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布谷布谷
2025-09-11 11:43:34
东微半导云开雾散,让上涨驱散疑虑!十倍股,坚定持有不动摇!
[拳头]【东微半导—大涨点评】云开雾散,让上涨驱散疑虑!十倍股,坚定持有不动摇! [太阳]前期受市场、谣言等影响,东微股价出现了一定调整,我们也多次发声,强调回调就是上车机会!今日,股价出现显著上涨,驱散一切怀疑!作为一个分析师,对于短期股价走势的判断,确实无能为力,但若心中有对价值的判断,在短期调整时就可坚定发声!东微,十倍股,是我的坚定判断! [太阳]牛市中,买中小市值股票就是买管理层!!东微管理层的包容、开放、前瞻,这里无需多言!! #功率已反转,至少在明年底,营收端都可以看到亮眼增速,利
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东微半导
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布谷布谷
2025-09-11 11:24:15
持续强call菲利华,Q布重塑发展曲线
🔥【ZX国防与航空航天】持续强call菲利华,Q布重塑发展曲线 1、#产业端Q布应用提速。当前在NVL144机柜中Q布的应用仍未落定,正交背板极大概率用M9-Qglass方案,switch tray及compute tray也有望有超预期进展。由于Q布优异的介电性能,在高速高频计算及信息交换趋势下,我们看好Q布渗透率的持续提升。 2、#产能倍增、Q布有望再造数个菲利华。公司Q布验证结果优秀,性能达到国际领先水平,客户端积极锁定明年产能。公司产能将迎数十倍扩张,计划2028年将产能提升至年产30
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菲利华
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布谷布谷
2025-09-10 15:50:30
固态速览 · 0909:先惠技术延伸整线设备,慕尼黑车展展出固态电池!
固态速览 · 0909:先惠技术延伸整线设备,慕尼黑车展展出固态电池! #产业进展 1、先惠技术与清陶能源在前期合作基础上,正式签署协议并组建“固态电池先进工艺装备联合实验室”,旨在整合双方优势资源,加速固态电池技术产业化进程。 2、耀石锂电新一代电池能量密度实现跨越式突破——达到惊人的950Wh/L。950Wh/L电池产品已正式下线,并已引发多家头部手机、无人机及充电宝企业的广泛关注与合作意向。未来有望进一步将技术优势转化为商业竞争力。 3、9月9日,2025年慕尼黑车展在德国慕尼黑展览中心盛
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先惠技术
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布谷布谷
2025-09-10 14:05:23
重点关注FPGA特种龙头复苏
【中泰电子|上海复旦/复旦微电】重点关注FPGA特种龙头复苏 #卫星高景气度重点关注 卫星互联网牌照发放在即,7.27—8.17星网已发射五组低轨卫星,间隔从1-2个月大幅缩短至3-5天。按规划,GW星座和千帆星座的组网卫星总数分别将达到1.3万颗和1.5万颗。公司前瞻卡位,商业小卫星+高可靠卫星均有布局,价值量大,业绩弹性高重点关注[玫瑰] #高可靠需求旺盛 上修高可靠经销商复讯关联交易金额。2024年与公司关联交易金额3.5亿元,公司此次上调交易额度,2025-2027年分别由2.8/3/1
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复旦微电
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2025-09-10 12:44:37
从Nebius、Oracle近期发展看国内云基发展机遇
[红包]从Nebius、Oracle近期发展看国内云基发展机遇 —————————————————— [玫瑰]事件1:Nebius 宣布与微软签订一项为期五年(2025-2031)的 GPU 基础设施长期协议,合同初步价值为 174 亿美元,扩张后上限可达 194 亿美元。 [玫瑰]事件2:甲骨文预计FY2026云基础设施业务收入达180亿美元(+77% YoY),FY 2027~FY2030未来四年增长预计达320/730/1140/1440亿美元。 [玫瑰]我们认为海外云基础设施行业的快速发
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北京金山云网络技术有限公司
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重视白电龙头配置价值(20250910)
