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无名小韭64210511
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无名小韭64210511
2025-10-22 12:22:11
A股市场策略研判:主力行为与关键节点下的市场解析及应对 一、核心节点与主力行为深度剖析 当前A股市场正处于多重关键时间窗口的共振期,两大核心变量直接主导短期市场走向。其一为大会闭幕节点,根据市场规则,大会结束后(周四)主力限卖约束将正式解除,这意味着此前受限于交易规则的机构持仓将恢复正常交易流动性,潜在的持仓调整需求可能集中释放。其二为股指期权交割日效应,今日作为交割日,市场多空博弈本就处于高频状态,而交割前后的“多空双杀”行情历来是主力资金实现双向获利的重要时段,需高度警惕其通过极端行情完成利
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2025-10-22 09:17:58
当前市场博弈格局与应对策略:聚焦关键窗口下的主力动向与量能逻辑 一、市场短期走势复盘:缩量修复的核心驱动与隐忧 近期市场呈现“急跌后缩量修复”的特征,上周五的快速调整后,本周一、周二市场进入修复周期,但量能持续萎缩成为关键矛盾点。这一修复行情的核心驱动并非源于市场自发的买盘扩张,而是短期特殊因素——机构限卖政策的直接影响:卖盘供给因限制而被动减少,而市场基础买盘维持稳定,供需关系的阶段性失衡造就了缩量上涨的表象。 从领涨主线来看,本次修复行情的核心力量集中于机构抱团的科技高标板块,以中际旭创、新
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英伟达Rubin系列产品技术迭代深度解析:M9材料成核心变量,千亿级市场空间与紧缺材料投资机遇 一、英伟达Rubin系列产品技术路线与材料选型战略 英伟达作为全球AI芯片与算力解决方案领军企业,其新一代产品迭代向来是半导体产业链技术升级的风向标。近期确认,将于2026年下半年正式发售的Rubin系列产品,在核心硬件的材料选型上迎来重大突破——全面采用M9级覆铜板(CCL) ,且后续产品的技术路线进一步明确,为产业链上下游带来确定性增长机遇。 (一)Rubin系列分阶段材料应用规划 1. 2026
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2025年10月下旬资本市场核心板块与标的深度解析报告 一、核心板块动态与政策驱动逻辑 (一)深地经济板块:政策锚定标准制高点,产业链标的迎发展机遇 2025年10月15日,自然资源部明确“十五五”期间战略方向,提出加快抢占深海、深地等新兴及未来产业的标准化制高点。这一政策导向不仅为深地经济产业划定了发展框架,更从标准制定层面为产业链企业提供了竞争壁垒构建契机。深地经济涉及深地资源勘探、开发设备制造、能源转化等多个领域,其发展将直接拉动相关装备需求,重点关注具备技术壁垒与项目经验的企业,如国电南
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中油资本 投资研报
中油资本(000617):锚定稳定币支付革命与核聚变能源变革的双赛道价值标的 在全球金融支付体系革新与未来能源技术突破的双重浪潮下,中油资本(000617)凭借央企背景的资源禀赋与前瞻性布局,同时卡位稳定币跨境支付与可控核聚变两大高增长赛道,形成“金融赋能能源+技术驱动未来”的独特竞争优势。随着美联储支付创新会议的催化、国内监管导向的明确,以及核聚变领域关键技术的密集突破,公司正从传统能源金融平台向“政策红利承接+产业趋势锚定”的复合型标的升级,长期价值重估逻辑逐步清晰。 一、稳定币赛道:美联储
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亚信安全(688225)深度分析:绑定垣信卫星,卡位商业航天安全蓝海赛道 一、行业背景:商业航天IPO热潮叠加低轨卫星组网加速,安全需求成核心刚需 (一)商业航天板块迎来资本化加速期 近期国内商业航天企业密集启动IPO进程,天兵科技、蓝箭航天、屹信航天等头部企业先后进入上市辅导阶段,标志着行业从“技术验证”向“规模化商业化”转型,资本关注度与产业成熟度同步提升。与此同时,上海垣信卫星科技有限公司(下称“垣信卫星”)开启新一轮融资,进一步夯实资本实力,为后续星座组网提供资金支撑,商业航天产业链投资
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2025年10月下旬市场核心事件驱动与标的逻辑全景分析 一、季节性需求驱动板块:冷冬与供热产业链 (一)冷冬预期下的煤炭需求逻辑 当前市场冷冬预期显著增强,核心催化源于两大信号:一是下半年最强冷空气持续发力,北方寒意加深、南方暑热终结,全国大部气温将刷新下半年新低,直接拉动冬季取暖用能需求;二是分析指出今年秋冬或出现双重拉尼娜天气,我国冷冬概率大幅提升,煤炭作为冬季能源保供核心品种,需求释放确定性较强。 对应标的具备清晰的业务关联性: - 大有能源、国新能源、安泰集团:均为煤炭领域核心标的,业务
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德尔未来 投资研报
德尔未来(SZ002631)投资逻辑分析与技术面复盘 一、核心题材与股性特征 德尔未来(SZ002631)的核心题材聚焦于石墨烯与原子级制造(二硫化钼) 两大高景气赛道,均属于国家重点支持的新材料领域,具备较强的产业政策契合度与技术壁垒。从市场股性来看,该股历史上对题材催化反应灵敏,波动弹性适中,在板块行情启动阶段常能快速跟随并形成独立走势,具备良好的交易活性,为短期操作提供了充足的空间。 二、技术走势结构解析 从走势形态来看,该股当前呈现典型的**“N”形突破结构**,整体处于上升趋势中的强势
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2025-10-20 07:47:02
京能热力 投资研报
京能热力(002893)深度分析报告:北京寒潮催化供暖提前,国资龙头迎业绩与估值双击 核心投资逻辑 在北京市强降温天气与政策驱动下,“提前供暖”已具备较高确定性,京能热力作为北京市属国有核心供热运营商,凭借20年区域深耕积累的管网壁垒、国资信用背书及成本优势,将直接承接提前供暖带来的收入与利润增量。当前公司PE(TTM)仅12倍,显著低于供热板块18倍的平均估值,市场尚未充分定价“提前供暖+冬季需求旺季”的双重催化,短期业绩弹性与中长期估值修复空间明确,建议重点关注。 一、事件驱动:北京强降温触
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《孙子兵法》核心思想精解:从军事智慧到致胜底层逻辑 《孙子兵法》并非侧重奇谋诡计的“武侠秘籍”,而是一套基于客观规律、强调实事求是的致胜方法论,其核心可概括为:以自身实力为根基,通过科学计算与主动布局,确保“胜券在握”后再行动,本质是认知通透后的理性决策与实力博弈。 一、核心作战原则:拒绝幻想,只打“有把握的仗” 《孙子兵法》彻底摒弃“以小胜大”“以弱胜强”的侥幸思维,所有策略均围绕“高胜率”展开,核心逻辑可拆解为三大要点: 1. 先算后战,胜可知而不可为:开战前需通过“五事七计”(道、天、地、
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2025-10-19 15:14:45
海康威视 投资研报
