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无名小韭001
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无名小韭001
2026-06-17 12:18:43
合锻智能 重大更新:
我们最新了解到高温压机进入极其紧缺的状态,北川交货周期提升到2年以上,德国博可交货周期1.5年,紧缺度超过织布机,目前尚有扩产空间的为合锻子公司德国拉法,满产可以到800台/年,对应40亿收入,10亿利润。 具体涨价情况: 1、普通真空层压机单价从2025年的500-650万元/台,2026年已上涨10%-20%。 2、伺服精密真空层压机单价从800-1500万元/台,部分高端型号涨幅达15%-25%。 3、超高精度真空层压机(用于IC载板等)单价从2000-3500万元/台,部分定制化设备涨幅
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合锻智能
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无名小韭001
2026-06-17 09:00:06
2026年磷化铟晶圆需求达260万至300万片,有效产能仅75万片,缺口超70%
CPO/NPO架构量产节点大幅提前带动MPO及保偏光纤等无源器件迎来价值通胀,烽火通信等具备产能壁垒的龙头受市场关注。当前技术路径转向“通道数倍增”,价值分配重心正由有源器件向无源环节转移。NVL576架构下GPU与OE(光引擎)比例已飙升至1:6,预计2028年OE需求超6000万颗。上游材料供给刚性凸显,2026年磷化铟晶圆需求达260万-300万片,有效产能仅75万片,缺口超70%。国内头部厂商已开启实质性扩产,烽火通信年底光棒产能将达2800吨。通道数倍增直接拉升无源器件价值量,头部无源
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烽火通信
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亨通光电
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太辰光
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唯科科技
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罗博特科
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无名小韭001
2026-06-16 08:51:02
海川智能更新:打造全球头部磷化铟衬底平台,垂直一体化布局切入光芯片
InP业务:联手AAOI(应用广电)打造全球头部平台。目前公司自身300台炉子预计在8月开启投产,同时公司目前与AAOI沟通合资建厂投资,整体规划磷化铟衬底产能97万片/年(换算4英寸54.6万片)。 光芯片:设备已定。公司使用MBE长晶的100mW与大功率300mW送样验证中(均为头部客户),MOCVD与EBL设备预计2027年到位。 估值怎么给:短期先看370亿 ①衬底业务:云南锗业当前4英寸产能规划45万片/年,公司产量与云南锗业对标,考虑云南锗业有龙头溢价,给予60%折价,300亿市值。
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海川智能
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无名小韭001
2026-06-16 08:16:40
【天风电子】长江存储上修今年采购至7万片!!!
持续看好这一轮全球共振的半导体扩产大周期 长江存储近期将全年的采购预期提升至7万片(此前预期5万片左右),两存今年的整体采购提升至约15万片(此前预期13万片左右) 长江存储上修采购规模,存储大周期里,谁先扩产能谁先赚取利润,今年上修至7万片扩产,明年更有望fab3、4、5三个厂同时采购,有望超10万片采购!同时长鑫后续扩产也有望持续上修! 全球扩产大周期共振:台积电在今年560亿美金资本开支基础上,明年有望大幅上修,同时三星、美光、海力士、intel等都将持续上修资本开支,我们预期全球设备采购
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中科飞测
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江丰电子
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新莱应材
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珂玛科技
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无名小韭001
2026-06-15 12:34:47
唯科科技更新&持续推荐:MT插芯弹性极大,20亿年产值即将落地20260615
上周五我们去厦门调研公司总部,变化如下: 本月底插芯扩产落地+客户审厂。规划的600万颗/月的16芯插芯(30元/颗)产能本月底达产,布线厂客户L需求急迫,达产立即审厂,该客户和光模块A客户有望见到批量订单落地。 16芯到24芯价值量直接翻倍、公司24芯预计Q3落地。当前具备16芯插芯量产能力的企业已高度稀缺,24芯量产目前国内东莞凯航具备,难度较16芯大幅跃升,随着光模块传输速率提升,芯数的增加是产业趋势。 产业需求迫切、公司仍在规划下一步产能。若按照27年光模块需求2.2亿只,预计插芯需要近