【国盛家电】重视白电龙头配置价值(20250910) [红包]当前家电行业三季度国补资金接档+外销接单逐步恢复,且龙头的股息率具备吸引力,同时考虑资金节前避险需求,白电龙头有望补涨。 [太阳]国补资金恢复,多重补贴优惠力度大。 [玫瑰]全年节奏:上半年发放并使用前两批资金(各810亿元),第三批资金(690亿元)于7月底下拨至各省,第四批资金(690亿元)预计于10月追加投放,满足大促补贴需求。 [玫瑰]第三批资金使用进展:8月26日起淘宝天猫率先启动可领,江苏、广东(部分城市)、重庆、贵州、广
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海尔智家
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2025-09-10 04:56:50
中国巨石业绩后投资者交流反馈
中国巨石业绩后投资者交流反馈 速览 | 花旗研究 各业务板块核心观点 玻璃纤维(Glass Fiber):风电与热塑性需求驱动 2025 年增长,定价承压但旺季不淡 2025 年增长动力强劲,核心驱动因素为风电需求保持旺盛及热塑性塑料需求稳步增长。 7-8 月需求 “旺季不淡”,实现同比增长;公司对 2025 年第四季度(4Q)及 2026 年前景持乐观态度。 2026 年新增需求可期,如光伏(PV)边框领域的玻璃纤维渗透率提升,将进一步拉动需求。 定价策略上,公司严格执行 “以产定销(sell
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中国巨石
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2025-09-09 22:54:49
TCL电子调研要点
【国盛家电】TCL电子调研要点(20250905) [太阳]TV拆分 [玫瑰]北美:沃尔玛/BBY/Costco占比30%/35%/10%、今年目标盈亏平衡;目前产能全在墨西哥 [玫瑰]欧洲:上半年德国Media Market、英国渠道突破大,希腊、西班牙等空间大,全年出货增速预计10%+ [玫瑰]新兴:亚太(占海外比20%)未来精细化渠道运作提份额;拉美(占海外比20%)秘鲁、智利等渠道不断突破 [玫瑰]内销:雷鸟下滑原因为以旧换新对高端拉动更大,全年预期个位数增长 [玫瑰]MiniLED:毛
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TCL电子
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2025-09-09 21:53:57
双王重大变化点评:寒武纪定增通过+海光信息发布股权激励(高目标!)
❗️双王重大变化点评:寒武纪定增通过+海光信息发布股权激励(高目标!),重申计算机双王积极把握不变!【天风计算机团队】 1、定增获证监会批准,约40亿定增额投入软硬件平台,公司竞争力有望大幅提升! 根据寒武纪最新公告,证监会已通过公司定增,注册生效日期为9月5日。根据定增预案,本次发行约40亿的定增额,预计51%资金投入芯片平台项目、36%资金投入软件平台项目,有望大大增加寒武纪在芯片和软件平台的的产品竞争力。 根据定增预案,本次采取#竞价发行方式,定价基准日为发行期首日,发行价格不低于定价基准
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寒武纪
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器械板块迎来政策优化+景气回升+业绩复苏下的估值修复机会
器械板块迎来政策优化+景气回升+业绩复苏下的估值修复机会 [玫瑰]医疗设备:25年以来医疗设备招投标持续回暖,随着库存逐步消耗,部分企业Q3业绩有望反转,建议关注:开立医疗、联影医疗、迈瑞医疗、澳华内镜等。 [玫瑰]高值耗材:受集采和关税影响压制业绩和估值,关注集采反内卷和关税缓和后的估值修复机会,建议关注:惠泰医疗(电生理龙头)、爱博医疗(眼科耗材龙头)、南微医学/安杰思(微创外科龙头)、大博医疗/春立医疗(骨科龙头)、威高股份(低耗药包龙头)。 [玫瑰]体外诊断:医保控费政策对板块冲击较大,
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鱼跃医疗
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纳斯达克申请上架代币化股票,建议重点关注金融 IT 创新大方向
【民生计算机】🚀纳斯达克申请上架代币化股票,建议重点关注金融 IT 创新大方向 太阳根据BlockBeats 消息,9 月 8 日,纳斯达克向美国证券交易委员会提交提案,拟修订规则以允许在该交易所交易以传统数字或代币化形式上市的证券。 太阳我们认为,此类金融创新的本质是面向机构级资金,构建合规且功能完善的链上中心化交易所。其核心逻辑与 Robinhood 之类的互金企业形成差异化互补: 庆祝链上金融生态日益完善,除加密货币的资金外,Web2.0 的资金正逐步尝试加入 Web3.0 生态,从而形
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四方精创
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布谷布谷
