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韭头竹蜻蜓
2025-07-15 13:30:55
三人行:算力基建+稳定币+低空经济,三箭齐发迎戴维斯双击250715
#三人行:算力基建+稳定币+低空经济,三箭齐发迎戴维斯双击250715 #字节+银行保险算力缺口巨大:ZJTD、TX、IQY均为公司长期上游,合作黏性极强;银行保险非核心推理/训练需求近两年爆发,公司手握客户画像+投放数据,天然具备切入IDC/AIDC场景优势。#乌兰察布140MW一期Q4交付,绑定大客户排他协议,500MW远期规模对ZJTD按需扩容,绿电指标100%锁定,稀缺性拉满。 #NV卡渠道已锁:与核心经销商深度战略合作,H20若放开库存,公司可第一时间拿卡匹配字节及金融客户订单,形成“
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华科智能投资
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韭头竹蜻蜓
2025-07-15 11:16:43
隆基绿能:BC二代产能加速投产,经营管理效率持续改善
隆基绿能:BC二代产能加速投产,经营管理效率持续改善 事件:隆基绿能发布2025年半年度业绩预告,预计2025H1实现归母净亏损24-28亿元,其中Q2实现归母净亏损9.6-13.6亿元,同比实现大幅扭亏。 1、量上,受益于国内光伏抢装,Q2硅片、组件出货均环比增长,其中HPBC 2.0组件渗透率环比提升。利上,3-4月产业链价格上涨,但5月以来价格下跌,考虑到公司加强内部运营管理,单位成本及费用水平下降,硅片、组件经营性单位亏损均环比收窄,此外资产减值损失快速下降。BC二代产能快速爬坡,预计单
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隆基绿能
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韭头竹蜻蜓
2025-07-15 10:41:07
华新水泥发布25H1业绩预增
华新水泥发布25H1业绩预增:归母同比涨超50% [玫瑰]事件:公司预计25H1实现归母净利润11.14亿元(中值),同比+52.5%;扣非归母净利润10.78亿元(中值),同比+58.5%。单Q2归母净利润8.80亿元(中值),同比+59.1%。 业绩预增因为预计为国内业务各品类吨净利提升、海外业务量及吨净利同步提升,以及汇兑正贡献。 [玫瑰]我们重申推荐逻辑:海外长期逻辑清晰+下半年技改线投产带来边际改善;国内行业到底+下半年限制超产政策预期。 [玫瑰]6.25号底部持续推荐,上周策略会与公
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华新水泥
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韭头竹蜻蜓
2025-07-15 10:39:27
从业绩预告强 call 信创拐点时刻20250715
❗️从业绩预告,强 call 信创拐点时刻!20250715 💡 事件:昨天,计算机板块相继披露业绩预告,我们意外地发现,在众多细分中,信创业绩整体迎来收入与利润拐点。 1️⃣ 达梦领披,龙头显著改善。6月18日,公司率先披露预告,25H1实现营业收入4.95-5.13亿,同比 +40.63%-45.74%;初步验证数据库高景气。昨天,海量数据显示,软件产品同比增长 66%,再次验证景气水平。 2️⃣ 政策去魅,业绩决定收益。过去几年,行业一直是以政策作强驱动。去年始边际衰减,兑现成为决定要素
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RYZZMANAGEDFUTURESSTRATEGYPLUSETF
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韭头竹蜻蜓
2025-07-15 09:23:04
高频高速树脂持续迭代M8M9材料发展正当时
【中信证券能源化工】高频高速树脂持续迭代,M8/M9材料发展正当时 —————————— [太阳]近日戴尔科技实现首批GB300 NVL72机架交付,GB300性能相较于GB200进一步提升,后续英伟达服务器持续迭代,性能将持续优化。 [太阳]服务器硬件升级,相关材料持续迭代。树脂材料BMI-PPO-OPE-碳氢,介电性能提升。在M8/M9覆铜板等级下,我们认为碳氢树脂用量及比例将得到提升。碳氢树脂种类繁多,我们认为ODV、苯并环丁烯(BCB)等树脂体系将成为主流发展方向,BCB介电性能优于OD
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新易盛
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韭头竹蜻蜓
2025-07-15 08:15:20
中金军工商业航天头部企业参加国新办记者会
【中金军工】商业航天:头部企业参加国新办记者会,再次凸显行业重要定位 # 商业航天行业的重要定位不断彰显。7月15日国新办将举行"新征程上的奋斗者"记者见面会,商业火箭企业星河动力创始人、董事长刘百奇将作为代表出席。2月17日,银河航天作为代表参加民营企业座谈会,3月商业航天作为新兴产业的首要代表被写入2025年政府工作报告。 # 全球低轨频轨资源竞争不断加剧。(1)截至2025年5月,Starlink已发射9079颗卫星(含674颗手机直连星);Amazon旗下卫星互联网星座Kuiper启动组
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中国广核
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2025-07-15 05:43:28
新易盛业绩预告点评
[红包]【天风通信】新易盛业绩预告点评 [庆祝]事件:公司发布2025年中报业绩预告,25H1实现归母净利润37-42亿元(327.68%-385.47%),Q2业绩超市场预期。 [庆祝]25Q2单季度实现归母净利润为21.28-26.27亿元,中位数为23.8亿元(YoY +339.78%,QoQ +51.19%)。公司业绩高增主要原因: (1)#客户渠道多样性优势凸显。除了直供Meta/Aws等海外CSP大厂以外,公司通过Arista/Juniper等设备商供应XAI,通过恩达通供应Orac
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新易盛
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韭头竹蜻蜓
2025-07-14 20:38:23
正裕工业:中报归母净利+420%,扣非归母净利+268%,利润拐点确立
【开源电新】正裕工业:中报归母净利+420%,扣非归母净利+268%,利润拐点确立 事件:公司业绩预告,预计25H1归母净利1.18亿元,同比+420%,扣非归母净利6869万元,同比+268%。 其中,25H1收入增速40%,反推Q2收入约7.4亿,同比+35%,环比+21%。扣非净利率5.4%,环比+0.5pct,主营业绩持续兑现,拐点确立。 另,公司开始布局机器人丝杠,磨床等设备和主营协同,已配套进口内螺纹设备,有望成为公司第二增长曲线。 🧧预计公司25-26年归母净利2、2.5亿,对应
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正裕工业
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韭头竹蜻蜓
