸有望加速扩容 #新型作战力量崛起;军工产业迎来战略转型期 9月3日阅兵由徒步方队、装备方队和空中梯队组成。在展示新一代传统武器装备的基础上,也安排部分#无人智能、水下作战、网电攻防、高超声速等新型作战力量参阅,体现我军适应科技发展和战争形态演变、打赢未来战争的强大能力。把握“国产化”、“新质化”、“体系化”这三个关键词,是理解当前及未来中国军工行业发展趋势的关键。“新域新质作战力量”或将成为未来国防科研和装备采购的重点方向。 #自主装备体系愈发完善
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2025-08-08 02:00:25
【UV胶行业&松井股份】近期几点更新
【UV胶行业&松井股份】近期几点更新-20250807 #UV胶行业:小众但增长的新型胶种、胶粘剂产业中占比约1%。下游应用领域涵盖医疗、电子及光学显示等行业。不同行业技术壁垒分化,如LCD框胶、液晶偏光胶由国际公司长期垄断,价值量在数千-上万元/kg。锂电领域UV胶已在18650圆柱电芯(PC支架粘接)、电池PET蓝膜替代、正极材料粘结剂(B+C推进中)、焊点与连接点保护等领域实现产业化应用。UV胶类企业海外巨头产品较为丰富(汉高、富乐、3M、Dymax、日本昭和电工等),国内企业规模普遍较小
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松井股份
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2025-08-07 20:04:34
【重磅深度】AI物理模型:万亿蓝海赛道,重塑全球科技产业格局
【重磅深度】AI物理模型:万亿蓝海赛道,重塑全球科技产业格局! 核心逻辑: 1,国家战略级赛道:中美欧三极争霸,中国场景落地快,美国技术原创强,欧盟绿色应用领先。未来5年行业标准争夺战将催生超额收益机会! 2,市场爆发在即: 显性市场:2023年60亿→2030年500亿美金(CAGR 25%+) 隐性价值:制造业成本降15-20%,撬动万亿级经济增量 3,四大黄金场景: 人形机器人(2030>500亿):多模态感知+实时控制突破 自动驾驶(2025>75亿):高精度环境建模刚需 气候科技(5年
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索辰科技
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2025-08-07 16:35:48
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【中邮 AI 组】中科星图:对标 PLTR,AI+数据分析之
【中邮 AI 组】中科星图:对标 PLTR,AI+数据分析之王 【未来战场“制智权”是致胜关键】 基础技术进步驱动战场形态升级,“制智权”是关键,核心是军队处理大数据和利用AI系统分析数据、控制武器的能力。 【PLTR 市值已突破3800亿美元,成为美国市值最高的上市军工企业】 自2023年以来估值一路走高,Forward-PS从 最低6提升至接近 100,Forward-PE从最低36提升至 300+。 【2028年中国大数据IT市场规模将达到500亿美元】 IDC预计,中国大数据IT支出规模
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中科星图
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2025-08-06 21:21:20
[国盛机械机器人]旋转执行器改型, 重视变化的减速器
[国盛机械机器人]旋转执行器改型, 重视变化的减速器 .相比线性执行器,Gen3旋转执行器变动更大。丝杠难在I艺,#减速器难在既定参数框架下的正向设计。旋转执行器保密程度更高,tier1拿 不到减速器的完整图纸 (仅有钢轮) ,提交的样品均是半成品。所以减速器的公司都是直接和对接, t给出技术参数,供应商在既定的参数下设计合适的结构。潜在的变化主要是两点: | (1) 谐波减速器传动比要求提高(80-100) ,但体积更小、噪音更低;(2)腰部和髋关节可能会采用摆线或行星减速器,也有可能是二者的
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福赛科技
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高测股份
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2025-08-06 17:16:49
磁谷科技再更新——低估值新技术液冷标的,空间弹性大
磁谷科技再更新——低估值新技术液冷标的,空间弹性大 #磁悬浮技术专家,打造无摩擦的世界。公司深耕磁悬浮技术,具备磁悬浮、变频、电机等多种核心技术,全栈自研,下游覆盖行业包括制冷、污水处理、化工、纺织、印染等。磁悬浮压缩机在IDC制冷领域作为冷源,相较传统制冷技术节能效率超40%,磁悬浮压缩机技术的渗透已成为数据中心降低PUE的核选择。 今日公司规划投资7亿建设磁悬浮压缩机生产基地,有效满足创新领域应用。公司拟与南京空港经济开发区(江宁)管理委员会签署《投资建设协议》,分两期投资7亿建设磁悬浮压缩
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磁谷科技
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2025-08-06 16:14:09
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【东方计算机】三家大厂同计提发布AI新模型,国投智能等公司发
【东方计算机】三家大厂同计提发布AI新模型,国投智能等公司发布新产品 8月6日凌晨,OpenAI、谷歌和Anthropic三家顶级AI机构均发布最新AI模型:1)OpenAI:发布GPT-oss模型,这是OpenAI6年来首次开放模型权重,Altman称之为全球最佳开放模型;2)谷歌DeepMind:推出第三代通用世界模型Genie3,可根据提示生成动态世界并允许实时交互;3)Anthropic:发布Opus4.1,编程、研究、数据分析能力更强大,同时还预告几周内发布更重大的模型更新。 简评:三
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当虹科技
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2025-08-06 11:44:38
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【招商电新】固态:电解质推荐(8.6)
【招商电新】固态:电解质推荐(8.6) #重视固态电解质 1、 固态电解质是最大变化:电解质取代了隔膜、电解液,是全固态电池最大的材料变化,目前在电芯中成本占比超过了50%。 2、 技术路线向硫化物收敛:过去氧化物/聚合物/硫化物多种路线齐头并进,到24年全固态硫化物基本成为共识;海外主流参与者,则更早就收敛到了硫化物。 3、 壁垒很高:硫化物电解质制备、成膜难度较大,又涉及硫化氢危险品,要求苛刻。上游主要材料硫化锂,除了技术/工艺难题,环评是很大的障碍或壁垒,预计未来几年硫化锂可能持续紧张。
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上海洗霸
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2025-08-06 11:35:03
【国盛机械&机器人】轮动之际,更要关注攻守之势!