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江顺科技重大更新:微通道液冷技术突破
【ZY证券】江顺科技重大更新:微通道液冷技术突破,已向头部服务器厂商(代号“NV”)送样 #液冷技术迭代、持续送样验证证 公司是A股少数具备微通道精密挤压技术并实现服务器液冷模块送样的企业。过去市场担忧公司技术落地进度,但今天根据我们与公司交流,公司近期已向头部服务器厂商(代号“NV”)送样微通道液冷产品,用于AI服务器冷却模块。客户技术对接持续,送样关系稳定,无需担忧。 #液冷产品ASP持续提升;有望突破5000元 公司此前液冷产品以传统铝板为主,价值量约2000元。近期公司基于微通道挤压技术
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江顺科技
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固态速览 · 0907:有研固态电池项目第一批设备公开招标,光华科技公告减持
固态速览 · 0907:有研固态电池项目第一批设备公开招标,光华科技公告减持! #产业进展 1、有研固态电池项目第一批设备公开招标。项目总预算金额为345.9万元,该项目分为两个采购包。采购包1预算金额为249.9万元,标准设备为主;采购包2预算金额为96万元,采购固态电解质烧结段生产系统1套。有研广东院已完成0.1 GWh干法电极中试线建设,并规划建设500吨/年卤化物固态电解质生产线和60Ah全固态软包电池线。 2、上汽清陶申请干法正极制备及半固态电池专利,提高正极保液能力,粘结剂包括聚四氟
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振华新材
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阿尔法显著绩优股,业绩逆势持续增长,建议积极布局!
【伊之密|持续重点推荐】阿尔法显著绩优股,业绩逆势持续增长,建议积极布局! [玫瑰]核心看点更新 1、公司海外业务快速增长占比稳步提升,订单趋势加速;国内业务景气疲软背景下份额加速提升,公司订单饱满显著好于同行,阿尔法显著,注塑机业务近10年收入CAGR达18.61%,不论行业景气变化均保持正增长。 2、当前看注塑机有望持续受益国内份额提升及出口拉动,压铸机受益中高端LEAP系列带来竞争力强化,镁合金注射产品处于国内龙头地位,有望受益新能源汽车、人形机器人等结构件的轻量化趋势。 [太阳]我们持续
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消费电子旺季已至,果链有望异军突起
[红包]消费电子旺季已至,果链有望异军突起 Apple 夜盘大涨3.81%,创2025年以来新高。相关新闻: 1 Apple计划2026年为Siri退出由AI支持的网页搜索工具,对标OpenAI和Perplexity等竞争对手 2 郭明琪称Apple计划于2026年推出折叠iPhone,2028年推出折叠iPad。并预测折叠iPhone,2026年出货约1000万台;2027年出货2500万台。 3 谷歌不构成在网络搜索领域的垄断,驳回检察官要求谷歌母公司Alphabet出售Chrome浏览器的
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歌尔股份
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东微半导云开雾散,让上涨驱散疑虑!十倍股,坚定持有不动摇!
[拳头]【东微半导—大涨点评】云开雾散,让上涨驱散疑虑!十倍股,坚定持有不动摇! [太阳]前期受市场、谣言等影响,东微股价出现了一定调整,我们也多次发声,强调回调就是上车机会!今日,股价出现显著上涨,驱散一切怀疑!作为一个分析师,对于短期股价走势的判断,确实无能为力,但若心中有对价值的判断,在短期调整时就可坚定发声!东微,十倍股,是我的坚定判断! [太阳]牛市中,买中小市值股票就是买管理层!!东微管理层的包容、开放、前瞻,这里无需多言!! #功率已反转,至少在明年底,营收端都可以看到亮眼增速,利
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持续强call菲利华,Q布重塑发展曲线
🔥【ZX国防与航空航天】持续强call菲利华,Q布重塑发展曲线 1、#产业端Q布应用提速。当前在NVL144机柜中Q布的应用仍未落定,正交背板极大概率用M9-Qglass方案,switch tray及compute tray也有望有超预期进展。由于Q布优异的介电性能,在高速高频计算及信息交换趋势下,我们看好Q布渗透率的持续提升。 2、#产能倍增、Q布有望再造数个菲利华。公司Q布验证结果优秀,性能达到国际领先水平,客户端积极锁定明年产能。公司产能将迎数十倍扩张,计划2028年将产能提升至年产30
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固态速览 · 0909:先惠技术延伸整线设备,慕尼黑车展展出固态电池!