海康威视(SZ002415)深度复盘分析:困境反转预期下的技术面与逻辑拆解 一、核心属性与股性定位:智能物联赛道的高辨识度标的 海康威视作为智能物联(AIoT)领域的绝对龙头,业务覆盖智慧安防、工业物联网、智能家居等核心场景,具备深厚的技术壁垒与广泛的客户基础,在A股市场中属于“赛道清晰+业绩稳健”的高辨识度标的。 从股性来看,其历史走势中兼具“防御性”与“进攻性”:在市场风格偏向价值蓝筹时,依托稳定的营收利润表现,常成为资金避险配置的选择;而当智能物联、AI应用等题材发酵时,又能凭借业务贴合度
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周末A股热股榜解读与市场情绪前瞻:消息面主导热度,大跌后聚焦修复与新主线 一、热股榜核心特征:消息驱动显著,板块效应弱化 本周周末A股热股榜TOP10呈现鲜明的“消息面主导”特征,与前期周末消息面集中爆发、热门股呈现强板块联动的格局形成明显差异。整体来看,热股缺乏清晰的主线逻辑,多由个股独立事件或短期市场变量推动,具体表现如下: 1. 头部热股依赖单一消息刺激:榜单首位的闻泰科技,前期已受消息面影响经历一波调整,周末相关消息再度发酵,成为短期市场关注焦点;第二名华天科技则凭借“半导体+股权收购”
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2025-10-18 15:00:21
A50期货异动与A股周度走势推演:基于级别解构与策略应对 A50期货在盘后交易时段的显著上涨(收复周五跌幅的50%),为A股市场注入了明确的短期修复预期,也为下周行情推演提供了关键变量。结合当前A股日线级别C浪调整的技术框架、周线级别高位震荡的大背景,以及“死亡地量”等关键量能信号,可系统拆解市场走势逻辑,并提炼出适配的交易应对策略。 一、短期走势推演:日线级别C浪调整下的“修复-变盘”路径 从日线级别技术结构看,A股当前正处于明确的C浪调整周期,上周五大跌标志着C浪中的A浪调整正式启动,而A5
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2025-10-18 14:43:07
三花智控乌龙涨停事件:解构消息驱动下的资金博弈与交易逻辑 在资本市场中,消息面与资金行为的耦合往往是短期行情演绎的核心引擎,三花智控近期因“乌龙利好”引发的股价波动,便是这一逻辑的典型样本。通过复盘其完整炒作路径,不仅能清晰窥见主力资金、量化资金的决策逻辑,更能提炼出消息驱动型行情中极具实战价值的交易框架。 一、消息冲击下的资金“即时响应”机制 当“乌龙利好”消息于周三盘中突发时,市场并未陷入对消息真伪的纠结,而是呈现出资金的“秒级反应”——这恰恰契合了短期交易的核心本质:交易的时效性优先于消息
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安世半导体控制权风波深度解析:供应链冲击下的国内功率半导体替代机遇 一、事件核心脉络:荷兰政府介入引发安世半导体控制权动荡 (一)荷兰政府下达管制令,业务调整全面受限 荷兰经济事务与气候政策部向安世半导体正式下达部长令,核心要求包括:安世半导体及其全球30家下属实体,在未来一年内不得对核心资产、知识产权、主营业务架构及核心人员进行任何形式的调整。该管制令直接冻结了安世半导体的战略决策与业务拓展空间,从顶层设计层面限制了企业的自主运营权,为后续控制权争夺埋下伏笔。 (二)管理层矛盾激化,企业法庭裁
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A股市场策略研判:主力行为与关键节点下的市场解析及应对 一、核心节点与主力行为深度剖析 当前A股市场正处于多重关键时间窗口的共振期,两大核心变量直接主导短期市场走向。其一为大会闭幕节点,根据市场规则,大会结束后(周四)主力限卖约束将正式解除,这意味着此前受限于交易规则的机构持仓将恢复正常交易流动性,潜在的持仓调整需求可能集中释放。其二为股指期权交割日效应,今日作为交割日,市场多空博弈本就处于高频状态,而交割前后的“多空双杀”行情历来是主力资金实现双向获利的重要时段,需高度警惕其通过极端行情完成利
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当前市场博弈格局与应对策略:聚焦关键窗口下的主力动向与量能逻辑 一、市场短期走势复盘:缩量修复的核心驱动与隐忧 近期市场呈现“急跌后缩量修复”的特征,上周五的快速调整后,本周一、周二市场进入修复周期,但量能持续萎缩成为关键矛盾点。这一修复行情的核心驱动并非源于市场自发的买盘扩张,而是短期特殊因素——机构限卖政策的直接影响:卖盘供给因限制而被动减少,而市场基础买盘维持稳定,供需关系的阶段性失衡造就了缩量上涨的表象。 从领涨主线来看,本次修复行情的核心力量集中于机构抱团的科技高标板块,以中际旭创、新
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英伟达Rubin系列产品技术迭代深度解析:M9材料成核心变量,千亿级市场空间与紧缺材料投资机遇 一、英伟达Rubin系列产品技术路线与材料选型战略 英伟达作为全球AI芯片与算力解决方案领军企业,其新一代产品迭代向来是半导体产业链技术升级的风向标。近期确认,将于2026年下半年正式发售的Rubin系列产品,在核心硬件的材料选型上迎来重大突破——全面采用M9级覆铜板(CCL) ,且后续产品的技术路线进一步明确,为产业链上下游带来确定性增长机遇。 (一)Rubin系列分阶段材料应用规划 1. 2026
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2025年10月下旬资本市场核心板块与标的深度解析报告 一、核心板块动态与政策驱动逻辑 (一)深地经济板块:政策锚定标准制高点,产业链标的迎发展机遇 2025年10月15日,自然资源部明确“十五五”期间战略方向,提出加快抢占深海、深地等新兴及未来产业的标准化制高点。这一政策导向不仅为深地经济产业划定了发展框架,更从标准制定层面为产业链企业提供了竞争壁垒构建契机。深地经济涉及深地资源勘探、开发设备制造、能源转化等多个领域,其发展将直接拉动相关装备需求,重点关注具备技术壁垒与项目经验的企业,如国电南
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中油资本 投资研报
中油资本(000617):锚定稳定币支付革命与核聚变能源变革的双赛道价值标的 在全球金融支付体系革新与未来能源技术突破的双重浪潮下,中油资本(000617)凭借央企背景的资源禀赋与前瞻性布局,同时卡位稳定币跨境支付与可控核聚变两大高增长赛道,形成“金融赋能能源+技术驱动未来”的独特竞争优势。随着美联储支付创新会议的催化、国内监管导向的明确,以及核聚变领域关键技术的密集突破,公司正从传统能源金融平台向“政策红利承接+产业趋势锚定”的复合型标的升级,长期价值重估逻辑逐步清晰。 一、稳定币赛道:美联储
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亚信安全(688225)深度分析:绑定垣信卫星,卡位商业航天安全蓝海赛道 一、行业背景:商业航天IPO热潮叠加低轨卫星组网加速,安全需求成核心刚需 (一)商业航天板块迎来资本化加速期 近期国内商业航天企业密集启动IPO进程,天兵科技、蓝箭航天、屹信航天等头部企业先后进入上市辅导阶段,标志着行业从“技术验证”向“规模化商业化”转型,资本关注度与产业成熟度同步提升。与此同时,上海垣信卫星科技有限公司(下称“垣信卫星”)开启新一轮融资,进一步夯实资本实力,为后续星座组网提供资金支撑,商业航天产业链投资