2025-07-14 16:17:43
机器人板块回流,优先配置哪些标的
【ZX机器人】机器人板块回流,优先配置哪些标的?0714 #机器人板块回调较为充分,受益于海外利空出尽,国内智元、宇树等资本及产业进展,反弹机会明显,建议从情绪龙头和产业实质两大维度博弈反弹: #情绪层面,建议关注有肌肉记忆的情绪龙头,如#恒工精密(智元)、大丰实业(智元)、长盛轴承(宇树)、中大力德(减速器)、襄阳轴承(轴承)等 #产业层面,建议关注近期有边际变化切估值较为合理的相关标的:#恒勃(t灵巧手peek结构件订单确认)、晶华(小米及灵心电子皮肤)、汉威(t送样及figure出货)、盛
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三晖电气
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韭头竹蜻蜓
2025-07-14 16:02:00
信捷电气:华为合作深化场景落地,焊接/上下料解决方案加速突破
❗【天风电新】信捷电气:华为合作深化场景落地,焊接/上下料解决方案加速突破-0713 ———————————— 7月11日,信捷电气作为无锡具身智能领域的核心联创伙伴,受邀出席华为云城市峰会2025;公司在现场分享展现了“人工智能+工业自动化”深度融合的突破性成果。 🌼华为大模型深度赋能,焊接/上下料场景方案落地提速。 无锡市政府联合无锡数据集团打造的华智平台,重点支持信捷拓展焊接、上下料等工业场景——不仅提供专项政策补贴,还协调本地车企、电子厂作为示范基地,目前已落地数个标杆项目,带动方案复
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信捷电气
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2025-07-14 14:37:20
峰岹科技重点推荐
#峰岹科技 重点推荐 #市场近期持续关注旋转变压器传感器,旋变传感器相较于传统磁编的优势包括1)成本更低2)抗强磁场干扰3)抗振动,因此非常适合机器人、智能汽车等高运动性终端。在人形机器人中,有望取代磁编成为人形机器人关节控制主流技术路线,单旋转变压器价值量约为70-100元,因此整机价值量有望达到3000元左右。 #峰岹科技重点开发机器人关节旋转变压器解码RDC新品,自研芯片设计架构及旋变产品架构,港股募资拟进行海外旋变传感器产品并购和渠道拓宽,国内头部公司赢双、华旋均为峰岹合作客户,在工控、
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峰岹科技
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韭头竹蜻蜓
2025-07-14 11:47:27
白银:白银价格创新高,看好补涨空间
【国投证券金属】白银:白银价格创新高,看好补涨空间 🌟上周五沪银创新高,外盘银价突破38美元/盎司,创2012年以来新高。 1.白银向上突破,反映海外现货紧张,也是金价暂时震荡后多头的选择。 1)伦敦银1M租赁利率显著扩大,反映现货交割出现紧张。 2)大美丽法案通过、国内央行继续购金,黄金价格仍然偏区间震荡,对黄金的多头情绪影响较大,资金转而追涨市场较小的白银。黄金价格Q3还有降息预期的潜在上涨驱动在,金价还有上涨空间,而市场风险偏好上升的环境也更为利好白银。 2.基本面上,白银供需确实连续出
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兴业银锡
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韭头竹蜻蜓
2025-07-14 00:41:13
泛亚微透更新
泛亚微透更新: 【美国对欧盟征收30%关税】将加速欧盟汽零巨头法雷奥、海拉,对泛亚微透的CMD、ePTFE防水膜的采购。 法雷奥年采购额约2亿人民币,4月对泛亚的采购金额为500w,该产品类毛利率70%,三季度确定了放量趋势。 泛亚的优势:本质是产品创新➕成本控制,这是全球供应链向其转移的主要原因,特朗普的关税政策是加速剂。
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泛亚微透
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2025-07-11 13:34:53
科大讯飞25H1预告
🔥科大讯飞25H1预告:收入增速符合预期,经营质量持续改善丨中信证券计算机 [太阳]收入增速符合预期,净现金流表现亮眼。 -根据公司公告,2025H1公司预计营业收入同比增长15%-20%(Q2增长7%-15%),归母净利润同比亏损缩窄30%-50%(Q2亏损缩窄13%-93%),扣非净利润同比亏损缩窄17%-34%(Q2亏损增长114%-300%),整体收入增速符合预期(详见7.2外发的计算机业绩前瞻)。 -公司持续推进长期、可持续、高质量发展,上半年毛利增长超过6亿元,销售回款总额约103
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科大讯飞
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重大推荐第四弹:#大智慧:沪稳定币探索充分受益龙头
💡 重大推荐第四弹:#大智慧:沪稳定币探索充分受益龙头 20250711 [烟花] 推荐回顾:继 6.25 首推 “反弹关注互金”,到 7.1 二推 “被严重低估互金龙头”,再到 7.4 “稳定币+互联网 新龙 继续强call”,#市场持续验证前置逻辑判断。 今天,国金发研究提出,#可以考虑在沪自贸试验区与香港同步推动人民币稳定币创新探索工作,7.4 观点再次得到验证。 1️⃣ 境内离岸与境外人民币联动发展。今天,国家金融发展研究室杨主任提到,基于Web3.0 世界打造稳定币已经超越了传统离岸
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大智慧
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三人行:算力基建+稳定币+低空经济,三箭齐发迎戴维斯双击250715
#三人行:算力基建+稳定币+低空经济,三箭齐发迎戴维斯双击250715 #字节+银行保险算力缺口巨大:ZJTD、TX、IQY均为公司长期上游,合作黏性极强;银行保险非核心推理/训练需求近两年爆发,公司手握客户画像+投放数据,天然具备切入IDC/AIDC场景优势。#乌兰察布140MW一期Q4交付,绑定大客户排他协议,500MW远期规模对ZJTD按需扩容,绿电指标100%锁定,稀缺性拉满。 #NV卡渠道已锁:与核心经销商深度战略合作,H20若放开库存,公司可第一时间拿卡匹配字节及金融客户订单,形成“
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华科智能投资
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隆基绿能:BC二代产能加速投产,经营管理效率持续改善
隆基绿能:BC二代产能加速投产,经营管理效率持续改善 事件:隆基绿能发布2025年半年度业绩预告,预计2025H1实现归母净亏损24-28亿元,其中Q2实现归母净亏损9.6-13.6亿元,同比实现大幅扭亏。 1、量上,受益于国内光伏抢装,Q2硅片、组件出货均环比增长,其中HPBC 2.0组件渗透率环比提升。利上,3-4月产业链价格上涨,但5月以来价格下跌,考虑到公司加强内部运营管理,单位成本及费用水平下降,硅片、组件经营性单位亏损均环比收窄,此外资产减值损失快速下降。BC二代产能快速爬坡,预计单