固态速览 · 0909:先惠技术延伸整线设备,慕尼黑车展展出固态电池! #产业进展 1、先惠技术与清陶能源在前期合作基础上,正式签署协议并组建“固态电池先进工艺装备联合实验室”,旨在整合双方优势资源,加速固态电池技术产业化进程。 2、耀石锂电新一代电池能量密度实现跨越式突破——达到惊人的950Wh/L。950Wh/L电池产品已正式下线,并已引发多家头部手机、无人机及充电宝企业的广泛关注与合作意向。未来有望进一步将技术优势转化为商业竞争力。 3、9月9日,2025年慕尼黑车展在德国慕尼黑展览中心盛
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重点关注FPGA特种龙头复苏
【中泰电子|上海复旦/复旦微电】重点关注FPGA特种龙头复苏 #卫星高景气度重点关注 卫星互联网牌照发放在即,7.27—8.17星网已发射五组低轨卫星,间隔从1-2个月大幅缩短至3-5天。按规划,GW星座和千帆星座的组网卫星总数分别将达到1.3万颗和1.5万颗。公司前瞻卡位,商业小卫星+高可靠卫星均有布局,价值量大,业绩弹性高重点关注[玫瑰] #高可靠需求旺盛 上修高可靠经销商复讯关联交易金额。2024年与公司关联交易金额3.5亿元,公司此次上调交易额度,2025-2027年分别由2.8/3/1
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从Nebius、Oracle近期发展看国内云基发展机遇
[红包]从Nebius、Oracle近期发展看国内云基发展机遇 —————————————————— [玫瑰]事件1:Nebius 宣布与微软签订一项为期五年(2025-2031)的 GPU 基础设施长期协议,合同初步价值为 174 亿美元,扩张后上限可达 194 亿美元。 [玫瑰]事件2:甲骨文预计FY2026云基础设施业务收入达180亿美元(+77% YoY),FY 2027~FY2030未来四年增长预计达320/730/1140/1440亿美元。 [玫瑰]我们认为海外云基础设施行业的快速发
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重视白电龙头配置价值(20250910)
【国盛家电】重视白电龙头配置价值(20250910) [红包]当前家电行业三季度国补资金接档+外销接单逐步恢复,且龙头的股息率具备吸引力,同时考虑资金节前避险需求,白电龙头有望补涨。 [太阳]国补资金恢复,多重补贴优惠力度大。 [玫瑰]全年节奏:上半年发放并使用前两批资金(各810亿元),第三批资金(690亿元)于7月底下拨至各省,第四批资金(690亿元)预计于10月追加投放,满足大促补贴需求。 [玫瑰]第三批资金使用进展:8月26日起淘宝天猫率先启动可领,江苏、广东(部分城市)、重庆、贵州、广
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中国巨石业绩后投资者交流反馈
中国巨石业绩后投资者交流反馈 速览 | 花旗研究 各业务板块核心观点 玻璃纤维(Glass Fiber):风电与热塑性需求驱动 2025 年增长,定价承压但旺季不淡 2025 年增长动力强劲,核心驱动因素为风电需求保持旺盛及热塑性塑料需求稳步增长。 7-8 月需求 “旺季不淡”,实现同比增长;公司对 2025 年第四季度(4Q)及 2026 年前景持乐观态度。 2026 年新增需求可期,如光伏(PV)边框领域的玻璃纤维渗透率提升,将进一步拉动需求。 定价策略上,公司严格执行 “以产定销(sell
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TCL电子调研要点
【国盛家电】TCL电子调研要点(20250905) [太阳]TV拆分 [玫瑰]北美:沃尔玛/BBY/Costco占比30%/35%/10%、今年目标盈亏平衡;目前产能全在墨西哥 [玫瑰]欧洲:上半年德国Media Market、英国渠道突破大,希腊、西班牙等空间大,全年出货增速预计10%+ [玫瑰]新兴:亚太(占海外比20%)未来精细化渠道运作提份额;拉美(占海外比20%)秘鲁、智利等渠道不断突破 [玫瑰]内销:雷鸟下滑原因为以旧换新对高端拉动更大,全年预期个位数增长 [玫瑰]MiniLED:毛
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双王重大变化点评:寒武纪定增通过+海光信息发布股权激励(高目标!)