【国盛机械&机器人】轮动之际,更要关注攻守之势! 昨日提示,高风偏背景下+板块整体低位,叠加世界机器人大会、运动会、月底审厂等催化,beta上大概率安全。但从1到N未真正开始,不可盲目下注。从0到1阶段,各环节供应商伐交频频,攻则强,守则弱,辨明攻守之势尤为重要。 1执行器:量产前需要进一步降本,海内外供应商均在导入,格局变化很大。日产尼德科、#浙江荣泰(线性) 是比较明确的进攻方,#银轮股份、新泉股份 都是潜在选手; 2减速器:摆线针轮/行星可能在腰部、髋关节上得到有限的应用,#高测股份 是进
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2025-08-05 11:51:42
数据中心用磁悬浮压缩机科普(类似柴发行业逻辑
数据中心用磁悬浮压缩机科普(类似柴发行业逻辑) 价格及成本。磁悬浮压缩机价格因冷量规格、品牌及集成方案不同而差异较大。中小冷量段(100300RT):单价约 140万280万元,如格力、海尔国产; 大冷量段(5001300RT):单价350万700万元,代表厂商包括丹佛斯Turbocor等;集成冷站方案:如维谛磁悬浮冷站(900冷吨),单套价格超1400万元。成本:磁悬浮轴承(占30%)、永磁电机(25%)、控制系统(20%)为核心成本,国产化后价格较进口机型低15%~30%。 数据中心使用原因
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2025-08-05 11:37:29
【中国卫星】天地一体化宇航龙头,全方位受益卫星互联网发展【中
推荐【中国卫星】天地一体化宇航龙头,全方位受益卫星互联网发展【中金军工】 稀缺的天地一体化宇航龙头-国际业务提升盈利能力。公司是航天五院旗下卫星制造与应用业务上市平台,具备从卫星部组件-分系统-整星研制以及卫星地面应用系统设计建造,地面应用终端研制的全流程服务能力。公司积极推动军贸业务发展,国际营收占比约20%、净利润率达30%,国际业务有望带动公司盈利能力提升。 深度参与卫星互联网建设-供应多类卫星互联网星载产品。公司卫星互联网星上产品涵盖太阳能电池片、通信信息处理、导航增强载荷、安全模块等多
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中国卫星
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2025-08-05 11:35:31
景嘉微:军用+AI 隐形冠军20250805
景嘉微:军用+AI 隐形冠军20250805 关键词:芯片新品、9.3 阅兵 1 产品端:今年,JM11 系列芯片与景宏观系列 AI 产品推出,标志公司正式切入云桌面、AI 推理等场景;下半年,更强劲 AI 芯片有望推出;打造军用+AI核心算力底座; 2 军转民:2024 年完成 38.27 亿元定增,投向高性能通用 GPU 研发及产业化和通用 GPU 先进架构研发中心。随着 AI+显卡芯片能力提升,全面切入民用市场; 3 迎拐点:9.3 Beta+新品推出之外,公司2025年有望在 Q2/Q3
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景嘉微
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2025-08-05 07:28:57
【川金诺】7月产品均价上涨30%,Q3比Q2更旺
【川金诺】7月产品均价上涨30%,Q3比Q2更旺;埃及项目出口便利且成本优势巨大,投产后增厚约20亿元利润,现价PE 2x。 7月磷化工产品均价上涨30%,盈利持续释放,25年利润约5-6亿 公司主营磷酸相关产品,7月以来持续超预期涨价,按折百五氧化二磷计算最新产品价格7800元/吨,相比Q2均价6000元/吨大幅上涨30%,较公司H1同比利润预增152%-182%更超预期,全年高增确认,25年利润约5-6亿元。 埃及项目成本优势巨大,销售不受国内配额限制,投产后现价对应PE仅2x 公司投资埃及
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川金诺
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2025-08-04 20:34:46
【中金机械|人形机器人】板块齐涨,资金涌向新变化+新工艺+新
【中金机械|人形机器人】板块齐涨,资金涌向新变化+新工艺+新材料 今日人形机器人板块齐涨,我们认为与如下因素有关:1)北京世界机器人大会(已拉云逛展群)、8.2-8.17期间经开区发放人均最高1500元补贴;2)智元机器人合作大会;3)T新增供应商 新变化(T) 电子皮肤国产化,相关标的【汉威科技】【日盈电子】 滚珠丝杠替代行星滚柱丝杠,利好【浙江荣泰】 摆线针轮减速器替代谐波,利好【双环传动】 新工艺 结构件MIM技术,相关标的【福立旺】【东睦股份】【海昌新材】等 谐波减速器柔轮工艺优化,相关
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2025-08-04 20:33:18
【东财电新】机器人MIM:Figure 03大量使用,Tes
【东财电新】机器人MIM:Figure 03大量使用,Tesla V3值得期待 MIM工艺有何优势? MIM结合了粉末冶金和注射成形的优点,具备大批量、高效率成形的特点,能够生产高精度、高强度、高耐磨、高耐腐蚀、高复杂形状的金属零件,且成本较低。 目前是否有实际应用? Figure AI:Figure AI在官网透露已完成下一代Figure 03的设计(可负担、适合大规模生产的方案),采用了包括MIM在内的高效制造工艺,相比传统CNC工艺节约数千小时,以往CNC工艺加工一周的零件,新工艺20秒内
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2025-08-04 19:49:07
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阅兵倒计时:新质战力将亮相,内需外贸有望加速扩容