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2025年10月下旬市场核心事件驱动与标的逻辑全景分析 一、季节性需求驱动板块:冷冬与供热产业链 (一)冷冬预期下的煤炭需求逻辑 当前市场冷冬预期显著增强,核心催化源于两大信号:一是下半年最强冷空气持续发力,北方寒意加深、南方暑热终结,全国大部气温将刷新下半年新低,直接拉动冬季取暖用能需求;二是分析指出今年秋冬或出现双重拉尼娜天气,我国冷冬概率大幅提升,煤炭作为冬季能源保供核心品种,需求释放确定性较强。 对应标的具备清晰的业务关联性: - 大有能源、国新能源、安泰集团:均为煤炭领域核心标的,业务
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德尔未来 投资研报
德尔未来(SZ002631)投资逻辑分析与技术面复盘 一、核心题材与股性特征 德尔未来(SZ002631)的核心题材聚焦于石墨烯与原子级制造(二硫化钼) 两大高景气赛道,均属于国家重点支持的新材料领域,具备较强的产业政策契合度与技术壁垒。从市场股性来看,该股历史上对题材催化反应灵敏,波动弹性适中,在板块行情启动阶段常能快速跟随并形成独立走势,具备良好的交易活性,为短期操作提供了充足的空间。 二、技术走势结构解析 从走势形态来看,该股当前呈现典型的**“N”形突破结构**,整体处于上升趋势中的强势
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京能热力 投资研报
京能热力(002893)深度分析报告:北京寒潮催化供暖提前,国资龙头迎业绩与估值双击 核心投资逻辑 在北京市强降温天气与政策驱动下,“提前供暖”已具备较高确定性,京能热力作为北京市属国有核心供热运营商,凭借20年区域深耕积累的管网壁垒、国资信用背书及成本优势,将直接承接提前供暖带来的收入与利润增量。当前公司PE(TTM)仅12倍,显著低于供热板块18倍的平均估值,市场尚未充分定价“提前供暖+冬季需求旺季”的双重催化,短期业绩弹性与中长期估值修复空间明确,建议重点关注。 一、事件驱动:北京强降温触
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《孙子兵法》核心思想精解:从军事智慧到致胜底层逻辑 《孙子兵法》并非侧重奇谋诡计的“武侠秘籍”,而是一套基于客观规律、强调实事求是的致胜方法论,其核心可概括为:以自身实力为根基,通过科学计算与主动布局,确保“胜券在握”后再行动,本质是认知通透后的理性决策与实力博弈。 一、核心作战原则:拒绝幻想,只打“有把握的仗” 《孙子兵法》彻底摒弃“以小胜大”“以弱胜强”的侥幸思维,所有策略均围绕“高胜率”展开,核心逻辑可拆解为三大要点: 1. 先算后战,胜可知而不可为:开战前需通过“五事七计”(道、天、地、
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海康威视 投资研报
海康威视(SZ002415)深度复盘分析:困境反转预期下的技术面与逻辑拆解 一、核心属性与股性定位:智能物联赛道的高辨识度标的 海康威视作为智能物联(AIoT)领域的绝对龙头,业务覆盖智慧安防、工业物联网、智能家居等核心场景,具备深厚的技术壁垒与广泛的客户基础,在A股市场中属于“赛道清晰+业绩稳健”的高辨识度标的。 从股性来看,其历史走势中兼具“防御性”与“进攻性”:在市场风格偏向价值蓝筹时,依托稳定的营收利润表现,常成为资金避险配置的选择;而当智能物联、AI应用等题材发酵时,又能凭借业务贴合度
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周末A股热股榜解读与市场情绪前瞻:消息面主导热度,大跌后聚焦修复与新主线 一、热股榜核心特征:消息驱动显著,板块效应弱化 本周周末A股热股榜TOP10呈现鲜明的“消息面主导”特征,与前期周末消息面集中爆发、热门股呈现强板块联动的格局形成明显差异。整体来看,热股缺乏清晰的主线逻辑,多由个股独立事件或短期市场变量推动,具体表现如下: 1. 头部热股依赖单一消息刺激:榜单首位的闻泰科技,前期已受消息面影响经历一波调整,周末相关消息再度发酵,成为短期市场关注焦点;第二名华天科技则凭借“半导体+股权收购”
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A50期货异动与A股周度走势推演:基于级别解构与策略应对 A50期货在盘后交易时段的显著上涨(收复周五跌幅的50%),为A股市场注入了明确的短期修复预期,也为下周行情推演提供了关键变量。结合当前A股日线级别C浪调整的技术框架、周线级别高位震荡的大背景,以及“死亡地量”等关键量能信号,可系统拆解市场走势逻辑,并提炼出适配的交易应对策略。 一、短期走势推演:日线级别C浪调整下的“修复-变盘”路径 从日线级别技术结构看,A股当前正处于明确的C浪调整周期,上周五大跌标志着C浪中的A浪调整正式启动,而A5
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三花智控乌龙涨停事件:解构消息驱动下的资金博弈与交易逻辑 在资本市场中,消息面与资金行为的耦合往往是短期行情演绎的核心引擎,三花智控近期因“乌龙利好”引发的股价波动,便是这一逻辑的典型样本。通过复盘其完整炒作路径,不仅能清晰窥见主力资金、量化资金的决策逻辑,更能提炼出消息驱动型行情中极具实战价值的交易框架。 一、消息冲击下的资金“即时响应”机制 当“乌龙利好”消息于周三盘中突发时,市场并未陷入对消息真伪的纠结,而是呈现出资金的“秒级反应”——这恰恰契合了短期交易的核心本质:交易的时效性优先于消息
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安世半导体控制权风波深度解析:供应链冲击下的国内功率半导体替代机遇 一、事件核心脉络:荷兰政府介入引发安世半导体控制权动荡 (一)荷兰政府下达管制令,业务调整全面受限 荷兰经济事务与气候政策部向安世半导体正式下达部长令,核心要求包括:安世半导体及其全球30家下属实体,在未来一年内不得对核心资产、知识产权、主营业务架构及核心人员进行任何形式的调整。该管制令直接冻结了安世半导体的战略决策与业务拓展空间,从顶层设计层面限制了企业的自主运营权,为后续控制权争夺埋下伏笔。 (二)管理层矛盾激化,企业法庭裁
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英伟达Rubin系列产品技术迭代深度解析:M9材料成核心变量,千亿级市场空间与紧缺材料投资机遇 一、英伟达Rubin系列产品技术路线与材料选型战略 英伟达作为全球AI芯片与算力解决方案领军企业,其新一代产品迭代向来是半导体产业链技术升级的风向标。近期确认,将于2026年下半年正式发售的Rubin系列产品,在核心硬件的材料选型上迎来重大突破——全面采用M9级覆铜板(CCL) ,且后续产品的技术路线进一步明确,为产业链上下游带来确定性增长机遇。 (一)Rubin系列分阶段材料应用规划 1. 2026
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2025年10月下旬资本市场核心板块与标的深度解析报告 一、核心板块动态与政策驱动逻辑 (一)深地经济板块:政策锚定标准制高点,产业链标的迎发展机遇 2025年10月15日,自然资源部明确“十五五”期间战略方向,提出加快抢占深海、深地等新兴及未来产业的标准化制高点。这一政策导向不仅为深地经济产业划定了发展框架,更从标准制定层面为产业链企业提供了竞争壁垒构建契机。深地经济涉及深地资源勘探、开发设备制造、能源转化等多个领域,其发展将直接拉动相关装备需求,重点关注具备技术壁垒与项目经验的企业,如国电南