❗️双王重大变化点评:寒武纪定增通过+海光信息发布股权激励(高目标!),重申计算机双王积极把握不变!【天风计算机团队】 1、定增获证监会批准,约40亿定增额投入软硬件平台,公司竞争力有望大幅提升! 根据寒武纪最新公告,证监会已通过公司定增,注册生效日期为9月5日。根据定增预案,本次发行约40亿的定增额,预计51%资金投入芯片平台项目、36%资金投入软件平台项目,有望大大增加寒武纪在芯片和软件平台的的产品竞争力。 根据定增预案,本次采取#竞价发行方式,定价基准日为发行期首日,发行价格不低于定价基准
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器械板块迎来政策优化+景气回升+业绩复苏下的估值修复机会
器械板块迎来政策优化+景气回升+业绩复苏下的估值修复机会 [玫瑰]医疗设备:25年以来医疗设备招投标持续回暖,随着库存逐步消耗,部分企业Q3业绩有望反转,建议关注:开立医疗、联影医疗、迈瑞医疗、澳华内镜等。 [玫瑰]高值耗材:受集采和关税影响压制业绩和估值,关注集采反内卷和关税缓和后的估值修复机会,建议关注:惠泰医疗(电生理龙头)、爱博医疗(眼科耗材龙头)、南微医学/安杰思(微创外科龙头)、大博医疗/春立医疗(骨科龙头)、威高股份(低耗药包龙头)。 [玫瑰]体外诊断:医保控费政策对板块冲击较大,
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纳斯达克申请上架代币化股票,建议重点关注金融 IT 创新大方向
【民生计算机】🚀纳斯达克申请上架代币化股票,建议重点关注金融 IT 创新大方向 太阳根据BlockBeats 消息,9 月 8 日,纳斯达克向美国证券交易委员会提交提案,拟修订规则以允许在该交易所交易以传统数字或代币化形式上市的证券。 太阳我们认为,此类金融创新的本质是面向机构级资金,构建合规且功能完善的链上中心化交易所。其核心逻辑与 Robinhood 之类的互金企业形成差异化互补: 庆祝链上金融生态日益完善,除加密货币的资金外,Web2.0 的资金正逐步尝试加入 Web3.0 生态,从而形
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江顺科技重大更新:微通道液冷技术突破
【ZY证券】江顺科技重大更新:微通道液冷技术突破,已向头部服务器厂商(代号“NV”)送样 #液冷技术迭代、持续送样验证证 公司是A股少数具备微通道精密挤压技术并实现服务器液冷模块送样的企业。过去市场担忧公司技术落地进度,但今天根据我们与公司交流,公司近期已向头部服务器厂商(代号“NV”)送样微通道液冷产品,用于AI服务器冷却模块。客户技术对接持续,送样关系稳定,无需担忧。 #液冷产品ASP持续提升;有望突破5000元 公司此前液冷产品以传统铝板为主,价值量约2000元。近期公司基于微通道挤压技术
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固态速览 · 0907:有研固态电池项目第一批设备公开招标,光华科技公告减持
固态速览 · 0907:有研固态电池项目第一批设备公开招标,光华科技公告减持! #产业进展 1、有研固态电池项目第一批设备公开招标。项目总预算金额为345.9万元,该项目分为两个采购包。采购包1预算金额为249.9万元,标准设备为主;采购包2预算金额为96万元,采购固态电解质烧结段生产系统1套。有研广东院已完成0.1 GWh干法电极中试线建设,并规划建设500吨/年卤化物固态电解质生产线和60Ah全固态软包电池线。 2、上汽清陶申请干法正极制备及半固态电池专利,提高正极保液能力,粘结剂包括聚四氟
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阿尔法显著绩优股,业绩逆势持续增长,建议积极布局!