【方正军工】阅兵倒计时:新质战力将亮相,内需外贸有望加速扩容 #新型作战力量崛起;军工产业迎来战略转型期 9月3日阅兵由徒步方队、装备方队和空中梯队组成。在展示新一代传统武器装备的基础上,也安排部分#无人智能、水下作战、网电攻防、高超声速等新型作战力量参阅,体现我军适应科技发展和战争形态演变、打赢未来战争的强大能力。把握“国产化”、“新质化”、“体系化”这三个关键词,是理解当前及未来中国军工行业发展趋势的关键。“新域新质作战力量”或将成为未来国防科研和装备采购的重点方向。 #自主装备体系愈发完善
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长城军工
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【UV胶行业&松井股份】近期几点更新
【UV胶行业&松井股份】近期几点更新-20250807 #UV胶行业:小众但增长的新型胶种、胶粘剂产业中占比约1%。下游应用领域涵盖医疗、电子及光学显示等行业。不同行业技术壁垒分化,如LCD框胶、液晶偏光胶由国际公司长期垄断,价值量在数千-上万元/kg。锂电领域UV胶已在18650圆柱电芯(PC支架粘接)、电池PET蓝膜替代、正极材料粘结剂(B+C推进中)、焊点与连接点保护等领域实现产业化应用。UV胶类企业海外巨头产品较为丰富(汉高、富乐、3M、Dymax、日本昭和电工等),国内企业规模普遍较小
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【重磅深度】AI物理模型:万亿蓝海赛道,重塑全球科技产业格局
【重磅深度】AI物理模型:万亿蓝海赛道,重塑全球科技产业格局! 核心逻辑: 1,国家战略级赛道:中美欧三极争霸,中国场景落地快,美国技术原创强,欧盟绿色应用领先。未来5年行业标准争夺战将催生超额收益机会! 2,市场爆发在即: 显性市场:2023年60亿→2030年500亿美金(CAGR 25%+) 隐性价值:制造业成本降15-20%,撬动万亿级经济增量 3,四大黄金场景: 人形机器人(2030>500亿):多模态感知+实时控制突破 自动驾驶(2025>75亿):高精度环境建模刚需 气候科技(5年
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【中邮 AI 组】中科星图:对标 PLTR,AI+数据分析之
【中邮 AI 组】中科星图:对标 PLTR,AI+数据分析之王 【未来战场“制智权”是致胜关键】 基础技术进步驱动战场形态升级,“制智权”是关键,核心是军队处理大数据和利用AI系统分析数据、控制武器的能力。 【PLTR 市值已突破3800亿美元,成为美国市值最高的上市军工企业】 自2023年以来估值一路走高,Forward-PS从 最低6提升至接近 100,Forward-PE从最低36提升至 300+。 【2028年中国大数据IT市场规模将达到500亿美元】 IDC预计,中国大数据IT支出规模
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[国盛机械机器人]旋转执行器改型, 重视变化的减速器
[国盛机械机器人]旋转执行器改型, 重视变化的减速器 .相比线性执行器,Gen3旋转执行器变动更大。丝杠难在I艺,#减速器难在既定参数框架下的正向设计。旋转执行器保密程度更高,tier1拿 不到减速器的完整图纸 (仅有钢轮) ,提交的样品均是半成品。所以减速器的公司都是直接和对接, t给出技术参数,供应商在既定的参数下设计合适的结构。潜在的变化主要是两点: | (1) 谐波减速器传动比要求提高(80-100) ,但体积更小、噪音更低;(2)腰部和髋关节可能会采用摆线或行星减速器,也有可能是二者的
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磁谷科技再更新——低估值新技术液冷标的,空间弹性大
磁谷科技再更新——低估值新技术液冷标的,空间弹性大 #磁悬浮技术专家,打造无摩擦的世界。公司深耕磁悬浮技术,具备磁悬浮、变频、电机等多种核心技术,全栈自研,下游覆盖行业包括制冷、污水处理、化工、纺织、印染等。磁悬浮压缩机在IDC制冷领域作为冷源,相较传统制冷技术节能效率超40%,磁悬浮压缩机技术的渗透已成为数据中心降低PUE的核选择。 今日公司规划投资7亿建设磁悬浮压缩机生产基地,有效满足创新领域应用。公司拟与南京空港经济开发区(江宁)管理委员会签署《投资建设协议》,分两期投资7亿建设磁悬浮压缩
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2025-08-06 16:14:09
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【东方计算机】三家大厂同计提发布AI新模型,国投智能等公司发
【东方计算机】三家大厂同计提发布AI新模型,国投智能等公司发布新产品 8月6日凌晨,OpenAI、谷歌和Anthropic三家顶级AI机构均发布最新AI模型:1)OpenAI:发布GPT-oss模型,这是OpenAI6年来首次开放模型权重,Altman称之为全球最佳开放模型;2)谷歌DeepMind:推出第三代通用世界模型Genie3,可根据提示生成动态世界并允许实时交互;3)Anthropic:发布Opus4.1,编程、研究、数据分析能力更强大,同时还预告几周内发布更重大的模型更新。 简评:三
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【招商电新】固态:电解质推荐(8.6)
【招商电新】固态:电解质推荐(8.6) #重视固态电解质 1、 固态电解质是最大变化:电解质取代了隔膜、电解液,是全固态电池最大的材料变化,目前在电芯中成本占比超过了50%。 2、 技术路线向硫化物收敛:过去氧化物/聚合物/硫化物多种路线齐头并进,到24年全固态硫化物基本成为共识;海外主流参与者,则更早就收敛到了硫化物。 3、 壁垒很高:硫化物电解质制备、成膜难度较大,又涉及硫化氢危险品,要求苛刻。上游主要材料硫化锂,除了技术/工艺难题,环评是很大的障碍或壁垒,预计未来几年硫化锂可能持续紧张。
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【国盛机械&机器人】轮动之际,更要关注攻守之势!