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2025-10-21 05:26:34
中油资本 投资研报
中油资本(000617):锚定稳定币支付革命与核聚变能源变革的双赛道价值标的 在全球金融支付体系革新与未来能源技术突破的双重浪潮下,中油资本(000617)凭借央企背景的资源禀赋与前瞻性布局,同时卡位稳定币跨境支付与可控核聚变两大高增长赛道,形成“金融赋能能源+技术驱动未来”的独特竞争优势。随着美联储支付创新会议的催化、国内监管导向的明确,以及核聚变领域关键技术的密集突破,公司正从传统能源金融平台向“政策红利承接+产业趋势锚定”的复合型标的升级,长期价值重估逻辑逐步清晰。 一、稳定币赛道:美联储
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亚信安全(688225)深度分析:绑定垣信卫星,卡位商业航天安全蓝海赛道 一、行业背景:商业航天IPO热潮叠加低轨卫星组网加速,安全需求成核心刚需 (一)商业航天板块迎来资本化加速期 近期国内商业航天企业密集启动IPO进程,天兵科技、蓝箭航天、屹信航天等头部企业先后进入上市辅导阶段,标志着行业从“技术验证”向“规模化商业化”转型,资本关注度与产业成熟度同步提升。与此同时,上海垣信卫星科技有限公司(下称“垣信卫星”)开启新一轮融资,进一步夯实资本实力,为后续星座组网提供资金支撑,商业航天产业链投资
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2025年10月下旬市场核心事件驱动与标的逻辑全景分析 一、季节性需求驱动板块:冷冬与供热产业链 (一)冷冬预期下的煤炭需求逻辑 当前市场冷冬预期显著增强,核心催化源于两大信号:一是下半年最强冷空气持续发力,北方寒意加深、南方暑热终结,全国大部气温将刷新下半年新低,直接拉动冬季取暖用能需求;二是分析指出今年秋冬或出现双重拉尼娜天气,我国冷冬概率大幅提升,煤炭作为冬季能源保供核心品种,需求释放确定性较强。 对应标的具备清晰的业务关联性: - 大有能源、国新能源、安泰集团:均为煤炭领域核心标的,业务
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德尔未来 投资研报
德尔未来(SZ002631)投资逻辑分析与技术面复盘 一、核心题材与股性特征 德尔未来(SZ002631)的核心题材聚焦于石墨烯与原子级制造(二硫化钼) 两大高景气赛道,均属于国家重点支持的新材料领域,具备较强的产业政策契合度与技术壁垒。从市场股性来看,该股历史上对题材催化反应灵敏,波动弹性适中,在板块行情启动阶段常能快速跟随并形成独立走势,具备良好的交易活性,为短期操作提供了充足的空间。 二、技术走势结构解析 从走势形态来看,该股当前呈现典型的**“N”形突破结构**,整体处于上升趋势中的强势
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京能热力 投资研报
京能热力(002893)深度分析报告:北京寒潮催化供暖提前,国资龙头迎业绩与估值双击 核心投资逻辑 在北京市强降温天气与政策驱动下,“提前供暖”已具备较高确定性,京能热力作为北京市属国有核心供热运营商,凭借20年区域深耕积累的管网壁垒、国资信用背书及成本优势,将直接承接提前供暖带来的收入与利润增量。当前公司PE(TTM)仅12倍,显著低于供热板块18倍的平均估值,市场尚未充分定价“提前供暖+冬季需求旺季”的双重催化,短期业绩弹性与中长期估值修复空间明确,建议重点关注。 一、事件驱动:北京强降温触
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《孙子兵法》核心思想精解:从军事智慧到致胜底层逻辑 《孙子兵法》并非侧重奇谋诡计的“武侠秘籍”,而是一套基于客观规律、强调实事求是的致胜方法论,其核心可概括为:以自身实力为根基,通过科学计算与主动布局,确保“胜券在握”后再行动,本质是认知通透后的理性决策与实力博弈。 一、核心作战原则:拒绝幻想,只打“有把握的仗” 《孙子兵法》彻底摒弃“以小胜大”“以弱胜强”的侥幸思维,所有策略均围绕“高胜率”展开,核心逻辑可拆解为三大要点: 1. 先算后战,胜可知而不可为:开战前需通过“五事七计”(道、天、地、
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海康威视 投资研报
海康威视(SZ002415)深度复盘分析:困境反转预期下的技术面与逻辑拆解 一、核心属性与股性定位:智能物联赛道的高辨识度标的 海康威视作为智能物联(AIoT)领域的绝对龙头,业务覆盖智慧安防、工业物联网、智能家居等核心场景,具备深厚的技术壁垒与广泛的客户基础,在A股市场中属于“赛道清晰+业绩稳健”的高辨识度标的。 从股性来看,其历史走势中兼具“防御性”与“进攻性”:在市场风格偏向价值蓝筹时,依托稳定的营收利润表现,常成为资金避险配置的选择;而当智能物联、AI应用等题材发酵时,又能凭借业务贴合度
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周末A股热股榜解读与市场情绪前瞻:消息面主导热度,大跌后聚焦修复与新主线 一、热股榜核心特征:消息驱动显著,板块效应弱化 本周周末A股热股榜TOP10呈现鲜明的“消息面主导”特征,与前期周末消息面集中爆发、热门股呈现强板块联动的格局形成明显差异。整体来看,热股缺乏清晰的主线逻辑,多由个股独立事件或短期市场变量推动,具体表现如下: 1. 头部热股依赖单一消息刺激:榜单首位的闻泰科技,前期已受消息面影响经历一波调整,周末相关消息再度发酵,成为短期市场关注焦点;第二名华天科技则凭借“半导体+股权收购”
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A50期货异动与A股周度走势推演:基于级别解构与策略应对 A50期货在盘后交易时段的显著上涨(收复周五跌幅的50%),为A股市场注入了明确的短期修复预期,也为下周行情推演提供了关键变量。结合当前A股日线级别C浪调整的技术框架、周线级别高位震荡的大背景,以及“死亡地量”等关键量能信号,可系统拆解市场走势逻辑,并提炼出适配的交易应对策略。 一、短期走势推演:日线级别C浪调整下的“修复-变盘”路径 从日线级别技术结构看,A股当前正处于明确的C浪调整周期,上周五大跌标志着C浪中的A浪调整正式启动,而A5
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三花智控乌龙涨停事件:解构消息驱动下的资金博弈与交易逻辑 在资本市场中,消息面与资金行为的耦合往往是短期行情演绎的核心引擎,三花智控近期因“乌龙利好”引发的股价波动,便是这一逻辑的典型样本。通过复盘其完整炒作路径,不仅能清晰窥见主力资金、量化资金的决策逻辑,更能提炼出消息驱动型行情中极具实战价值的交易框架。 一、消息冲击下的资金“即时响应”机制 当“乌龙利好”消息于周三盘中突发时,市场并未陷入对消息真伪的纠结,而是呈现出资金的“秒级反应”——这恰恰契合了短期交易的核心本质:交易的时效性优先于消息
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安世半导体控制权风波深度解析:供应链冲击下的国内功率半导体替代机遇 一、事件核心脉络:荷兰政府介入引发安世半导体控制权动荡 (一)荷兰政府下达管制令,业务调整全面受限 荷兰经济事务与气候政策部向安世半导体正式下达部长令,核心要求包括:安世半导体及其全球30家下属实体,在未来一年内不得对核心资产、知识产权、主营业务架构及核心人员进行任何形式的调整。该管制令直接冻结了安世半导体的战略决策与业务拓展空间,从顶层设计层面限制了企业的自主运营权,为后续控制权争夺埋下伏笔。 (二)管理层矛盾激化,企业法庭裁