【伊之密|持续重点推荐】阿尔法显著绩优股,业绩逆势持续增长,建议积极布局! [玫瑰]核心看点更新 1、公司海外业务快速增长占比稳步提升,订单趋势加速;国内业务景气疲软背景下份额加速提升,公司订单饱满显著好于同行,阿尔法显著,注塑机业务近10年收入CAGR达18.61%,不论行业景气变化均保持正增长。 2、当前看注塑机有望持续受益国内份额提升及出口拉动,压铸机受益中高端LEAP系列带来竞争力强化,镁合金注射产品处于国内龙头地位,有望受益新能源汽车、人形机器人等结构件的轻量化趋势。 [太阳]我们持续
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消费电子旺季已至,果链有望异军突起
[红包]消费电子旺季已至,果链有望异军突起 Apple 夜盘大涨3.81%,创2025年以来新高。相关新闻: 1 Apple计划2026年为Siri退出由AI支持的网页搜索工具,对标OpenAI和Perplexity等竞争对手 2 郭明琪称Apple计划于2026年推出折叠iPhone,2028年推出折叠iPad。并预测折叠iPhone,2026年出货约1000万台;2027年出货2500万台。 3 谷歌不构成在网络搜索领域的垄断,驳回检察官要求谷歌母公司Alphabet出售Chrome浏览器的
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东微半导云开雾散,让上涨驱散疑虑!十倍股,坚定持有不动摇!
[拳头]【东微半导—大涨点评】云开雾散,让上涨驱散疑虑!十倍股,坚定持有不动摇! [太阳]前期受市场、谣言等影响,东微股价出现了一定调整,我们也多次发声,强调回调就是上车机会!今日,股价出现显著上涨,驱散一切怀疑!作为一个分析师,对于短期股价走势的判断,确实无能为力,但若心中有对价值的判断,在短期调整时就可坚定发声!东微,十倍股,是我的坚定判断! [太阳]牛市中,买中小市值股票就是买管理层!!东微管理层的包容、开放、前瞻,这里无需多言!! #功率已反转,至少在明年底,营收端都可以看到亮眼增速,利
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持续强call菲利华,Q布重塑发展曲线
🔥【ZX国防与航空航天】持续强call菲利华,Q布重塑发展曲线 1、#产业端Q布应用提速。当前在NVL144机柜中Q布的应用仍未落定,正交背板极大概率用M9-Qglass方案,switch tray及compute tray也有望有超预期进展。由于Q布优异的介电性能,在高速高频计算及信息交换趋势下,我们看好Q布渗透率的持续提升。 2、#产能倍增、Q布有望再造数个菲利华。公司Q布验证结果优秀,性能达到国际领先水平,客户端积极锁定明年产能。公司产能将迎数十倍扩张,计划2028年将产能提升至年产30
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固态速览 · 0909:先惠技术延伸整线设备,慕尼黑车展展出固态电池!