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唯科科技
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无名小韭001
2026-06-15 10:58:21
平治信息交流更新:B300拿货渠道通畅+最优租赁条件,Token工厂打开利润空间
公司已经具备稳定拿B300的能力。公司未来全力锚定B300拿卡,当前已经找到可靠稳定渠道,拿货渠道价格550-560万/台(3T内存),目前公司已经有90台B300交付计费,到年底预计上架800台B300。2027年整体预计新增2000台,整体在租预计达到2800台; #目前租赁订单条件为市场最优。平治通过深度绑定客户,拿到了最优的租赁条件,无需承担IDC机柜费用与电费,与其他租赁公司形成较鲜明对比,公司只需将设备组网放入机房,组网到位即可,我们测算下来,按1024台(8096卡)集群计算,ID
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平治信息
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无名小韭001
2026-06-14 21:46:45
“两存”上市加速,继续看好洁净室板块性机会——洁净室观点更新0614
国产存储“双龙头”资本化进程同步提速,洁净室及厂务工程需求有望持续释放#6月12日证监会发文同意长鑫科技IPO注册申请,上市进程进一步推进长鑫科技本次募资拟投向存储器晶圆制造量产线技术升级改造、DRAM存储器技术升级及前瞻技术研发等项目#长江存储控股亦于今年5月启动A股IPO辅导,有望强化市场对国产NAND研发投入和高端产品制造能力提升的预期洁净室及其他厂务工程作为晶圆产线建设和技改扩产的前置环节,将受益于存储龙头资本化后续带来的产能建设和配套投资需求 较多洁净室公司参与“两存”洁净室相关项目建
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柏诚股份
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圣晖集成
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亚翔集成
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华康洁净
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太极实业
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无名小韭001
2026-06-14 21:43:20
PCB设备预期差之【劲拓股份】,NV进展超预期【东北计算机】0614,周更新part3
1️⃣Rubin放量在即,产能成最大瓶颈 NV要求下游第一大JDM厂(越南+墨西哥)扩产应对海外人力短缺导致的AI服务器产能不足问题,SMT产线需扩1000条线以上; 2️⃣高端PCB设备三合一定制化设备三阶测试顺利通过 1)传统回流焊设备无法解决AI大板 M8、M9翘曲等问题,尺寸、配件、精度提出更高要求。 2)送样设备下游验证通过,集成定制化设备提升单位产能。贴片、点膏、回流焊自动化整合设备+AOI智能检测为最终方案。 3)单套价值量预计45w美金,#回流焊+AOI检测设备占比70%(单线各
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劲拓股份
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无名小韭001
2026-06-12 09:00:47
部分标的近况更新【东北计算机】0612
1️⃣远东股份:回调即机会,611基本面无利空,同时公司CSP光纤业务进展顺利,以及液冷模组&CDU&TIM液态金属全栈布局,#相关参数更新请参考我们群里图片。 2️⃣凌玮科技:近期大客户催单较紧,供货略显涨价态势,关注联瑞新材近期与生益科技关联订单变化,H2意味化学法硅微粉大规模放量,关注生益科技最新进展,#继续关注化学法硅微粉通胀的可能性。 3️⃣华源控股:工商变更完成对暖芯100%收购,看好今年暖芯并表后对公司半导体业绩贡献,同时关注寰鼎、光模块和其他半导体业务进展。 4️⃣三孚新科:Ms
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远东股份
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凌玮科技
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华源控股
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厦门钨业
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无名小韭001
2026-06-11 17:07:45
【半导体材料涨价链梳理】国金电子
六氟化钨: 受益于日本钨粉断供,六氟化钨价格同比增长超过3倍,相关标的为中船特气/昊华科技/和远气体/中巨芯; 硅片: 受益于海外不扩产且扩产周期较长带来的供需失衡,相关标的为立昂微/沪硅股份/西安奕材/TCL中环/上海合晶/有研硅/中欣晶圆 工业&电子级硫酸: 受益于霍尔木兹海峡封锁,液体硫磺同比增长超过4倍,相关标的为中巨芯/晶瑞电材/兴福电子&兴发集团/江化微 氢氟酸: 硫酸涨价导致氢氟酸涨价,相关标的为中巨芯/江化微/多氟多 靶材: 受益于上游金属涨价及半导体需求拉动,相关标的为江丰电子
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西安奕材