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A股市场策略研判:主力行为与关键节点下的市场解析及应对 一、核心节点与主力行为深度剖析 当前A股市场正处于多重关键时间窗口的共振期,两大核心变量直接主导短期市场走向。其一为大会闭幕节点,根据市场规则,大会结束后(周四)主力限卖约束将正式解除,这意味着此前受限于交易规则的机构持仓将恢复正常交易流动性,潜在的持仓调整需求可能集中释放。其二为股指期权交割日效应,今日作为交割日,市场多空博弈本就处于高频状态,而交割前后的“多空双杀”行情历来是主力资金实现双向获利的重要时段,需高度警惕其通过极端行情完成利
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当前市场博弈格局与应对策略:聚焦关键窗口下的主力动向与量能逻辑 一、市场短期走势复盘:缩量修复的核心驱动与隐忧 近期市场呈现“急跌后缩量修复”的特征,上周五的快速调整后,本周一、周二市场进入修复周期,但量能持续萎缩成为关键矛盾点。这一修复行情的核心驱动并非源于市场自发的买盘扩张,而是短期特殊因素——机构限卖政策的直接影响:卖盘供给因限制而被动减少,而市场基础买盘维持稳定,供需关系的阶段性失衡造就了缩量上涨的表象。 从领涨主线来看,本次修复行情的核心力量集中于机构抱团的科技高标板块,以中际旭创、新
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英伟达Rubin系列产品技术迭代深度解析:M9材料成核心变量,千亿级市场空间与紧缺材料投资机遇 一、英伟达Rubin系列产品技术路线与材料选型战略 英伟达作为全球AI芯片与算力解决方案领军企业,其新一代产品迭代向来是半导体产业链技术升级的风向标。近期确认,将于2026年下半年正式发售的Rubin系列产品,在核心硬件的材料选型上迎来重大突破——全面采用M9级覆铜板(CCL) ,且后续产品的技术路线进一步明确,为产业链上下游带来确定性增长机遇。 (一)Rubin系列分阶段材料应用规划 1. 2026
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2025年10月下旬资本市场核心板块与标的深度解析报告 一、核心板块动态与政策驱动逻辑 (一)深地经济板块:政策锚定标准制高点,产业链标的迎发展机遇 2025年10月15日,自然资源部明确“十五五”期间战略方向,提出加快抢占深海、深地等新兴及未来产业的标准化制高点。这一政策导向不仅为深地经济产业划定了发展框架,更从标准制定层面为产业链企业提供了竞争壁垒构建契机。深地经济涉及深地资源勘探、开发设备制造、能源转化等多个领域,其发展将直接拉动相关装备需求,重点关注具备技术壁垒与项目经验的企业,如国电南
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中油资本 投资研报
中油资本(000617):锚定稳定币支付革命与核聚变能源变革的双赛道价值标的 在全球金融支付体系革新与未来能源技术突破的双重浪潮下,中油资本(000617)凭借央企背景的资源禀赋与前瞻性布局,同时卡位稳定币跨境支付与可控核聚变两大高增长赛道,形成“金融赋能能源+技术驱动未来”的独特竞争优势。随着美联储支付创新会议的催化、国内监管导向的明确,以及核聚变领域关键技术的密集突破,公司正从传统能源金融平台向“政策红利承接+产业趋势锚定”的复合型标的升级,长期价值重估逻辑逐步清晰。 一、稳定币赛道:美联储
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亚信安全(688225)深度分析:绑定垣信卫星,卡位商业航天安全蓝海赛道 一、行业背景:商业航天IPO热潮叠加低轨卫星组网加速,安全需求成核心刚需 (一)商业航天板块迎来资本化加速期 近期国内商业航天企业密集启动IPO进程,天兵科技、蓝箭航天、屹信航天等头部企业先后进入上市辅导阶段,标志着行业从“技术验证”向“规模化商业化”转型,资本关注度与产业成熟度同步提升。与此同时,上海垣信卫星科技有限公司(下称“垣信卫星”)开启新一轮融资,进一步夯实资本实力,为后续星座组网提供资金支撑,商业航天产业链投资
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2025年10月下旬市场核心事件驱动与标的逻辑全景分析 一、季节性需求驱动板块:冷冬与供热产业链 (一)冷冬预期下的煤炭需求逻辑 当前市场冷冬预期显著增强,核心催化源于两大信号:一是下半年最强冷空气持续发力,北方寒意加深、南方暑热终结,全国大部气温将刷新下半年新低,直接拉动冬季取暖用能需求;二是分析指出今年秋冬或出现双重拉尼娜天气,我国冷冬概率大幅提升,煤炭作为冬季能源保供核心品种,需求释放确定性较强。 对应标的具备清晰的业务关联性: - 大有能源、国新能源、安泰集团:均为煤炭领域核心标的,业务
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德尔未来 投资研报
德尔未来(SZ002631)投资逻辑分析与技术面复盘 一、核心题材与股性特征 德尔未来(SZ002631)的核心题材聚焦于石墨烯与原子级制造(二硫化钼) 两大高景气赛道,均属于国家重点支持的新材料领域,具备较强的产业政策契合度与技术壁垒。从市场股性来看,该股历史上对题材催化反应灵敏,波动弹性适中,在板块行情启动阶段常能快速跟随并形成独立走势,具备良好的交易活性,为短期操作提供了充足的空间。 二、技术走势结构解析 从走势形态来看,该股当前呈现典型的**“N”形突破结构**,整体处于上升趋势中的强势
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京能热力 投资研报
京能热力(002893)深度分析报告:北京寒潮催化供暖提前,国资龙头迎业绩与估值双击 核心投资逻辑 在北京市强降温天气与政策驱动下,“提前供暖”已具备较高确定性,京能热力作为北京市属国有核心供热运营商,凭借20年区域深耕积累的管网壁垒、国资信用背书及成本优势,将直接承接提前供暖带来的收入与利润增量。当前公司PE(TTM)仅12倍,显著低于供热板块18倍的平均估值,市场尚未充分定价“提前供暖+冬季需求旺季”的双重催化,短期业绩弹性与中长期估值修复空间明确,建议重点关注。 一、事件驱动:北京强降温触
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《孙子兵法》核心思想精解:从军事智慧到致胜底层逻辑 《孙子兵法》并非侧重奇谋诡计的“武侠秘籍”,而是一套基于客观规律、强调实事求是的致胜方法论,其核心可概括为:以自身实力为根基,通过科学计算与主动布局,确保“胜券在握”后再行动,本质是认知通透后的理性决策与实力博弈。 一、核心作战原则:拒绝幻想,只打“有把握的仗” 《孙子兵法》彻底摒弃“以小胜大”“以弱胜强”的侥幸思维,所有策略均围绕“高胜率”展开,核心逻辑可拆解为三大要点: 1. 先算后战,胜可知而不可为:开战前需通过“五事七计”(道、天、地、
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海康威视 投资研报
海康威视(SZ002415)深度复盘分析:困境反转预期下的技术面与逻辑拆解 一、核心属性与股性定位:智能物联赛道的高辨识度标的 海康威视作为智能物联(AIoT)领域的绝对龙头,业务覆盖智慧安防、工业物联网、智能家居等核心场景,具备深厚的技术壁垒与广泛的客户基础,在A股市场中属于“赛道清晰+业绩稳健”的高辨识度标的。 从股性来看,其历史走势中兼具“防御性”与“进攻性”:在市场风格偏向价值蓝筹时,依托稳定的营收利润表现,常成为资金避险配置的选择;而当智能物联、AI应用等题材发酵时,又能凭借业务贴合度
