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无师自通
2026-09-01 18:53:20
【分化加剧、主线清晰】:2026年A股科技公司机会复盘与后市展望
2026年以来,A股市场走出极致分化行情,科技板块成为全场核心主线,上演了“权重领涨、细分爆发”的结构性行情。不少投资者困惑:前期半导体、AI、算力等科技赛道大幅上涨,热门个股估值持续走高,科技板块是否已经透支行情、后续还有布局机会?答案十分明确:A股科技公司整体行情远未结束,短期波动不改中长期向上趋势,但普涨时代终结,精准择赛道、精选个股成为获利核心。本轮科技行情由产业迭代、政策赋能、国产替代三重逻辑支撑,后续机会将集中在高景气细分赛道的优质标的,而非全面普涨。 一、行情复盘:2026年科技股
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新易盛
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澜起科技
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国瓷材料
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昊华科技
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中际旭创
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2026-08-31 17:20:06
【雅克科技】---双轮驱动高成长,半导体材料国产替代核心标的价值凸显
在国内半导体产业加速国产化、高端制造产业链持续升级的时代红利下,兼具半导体核心材料+LNG高端配套双优质赛道的雅克科技,凭借扎实的经营基本面、持续落地的产能规划、稳步扩容的市场份额,成为A股稀缺的高确定性成长标的。依托真实财报数据、清晰的业务布局和可落地的未来增长蓝图,公司长期投资价值持续凸显,获得多家主流券商机构看好并维持买入评级。 一、基本面稳健向好,业绩韧性持续凸显 扎实的业绩是企业投资价值的核心基石,雅克科技近年营收、净利润持续稳健增长,盈利质量稳步提升,展现出极强的经营韧性。根据公司官
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雅克科技
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2026-07-27 17:41:41
【紫光股份】---国产算力的星辰大海,就差一台新华三的超节点
一、先说说今天最炸的事 Kimi K3开放权重了。 就是7月27日,就是今天。 还记得7月19号Kimi干了什么吗?暂停C端新用户订阅——因为K3发布后48小时,用户请求量直接冲爆了算力极限,公司不得不紧急熔断。高盛前脚刚警告"算力扩张时代走到尽头",Kimi后脚就用实际行动打脸:模型效率提升不消灭算力需求,反而引爆了更大的算力缺口。 2.8万亿参数,896个专家MoE架构,Arena登顶第一,成本比美国顶级模型低40%——这样的模型要跑,得吃多少算力?而K3的爆火只是冰山一角,阿里Qwen3.
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紫光股份
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2026-07-09 17:54:20
【睿创微纳】---全球红外芯片冠军的进阶之路
一、全球第一,不只是口号 根据国际权威研究机构Yole Group报告,睿创微纳在2024年已成为全球热成像微测辐射热计市场的出货量与收入双料冠军: 全球出货量份额:33% , 全球第一 全球收入份额 :26%,全球第一 年供货量:105万颗,全球唯一破百万级 2022到2024增速: +122% |,CAGR ~50% 对比之下,传统霸主Teledyne FLIR出货量从72万颗降至61万颗,法国Lynred、美国Seek Thermal份额持续下滑。中国厂商正在改写全球红外芯片的竞争格局。
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睿创微纳
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高德红外
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2026-06-20 23:04:38
【睿创微纳】---多维感知物理ai
一、市场占有率:全球非制冷红外双料冠军,细分领域国内绝对龙头 根据 Yole Group《2025 年红外热成像与传感技术市场报告》及国内行业统计数据,睿创微纳在全球及国内红外市场的行业地位如下: 全球市场:2024 年公司非制冷红外探测器出货量市占率 33%、营收市占率 26%,双双登顶全球第一,超越 Teledyne FLIR、Lynred 等传统国际巨头,是中国芯片企业少有的全球细分赛道 “双料冠军”。以睿创微纳为首的中国厂商合计已占据全球过半收入份额,产业东移趋势明确。 国内市场: 民用
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睿创微纳
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高德红外