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华新水泥发布25H1业绩预增
华新水泥发布25H1业绩预增:归母同比涨超50% [玫瑰]事件:公司预计25H1实现归母净利润11.14亿元(中值),同比+52.5%;扣非归母净利润10.78亿元(中值),同比+58.5%。单Q2归母净利润8.80亿元(中值),同比+59.1%。 业绩预增因为预计为国内业务各品类吨净利提升、海外业务量及吨净利同步提升,以及汇兑正贡献。 [玫瑰]我们重申推荐逻辑:海外长期逻辑清晰+下半年技改线投产带来边际改善;国内行业到底+下半年限制超产政策预期。 [玫瑰]6.25号底部持续推荐,上周策略会与公
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华新水泥
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从业绩预告强 call 信创拐点时刻20250715
❗️从业绩预告,强 call 信创拐点时刻!20250715 💡 事件:昨天,计算机板块相继披露业绩预告,我们意外地发现,在众多细分中,信创业绩整体迎来收入与利润拐点。 1️⃣ 达梦领披,龙头显著改善。6月18日,公司率先披露预告,25H1实现营业收入4.95-5.13亿,同比 +40.63%-45.74%;初步验证数据库高景气。昨天,海量数据显示,软件产品同比增长 66%,再次验证景气水平。 2️⃣ 政策去魅,业绩决定收益。过去几年,行业一直是以政策作强驱动。去年始边际衰减,兑现成为决定要素
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RYZZMANAGEDFUTURESSTRATEGYPLUSETF
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高频高速树脂持续迭代M8M9材料发展正当时
【中信证券能源化工】高频高速树脂持续迭代,M8/M9材料发展正当时 —————————— [太阳]近日戴尔科技实现首批GB300 NVL72机架交付,GB300性能相较于GB200进一步提升,后续英伟达服务器持续迭代,性能将持续优化。 [太阳]服务器硬件升级,相关材料持续迭代。树脂材料BMI-PPO-OPE-碳氢,介电性能提升。在M8/M9覆铜板等级下,我们认为碳氢树脂用量及比例将得到提升。碳氢树脂种类繁多,我们认为ODV、苯并环丁烯(BCB)等树脂体系将成为主流发展方向,BCB介电性能优于OD
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中金军工商业航天头部企业参加国新办记者会
【中金军工】商业航天:头部企业参加国新办记者会,再次凸显行业重要定位 # 商业航天行业的重要定位不断彰显。7月15日国新办将举行"新征程上的奋斗者"记者见面会,商业火箭企业星河动力创始人、董事长刘百奇将作为代表出席。2月17日,银河航天作为代表参加民营企业座谈会,3月商业航天作为新兴产业的首要代表被写入2025年政府工作报告。 # 全球低轨频轨资源竞争不断加剧。(1)截至2025年5月,Starlink已发射9079颗卫星(含674颗手机直连星);Amazon旗下卫星互联网星座Kuiper启动组
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新易盛业绩预告点评
[红包]【天风通信】新易盛业绩预告点评 [庆祝]事件:公司发布2025年中报业绩预告,25H1实现归母净利润37-42亿元(327.68%-385.47%),Q2业绩超市场预期。 [庆祝]25Q2单季度实现归母净利润为21.28-26.27亿元,中位数为23.8亿元(YoY +339.78%,QoQ +51.19%)。公司业绩高增主要原因: (1)#客户渠道多样性优势凸显。除了直供Meta/Aws等海外CSP大厂以外,公司通过Arista/Juniper等设备商供应XAI,通过恩达通供应Orac
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正裕工业:中报归母净利+420%,扣非归母净利+268%,利润拐点确立
【开源电新】正裕工业:中报归母净利+420%,扣非归母净利+268%,利润拐点确立 事件:公司业绩预告,预计25H1归母净利1.18亿元,同比+420%,扣非归母净利6869万元,同比+268%。 其中,25H1收入增速40%,反推Q2收入约7.4亿,同比+35%,环比+21%。扣非净利率5.4%,环比+0.5pct,主营业绩持续兑现,拐点确立。 另,公司开始布局机器人丝杠,磨床等设备和主营协同,已配套进口内螺纹设备,有望成为公司第二增长曲线。 🧧预计公司25-26年归母净利2、2.5亿,对应
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机器人板块回流,优先配置哪些标的
【ZX机器人】机器人板块回流,优先配置哪些标的?0714 #机器人板块回调较为充分,受益于海外利空出尽,国内智元、宇树等资本及产业进展,反弹机会明显,建议从情绪龙头和产业实质两大维度博弈反弹: #情绪层面,建议关注有肌肉记忆的情绪龙头,如#恒工精密(智元)、大丰实业(智元)、长盛轴承(宇树)、中大力德(减速器)、襄阳轴承(轴承)等 #产业层面,建议关注近期有边际变化切估值较为合理的相关标的:#恒勃(t灵巧手peek结构件订单确认)、晶华(小米及灵心电子皮肤)、汉威(t送样及figure出货)、盛
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信捷电气:华为合作深化场景落地,焊接/上下料解决方案加速突破
❗【天风电新】信捷电气:华为合作深化场景落地,焊接/上下料解决方案加速突破-0713 ———————————— 7月11日,信捷电气作为无锡具身智能领域的核心联创伙伴,受邀出席华为云城市峰会2025;公司在现场分享展现了“人工智能+工业自动化”深度融合的突破性成果。 🌼华为大模型深度赋能,焊接/上下料场景方案落地提速。 无锡市政府联合无锡数据集团打造的华智平台,重点支持信捷拓展焊接、上下料等工业场景——不仅提供专项政策补贴,还协调本地车企、电子厂作为示范基地,目前已落地数个标杆项目,带动方案复
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峰岹科技重点推荐
#峰岹科技 重点推荐 #市场近期持续关注旋转变压器传感器,旋变传感器相较于传统磁编的优势包括1)成本更低2)抗强磁场干扰3)抗振动,因此非常适合机器人、智能汽车等高运动性终端。在人形机器人中,有望取代磁编成为人形机器人关节控制主流技术路线,单旋转变压器价值量约为70-100元,因此整机价值量有望达到3000元左右。 #峰岹科技重点开发机器人关节旋转变压器解码RDC新品,自研芯片设计架构及旋变产品架构,港股募资拟进行海外旋变传感器产品并购和渠道拓宽,国内头部公司赢双、华旋均为峰岹合作客户,在工控、
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峰岹科技
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白银:白银价格创新高,看好补涨空间
【国投证券金属】白银:白银价格创新高,看好补涨空间 🌟上周五沪银创新高,外盘银价突破38美元/盎司,创2012年以来新高。 1.白银向上突破,反映海外现货紧张,也是金价暂时震荡后多头的选择。 1)伦敦银1M租赁利率显著扩大,反映现货交割出现紧张。 2)大美丽法案通过、国内央行继续购金,黄金价格仍然偏区间震荡,对黄金的多头情绪影响较大,资金转而追涨市场较小的白银。黄金价格Q3还有降息预期的潜在上涨驱动在,金价还有上涨空间,而市场风险偏好上升的环境也更为利好白银。 2.基本面上,白银供需确实连续出