【国盛机械&机器人】轮动之际,更要关注攻守之势! 昨日提示,高风偏背景下+板块整体低位,叠加世界机器人大会、运动会、月底审厂等催化,beta上大概率安全。但从1到N未真正开始,不可盲目下注。从0到1阶段,各环节供应商伐交频频,攻则强,守则弱,辨明攻守之势尤为重要。 1执行器:量产前需要进一步降本,海内外供应商均在导入,格局变化很大。日产尼德科、#浙江荣泰(线性) 是比较明确的进攻方,#银轮股份、新泉股份 都是潜在选手; 2减速器:摆线针轮/行星可能在腰部、髋关节上得到有限的应用,#高测股份 是进
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数据中心用磁悬浮压缩机科普(类似柴发行业逻辑
数据中心用磁悬浮压缩机科普(类似柴发行业逻辑) 价格及成本。磁悬浮压缩机价格因冷量规格、品牌及集成方案不同而差异较大。中小冷量段(100300RT):单价约 140万280万元,如格力、海尔国产; 大冷量段(5001300RT):单价350万700万元,代表厂商包括丹佛斯Turbocor等;集成冷站方案:如维谛磁悬浮冷站(900冷吨),单套价格超1400万元。成本:磁悬浮轴承(占30%)、永磁电机(25%)、控制系统(20%)为核心成本,国产化后价格较进口机型低15%~30%。 数据中心使用原因
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2025-08-05 11:37:29
【中国卫星】天地一体化宇航龙头,全方位受益卫星互联网发展【中
推荐【中国卫星】天地一体化宇航龙头,全方位受益卫星互联网发展【中金军工】 稀缺的天地一体化宇航龙头-国际业务提升盈利能力。公司是航天五院旗下卫星制造与应用业务上市平台,具备从卫星部组件-分系统-整星研制以及卫星地面应用系统设计建造,地面应用终端研制的全流程服务能力。公司积极推动军贸业务发展,国际营收占比约20%、净利润率达30%,国际业务有望带动公司盈利能力提升。 深度参与卫星互联网建设-供应多类卫星互联网星载产品。公司卫星互联网星上产品涵盖太阳能电池片、通信信息处理、导航增强载荷、安全模块等多
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2025-08-05 11:35:31
景嘉微:军用+AI 隐形冠军20250805
景嘉微:军用+AI 隐形冠军20250805 关键词:芯片新品、9.3 阅兵 1 产品端:今年,JM11 系列芯片与景宏观系列 AI 产品推出,标志公司正式切入云桌面、AI 推理等场景;下半年,更强劲 AI 芯片有望推出;打造军用+AI核心算力底座; 2 军转民:2024 年完成 38.27 亿元定增,投向高性能通用 GPU 研发及产业化和通用 GPU 先进架构研发中心。随着 AI+显卡芯片能力提升,全面切入民用市场; 3 迎拐点:9.3 Beta+新品推出之外,公司2025年有望在 Q2/Q3
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2025-08-05 07:28:57
【川金诺】7月产品均价上涨30%,Q3比Q2更旺
【川金诺】7月产品均价上涨30%,Q3比Q2更旺;埃及项目出口便利且成本优势巨大,投产后增厚约20亿元利润,现价PE 2x。 7月磷化工产品均价上涨30%,盈利持续释放,25年利润约5-6亿 公司主营磷酸相关产品,7月以来持续超预期涨价,按折百五氧化二磷计算最新产品价格7800元/吨,相比Q2均价6000元/吨大幅上涨30%,较公司H1同比利润预增152%-182%更超预期,全年高增确认,25年利润约5-6亿元。 埃及项目成本优势巨大,销售不受国内配额限制,投产后现价对应PE仅2x 公司投资埃及
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川金诺
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2025-08-04 20:34:46
【中金机械|人形机器人】板块齐涨,资金涌向新变化+新工艺+新
【中金机械|人形机器人】板块齐涨,资金涌向新变化+新工艺+新材料 今日人形机器人板块齐涨,我们认为与如下因素有关:1)北京世界机器人大会(已拉云逛展群)、8.2-8.17期间经开区发放人均最高1500元补贴;2)智元机器人合作大会;3)T新增供应商 新变化(T) 电子皮肤国产化,相关标的【汉威科技】【日盈电子】 滚珠丝杠替代行星滚柱丝杠,利好【浙江荣泰】 摆线针轮减速器替代谐波,利好【双环传动】 新工艺 结构件MIM技术,相关标的【福立旺】【东睦股份】【海昌新材】等 谐波减速器柔轮工艺优化,相关
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2025-08-04 20:33:18
【东财电新】机器人MIM:Figure 03大量使用,Tes
【东财电新】机器人MIM:Figure 03大量使用,Tesla V3值得期待 MIM工艺有何优势? MIM结合了粉末冶金和注射成形的优点,具备大批量、高效率成形的特点,能够生产高精度、高强度、高耐磨、高耐腐蚀、高复杂形状的金属零件,且成本较低。 目前是否有实际应用? Figure AI:Figure AI在官网透露已完成下一代Figure 03的设计(可负担、适合大规模生产的方案),采用了包括MIM在内的高效制造工艺,相比传统CNC工艺节约数千小时,以往CNC工艺加工一周的零件,新工艺20秒内
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2025-08-04 19:49:07
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阅兵倒计时:新质战力将亮相,内需外贸有望加速扩容
【方正军工】阅兵倒计时:新质战力将亮相,内需外贸有望加速扩容 #新型作战力量崛起;军工产业迎来战略转型期 9月3日阅兵由徒步方队、装备方队和空中梯队组成。在展示新一代传统武器装备的基础上,也安排部分#无人智能、水下作战、网电攻防、高超声速等新型作战力量参阅,体现我军适应科技发展和战争形态演变、打赢未来战争的强大能力。把握“国产化”、“新质化”、“体系化”这三个关键词,是理解当前及未来中国军工行业发展趋势的关键。“新域新质作战力量”或将成为未来国防科研和装备采购的重点方向。 #自主装备体系愈发完善
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【UV胶行业&松井股份】近期几点更新