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波长光电
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2026-05-25 17:54:14
【华为韬 (τ) 定律核心受益股票全梳理】---2026-05-25
为于今日 (2026 年 5 月 25 日) 上午在 IEEE 国际电路与系统研讨会上正式发表 "韬 (τ) 定律",这是中国首次在全球半导体领域提出指导产业发展的新原则。该定律提出以 "时间缩微"替代传统的" 几何缩微 ",通过逻辑折叠等创新技术,在不需要极致线宽的情况下持续提升芯片性能,预计到 2031 年高端芯片晶体管密度可达到 1.4 纳米制程的同等水平。 一、最直接受益环节:先进封装 / Chiplet(逻辑折叠核心载体) 逻辑折叠技术本质上是将芯片从 "单层平面图" 扩展到 "多层立
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中芯国际
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安集科技
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盛合晶微
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中微公司
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澜起科技
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2026-05-19 19:20:09
【光迅科技】---6.4T 硅光 NPO 产品上游材料与供应商全梳理
核心结论:光迅科技 6.4T NPO 采用32×200G 硅光单模架构,具备 "自研硅光芯片 + 外购高端电芯片 + 第三方精密光学组件" 的混合供应链特征。天孚通信、中芯国际、云南锗业是最核心的三大上游供应商,而DSP 芯片、磷化铟衬底仍是当前最大的供应链瓶颈。 一、6.4T NPO 核心组件与上游供应链全景 光迅科技 6.4T NPO 模块的成本结构中:硅光芯片占 35%、高速电芯片占 25%、精密光学组件占 20%、封装材料占 15%、其他占 5%。以下按价值量从高到低排序: 1. 硅光芯
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光迅科技
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天孚通信
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东田微
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2026-04-28 17:07:22
【深信服】---低位挖掘
一、核心业绩总览:营收高增超预期,亏损大幅收窄,经营拐点全面确立 (一)核心财务数据同比 / 环比全景对比 (二)业绩核心结论 营收端创单季度历史同期新高,增长动能全面修复:2025 年公司营收增速仅 6.96%,Q4 单季营收同比仅微增 1.09%,增长动能持续疲软;2026Q1 营收同比大增 28.91%,远超市场一致预期(15%-20%),彻底扭转 2025 年的增长颓势,是本次财报最大的超预期亮点。 利润端亏损大幅收窄,主业盈利能力显著改善:尽管一季度为网安 / 云计算行业传统淡季(收入
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中科曙光
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2026-04-26 22:55:43
【中兴通讯】---战略转型元年
一、核心财务数据总览:营收稳增,利润同比承压、环比大幅修复; 核心业绩结论 1、营收端韧性极强:在国内运营商资本开支下滑、全球消费电子需求疲软的背景下,营收实现 6%+ 同比增长、13%+ 环比增长,核心靠算力产品、家庭及个人终端、国际市场三大引擎双位数增长,彻底对冲了国内传统网络业务的下滑压力。 2、利润端同比承压、环比反转:同比下滑主因一次性汇兑损益、政府补助减少、高毛利业务结构收缩三大因素,并非核心主业盈利能力恶化;环比 2025 年 Q4 净利润、扣非净利润、毛利率均实现翻倍式增长,盈利
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紫光股份
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2026-04-18 18:07:12
【北方华创】---短期利空,长期利好~
一、北方华创 2026 年一季报深度分析(核心数据 + 业务拆解 + 财务质量) 1. 核心业绩(机构一致预期 / 快报口径,2026Q1) 营收:107 亿元,同比 + 31%;环比 + 8%(2025Q4 约 99 亿) 归母净利润:21.3 亿元,同比 + 34.8%;净利率 19.9%,同比 + 0.6pct 毛利率:44.2%,同比 + 2.2pct,环比 + 0.8pct;高端设备占比提升、产品结构优化驱动毛利率上行 研发费用:14.2 亿元,同比 + 42%;研发费用率 13.3%