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泛亚微透更新
泛亚微透更新: 【美国对欧盟征收30%关税】将加速欧盟汽零巨头法雷奥、海拉,对泛亚微透的CMD、ePTFE防水膜的采购。 法雷奥年采购额约2亿人民币,4月对泛亚的采购金额为500w,该产品类毛利率70%,三季度确定了放量趋势。 泛亚的优势:本质是产品创新➕成本控制,这是全球供应链向其转移的主要原因,特朗普的关税政策是加速剂。
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科大讯飞25H1预告
🔥科大讯飞25H1预告:收入增速符合预期,经营质量持续改善丨中信证券计算机 [太阳]收入增速符合预期,净现金流表现亮眼。 -根据公司公告,2025H1公司预计营业收入同比增长15%-20%(Q2增长7%-15%),归母净利润同比亏损缩窄30%-50%(Q2亏损缩窄13%-93%),扣非净利润同比亏损缩窄17%-34%(Q2亏损增长114%-300%),整体收入增速符合预期(详见7.2外发的计算机业绩前瞻)。 -公司持续推进长期、可持续、高质量发展,上半年毛利增长超过6亿元,销售回款总额约103
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重大推荐第四弹:#大智慧:沪稳定币探索充分受益龙头
💡 重大推荐第四弹:#大智慧:沪稳定币探索充分受益龙头 20250711 [烟花] 推荐回顾:继 6.25 首推 “反弹关注互金”,到 7.1 二推 “被严重低估互金龙头”,再到 7.4 “稳定币+互联网 新龙 继续强call”,#市场持续验证前置逻辑判断。 今天,国金发研究提出,#可以考虑在沪自贸试验区与香港同步推动人民币稳定币创新探索工作,7.4 观点再次得到验证。 1️⃣ 境内离岸与境外人民币联动发展。今天,国家金融发展研究室杨主任提到,基于Web3.0 世界打造稳定币已经超越了传统离岸
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#三人行:算力基建+稳定币+低空经济,三箭齐发迎戴维斯双击250715 #字节+银行保险算力缺口巨大:ZJTD、TX、IQY均为公司长期上游,合作黏性极强;银行保险非核心推理/训练需求近两年爆发,公司手握客户画像+投放数据,天然具备切入IDC/AIDC场景优势。#乌兰察布140MW一期Q4交付,绑定大客户排他协议,500MW远期规模对ZJTD按需扩容,绿电指标100%锁定,稀缺性拉满。 #NV卡渠道已锁:与核心经销商深度战略合作,H20若放开库存,公司可第一时间拿卡匹配字节及金融客户订单,形成“
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隆基绿能:BC二代产能加速投产,经营管理效率持续改善
隆基绿能:BC二代产能加速投产,经营管理效率持续改善 事件:隆基绿能发布2025年半年度业绩预告,预计2025H1实现归母净亏损24-28亿元,其中Q2实现归母净亏损9.6-13.6亿元,同比实现大幅扭亏。 1、量上,受益于国内光伏抢装,Q2硅片、组件出货均环比增长,其中HPBC 2.0组件渗透率环比提升。利上,3-4月产业链价格上涨,但5月以来价格下跌,考虑到公司加强内部运营管理,单位成本及费用水平下降,硅片、组件经营性单位亏损均环比收窄,此外资产减值损失快速下降。BC二代产能快速爬坡,预计单
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韭头竹蜻蜓
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华新水泥发布25H1业绩预增
华新水泥发布25H1业绩预增:归母同比涨超50% [玫瑰]事件:公司预计25H1实现归母净利润11.14亿元(中值),同比+52.5%;扣非归母净利润10.78亿元(中值),同比+58.5%。单Q2归母净利润8.80亿元(中值),同比+59.1%。 业绩预增因为预计为国内业务各品类吨净利提升、海外业务量及吨净利同步提升,以及汇兑正贡献。 [玫瑰]我们重申推荐逻辑:海外长期逻辑清晰+下半年技改线投产带来边际改善;国内行业到底+下半年限制超产政策预期。 [玫瑰]6.25号底部持续推荐,上周策略会与公
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华新水泥
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韭头竹蜻蜓
2025-07-15 10:39:27
从业绩预告强 call 信创拐点时刻20250715
❗️从业绩预告,强 call 信创拐点时刻!20250715 💡 事件:昨天,计算机板块相继披露业绩预告,我们意外地发现,在众多细分中,信创业绩整体迎来收入与利润拐点。 1️⃣ 达梦领披,龙头显著改善。6月18日,公司率先披露预告,25H1实现营业收入4.95-5.13亿,同比 +40.63%-45.74%;初步验证数据库高景气。昨天,海量数据显示,软件产品同比增长 66%,再次验证景气水平。 2️⃣ 政策去魅,业绩决定收益。过去几年,行业一直是以政策作强驱动。去年始边际衰减,兑现成为决定要素
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高频高速树脂持续迭代M8M9材料发展正当时
【中信证券能源化工】高频高速树脂持续迭代,M8/M9材料发展正当时 —————————— [太阳]近日戴尔科技实现首批GB300 NVL72机架交付,GB300性能相较于GB200进一步提升,后续英伟达服务器持续迭代,性能将持续优化。 [太阳]服务器硬件升级,相关材料持续迭代。树脂材料BMI-PPO-OPE-碳氢,介电性能提升。在M8/M9覆铜板等级下,我们认为碳氢树脂用量及比例将得到提升。碳氢树脂种类繁多,我们认为ODV、苯并环丁烯(BCB)等树脂体系将成为主流发展方向,BCB介电性能优于OD
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新易盛
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中金军工商业航天头部企业参加国新办记者会
【中金军工】商业航天:头部企业参加国新办记者会,再次凸显行业重要定位 # 商业航天行业的重要定位不断彰显。7月15日国新办将举行"新征程上的奋斗者"记者见面会,商业火箭企业星河动力创始人、董事长刘百奇将作为代表出席。2月17日,银河航天作为代表参加民营企业座谈会,3月商业航天作为新兴产业的首要代表被写入2025年政府工作报告。 # 全球低轨频轨资源竞争不断加剧。(1)截至2025年5月,Starlink已发射9079颗卫星(含674颗手机直连星);Amazon旗下卫星互联网星座Kuiper启动组
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新易盛业绩预告点评
[红包]【天风通信】新易盛业绩预告点评 [庆祝]事件:公司发布2025年中报业绩预告,25H1实现归母净利润37-42亿元(327.68%-385.47%),Q2业绩超市场预期。 [庆祝]25Q2单季度实现归母净利润为21.28-26.27亿元,中位数为23.8亿元(YoY +339.78%,QoQ +51.19%)。公司业绩高增主要原因: (1)#客户渠道多样性优势凸显。除了直供Meta/Aws等海外CSP大厂以外,公司通过Arista/Juniper等设备商供应XAI,通过恩达通供应Orac