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周末A股热股榜解读与市场情绪前瞻:消息面主导热度,大跌后聚焦修复与新主线 一、热股榜核心特征:消息驱动显著,板块效应弱化 本周周末A股热股榜TOP10呈现鲜明的“消息面主导”特征,与前期周末消息面集中爆发、热门股呈现强板块联动的格局形成明显差异。整体来看,热股缺乏清晰的主线逻辑,多由个股独立事件或短期市场变量推动,具体表现如下: 1. 头部热股依赖单一消息刺激:榜单首位的闻泰科技,前期已受消息面影响经历一波调整,周末相关消息再度发酵,成为短期市场关注焦点;第二名华天科技则凭借“半导体+股权收购”
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A50期货异动与A股周度走势推演:基于级别解构与策略应对 A50期货在盘后交易时段的显著上涨(收复周五跌幅的50%),为A股市场注入了明确的短期修复预期,也为下周行情推演提供了关键变量。结合当前A股日线级别C浪调整的技术框架、周线级别高位震荡的大背景,以及“死亡地量”等关键量能信号,可系统拆解市场走势逻辑,并提炼出适配的交易应对策略。 一、短期走势推演:日线级别C浪调整下的“修复-变盘”路径 从日线级别技术结构看,A股当前正处于明确的C浪调整周期,上周五大跌标志着C浪中的A浪调整正式启动,而A5
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三花智控乌龙涨停事件:解构消息驱动下的资金博弈与交易逻辑 在资本市场中,消息面与资金行为的耦合往往是短期行情演绎的核心引擎,三花智控近期因“乌龙利好”引发的股价波动,便是这一逻辑的典型样本。通过复盘其完整炒作路径,不仅能清晰窥见主力资金、量化资金的决策逻辑,更能提炼出消息驱动型行情中极具实战价值的交易框架。 一、消息冲击下的资金“即时响应”机制 当“乌龙利好”消息于周三盘中突发时,市场并未陷入对消息真伪的纠结,而是呈现出资金的“秒级反应”——这恰恰契合了短期交易的核心本质:交易的时效性优先于消息
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安世半导体控制权风波深度解析:供应链冲击下的国内功率半导体替代机遇 一、事件核心脉络:荷兰政府介入引发安世半导体控制权动荡 (一)荷兰政府下达管制令,业务调整全面受限 荷兰经济事务与气候政策部向安世半导体正式下达部长令,核心要求包括:安世半导体及其全球30家下属实体,在未来一年内不得对核心资产、知识产权、主营业务架构及核心人员进行任何形式的调整。该管制令直接冻结了安世半导体的战略决策与业务拓展空间,从顶层设计层面限制了企业的自主运营权,为后续控制权争夺埋下伏笔。 (二)管理层矛盾激化,企业法庭裁
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当前市场博弈格局与应对策略:聚焦关键窗口下的主力动向与量能逻辑 一、市场短期走势复盘:缩量修复的核心驱动与隐忧 近期市场呈现“急跌后缩量修复”的特征,上周五的快速调整后,本周一、周二市场进入修复周期,但量能持续萎缩成为关键矛盾点。这一修复行情的核心驱动并非源于市场自发的买盘扩张,而是短期特殊因素——机构限卖政策的直接影响:卖盘供给因限制而被动减少,而市场基础买盘维持稳定,供需关系的阶段性失衡造就了缩量上涨的表象。 从领涨主线来看,本次修复行情的核心力量集中于机构抱团的科技高标板块,以中际旭创、新
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英伟达Rubin系列产品技术迭代深度解析:M9材料成核心变量,千亿级市场空间与紧缺材料投资机遇 一、英伟达Rubin系列产品技术路线与材料选型战略 英伟达作为全球AI芯片与算力解决方案领军企业,其新一代产品迭代向来是半导体产业链技术升级的风向标。近期确认,将于2026年下半年正式发售的Rubin系列产品,在核心硬件的材料选型上迎来重大突破——全面采用M9级覆铜板(CCL) ,且后续产品的技术路线进一步明确,为产业链上下游带来确定性增长机遇。 (一)Rubin系列分阶段材料应用规划 1. 2026
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中油资本(000617):锚定稳定币支付革命与核聚变能源变革的双赛道价值标的 在全球金融支付体系革新与未来能源技术突破的双重浪潮下,中油资本(000617)凭借央企背景的资源禀赋与前瞻性布局,同时卡位稳定币跨境支付与可控核聚变两大高增长赛道,形成“金融赋能能源+技术驱动未来”的独特竞争优势。随着美联储支付创新会议的催化、国内监管导向的明确,以及核聚变领域关键技术的密集突破,公司正从传统能源金融平台向“政策红利承接+产业趋势锚定”的复合型标的升级,长期价值重估逻辑逐步清晰。 一、稳定币赛道:美联储
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亚信安全(688225)深度分析:绑定垣信卫星,卡位商业航天安全蓝海赛道 一、行业背景:商业航天IPO热潮叠加低轨卫星组网加速,安全需求成核心刚需 (一)商业航天板块迎来资本化加速期 近期国内商业航天企业密集启动IPO进程,天兵科技、蓝箭航天、屹信航天等头部企业先后进入上市辅导阶段,标志着行业从“技术验证”向“规模化商业化”转型,资本关注度与产业成熟度同步提升。与此同时,上海垣信卫星科技有限公司(下称“垣信卫星”)开启新一轮融资,进一步夯实资本实力,为后续星座组网提供资金支撑,商业航天产业链投资
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2025年10月下旬市场核心事件驱动与标的逻辑全景分析 一、季节性需求驱动板块:冷冬与供热产业链 (一)冷冬预期下的煤炭需求逻辑 当前市场冷冬预期显著增强,核心催化源于两大信号:一是下半年最强冷空气持续发力,北方寒意加深、南方暑热终结,全国大部气温将刷新下半年新低,直接拉动冬季取暖用能需求;二是分析指出今年秋冬或出现双重拉尼娜天气,我国冷冬概率大幅提升,煤炭作为冬季能源保供核心品种,需求释放确定性较强。 对应标的具备清晰的业务关联性: - 大有能源、国新能源、安泰集团:均为煤炭领域核心标的,业务
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2025-10-20 23:48:36
德尔未来 投资研报
德尔未来(SZ002631)投资逻辑分析与技术面复盘 一、核心题材与股性特征 德尔未来(SZ002631)的核心题材聚焦于石墨烯与原子级制造(二硫化钼) 两大高景气赛道,均属于国家重点支持的新材料领域,具备较强的产业政策契合度与技术壁垒。从市场股性来看,该股历史上对题材催化反应灵敏,波动弹性适中,在板块行情启动阶段常能快速跟随并形成独立走势,具备良好的交易活性,为短期操作提供了充足的空间。 二、技术走势结构解析 从走势形态来看,该股当前呈现典型的**“N”形突破结构**,整体处于上升趋势中的强势
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2025-10-20 07:47:02
京能热力 投资研报