【UV胶行业&松井股份】近期几点更新-20250807 #UV胶行业:小众但增长的新型胶种、胶粘剂产业中占比约1%。下游应用领域涵盖医疗、电子及光学显示等行业。不同行业技术壁垒分化,如LCD框胶、液晶偏光胶由国际公司长期垄断,价值量在数千-上万元/kg。锂电领域UV胶已在18650圆柱电芯(PC支架粘接)、电池PET蓝膜替代、正极材料粘结剂(B+C推进中)、焊点与连接点保护等领域实现产业化应用。UV胶类企业海外巨头产品较为丰富(汉高、富乐、3M、Dymax、日本昭和电工等),国内企业规模普遍较小
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松井股份
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2025-08-07 20:04:34
【重磅深度】AI物理模型:万亿蓝海赛道,重塑全球科技产业格局
【重磅深度】AI物理模型:万亿蓝海赛道,重塑全球科技产业格局! 核心逻辑: 1,国家战略级赛道:中美欧三极争霸,中国场景落地快,美国技术原创强,欧盟绿色应用领先。未来5年行业标准争夺战将催生超额收益机会! 2,市场爆发在即: 显性市场:2023年60亿→2030年500亿美金(CAGR 25%+) 隐性价值:制造业成本降15-20%,撬动万亿级经济增量 3,四大黄金场景: 人形机器人(2030>500亿):多模态感知+实时控制突破 自动驾驶(2025>75亿):高精度环境建模刚需 气候科技(5年
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索辰科技
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2025-08-07 16:35:48
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【中邮 AI 组】中科星图:对标 PLTR,AI+数据分析之
【中邮 AI 组】中科星图:对标 PLTR,AI+数据分析之王 【未来战场“制智权”是致胜关键】 基础技术进步驱动战场形态升级,“制智权”是关键,核心是军队处理大数据和利用AI系统分析数据、控制武器的能力。 【PLTR 市值已突破3800亿美元,成为美国市值最高的上市军工企业】 自2023年以来估值一路走高,Forward-PS从 最低6提升至接近 100,Forward-PE从最低36提升至 300+。 【2028年中国大数据IT市场规模将达到500亿美元】 IDC预计,中国大数据IT支出规模
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中科星图
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2025-08-06 21:21:20
[国盛机械机器人]旋转执行器改型, 重视变化的减速器
[国盛机械机器人]旋转执行器改型, 重视变化的减速器 .相比线性执行器,Gen3旋转执行器变动更大。丝杠难在I艺,#减速器难在既定参数框架下的正向设计。旋转执行器保密程度更高,tier1拿 不到减速器的完整图纸 (仅有钢轮) ,提交的样品均是半成品。所以减速器的公司都是直接和对接, t给出技术参数,供应商在既定的参数下设计合适的结构。潜在的变化主要是两点: | (1) 谐波减速器传动比要求提高(80-100) ,但体积更小、噪音更低;(2)腰部和髋关节可能会采用摆线或行星减速器,也有可能是二者的
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高测股份
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2025-08-06 17:16:49
磁谷科技再更新——低估值新技术液冷标的,空间弹性大
磁谷科技再更新——低估值新技术液冷标的,空间弹性大 #磁悬浮技术专家,打造无摩擦的世界。公司深耕磁悬浮技术,具备磁悬浮、变频、电机等多种核心技术,全栈自研,下游覆盖行业包括制冷、污水处理、化工、纺织、印染等。磁悬浮压缩机在IDC制冷领域作为冷源,相较传统制冷技术节能效率超40%,磁悬浮压缩机技术的渗透已成为数据中心降低PUE的核选择。 今日公司规划投资7亿建设磁悬浮压缩机生产基地,有效满足创新领域应用。公司拟与南京空港经济开发区(江宁)管理委员会签署《投资建设协议》,分两期投资7亿建设磁悬浮压缩
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磁谷科技
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2025-08-06 16:14:09
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【东方计算机】三家大厂同计提发布AI新模型,国投智能等公司发
【东方计算机】三家大厂同计提发布AI新模型,国投智能等公司发布新产品 8月6日凌晨,OpenAI、谷歌和Anthropic三家顶级AI机构均发布最新AI模型:1)OpenAI:发布GPT-oss模型,这是OpenAI6年来首次开放模型权重,Altman称之为全球最佳开放模型;2)谷歌DeepMind:推出第三代通用世界模型Genie3,可根据提示生成动态世界并允许实时交互;3)Anthropic:发布Opus4.1,编程、研究、数据分析能力更强大,同时还预告几周内发布更重大的模型更新。 简评:三
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当虹科技
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【招商电新】固态:电解质推荐(8.6)
【招商电新】固态:电解质推荐(8.6) #重视固态电解质 1、 固态电解质是最大变化:电解质取代了隔膜、电解液,是全固态电池最大的材料变化,目前在电芯中成本占比超过了50%。 2、 技术路线向硫化物收敛:过去氧化物/聚合物/硫化物多种路线齐头并进,到24年全固态硫化物基本成为共识;海外主流参与者,则更早就收敛到了硫化物。 3、 壁垒很高:硫化物电解质制备、成膜难度较大,又涉及硫化氢危险品,要求苛刻。上游主要材料硫化锂,除了技术/工艺难题,环评是很大的障碍或壁垒,预计未来几年硫化锂可能持续紧张。
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2025-08-06 11:35:03
【国盛机械&机器人】轮动之际,更要关注攻守之势!