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新易盛
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正裕工业:中报归母净利+420%,扣非归母净利+268%,利润拐点确立
【开源电新】正裕工业:中报归母净利+420%,扣非归母净利+268%,利润拐点确立 事件:公司业绩预告,预计25H1归母净利1.18亿元,同比+420%,扣非归母净利6869万元,同比+268%。 其中,25H1收入增速40%,反推Q2收入约7.4亿,同比+35%,环比+21%。扣非净利率5.4%,环比+0.5pct,主营业绩持续兑现,拐点确立。 另,公司开始布局机器人丝杠,磨床等设备和主营协同,已配套进口内螺纹设备,有望成为公司第二增长曲线。 🧧预计公司25-26年归母净利2、2.5亿,对应
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机器人板块回流,优先配置哪些标的
【ZX机器人】机器人板块回流,优先配置哪些标的?0714 #机器人板块回调较为充分,受益于海外利空出尽,国内智元、宇树等资本及产业进展,反弹机会明显,建议从情绪龙头和产业实质两大维度博弈反弹: #情绪层面,建议关注有肌肉记忆的情绪龙头,如#恒工精密(智元)、大丰实业(智元)、长盛轴承(宇树)、中大力德(减速器)、襄阳轴承(轴承)等 #产业层面,建议关注近期有边际变化切估值较为合理的相关标的:#恒勃(t灵巧手peek结构件订单确认)、晶华(小米及灵心电子皮肤)、汉威(t送样及figure出货)、盛
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三晖电气
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信捷电气:华为合作深化场景落地,焊接/上下料解决方案加速突破
❗【天风电新】信捷电气:华为合作深化场景落地,焊接/上下料解决方案加速突破-0713 ———————————— 7月11日,信捷电气作为无锡具身智能领域的核心联创伙伴,受邀出席华为云城市峰会2025;公司在现场分享展现了“人工智能+工业自动化”深度融合的突破性成果。 🌼华为大模型深度赋能,焊接/上下料场景方案落地提速。 无锡市政府联合无锡数据集团打造的华智平台,重点支持信捷拓展焊接、上下料等工业场景——不仅提供专项政策补贴,还协调本地车企、电子厂作为示范基地,目前已落地数个标杆项目,带动方案复
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信捷电气
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峰岹科技重点推荐
#峰岹科技 重点推荐 #市场近期持续关注旋转变压器传感器,旋变传感器相较于传统磁编的优势包括1)成本更低2)抗强磁场干扰3)抗振动,因此非常适合机器人、智能汽车等高运动性终端。在人形机器人中,有望取代磁编成为人形机器人关节控制主流技术路线,单旋转变压器价值量约为70-100元,因此整机价值量有望达到3000元左右。 #峰岹科技重点开发机器人关节旋转变压器解码RDC新品,自研芯片设计架构及旋变产品架构,港股募资拟进行海外旋变传感器产品并购和渠道拓宽,国内头部公司赢双、华旋均为峰岹合作客户,在工控、
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峰岹科技
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2025-07-14 11:47:27
白银:白银价格创新高,看好补涨空间
【国投证券金属】白银:白银价格创新高,看好补涨空间 🌟上周五沪银创新高,外盘银价突破38美元/盎司,创2012年以来新高。 1.白银向上突破,反映海外现货紧张,也是金价暂时震荡后多头的选择。 1)伦敦银1M租赁利率显著扩大,反映现货交割出现紧张。 2)大美丽法案通过、国内央行继续购金,黄金价格仍然偏区间震荡,对黄金的多头情绪影响较大,资金转而追涨市场较小的白银。黄金价格Q3还有降息预期的潜在上涨驱动在,金价还有上涨空间,而市场风险偏好上升的环境也更为利好白银。 2.基本面上,白银供需确实连续出
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泛亚微透更新
泛亚微透更新: 【美国对欧盟征收30%关税】将加速欧盟汽零巨头法雷奥、海拉,对泛亚微透的CMD、ePTFE防水膜的采购。 法雷奥年采购额约2亿人民币,4月对泛亚的采购金额为500w,该产品类毛利率70%,三季度确定了放量趋势。 泛亚的优势:本质是产品创新➕成本控制,这是全球供应链向其转移的主要原因,特朗普的关税政策是加速剂。
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科大讯飞25H1预告
🔥科大讯飞25H1预告:收入增速符合预期,经营质量持续改善丨中信证券计算机 [太阳]收入增速符合预期,净现金流表现亮眼。 -根据公司公告,2025H1公司预计营业收入同比增长15%-20%(Q2增长7%-15%),归母净利润同比亏损缩窄30%-50%(Q2亏损缩窄13%-93%),扣非净利润同比亏损缩窄17%-34%(Q2亏损增长114%-300%),整体收入增速符合预期(详见7.2外发的计算机业绩前瞻)。 -公司持续推进长期、可持续、高质量发展,上半年毛利增长超过6亿元,销售回款总额约103
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科大讯飞
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重大推荐第四弹:#大智慧:沪稳定币探索充分受益龙头
💡 重大推荐第四弹:#大智慧:沪稳定币探索充分受益龙头 20250711 [烟花] 推荐回顾:继 6.25 首推 “反弹关注互金”,到 7.1 二推 “被严重低估互金龙头”,再到 7.4 “稳定币+互联网 新龙 继续强call”,#市场持续验证前置逻辑判断。 今天,国金发研究提出,#可以考虑在沪自贸试验区与香港同步推动人民币稳定币创新探索工作,7.4 观点再次得到验证。 1️⃣ 境内离岸与境外人民币联动发展。今天,国家金融发展研究室杨主任提到,基于Web3.0 世界打造稳定币已经超越了传统离岸
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大智慧
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2025-07-15 13:30:55
三人行:算力基建+稳定币+低空经济,三箭齐发迎戴维斯双击250715
#三人行:算力基建+稳定币+低空经济,三箭齐发迎戴维斯双击250715 #字节+银行保险算力缺口巨大:ZJTD、TX、IQY均为公司长期上游,合作黏性极强;银行保险非核心推理/训练需求近两年爆发,公司手握客户画像+投放数据,天然具备切入IDC/AIDC场景优势。#乌兰察布140MW一期Q4交付,绑定大客户排他协议,500MW远期规模对ZJTD按需扩容,绿电指标100%锁定,稀缺性拉满。 #NV卡渠道已锁:与核心经销商深度战略合作,H20若放开库存,公司可第一时间拿卡匹配字节及金融客户订单,形成“
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华科智能投资