京能热力(002893)深度分析报告:北京寒潮催化供暖提前,国资龙头迎业绩与估值双击 核心投资逻辑 在北京市强降温天气与政策驱动下,“提前供暖”已具备较高确定性,京能热力作为北京市属国有核心供热运营商,凭借20年区域深耕积累的管网壁垒、国资信用背书及成本优势,将直接承接提前供暖带来的收入与利润增量。当前公司PE(TTM)仅12倍,显著低于供热板块18倍的平均估值,市场尚未充分定价“提前供暖+冬季需求旺季”的双重催化,短期业绩弹性与中长期估值修复空间明确,建议重点关注。 一、事件驱动:北京强降温触
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《孙子兵法》核心思想精解:从军事智慧到致胜底层逻辑 《孙子兵法》并非侧重奇谋诡计的“武侠秘籍”,而是一套基于客观规律、强调实事求是的致胜方法论,其核心可概括为:以自身实力为根基,通过科学计算与主动布局,确保“胜券在握”后再行动,本质是认知通透后的理性决策与实力博弈。 一、核心作战原则:拒绝幻想,只打“有把握的仗” 《孙子兵法》彻底摒弃“以小胜大”“以弱胜强”的侥幸思维,所有策略均围绕“高胜率”展开,核心逻辑可拆解为三大要点: 1. 先算后战,胜可知而不可为:开战前需通过“五事七计”(道、天、地、
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2025-10-19 15:14:45
海康威视 投资研报
海康威视(SZ002415)深度复盘分析:困境反转预期下的技术面与逻辑拆解 一、核心属性与股性定位:智能物联赛道的高辨识度标的 海康威视作为智能物联(AIoT)领域的绝对龙头,业务覆盖智慧安防、工业物联网、智能家居等核心场景,具备深厚的技术壁垒与广泛的客户基础,在A股市场中属于“赛道清晰+业绩稳健”的高辨识度标的。 从股性来看,其历史走势中兼具“防御性”与“进攻性”:在市场风格偏向价值蓝筹时,依托稳定的营收利润表现,常成为资金避险配置的选择;而当智能物联、AI应用等题材发酵时,又能凭借业务贴合度
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周末A股热股榜解读与市场情绪前瞻:消息面主导热度,大跌后聚焦修复与新主线 一、热股榜核心特征:消息驱动显著,板块效应弱化 本周周末A股热股榜TOP10呈现鲜明的“消息面主导”特征,与前期周末消息面集中爆发、热门股呈现强板块联动的格局形成明显差异。整体来看,热股缺乏清晰的主线逻辑,多由个股独立事件或短期市场变量推动,具体表现如下: 1. 头部热股依赖单一消息刺激:榜单首位的闻泰科技,前期已受消息面影响经历一波调整,周末相关消息再度发酵,成为短期市场关注焦点;第二名华天科技则凭借“半导体+股权收购”
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A50期货异动与A股周度走势推演:基于级别解构与策略应对 A50期货在盘后交易时段的显著上涨(收复周五跌幅的50%),为A股市场注入了明确的短期修复预期,也为下周行情推演提供了关键变量。结合当前A股日线级别C浪调整的技术框架、周线级别高位震荡的大背景,以及“死亡地量”等关键量能信号,可系统拆解市场走势逻辑,并提炼出适配的交易应对策略。 一、短期走势推演:日线级别C浪调整下的“修复-变盘”路径 从日线级别技术结构看,A股当前正处于明确的C浪调整周期,上周五大跌标志着C浪中的A浪调整正式启动,而A5
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三花智控乌龙涨停事件:解构消息驱动下的资金博弈与交易逻辑 在资本市场中,消息面与资金行为的耦合往往是短期行情演绎的核心引擎,三花智控近期因“乌龙利好”引发的股价波动,便是这一逻辑的典型样本。通过复盘其完整炒作路径,不仅能清晰窥见主力资金、量化资金的决策逻辑,更能提炼出消息驱动型行情中极具实战价值的交易框架。 一、消息冲击下的资金“即时响应”机制 当“乌龙利好”消息于周三盘中突发时,市场并未陷入对消息真伪的纠结,而是呈现出资金的“秒级反应”——这恰恰契合了短期交易的核心本质:交易的时效性优先于消息
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安世半导体控制权风波深度解析:供应链冲击下的国内功率半导体替代机遇 一、事件核心脉络:荷兰政府介入引发安世半导体控制权动荡 (一)荷兰政府下达管制令,业务调整全面受限 荷兰经济事务与气候政策部向安世半导体正式下达部长令,核心要求包括:安世半导体及其全球30家下属实体,在未来一年内不得对核心资产、知识产权、主营业务架构及核心人员进行任何形式的调整。该管制令直接冻结了安世半导体的战略决策与业务拓展空间,从顶层设计层面限制了企业的自主运营权,为后续控制权争夺埋下伏笔。 (二)管理层矛盾激化,企业法庭裁
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2025-10-22 12:22:11
A股市场策略研判:主力行为与关键节点下的市场解析及应对 一、核心节点与主力行为深度剖析 当前A股市场正处于多重关键时间窗口的共振期,两大核心变量直接主导短期市场走向。其一为大会闭幕节点,根据市场规则,大会结束后(周四)主力限卖约束将正式解除,这意味着此前受限于交易规则的机构持仓将恢复正常交易流动性,潜在的持仓调整需求可能集中释放。其二为股指期权交割日效应,今日作为交割日,市场多空博弈本就处于高频状态,而交割前后的“多空双杀”行情历来是主力资金实现双向获利的重要时段,需高度警惕其通过极端行情完成利
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当前市场博弈格局与应对策略:聚焦关键窗口下的主力动向与量能逻辑 一、市场短期走势复盘:缩量修复的核心驱动与隐忧 近期市场呈现“急跌后缩量修复”的特征,上周五的快速调整后,本周一、周二市场进入修复周期,但量能持续萎缩成为关键矛盾点。这一修复行情的核心驱动并非源于市场自发的买盘扩张,而是短期特殊因素——机构限卖政策的直接影响:卖盘供给因限制而被动减少,而市场基础买盘维持稳定,供需关系的阶段性失衡造就了缩量上涨的表象。 从领涨主线来看,本次修复行情的核心力量集中于机构抱团的科技高标板块,以中际旭创、新
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英伟达Rubin系列产品技术迭代深度解析:M9材料成核心变量,千亿级市场空间与紧缺材料投资机遇 一、英伟达Rubin系列产品技术路线与材料选型战略 英伟达作为全球AI芯片与算力解决方案领军企业,其新一代产品迭代向来是半导体产业链技术升级的风向标。近期确认,将于2026年下半年正式发售的Rubin系列产品,在核心硬件的材料选型上迎来重大突破——全面采用M9级覆铜板(CCL) ,且后续产品的技术路线进一步明确,为产业链上下游带来确定性增长机遇。 (一)Rubin系列分阶段材料应用规划 1. 2026
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2025年10月下旬资本市场核心板块与标的深度解析报告 一、核心板块动态与政策驱动逻辑 (一)深地经济板块:政策锚定标准制高点,产业链标的迎发展机遇 2025年10月15日,自然资源部明确“十五五”期间战略方向,提出加快抢占深海、深地等新兴及未来产业的标准化制高点。这一政策导向不仅为深地经济产业划定了发展框架,更从标准制定层面为产业链企业提供了竞争壁垒构建契机。深地经济涉及深地资源勘探、开发设备制造、能源转化等多个领域,其发展将直接拉动相关装备需求,重点关注具备技术壁垒与项目经验的企业,如国电南
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中油资本 投资研报