【国盛机械&机器人】轮动之际,更要关注攻守之势! 昨日提示,高风偏背景下+板块整体低位,叠加世界机器人大会、运动会、月底审厂等催化,beta上大概率安全。但从1到N未真正开始,不可盲目下注。从0到1阶段,各环节供应商伐交频频,攻则强,守则弱,辨明攻守之势尤为重要。 1执行器:量产前需要进一步降本,海内外供应商均在导入,格局变化很大。日产尼德科、#浙江荣泰(线性) 是比较明确的进攻方,#银轮股份、新泉股份 都是潜在选手; 2减速器:摆线针轮/行星可能在腰部、髋关节上得到有限的应用,#高测股份 是进
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2025-08-05 11:51:42
数据中心用磁悬浮压缩机科普(类似柴发行业逻辑
数据中心用磁悬浮压缩机科普(类似柴发行业逻辑) 价格及成本。磁悬浮压缩机价格因冷量规格、品牌及集成方案不同而差异较大。中小冷量段(100300RT):单价约 140万280万元,如格力、海尔国产; 大冷量段(5001300RT):单价350万700万元,代表厂商包括丹佛斯Turbocor等;集成冷站方案:如维谛磁悬浮冷站(900冷吨),单套价格超1400万元。成本:磁悬浮轴承(占30%)、永磁电机(25%)、控制系统(20%)为核心成本,国产化后价格较进口机型低15%~30%。 数据中心使用原因
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2025-08-05 11:37:29
【中国卫星】天地一体化宇航龙头,全方位受益卫星互联网发展【中
推荐【中国卫星】天地一体化宇航龙头,全方位受益卫星互联网发展【中金军工】 稀缺的天地一体化宇航龙头-国际业务提升盈利能力。公司是航天五院旗下卫星制造与应用业务上市平台,具备从卫星部组件-分系统-整星研制以及卫星地面应用系统设计建造,地面应用终端研制的全流程服务能力。公司积极推动军贸业务发展,国际营收占比约20%、净利润率达30%,国际业务有望带动公司盈利能力提升。 深度参与卫星互联网建设-供应多类卫星互联网星载产品。公司卫星互联网星上产品涵盖太阳能电池片、通信信息处理、导航增强载荷、安全模块等多
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中国卫星
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2025-08-05 11:35:31
景嘉微:军用+AI 隐形冠军20250805
景嘉微:军用+AI 隐形冠军20250805 关键词:芯片新品、9.3 阅兵 1 产品端:今年,JM11 系列芯片与景宏观系列 AI 产品推出,标志公司正式切入云桌面、AI 推理等场景;下半年,更强劲 AI 芯片有望推出;打造军用+AI核心算力底座; 2 军转民:2024 年完成 38.27 亿元定增,投向高性能通用 GPU 研发及产业化和通用 GPU 先进架构研发中心。随着 AI+显卡芯片能力提升,全面切入民用市场; 3 迎拐点:9.3 Beta+新品推出之外,公司2025年有望在 Q2/Q3
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景嘉微
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2025-08-05 07:28:57
【川金诺】7月产品均价上涨30%,Q3比Q2更旺
【川金诺】7月产品均价上涨30%,Q3比Q2更旺;埃及项目出口便利且成本优势巨大,投产后增厚约20亿元利润,现价PE 2x。 7月磷化工产品均价上涨30%,盈利持续释放,25年利润约5-6亿 公司主营磷酸相关产品,7月以来持续超预期涨价,按折百五氧化二磷计算最新产品价格7800元/吨,相比Q2均价6000元/吨大幅上涨30%,较公司H1同比利润预增152%-182%更超预期,全年高增确认,25年利润约5-6亿元。 埃及项目成本优势巨大,销售不受国内配额限制,投产后现价对应PE仅2x 公司投资埃及
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川金诺
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2025-08-04 20:34:46
【中金机械|人形机器人】板块齐涨,资金涌向新变化+新工艺+新
【中金机械|人形机器人】板块齐涨,资金涌向新变化+新工艺+新材料 今日人形机器人板块齐涨,我们认为与如下因素有关:1)北京世界机器人大会(已拉云逛展群)、8.2-8.17期间经开区发放人均最高1500元补贴;2)智元机器人合作大会;3)T新增供应商 新变化(T) 电子皮肤国产化,相关标的【汉威科技】【日盈电子】 滚珠丝杠替代行星滚柱丝杠,利好【浙江荣泰】 摆线针轮减速器替代谐波,利好【双环传动】 新工艺 结构件MIM技术,相关标的【福立旺】【东睦股份】【海昌新材】等 谐波减速器柔轮工艺优化,相关
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2025-08-04 20:33:18
【东财电新】机器人MIM:Figure 03大量使用,Tes
【东财电新】机器人MIM:Figure 03大量使用,Tesla V3值得期待 MIM工艺有何优势? MIM结合了粉末冶金和注射成形的优点,具备大批量、高效率成形的特点,能够生产高精度、高强度、高耐磨、高耐腐蚀、高复杂形状的金属零件,且成本较低。 目前是否有实际应用? Figure AI:Figure AI在官网透露已完成下一代Figure 03的设计(可负担、适合大规模生产的方案),采用了包括MIM在内的高效制造工艺,相比传统CNC工艺节约数千小时,以往CNC工艺加工一周的零件,新工艺20秒内
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2025-08-04 19:49:07
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阅兵倒计时:新质战力将亮相,内需外贸有望加速扩容