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隆基绿能:BC二代产能加速投产,经营管理效率持续改善
隆基绿能:BC二代产能加速投产,经营管理效率持续改善 事件:隆基绿能发布2025年半年度业绩预告,预计2025H1实现归母净亏损24-28亿元,其中Q2实现归母净亏损9.6-13.6亿元,同比实现大幅扭亏。 1、量上,受益于国内光伏抢装,Q2硅片、组件出货均环比增长,其中HPBC 2.0组件渗透率环比提升。利上,3-4月产业链价格上涨,但5月以来价格下跌,考虑到公司加强内部运营管理,单位成本及费用水平下降,硅片、组件经营性单位亏损均环比收窄,此外资产减值损失快速下降。BC二代产能快速爬坡,预计单
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华新水泥发布25H1业绩预增
华新水泥发布25H1业绩预增:归母同比涨超50% [玫瑰]事件:公司预计25H1实现归母净利润11.14亿元(中值),同比+52.5%;扣非归母净利润10.78亿元(中值),同比+58.5%。单Q2归母净利润8.80亿元(中值),同比+59.1%。 业绩预增因为预计为国内业务各品类吨净利提升、海外业务量及吨净利同步提升,以及汇兑正贡献。 [玫瑰]我们重申推荐逻辑:海外长期逻辑清晰+下半年技改线投产带来边际改善;国内行业到底+下半年限制超产政策预期。 [玫瑰]6.25号底部持续推荐,上周策略会与公
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从业绩预告强 call 信创拐点时刻20250715
❗️从业绩预告,强 call 信创拐点时刻!20250715 💡 事件:昨天,计算机板块相继披露业绩预告,我们意外地发现,在众多细分中,信创业绩整体迎来收入与利润拐点。 1️⃣ 达梦领披,龙头显著改善。6月18日,公司率先披露预告,25H1实现营业收入4.95-5.13亿,同比 +40.63%-45.74%;初步验证数据库高景气。昨天,海量数据显示,软件产品同比增长 66%,再次验证景气水平。 2️⃣ 政策去魅,业绩决定收益。过去几年,行业一直是以政策作强驱动。去年始边际衰减,兑现成为决定要素
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高频高速树脂持续迭代M8M9材料发展正当时
【中信证券能源化工】高频高速树脂持续迭代,M8/M9材料发展正当时 —————————— [太阳]近日戴尔科技实现首批GB300 NVL72机架交付,GB300性能相较于GB200进一步提升,后续英伟达服务器持续迭代,性能将持续优化。 [太阳]服务器硬件升级,相关材料持续迭代。树脂材料BMI-PPO-OPE-碳氢,介电性能提升。在M8/M9覆铜板等级下,我们认为碳氢树脂用量及比例将得到提升。碳氢树脂种类繁多,我们认为ODV、苯并环丁烯(BCB)等树脂体系将成为主流发展方向,BCB介电性能优于OD
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中金军工商业航天头部企业参加国新办记者会
【中金军工】商业航天:头部企业参加国新办记者会,再次凸显行业重要定位 # 商业航天行业的重要定位不断彰显。7月15日国新办将举行"新征程上的奋斗者"记者见面会,商业火箭企业星河动力创始人、董事长刘百奇将作为代表出席。2月17日,银河航天作为代表参加民营企业座谈会,3月商业航天作为新兴产业的首要代表被写入2025年政府工作报告。 # 全球低轨频轨资源竞争不断加剧。(1)截至2025年5月,Starlink已发射9079颗卫星(含674颗手机直连星);Amazon旗下卫星互联网星座Kuiper启动组
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新易盛业绩预告点评
[红包]【天风通信】新易盛业绩预告点评 [庆祝]事件:公司发布2025年中报业绩预告,25H1实现归母净利润37-42亿元(327.68%-385.47%),Q2业绩超市场预期。 [庆祝]25Q2单季度实现归母净利润为21.28-26.27亿元,中位数为23.8亿元(YoY +339.78%,QoQ +51.19%)。公司业绩高增主要原因: (1)#客户渠道多样性优势凸显。除了直供Meta/Aws等海外CSP大厂以外,公司通过Arista/Juniper等设备商供应XAI,通过恩达通供应Orac
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正裕工业:中报归母净利+420%,扣非归母净利+268%,利润拐点确立
【开源电新】正裕工业:中报归母净利+420%,扣非归母净利+268%,利润拐点确立 事件:公司业绩预告,预计25H1归母净利1.18亿元,同比+420%,扣非归母净利6869万元,同比+268%。 其中,25H1收入增速40%,反推Q2收入约7.4亿,同比+35%,环比+21%。扣非净利率5.4%,环比+0.5pct,主营业绩持续兑现,拐点确立。 另,公司开始布局机器人丝杠,磨床等设备和主营协同,已配套进口内螺纹设备,有望成为公司第二增长曲线。 🧧预计公司25-26年归母净利2、2.5亿,对应
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机器人板块回流,优先配置哪些标的
【ZX机器人】机器人板块回流,优先配置哪些标的?0714 #机器人板块回调较为充分,受益于海外利空出尽,国内智元、宇树等资本及产业进展,反弹机会明显,建议从情绪龙头和产业实质两大维度博弈反弹: #情绪层面,建议关注有肌肉记忆的情绪龙头,如#恒工精密(智元)、大丰实业(智元)、长盛轴承(宇树)、中大力德(减速器)、襄阳轴承(轴承)等 #产业层面,建议关注近期有边际变化切估值较为合理的相关标的:#恒勃(t灵巧手peek结构件订单确认)、晶华(小米及灵心电子皮肤)、汉威(t送样及figure出货)、盛
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信捷电气:华为合作深化场景落地,焊接/上下料解决方案加速突破
❗【天风电新】信捷电气:华为合作深化场景落地,焊接/上下料解决方案加速突破-0713 ———————————— 7月11日,信捷电气作为无锡具身智能领域的核心联创伙伴,受邀出席华为云城市峰会2025;公司在现场分享展现了“人工智能+工业自动化”深度融合的突破性成果。 🌼华为大模型深度赋能,焊接/上下料场景方案落地提速。 无锡市政府联合无锡数据集团打造的华智平台,重点支持信捷拓展焊接、上下料等工业场景——不仅提供专项政策补贴,还协调本地车企、电子厂作为示范基地,目前已落地数个标杆项目,带动方案复
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峰岹科技重点推荐
#峰岹科技 重点推荐 #市场近期持续关注旋转变压器传感器,旋变传感器相较于传统磁编的优势包括1)成本更低2)抗强磁场干扰3)抗振动,因此非常适合机器人、智能汽车等高运动性终端。在人形机器人中,有望取代磁编成为人形机器人关节控制主流技术路线,单旋转变压器价值量约为70-100元,因此整机价值量有望达到3000元左右。 #峰岹科技重点开发机器人关节旋转变压器解码RDC新品,自研芯片设计架构及旋变产品架构,港股募资拟进行海外旋变传感器产品并购和渠道拓宽,国内头部公司赢双、华旋均为峰岹合作客户,在工控、
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白银:白银价格创新高,看好补涨空间
