周末最火题材——DeepSeek！！！R1模型发布一周之后，来自中国的神秘AI公司DeepSeek刷屏美国各大主流媒体和社交网站。以至于AI投资者“modest proposal”一脸问号地发推： DeepSeek近期催化：1）1月24日，在国外大模型排名Arena上，DeepSeek-R

目前，智算中心的发展面临着诸多挑战。英伟达 H100 前期投入约 3.5 亿元，后续每年运营支出约五千万元，资金投入极为庞大。然而，当下算力市场出租率普遍偏低，导致营收难以覆盖成本。在需求结构方面不均衡造成智算中心资源闲置，大型公司能够自建智算中心满足自身大规模模型训练的需求；而中小微企业虽然也有算

1、英伟达正研发全球最小AI超级计算机黄仁勋在2025CES开幕演讲中剧透了英伟达正在开发的一个命名为“Project Digits”项目，其中搭载了英伟达的超级芯片GB10，这将成为全球最小的AI超级计算机。2、英伟达推出下一代汽车智驾芯片Thor英伟达的Drive Thor和DriveOS将集成

上海垣信卫星科技有限公司宣布，基于千帆星座的低轨卫星宽带网络数据1月1日在星旅远洋国际邮轮有限公司旗下的鼓浪屿号邮轮上实现成功接入。这意味着首个国产化低轨商业卫星的网联通信测试成功，也是千帆星座商业组网部署后的首次应用测试。此次应用测试也证明，基于千帆星座的低轨卫星宽带网络，可以支持包括邮轮在内的各

博科测试订单情况，摘自12月6日上市发行公告 在手订单较多，为未来业绩持续增长奠定基础 截至 2024 年 6 月 30 日，发行人在手订单总金额为 14.20 亿元，已收到款项6.86 亿元，占合同总金额比例为 48.31%，已发货和安调完成回款比例分别为 57.10%和 61.40%；截至 20

盘后消息12月27日讯，上海市人民政府办公厅印发《关于人工智能“模塑申城”的实施方案》，建设虚实融合超大型实训场。依托头部企业和科研机构，打造虚实融合的超大型实训场，建设支撑实训场的高性能计算集群、高精度三维建模和高质量训练数据集，创建与物理实体对应的高精度仿真环境和仿真训练系统，搭建超大规模城市级

海光信息20241223: 1、字节明年AI芯片总需求150万片(H20等价)、后年200万片，国家规定最多只能购买30万片N卡，则明年缺口在120万片、1200亿 capex。目前市场预期将由寒武纪及昇腾瓜分。 2、对于明年字节等互联网大厂对国产算力芯片的采购，目前市场乐观预期寒武纪将出35w片(

坚定看好AI高速铜连接 行业催化不断:1.NV验厂乐庭智联(已确认);2.传GB300布线新方案(overpass不取消);3.亚马逊等厂商AI集群方案对于线缆背板需求强烈。 我们认为，NV验厂和overpass优化意味着产业节奏加速，高速线缆在数据中心内部互连的地位愈加凸显，相关厂商有望迎来阶段性

OpenAI官宣将进行为期12天的OpenAI活动。在每个工作日，都会有一个直播，包括最新技术或产品演示。预计发布将包括OpenAI期待已久的文本转视频AI工具Sora以及一款新的推理模型。叠加上美股AI＋应用相关公司业绩也是不断超市场预期，在今年股价不断创历史新高的情况下，延续上涨势头，昨晚多只个

 每轮慢市必有一个大故事主题，权重搭台题材唱戏。自主可控：半导体、光刻机、光刻胶、国产算力、纯血鸿蒙、服务器、手机、海思、昇腾、星链、汽车智驾新质生产力：AI、低空经济、商业航天、6G、机器人【大科技】=星链替代+卫星出海事件1：特斯拉股价发飙刺激汽车脑机星链等事件2：SpaceX星舰第六

固态电池（Solid-State Battery, SSB）是一种使用固体电解质替代传统液态电解质的新型电池。固态电池具有更高的能量密度、更好的安全性能和更长的循环寿命等优点，因此被认为是下一代电池技术的重要发展方向。固态电池的基本组成主要包括以下几个部分：1. 正极材料（Cathode）2. 固体

数通产品突破在即，建议继续关注国产光芯片公司 天风通信团队紧密跟踪光芯片，9月份便建议加仓相应品种，我们依然维持光芯片的行业逻辑判断。2025年全球数通高速光模块维持高景气，400G需求有望继续提升、800G需求有望翻倍、1.6T开始批量出货，在光模块需求的带动下，光芯片、电芯片的供应或将更加紧张

光芯片涨价了！！！消息，由于人工智能需求的激增，美国网通及光通信芯片大厂Marvell近期发出通知，宣布全产品线将于2025年1月1日起涨价，在光通信领域涨价潮中率先行动。 在截至 2024 年 8 月 3 日的 2025 财年第三财季中，Marvell 实现 12.729 亿美元净收入，

互联网金融银之杰节后就5倍了，跨境支付是10月份最宏大的题材，大容量板块，这里有望出一个3倍股，气质最好的是华峰超纤和四方精创！跨境支付都叠加了互联网金融！159个国家将采用金砖支付系统！跨境支付核心公司名单热点事件8月17日，RT报道指出，俄罗斯央行总裁透露正与金砖国家讨论整合支付系统，已有159

如下表所示

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海光信息20241223: 1、字节明年AI芯片总需求150万片(H20等价)、后年200万片，国家规定最多只能购买30万片N卡，则明年缺口在120万片、1200亿 capex。目前市场预期将由寒武纪及昇腾瓜分。 2、对于明年字节等互联网大厂对国产算力芯片的采购，目前市场乐观预期寒武纪将出35w片(

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固态电池（Solid-State Battery, SSB）是一种使用固体电解质替代传统液态电解质的新型电池。固态电池具有更高的能量密度、更好的安全性能和更长的循环寿命等优点，因此被认为是下一代电池技术的重要发展方向。固态电池的基本组成主要包括以下几个部分：1. 正极材料（Cathode）2. 固体

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