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江丰电子
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无名小韭001
2026-06-10 11:48:34
为什么我们选择坚定相信硅片?——潮头渡江先买票上船0610
各位领导,现为您继续强调看好硅片的逻辑 1、硅片行业目前处在什么景气位置? 我们通过和产业链交流,更加确信当前硅片行业处在景气周期的右侧拐点,核心确认信号均已符合条件:产能满载、交期延后、价格调涨。 目前立昂微6/8/12寸的外延片交期饱满,二季度开始第一轮价格调涨。 2、下游客户对硅片涨价接受程度如何? 整体来看,去年二季度开始,立昂微的硅片平均销售价格逐季度就已环比提升,但这个是被动原因带来的(产品尺寸变大、外延片厚度变化以及对客户的优惠在四季度取消)。 今年以来,由于下游存储、功率、模拟需
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立昂微
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西安奕材
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TCL中环
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有研硅
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无名小韭001
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巨化股份交流概要:被极度低估的“高现金流、高成长性”公司,将迎短、中、长期持续催化
高端氟材料:瓶颈突破、需求高增的成长赛道 【超纯FPA】:已导入半导体产业链并出货,今年依然广泛验证为主,品质已ok,主要测试批次间稳定性。超纯PFA发布会中sm、bfhc、pxw等出席,实际合作方不止于此,都在对接。壁垒高、大量Know How同行多年内难追赶。高端需求高增长,当前2-3wt需求,未来可能翻倍以上增长,公司欲分至少50%以上份额,现在1wt产能不够,要达到2-3wt规模。价格若30w/t,不算折旧等费用,20w利润看得到,成本不高。超纯PFA难度最大,可一通百通,其他高端氟材料
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巨化股份
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无名小韭001
2026-06-09 11:38:22
AI涨价|泰和新材推荐(4):对位芳纶涨价有望超预期,新增间位芳纶纸增量需求-0609
-------------------- 1、AIDC对位芳纶:前期多次汇报AIDC国内价差扩大,目前看涨价有望超预期 🌟年初以来海外AIDC芳纶涨价50%+至20-22万元/吨。近期再涨5%,前期预计年底涨到30万+/吨,目前看Q3就有望涨到这个价格,长期看40万元/吨。 为什么海内外价差大?AIDC对应芳纶需求为高模产品(75Gpa以上),前期主要是杜邦、帝人提供,但近期两家产能均面临调整:杜邦是将芳纶业务出售,帝人是关停1万吨产能。不考虑泰和,全球AIDC芳纶产能缺口26年8千吨,27年
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泰和新材
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无名小韭001
2026-06-09 11:33:26
PCB层压机大涨价!全球缺口 1000 台 +,涨价潮狂袭,订单排到 2027 年。
💰【全系列暴涨,价格中枢暴力上移】 ✅普通真空层压机:500-650 万 / 台 → 涨 10%-20% ✅伺服精密真空层压机:800-1500 万 / 台 → 涨 15%-25% ✅超高精度真空层压机(IC 载板用):2000-3500 万 / 台 → 定制化涨幅更猛 技术升级 + 成本飙升,涨价无天花板,后续还要涨! 🏆【核心逻辑:量价齐升 +寡头垄断】 1)【需求暴增,供需失衡】:受AI算力等新兴领域推动,PCB行业向高层数、高精度、高可靠性方向发展,对高端层压机(如伺服精密真空层压机
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合锻智能
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无名小韭001
2026-06-07 20:29:27
【申万宏源通信】周观点更新(20260607)
光纤:出海持续突破、国内AIDC需求蓄势待发 海外:光纤价格稳定上涨,供需缺口不收敛,明确需要国内产能支持;看好企业持续获得千万芯以上订单。 国内:5号中天科技 公告中标国内互联网企业MPO跳线及配件(光纤)订单,6月起执行,交付周期一年,金额15.18亿元。伴随算力基建节奏加速,国内AIDC Scale-out+未来Scale-up光纤布线需求将显著提升。 推荐长飞、光纤领军、中天科技;重点关注:永鼎股份、烽火通信等。 商业航天:蓝箭朱雀三可回收预期开始发酵 近期板块收消息面影响波动较大,如蓝
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中天科技
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信维通信
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