【国投证券金属】白银:白银价格创新高,看好补涨空间 🌟上周五沪银创新高,外盘银价突破38美元/盎司,创2012年以来新高。 1.白银向上突破,反映海外现货紧张,也是金价暂时震荡后多头的选择。 1)伦敦银1M租赁利率显著扩大,反映现货交割出现紧张。 2)大美丽法案通过、国内央行继续购金,黄金价格仍然偏区间震荡,对黄金的多头情绪影响较大,资金转而追涨市场较小的白银。黄金价格Q3还有降息预期的潜在上涨驱动在,金价还有上涨空间,而市场风险偏好上升的环境也更为利好白银。 2.基本面上,白银供需确实连续出
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泛亚微透更新
泛亚微透更新: 【美国对欧盟征收30%关税】将加速欧盟汽零巨头法雷奥、海拉,对泛亚微透的CMD、ePTFE防水膜的采购。 法雷奥年采购额约2亿人民币,4月对泛亚的采购金额为500w,该产品类毛利率70%,三季度确定了放量趋势。 泛亚的优势:本质是产品创新➕成本控制,这是全球供应链向其转移的主要原因,特朗普的关税政策是加速剂。
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科大讯飞25H1预告
🔥科大讯飞25H1预告:收入增速符合预期,经营质量持续改善丨中信证券计算机 [太阳]收入增速符合预期,净现金流表现亮眼。 -根据公司公告,2025H1公司预计营业收入同比增长15%-20%(Q2增长7%-15%),归母净利润同比亏损缩窄30%-50%(Q2亏损缩窄13%-93%),扣非净利润同比亏损缩窄17%-34%(Q2亏损增长114%-300%),整体收入增速符合预期(详见7.2外发的计算机业绩前瞻)。 -公司持续推进长期、可持续、高质量发展,上半年毛利增长超过6亿元,销售回款总额约103
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重大推荐第四弹:#大智慧:沪稳定币探索充分受益龙头
💡 重大推荐第四弹:#大智慧:沪稳定币探索充分受益龙头 20250711 [烟花] 推荐回顾:继 6.25 首推 “反弹关注互金”,到 7.1 二推 “被严重低估互金龙头”,再到 7.4 “稳定币+互联网 新龙 继续强call”,#市场持续验证前置逻辑判断。 今天,国金发研究提出,#可以考虑在沪自贸试验区与香港同步推动人民币稳定币创新探索工作,7.4 观点再次得到验证。 1️⃣ 境内离岸与境外人民币联动发展。今天,国家金融发展研究室杨主任提到,基于Web3.0 世界打造稳定币已经超越了传统离岸
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三人行:算力基建+稳定币+低空经济,三箭齐发迎戴维斯双击250715
#三人行:算力基建+稳定币+低空经济,三箭齐发迎戴维斯双击250715 #字节+银行保险算力缺口巨大:ZJTD、TX、IQY均为公司长期上游,合作黏性极强;银行保险非核心推理/训练需求近两年爆发,公司手握客户画像+投放数据,天然具备切入IDC/AIDC场景优势。#乌兰察布140MW一期Q4交付,绑定大客户排他协议,500MW远期规模对ZJTD按需扩容,绿电指标100%锁定,稀缺性拉满。 #NV卡渠道已锁:与核心经销商深度战略合作,H20若放开库存,公司可第一时间拿卡匹配字节及金融客户订单,形成“
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隆基绿能:BC二代产能加速投产,经营管理效率持续改善
隆基绿能:BC二代产能加速投产,经营管理效率持续改善 事件:隆基绿能发布2025年半年度业绩预告,预计2025H1实现归母净亏损24-28亿元,其中Q2实现归母净亏损9.6-13.6亿元,同比实现大幅扭亏。 1、量上,受益于国内光伏抢装,Q2硅片、组件出货均环比增长,其中HPBC 2.0组件渗透率环比提升。利上,3-4月产业链价格上涨,但5月以来价格下跌,考虑到公司加强内部运营管理,单位成本及费用水平下降,硅片、组件经营性单位亏损均环比收窄,此外资产减值损失快速下降。BC二代产能快速爬坡,预计单
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华新水泥发布25H1业绩预增
华新水泥发布25H1业绩预增:归母同比涨超50% [玫瑰]事件:公司预计25H1实现归母净利润11.14亿元(中值),同比+52.5%;扣非归母净利润10.78亿元(中值),同比+58.5%。单Q2归母净利润8.80亿元(中值),同比+59.1%。 业绩预增因为预计为国内业务各品类吨净利提升、海外业务量及吨净利同步提升,以及汇兑正贡献。 [玫瑰]我们重申推荐逻辑:海外长期逻辑清晰+下半年技改线投产带来边际改善;国内行业到底+下半年限制超产政策预期。 [玫瑰]6.25号底部持续推荐,上周策略会与公
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华新水泥
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韭头竹蜻蜓
2025-07-15 10:39:27
从业绩预告强 call 信创拐点时刻20250715
❗️从业绩预告,强 call 信创拐点时刻!20250715 💡 事件:昨天,计算机板块相继披露业绩预告,我们意外地发现,在众多细分中,信创业绩整体迎来收入与利润拐点。 1️⃣ 达梦领披,龙头显著改善。6月18日,公司率先披露预告,25H1实现营业收入4.95-5.13亿,同比 +40.63%-45.74%;初步验证数据库高景气。昨天,海量数据显示,软件产品同比增长 66%,再次验证景气水平。 2️⃣ 政策去魅,业绩决定收益。过去几年,行业一直是以政策作强驱动。去年始边际衰减,兑现成为决定要素
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RYZZMANAGEDFUTURESSTRATEGYPLUSETF
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韭头竹蜻蜓
2025-07-15 09:23:04
高频高速树脂持续迭代M8M9材料发展正当时
【中信证券能源化工】高频高速树脂持续迭代,M8/M9材料发展正当时 —————————— [太阳]近日戴尔科技实现首批GB300 NVL72机架交付,GB300性能相较于GB200进一步提升,后续英伟达服务器持续迭代,性能将持续优化。 [太阳]服务器硬件升级,相关材料持续迭代。树脂材料BMI-PPO-OPE-碳氢,介电性能提升。在M8/M9覆铜板等级下,我们认为碳氢树脂用量及比例将得到提升。碳氢树脂种类繁多,我们认为ODV、苯并环丁烯(BCB)等树脂体系将成为主流发展方向,BCB介电性能优于OD
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新易盛
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韭头竹蜻蜓
2025-07-15 08:15:20
中金军工商业航天头部企业参加国新办记者会
【中金军工】商业航天:头部企业参加国新办记者会,再次凸显行业重要定位 # 商业航天行业的重要定位不断彰显。7月15日国新办将举行"新征程上的奋斗者"记者见面会,商业火箭企业星河动力创始人、董事长刘百奇将作为代表出席。2月17日,银河航天作为代表参加民营企业座谈会,3月商业航天作为新兴产业的首要代表被写入2025年政府工作报告。 # 全球低轨频轨资源竞争不断加剧。(1)截至2025年5月,Starlink已发射9079颗卫星(含674颗手机直连星);Amazon旗下卫星互联网星座Kuiper启动组
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中国广核