固态速览 · 0909:先惠技术延伸整线设备,慕尼黑车展展出固态电池! #产业进展 1、先惠技术与清陶能源在前期合作基础上,正式签署协议并组建“固态电池先进工艺装备联合实验室”,旨在整合双方优势资源,加速固态电池技术产业化进程。 2、耀石锂电新一代电池能量密度实现跨越式突破——达到惊人的950Wh/L。950Wh/L电池产品已正式下线,并已引发多家头部手机、无人机及充电宝企业的广泛关注与合作意向。未来有望进一步将技术优势转化为商业竞争力。 3、9月9日,2025年慕尼黑车展在德国慕尼黑展览中心盛
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重点关注FPGA特种龙头复苏
【中泰电子|上海复旦/复旦微电】重点关注FPGA特种龙头复苏 #卫星高景气度重点关注 卫星互联网牌照发放在即,7.27—8.17星网已发射五组低轨卫星,间隔从1-2个月大幅缩短至3-5天。按规划,GW星座和千帆星座的组网卫星总数分别将达到1.3万颗和1.5万颗。公司前瞻卡位,商业小卫星+高可靠卫星均有布局,价值量大,业绩弹性高重点关注[玫瑰] #高可靠需求旺盛 上修高可靠经销商复讯关联交易金额。2024年与公司关联交易金额3.5亿元,公司此次上调交易额度,2025-2027年分别由2.8/3/1
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从Nebius、Oracle近期发展看国内云基发展机遇
[红包]从Nebius、Oracle近期发展看国内云基发展机遇 —————————————————— [玫瑰]事件1:Nebius 宣布与微软签订一项为期五年(2025-2031)的 GPU 基础设施长期协议,合同初步价值为 174 亿美元,扩张后上限可达 194 亿美元。 [玫瑰]事件2:甲骨文预计FY2026云基础设施业务收入达180亿美元(+77% YoY),FY 2027~FY2030未来四年增长预计达320/730/1140/1440亿美元。 [玫瑰]我们认为海外云基础设施行业的快速发
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重视白电龙头配置价值(20250910)
【国盛家电】重视白电龙头配置价值(20250910) [红包]当前家电行业三季度国补资金接档+外销接单逐步恢复,且龙头的股息率具备吸引力,同时考虑资金节前避险需求,白电龙头有望补涨。 [太阳]国补资金恢复,多重补贴优惠力度大。 [玫瑰]全年节奏:上半年发放并使用前两批资金(各810亿元),第三批资金(690亿元)于7月底下拨至各省,第四批资金(690亿元)预计于10月追加投放,满足大促补贴需求。 [玫瑰]第三批资金使用进展:8月26日起淘宝天猫率先启动可领,江苏、广东(部分城市)、重庆、贵州、广
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中国巨石业绩后投资者交流反馈
中国巨石业绩后投资者交流反馈 速览 | 花旗研究 各业务板块核心观点 玻璃纤维(Glass Fiber):风电与热塑性需求驱动 2025 年增长,定价承压但旺季不淡 2025 年增长动力强劲,核心驱动因素为风电需求保持旺盛及热塑性塑料需求稳步增长。 7-8 月需求 “旺季不淡”,实现同比增长;公司对 2025 年第四季度(4Q)及 2026 年前景持乐观态度。 2026 年新增需求可期,如光伏(PV)边框领域的玻璃纤维渗透率提升,将进一步拉动需求。 定价策略上,公司严格执行 “以产定销(sell
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TCL电子调研要点
【国盛家电】TCL电子调研要点(20250905) [太阳]TV拆分 [玫瑰]北美:沃尔玛/BBY/Costco占比30%/35%/10%、今年目标盈亏平衡;目前产能全在墨西哥 [玫瑰]欧洲:上半年德国Media Market、英国渠道突破大,希腊、西班牙等空间大,全年出货增速预计10%+ [玫瑰]新兴:亚太(占海外比20%)未来精细化渠道运作提份额;拉美(占海外比20%)秘鲁、智利等渠道不断突破 [玫瑰]内销:雷鸟下滑原因为以旧换新对高端拉动更大,全年预期个位数增长 [玫瑰]MiniLED:毛
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双王重大变化点评:寒武纪定增通过+海光信息发布股权激励(高目标!)