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北方华创
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华海清科
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2026-04-18 17:26:40
【仕佳光子】---你相信光么
全球首座工业级 6 英寸磷化铟(InP)光子芯片晶圆厂,于 2026 年 3 月 9 日在荷兰埃因霍温高科技园区正式动工,定位为开放中试线 + 量产验证平台,是欧盟《芯片法案》与 PixEurope 计划的关键项目。 1. 基本参数 动工时间:2026-03-09(荷兰当地) 地点:荷兰埃因霍温高科技园区 总投资:1.53 亿欧元(≈11.93 亿元人民币) 资金来源:荷兰经济部(8600 万欧)、欧盟 Chips Joint Undertaking(6600 万欧)、荷兰国防部(2000 万欧
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仕佳光子
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源杰科技
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长光华芯
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新易盛
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2026-04-15 18:20:57
【鼎通科技】---一季报业绩超预期,高速 + 液冷双轮驱动,龙头优势稳固
鼎通科技2026 年一季报核心亮点为营收、净利双高增,盈利质量与现金流显著改善,完全契合 AI 服务器高速互联与液冷渗透的行业景气度,显著超市场一致预期;与可比公司对比,其高增速、高弹性、强盈利特征突出,龙头地位进一步巩固。 一、2026 一季报核心业绩(与市场预期对比) 1. 核心数据(单位:万元) 2. 预期差拆解 增速超预期:净利同比 + 51.86%,显著高于营收增速,核心源于112G/224G 高速连接器量价齐升 + 液冷产品批量交付带来的毛利率提升。 现金流爆发:经营现金流净额同比
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2026-04-14 12:54:31
【达梦数据】---国产数据库龙头,AI时代的数据基石
在数字经济浪潮席卷全球的今天,数据已成为新时代的"石油",而数据库则是存储、管理和挖掘这一宝贵资源的"炼油厂"。作为中国数据库领域的领军企业,达梦数据 正站在国产替代与AI融合的双重风口上,其投资价值亟待市场重新认识。 一、业绩高增长,盈利能力傲视同行 2025年,达梦数据交出了一份令人惊艳的成绩单:营业收入13.06亿元,同比增长25.03%;归母净利润5.17亿元,同比大幅增长42.76%!这一增速不仅远超软件行业平均水平,更将许多知名科技公司甩在身后。 更令人瞩目的是其惊人的盈利能力——销
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达梦数据
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2026-04-09 12:28:03
【绿的谐波】---人形机器人核心部件龙头
近期A股市场震荡调整的背景下,机器人板块却持续获得资金青睐。作为国内谐波减速器领域的绝对龙头,绿的谐波凭借其在人形机器人产业链中的关键卡位和亮眼的业绩预告,成为市场关注的焦点。 绿的谐波:业绩进入高速增长通道,确定性较强 绿的谐波近期发布的2025年业绩预告显示,公司预计实现归母净利润1.15-1.30亿元,同比增长104.74%-131.45%。这一翻倍式增长标志着公司已走出前期调整期,进入明确的业绩上升通道。根据公司2025年业绩快报,实际实现归属净利润1.249亿元,基本每股收益0.695
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绿的谐波
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三花智控
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2026-03-25 14:16:32
【视涯科技】
投资视涯科技(688781)的核心理由在于其作为全球硅基OLED(Micro OLED)微显示龙头的稀缺性,以及其卡位XR(AR/VR)与AI眼镜这一高速成长赛道的先发优势。公司于2026年3月25日登陆科创板,开盘大涨120.46%,市值达500亿元,市场关注度极高。 核心投资亮点 技术壁垒与全产业链能力全球领先 公司是全球首家基于12英寸晶圆背板实现硅基OLED微显示屏规模量产的企业,相较于行业主流的8英寸工艺,具备成本更低、生产效率更高的显著优势。 拥有“显示芯片+微显示屏+光学系统”全栈
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视涯科技
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