中油资本(000617):锚定稳定币支付革命与核聚变能源变革的双赛道价值标的 在全球金融支付体系革新与未来能源技术突破的双重浪潮下,中油资本(000617)凭借央企背景的资源禀赋与前瞻性布局,同时卡位稳定币跨境支付与可控核聚变两大高增长赛道,形成“金融赋能能源+技术驱动未来”的独特竞争优势。随着美联储支付创新会议的催化、国内监管导向的明确,以及核聚变领域关键技术的密集突破,公司正从传统能源金融平台向“政策红利承接+产业趋势锚定”的复合型标的升级,长期价值重估逻辑逐步清晰。 一、稳定币赛道:美联储
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亚信安全(688225)深度分析:绑定垣信卫星,卡位商业航天安全蓝海赛道 一、行业背景:商业航天IPO热潮叠加低轨卫星组网加速,安全需求成核心刚需 (一)商业航天板块迎来资本化加速期 近期国内商业航天企业密集启动IPO进程,天兵科技、蓝箭航天、屹信航天等头部企业先后进入上市辅导阶段,标志着行业从“技术验证”向“规模化商业化”转型,资本关注度与产业成熟度同步提升。与此同时,上海垣信卫星科技有限公司(下称“垣信卫星”)开启新一轮融资,进一步夯实资本实力,为后续星座组网提供资金支撑,商业航天产业链投资
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2025年10月下旬市场核心事件驱动与标的逻辑全景分析 一、季节性需求驱动板块:冷冬与供热产业链 (一)冷冬预期下的煤炭需求逻辑 当前市场冷冬预期显著增强,核心催化源于两大信号:一是下半年最强冷空气持续发力,北方寒意加深、南方暑热终结,全国大部气温将刷新下半年新低,直接拉动冬季取暖用能需求;二是分析指出今年秋冬或出现双重拉尼娜天气,我国冷冬概率大幅提升,煤炭作为冬季能源保供核心品种,需求释放确定性较强。 对应标的具备清晰的业务关联性: - 大有能源、国新能源、安泰集团:均为煤炭领域核心标的,业务
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德尔未来 投资研报
德尔未来(SZ002631)投资逻辑分析与技术面复盘 一、核心题材与股性特征 德尔未来(SZ002631)的核心题材聚焦于石墨烯与原子级制造(二硫化钼) 两大高景气赛道,均属于国家重点支持的新材料领域,具备较强的产业政策契合度与技术壁垒。从市场股性来看,该股历史上对题材催化反应灵敏,波动弹性适中,在板块行情启动阶段常能快速跟随并形成独立走势,具备良好的交易活性,为短期操作提供了充足的空间。 二、技术走势结构解析 从走势形态来看,该股当前呈现典型的**“N”形突破结构**,整体处于上升趋势中的强势
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京能热力 投资研报
京能热力(002893)深度分析报告:北京寒潮催化供暖提前,国资龙头迎业绩与估值双击 核心投资逻辑 在北京市强降温天气与政策驱动下,“提前供暖”已具备较高确定性,京能热力作为北京市属国有核心供热运营商,凭借20年区域深耕积累的管网壁垒、国资信用背书及成本优势,将直接承接提前供暖带来的收入与利润增量。当前公司PE(TTM)仅12倍,显著低于供热板块18倍的平均估值,市场尚未充分定价“提前供暖+冬季需求旺季”的双重催化,短期业绩弹性与中长期估值修复空间明确,建议重点关注。 一、事件驱动:北京强降温触
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《孙子兵法》核心思想精解:从军事智慧到致胜底层逻辑 《孙子兵法》并非侧重奇谋诡计的“武侠秘籍”,而是一套基于客观规律、强调实事求是的致胜方法论,其核心可概括为:以自身实力为根基,通过科学计算与主动布局,确保“胜券在握”后再行动,本质是认知通透后的理性决策与实力博弈。 一、核心作战原则:拒绝幻想,只打“有把握的仗” 《孙子兵法》彻底摒弃“以小胜大”“以弱胜强”的侥幸思维,所有策略均围绕“高胜率”展开,核心逻辑可拆解为三大要点: 1. 先算后战,胜可知而不可为:开战前需通过“五事七计”(道、天、地、
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海康威视 投资研报
海康威视(SZ002415)深度复盘分析:困境反转预期下的技术面与逻辑拆解 一、核心属性与股性定位:智能物联赛道的高辨识度标的 海康威视作为智能物联(AIoT)领域的绝对龙头,业务覆盖智慧安防、工业物联网、智能家居等核心场景,具备深厚的技术壁垒与广泛的客户基础,在A股市场中属于“赛道清晰+业绩稳健”的高辨识度标的。 从股性来看,其历史走势中兼具“防御性”与“进攻性”:在市场风格偏向价值蓝筹时,依托稳定的营收利润表现,常成为资金避险配置的选择;而当智能物联、AI应用等题材发酵时,又能凭借业务贴合度
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周末A股热股榜解读与市场情绪前瞻:消息面主导热度,大跌后聚焦修复与新主线 一、热股榜核心特征:消息驱动显著,板块效应弱化 本周周末A股热股榜TOP10呈现鲜明的“消息面主导”特征,与前期周末消息面集中爆发、热门股呈现强板块联动的格局形成明显差异。整体来看,热股缺乏清晰的主线逻辑,多由个股独立事件或短期市场变量推动,具体表现如下: 1. 头部热股依赖单一消息刺激:榜单首位的闻泰科技,前期已受消息面影响经历一波调整,周末相关消息再度发酵,成为短期市场关注焦点;第二名华天科技则凭借“半导体+股权收购”
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A50期货异动与A股周度走势推演:基于级别解构与策略应对 A50期货在盘后交易时段的显著上涨(收复周五跌幅的50%),为A股市场注入了明确的短期修复预期,也为下周行情推演提供了关键变量。结合当前A股日线级别C浪调整的技术框架、周线级别高位震荡的大背景,以及“死亡地量”等关键量能信号,可系统拆解市场走势逻辑,并提炼出适配的交易应对策略。 一、短期走势推演:日线级别C浪调整下的“修复-变盘”路径 从日线级别技术结构看,A股当前正处于明确的C浪调整周期,上周五大跌标志着C浪中的A浪调整正式启动,而A5
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三花智控乌龙涨停事件:解构消息驱动下的资金博弈与交易逻辑 在资本市场中,消息面与资金行为的耦合往往是短期行情演绎的核心引擎,三花智控近期因“乌龙利好”引发的股价波动,便是这一逻辑的典型样本。通过复盘其完整炒作路径,不仅能清晰窥见主力资金、量化资金的决策逻辑,更能提炼出消息驱动型行情中极具实战价值的交易框架。 一、消息冲击下的资金“即时响应”机制 当“乌龙利好”消息于周三盘中突发时,市场并未陷入对消息真伪的纠结,而是呈现出资金的“秒级反应”——这恰恰契合了短期交易的核心本质:交易的时效性优先于消息
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安世半导体控制权风波深度解析:供应链冲击下的国内功率半导体替代机遇 一、事件核心脉络:荷兰政府介入引发安世半导体控制权动荡 (一)荷兰政府下达管制令,业务调整全面受限 荷兰经济事务与气候政策部向安世半导体正式下达部长令,核心要求包括:安世半导体及其全球30家下属实体,在未来一年内不得对核心资产、知识产权、主营业务架构及核心人员进行任何形式的调整。该管制令直接冻结了安世半导体的战略决策与业务拓展空间,从顶层设计层面限制了企业的自主运营权,为后续控制权争夺埋下伏笔。 (二)管理层矛盾激化,企业法庭裁
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