【方正军工】阅兵倒计时:新质战力将亮相,内需外贸有望加速扩容 #新型作战力量崛起;军工产业迎来战略转型期 9月3日阅兵由徒步方队、装备方队和空中梯队组成。在展示新一代传统武器装备的基础上,也安排部分#无人智能、水下作战、网电攻防、高超声速等新型作战力量参阅,体现我军适应科技发展和战争形态演变、打赢未来战争的强大能力。把握“国产化”、“新质化”、“体系化”这三个关键词,是理解当前及未来中国军工行业发展趋势的关键。“新域新质作战力量”或将成为未来国防科研和装备采购的重点方向。 #自主装备体系愈发完善
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【UV胶行业&松井股份】近期几点更新
【UV胶行业&松井股份】近期几点更新-20250807 #UV胶行业:小众但增长的新型胶种、胶粘剂产业中占比约1%。下游应用领域涵盖医疗、电子及光学显示等行业。不同行业技术壁垒分化,如LCD框胶、液晶偏光胶由国际公司长期垄断,价值量在数千-上万元/kg。锂电领域UV胶已在18650圆柱电芯(PC支架粘接)、电池PET蓝膜替代、正极材料粘结剂(B+C推进中)、焊点与连接点保护等领域实现产业化应用。UV胶类企业海外巨头产品较为丰富(汉高、富乐、3M、Dymax、日本昭和电工等),国内企业规模普遍较小
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【重磅深度】AI物理模型:万亿蓝海赛道,重塑全球科技产业格局
【重磅深度】AI物理模型:万亿蓝海赛道,重塑全球科技产业格局! 核心逻辑: 1,国家战略级赛道:中美欧三极争霸,中国场景落地快,美国技术原创强,欧盟绿色应用领先。未来5年行业标准争夺战将催生超额收益机会! 2,市场爆发在即: 显性市场:2023年60亿→2030年500亿美金(CAGR 25%+) 隐性价值:制造业成本降15-20%,撬动万亿级经济增量 3,四大黄金场景: 人形机器人(2030>500亿):多模态感知+实时控制突破 自动驾驶(2025>75亿):高精度环境建模刚需 气候科技(5年
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【中邮 AI 组】中科星图:对标 PLTR,AI+数据分析之
【中邮 AI 组】中科星图:对标 PLTR,AI+数据分析之王 【未来战场“制智权”是致胜关键】 基础技术进步驱动战场形态升级,“制智权”是关键,核心是军队处理大数据和利用AI系统分析数据、控制武器的能力。 【PLTR 市值已突破3800亿美元,成为美国市值最高的上市军工企业】 自2023年以来估值一路走高,Forward-PS从 最低6提升至接近 100,Forward-PE从最低36提升至 300+。 【2028年中国大数据IT市场规模将达到500亿美元】 IDC预计,中国大数据IT支出规模
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[国盛机械机器人]旋转执行器改型, 重视变化的减速器
[国盛机械机器人]旋转执行器改型, 重视变化的减速器 .相比线性执行器,Gen3旋转执行器变动更大。丝杠难在I艺,#减速器难在既定参数框架下的正向设计。旋转执行器保密程度更高,tier1拿 不到减速器的完整图纸 (仅有钢轮) ,提交的样品均是半成品。所以减速器的公司都是直接和对接, t给出技术参数,供应商在既定的参数下设计合适的结构。潜在的变化主要是两点: | (1) 谐波减速器传动比要求提高(80-100) ,但体积更小、噪音更低;(2)腰部和髋关节可能会采用摆线或行星减速器,也有可能是二者的
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磁谷科技再更新——低估值新技术液冷标的,空间弹性大
磁谷科技再更新——低估值新技术液冷标的,空间弹性大 #磁悬浮技术专家,打造无摩擦的世界。公司深耕磁悬浮技术,具备磁悬浮、变频、电机等多种核心技术,全栈自研,下游覆盖行业包括制冷、污水处理、化工、纺织、印染等。磁悬浮压缩机在IDC制冷领域作为冷源,相较传统制冷技术节能效率超40%,磁悬浮压缩机技术的渗透已成为数据中心降低PUE的核选择。 今日公司规划投资7亿建设磁悬浮压缩机生产基地,有效满足创新领域应用。公司拟与南京空港经济开发区(江宁)管理委员会签署《投资建设协议》,分两期投资7亿建设磁悬浮压缩
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【东方计算机】三家大厂同计提发布AI新模型,国投智能等公司发
【东方计算机】三家大厂同计提发布AI新模型,国投智能等公司发布新产品 8月6日凌晨,OpenAI、谷歌和Anthropic三家顶级AI机构均发布最新AI模型:1)OpenAI:发布GPT-oss模型,这是OpenAI6年来首次开放模型权重,Altman称之为全球最佳开放模型;2)谷歌DeepMind:推出第三代通用世界模型Genie3,可根据提示生成动态世界并允许实时交互;3)Anthropic:发布Opus4.1,编程、研究、数据分析能力更强大,同时还预告几周内发布更重大的模型更新。 简评:三
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【招商电新】固态:电解质推荐(8.6)
【招商电新】固态:电解质推荐(8.6) #重视固态电解质 1、 固态电解质是最大变化:电解质取代了隔膜、电解液,是全固态电池最大的材料变化,目前在电芯中成本占比超过了50%。 2、 技术路线向硫化物收敛:过去氧化物/聚合物/硫化物多种路线齐头并进,到24年全固态硫化物基本成为共识;海外主流参与者,则更早就收敛到了硫化物。 3、 壁垒很高:硫化物电解质制备、成膜难度较大,又涉及硫化氢危险品,要求苛刻。上游主要材料硫化锂,除了技术/工艺难题,环评是很大的障碍或壁垒,预计未来几年硫化锂可能持续紧张。
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【国盛机械&机器人】轮动之际,更要关注攻守之势!