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韭头竹蜻蜓
2025-07-15 05:43:28
新易盛业绩预告点评
[红包]【天风通信】新易盛业绩预告点评 [庆祝]事件:公司发布2025年中报业绩预告,25H1实现归母净利润37-42亿元(327.68%-385.47%),Q2业绩超市场预期。 [庆祝]25Q2单季度实现归母净利润为21.28-26.27亿元,中位数为23.8亿元(YoY +339.78%,QoQ +51.19%)。公司业绩高增主要原因: (1)#客户渠道多样性优势凸显。除了直供Meta/Aws等海外CSP大厂以外,公司通过Arista/Juniper等设备商供应XAI,通过恩达通供应Orac
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新易盛
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韭头竹蜻蜓
2025-07-14 20:38:23
正裕工业:中报归母净利+420%,扣非归母净利+268%,利润拐点确立
【开源电新】正裕工业:中报归母净利+420%,扣非归母净利+268%,利润拐点确立 事件:公司业绩预告,预计25H1归母净利1.18亿元,同比+420%,扣非归母净利6869万元,同比+268%。 其中,25H1收入增速40%,反推Q2收入约7.4亿,同比+35%,环比+21%。扣非净利率5.4%,环比+0.5pct,主营业绩持续兑现,拐点确立。 另,公司开始布局机器人丝杠,磨床等设备和主营协同,已配套进口内螺纹设备,有望成为公司第二增长曲线。 🧧预计公司25-26年归母净利2、2.5亿,对应
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正裕工业
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韭头竹蜻蜓
2025-07-14 16:17:43
机器人板块回流,优先配置哪些标的
【ZX机器人】机器人板块回流,优先配置哪些标的?0714 #机器人板块回调较为充分,受益于海外利空出尽,国内智元、宇树等资本及产业进展,反弹机会明显,建议从情绪龙头和产业实质两大维度博弈反弹: #情绪层面,建议关注有肌肉记忆的情绪龙头,如#恒工精密(智元)、大丰实业(智元)、长盛轴承(宇树)、中大力德(减速器)、襄阳轴承(轴承)等 #产业层面,建议关注近期有边际变化切估值较为合理的相关标的:#恒勃(t灵巧手peek结构件订单确认)、晶华(小米及灵心电子皮肤)、汉威(t送样及figure出货)、盛
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三晖电气
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韭头竹蜻蜓
2025-07-14 16:02:00
信捷电气:华为合作深化场景落地,焊接/上下料解决方案加速突破
❗【天风电新】信捷电气:华为合作深化场景落地,焊接/上下料解决方案加速突破-0713 ———————————— 7月11日,信捷电气作为无锡具身智能领域的核心联创伙伴,受邀出席华为云城市峰会2025;公司在现场分享展现了“人工智能+工业自动化”深度融合的突破性成果。 🌼华为大模型深度赋能,焊接/上下料场景方案落地提速。 无锡市政府联合无锡数据集团打造的华智平台,重点支持信捷拓展焊接、上下料等工业场景——不仅提供专项政策补贴,还协调本地车企、电子厂作为示范基地,目前已落地数个标杆项目,带动方案复
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信捷电气
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韭头竹蜻蜓
2025-07-14 14:37:20
峰岹科技重点推荐
#峰岹科技 重点推荐 #市场近期持续关注旋转变压器传感器,旋变传感器相较于传统磁编的优势包括1)成本更低2)抗强磁场干扰3)抗振动,因此非常适合机器人、智能汽车等高运动性终端。在人形机器人中,有望取代磁编成为人形机器人关节控制主流技术路线,单旋转变压器价值量约为70-100元,因此整机价值量有望达到3000元左右。 #峰岹科技重点开发机器人关节旋转变压器解码RDC新品,自研芯片设计架构及旋变产品架构,港股募资拟进行海外旋变传感器产品并购和渠道拓宽,国内头部公司赢双、华旋均为峰岹合作客户,在工控、
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峰岹科技
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韭头竹蜻蜓
2025-07-14 11:47:27
白银:白银价格创新高,看好补涨空间
【国投证券金属】白银:白银价格创新高,看好补涨空间 🌟上周五沪银创新高,外盘银价突破38美元/盎司,创2012年以来新高。 1.白银向上突破,反映海外现货紧张,也是金价暂时震荡后多头的选择。 1)伦敦银1M租赁利率显著扩大,反映现货交割出现紧张。 2)大美丽法案通过、国内央行继续购金,黄金价格仍然偏区间震荡,对黄金的多头情绪影响较大,资金转而追涨市场较小的白银。黄金价格Q3还有降息预期的潜在上涨驱动在,金价还有上涨空间,而市场风险偏好上升的环境也更为利好白银。 2.基本面上,白银供需确实连续出
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韭头竹蜻蜓
2025-07-14 00:41:13
泛亚微透更新
泛亚微透更新: 【美国对欧盟征收30%关税】将加速欧盟汽零巨头法雷奥、海拉,对泛亚微透的CMD、ePTFE防水膜的采购。 法雷奥年采购额约2亿人民币,4月对泛亚的采购金额为500w,该产品类毛利率70%,三季度确定了放量趋势。 泛亚的优势:本质是产品创新➕成本控制,这是全球供应链向其转移的主要原因,特朗普的关税政策是加速剂。
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韭头竹蜻蜓
2025-07-11 13:34:53
科大讯飞25H1预告
🔥科大讯飞25H1预告:收入增速符合预期,经营质量持续改善丨中信证券计算机 [太阳]收入增速符合预期,净现金流表现亮眼。 -根据公司公告,2025H1公司预计营业收入同比增长15%-20%(Q2增长7%-15%),归母净利润同比亏损缩窄30%-50%(Q2亏损缩窄13%-93%),扣非净利润同比亏损缩窄17%-34%(Q2亏损增长114%-300%),整体收入增速符合预期(详见7.2外发的计算机业绩前瞻)。 -公司持续推进长期、可持续、高质量发展,上半年毛利增长超过6亿元,销售回款总额约103
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2025-07-11 08:59:57
重大推荐第四弹:#大智慧:沪稳定币探索充分受益龙头
💡 重大推荐第四弹:#大智慧:沪稳定币探索充分受益龙头 20250711 [烟花] 推荐回顾:继 6.25 首推 “反弹关注互金”,到 7.1 二推 “被严重低估互金龙头”,再到 7.4 “稳定币+互联网 新龙 继续强call”,#市场持续验证前置逻辑判断。 今天,国金发研究提出,#可以考虑在沪自贸试验区与香港同步推动人民币稳定币创新探索工作,7.4 观点再次得到验证。 1️⃣ 境内离岸与境外人民币联动发展。今天,国家金融发展研究室杨主任提到,基于Web3.0 世界打造稳定币已经超越了传统离岸
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