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多方面因素持续推动“军工金属”上张,短期震荡,后续仍有理由看好。
根据Fastmarkets的欧洲APT(仲钨酸铵)基准价格汇总,钨——这种超高密度的有着“工业牙齿”称号的核心战略材料,是全球国防军工体系的钻探设备和穿甲武器的关键组成部分。统计数据显示,自中国政府于去年2月在与美国之间的贸易争端局势中将部分钨类产品列入出口管制清单以来,其价格已实现堪称”狂野式“的大幅上涨。 随着买家耗尽基本库存,以及中东新一轮地缘政治冲突令全球大宗商品贸易商以及各国政府更加关注军事金属需求且纷纷寻求这种军工金属的独立供给体系,而俄乌尚未结束,其他多个国家的地缘因素持续不断,美
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磷化铟,景气度拉满的赛道。核心与套利,多方面选择。
全球光电子产业高速发展,光通信、激光雷达、太赫兹通信等领域对磷化铟的需求呈现爆发式增长。 据预测,磷化铟光电子市场规模2027年将达56亿美元,年复合增长率达14%。磷化铟在光模块器件中的应用最为广泛,占据了80%的市场份额。随着全球5G基站建设和数据中心需求的增加,磷化铟衬底的需求也随之增长。 磷化铟产业链各环节价值量拆解各环节价值分布光芯片设计:价值占比35%,毛利率55%-65%,是价值最高环节。 光模块封装:价值占比25%,承接芯片到终端应用的转化。 单晶衬底:价值占比20%,毛利率60
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马拉松、特斯拉,机器人方向热度提升,北交所可否聚焦。
一、正值周末,位于北京亦庄的人形机器人半程马拉松比赛引起了大众的关注与媒体的报道。 1.XH网显示马拉松竞价速度更快、参赛规模更多,见证了中国未来产业的奔跑之路。 2.京报网显示,2025年全球人形机器人装机量中,中国占比已超80%。中国工业和信息化部数据显示,2025年,国内人形机器人整机企业数量已超140家,发布人形机器人产品330多款。 3.中国经营报显示赛事热度快速传导至消费市场。来自京东平台的数据显示,赛事期间超10万用户搜索“机器人马拉松”,带动逾20个机器人品牌销售额实现翻倍增长;
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全球光电子产业高速发展,光通信、激光雷达、太赫兹通信等领域对磷化铟的需求呈现爆发式增长。 据预测,磷化铟光电子市场规模2027年将达56亿美元,年复合增长率达14%。磷化铟在光模块器件中的应用最为广泛,占据了80%的市场份额。随着全球5G基站建设和数据中心需求的增加,磷化铟衬底的需求也随之增长。 磷化铟产业链各环节价值量拆解各环节价值分布光芯片设计:价值占比35%,毛利率55%-65%,是价值最高环节。 光模块封装:价值占比25%,承接芯片到终端应用的转化。 单晶衬底:价值占比20%,毛利率60
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