【国盛机械&机器人】轮动之际,更要关注攻守之势! 昨日提示,高风偏背景下+板块整体低位,叠加世界机器人大会、运动会、月底审厂等催化,beta上大概率安全。但从1到N未真正开始,不可盲目下注。从0到1阶段,各环节供应商伐交频频,攻则强,守则弱,辨明攻守之势尤为重要。 1执行器:量产前需要进一步降本,海内外供应商均在导入,格局变化很大。日产尼德科、#浙江荣泰(线性) 是比较明确的进攻方,#银轮股份、新泉股份 都是潜在选手; 2减速器:摆线针轮/行星可能在腰部、髋关节上得到有限的应用,#高测股份 是进
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数据中心用磁悬浮压缩机科普(类似柴发行业逻辑
数据中心用磁悬浮压缩机科普(类似柴发行业逻辑) 价格及成本。磁悬浮压缩机价格因冷量规格、品牌及集成方案不同而差异较大。中小冷量段(100300RT):单价约 140万280万元,如格力、海尔国产; 大冷量段(5001300RT):单价350万700万元,代表厂商包括丹佛斯Turbocor等;集成冷站方案:如维谛磁悬浮冷站(900冷吨),单套价格超1400万元。成本:磁悬浮轴承(占30%)、永磁电机(25%)、控制系统(20%)为核心成本,国产化后价格较进口机型低15%~30%。 数据中心使用原因
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2025-08-05 11:37:29
【中国卫星】天地一体化宇航龙头,全方位受益卫星互联网发展【中
推荐【中国卫星】天地一体化宇航龙头,全方位受益卫星互联网发展【中金军工】 稀缺的天地一体化宇航龙头-国际业务提升盈利能力。公司是航天五院旗下卫星制造与应用业务上市平台,具备从卫星部组件-分系统-整星研制以及卫星地面应用系统设计建造,地面应用终端研制的全流程服务能力。公司积极推动军贸业务发展,国际营收占比约20%、净利润率达30%,国际业务有望带动公司盈利能力提升。 深度参与卫星互联网建设-供应多类卫星互联网星载产品。公司卫星互联网星上产品涵盖太阳能电池片、通信信息处理、导航增强载荷、安全模块等多
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2025-08-05 11:35:31
景嘉微:军用+AI 隐形冠军20250805
景嘉微:军用+AI 隐形冠军20250805 关键词:芯片新品、9.3 阅兵 1 产品端:今年,JM11 系列芯片与景宏观系列 AI 产品推出,标志公司正式切入云桌面、AI 推理等场景;下半年,更强劲 AI 芯片有望推出;打造军用+AI核心算力底座; 2 军转民:2024 年完成 38.27 亿元定增,投向高性能通用 GPU 研发及产业化和通用 GPU 先进架构研发中心。随着 AI+显卡芯片能力提升,全面切入民用市场; 3 迎拐点:9.3 Beta+新品推出之外,公司2025年有望在 Q2/Q3
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2025-08-05 07:28:57
【川金诺】7月产品均价上涨30%,Q3比Q2更旺
【川金诺】7月产品均价上涨30%,Q3比Q2更旺;埃及项目出口便利且成本优势巨大,投产后增厚约20亿元利润,现价PE 2x。 7月磷化工产品均价上涨30%,盈利持续释放,25年利润约5-6亿 公司主营磷酸相关产品,7月以来持续超预期涨价,按折百五氧化二磷计算最新产品价格7800元/吨,相比Q2均价6000元/吨大幅上涨30%,较公司H1同比利润预增152%-182%更超预期,全年高增确认,25年利润约5-6亿元。 埃及项目成本优势巨大,销售不受国内配额限制,投产后现价对应PE仅2x 公司投资埃及
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川金诺
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2025-08-04 20:34:46
【中金机械|人形机器人】板块齐涨,资金涌向新变化+新工艺+新
【中金机械|人形机器人】板块齐涨,资金涌向新变化+新工艺+新材料 今日人形机器人板块齐涨,我们认为与如下因素有关:1)北京世界机器人大会(已拉云逛展群)、8.2-8.17期间经开区发放人均最高1500元补贴;2)智元机器人合作大会;3)T新增供应商 新变化(T) 电子皮肤国产化,相关标的【汉威科技】【日盈电子】 滚珠丝杠替代行星滚柱丝杠,利好【浙江荣泰】 摆线针轮减速器替代谐波,利好【双环传动】 新工艺 结构件MIM技术,相关标的【福立旺】【东睦股份】【海昌新材】等 谐波减速器柔轮工艺优化,相关
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【东财电新】机器人MIM:Figure 03大量使用,Tes
【东财电新】机器人MIM:Figure 03大量使用,Tesla V3值得期待 MIM工艺有何优势? MIM结合了粉末冶金和注射成形的优点,具备大批量、高效率成形的特点,能够生产高精度、高强度、高耐磨、高耐腐蚀、高复杂形状的金属零件,且成本较低。 目前是否有实际应用? Figure AI:Figure AI在官网透露已完成下一代Figure 03的设计(可负担、适合大规模生产的方案),采用了包括MIM在内的高效制造工艺,相比传统CNC工艺节约数千小时,以往CNC工艺加工一周的零件,新工艺20秒内
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阅兵倒计时:新质战力将亮相,内需外贸有望加速扩容
【方正军工】阅兵倒计时:新质战力将亮相,内需外贸有望加速扩容 #新型作战力量崛起;军工产业迎来战略转型期 9月3日阅兵由徒步方队、装备方队和空中梯队组成。在展示新一代传统武器装备的基础上,也安排部分#无人智能、水下作战、网电攻防、高超声速等新型作战力量参阅,体现我军适应科技发展和战争形态演变、打赢未来战争的强大能力。把握“国产化”、“新质化”、“体系化”这三个关键词,是理解当前及未来中国军工行业发展趋势的关键。“新域新质作战力量”或将成为未来国防科研和装备采购的重点方向。 #自主装备体系愈发完善
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