❗️双王重大变化点评:寒武纪定增通过+海光信息发布股权激励(高目标!),重申计算机双王积极把握不变!【天风计算机团队】 1、定增获证监会批准,约40亿定增额投入软硬件平台,公司竞争力有望大幅提升! 根据寒武纪最新公告,证监会已通过公司定增,注册生效日期为9月5日。根据定增预案,本次发行约40亿的定增额,预计51%资金投入芯片平台项目、36%资金投入软件平台项目,有望大大增加寒武纪在芯片和软件平台的的产品竞争力。 根据定增预案,本次采取#竞价发行方式,定价基准日为发行期首日,发行价格不低于定价基准
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器械板块迎来政策优化+景气回升+业绩复苏下的估值修复机会
器械板块迎来政策优化+景气回升+业绩复苏下的估值修复机会 [玫瑰]医疗设备:25年以来医疗设备招投标持续回暖,随着库存逐步消耗,部分企业Q3业绩有望反转,建议关注:开立医疗、联影医疗、迈瑞医疗、澳华内镜等。 [玫瑰]高值耗材:受集采和关税影响压制业绩和估值,关注集采反内卷和关税缓和后的估值修复机会,建议关注:惠泰医疗(电生理龙头)、爱博医疗(眼科耗材龙头)、南微医学/安杰思(微创外科龙头)、大博医疗/春立医疗(骨科龙头)、威高股份(低耗药包龙头)。 [玫瑰]体外诊断:医保控费政策对板块冲击较大,
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纳斯达克申请上架代币化股票,建议重点关注金融 IT 创新大方向
【民生计算机】🚀纳斯达克申请上架代币化股票,建议重点关注金融 IT 创新大方向 太阳根据BlockBeats 消息,9 月 8 日,纳斯达克向美国证券交易委员会提交提案,拟修订规则以允许在该交易所交易以传统数字或代币化形式上市的证券。 太阳我们认为,此类金融创新的本质是面向机构级资金,构建合规且功能完善的链上中心化交易所。其核心逻辑与 Robinhood 之类的互金企业形成差异化互补: 庆祝链上金融生态日益完善,除加密货币的资金外,Web2.0 的资金正逐步尝试加入 Web3.0 生态,从而形
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江顺科技重大更新:微通道液冷技术突破
【ZY证券】江顺科技重大更新:微通道液冷技术突破,已向头部服务器厂商(代号“NV”)送样 #液冷技术迭代、持续送样验证证 公司是A股少数具备微通道精密挤压技术并实现服务器液冷模块送样的企业。过去市场担忧公司技术落地进度,但今天根据我们与公司交流,公司近期已向头部服务器厂商(代号“NV”)送样微通道液冷产品,用于AI服务器冷却模块。客户技术对接持续,送样关系稳定,无需担忧。 #液冷产品ASP持续提升;有望突破5000元 公司此前液冷产品以传统铝板为主,价值量约2000元。近期公司基于微通道挤压技术
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固态速览 · 0907:有研固态电池项目第一批设备公开招标,光华科技公告减持
固态速览 · 0907:有研固态电池项目第一批设备公开招标,光华科技公告减持! #产业进展 1、有研固态电池项目第一批设备公开招标。项目总预算金额为345.9万元,该项目分为两个采购包。采购包1预算金额为249.9万元,标准设备为主;采购包2预算金额为96万元,采购固态电解质烧结段生产系统1套。有研广东院已完成0.1 GWh干法电极中试线建设,并规划建设500吨/年卤化物固态电解质生产线和60Ah全固态软包电池线。 2、上汽清陶申请干法正极制备及半固态电池专利,提高正极保液能力,粘结剂包括聚四氟
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阿尔法显著绩优股,业绩逆势持续增长,建议积极布局!
【伊之密|持续重点推荐】阿尔法显著绩优股,业绩逆势持续增长,建议积极布局! [玫瑰]核心看点更新 1、公司海外业务快速增长占比稳步提升,订单趋势加速;国内业务景气疲软背景下份额加速提升,公司订单饱满显著好于同行,阿尔法显著,注塑机业务近10年收入CAGR达18.61%,不论行业景气变化均保持正增长。 2、当前看注塑机有望持续受益国内份额提升及出口拉动,压铸机受益中高端LEAP系列带来竞争力强化,镁合金注射产品处于国内龙头地位,有望受益新能源汽车、人形机器人等结构件的轻量化趋势。 [太阳]我们持续
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消费电子旺季已至,果链有望异军突起
[红包]消费电子旺季已至,果链有望异军突起 Apple 夜盘大涨3.81%,创2025年以来新高。相关新闻: 1 Apple计划2026年为Siri退出由AI支持的网页搜索工具,对标OpenAI和Perplexity等竞争对手 2 郭明琪称Apple计划于2026年推出折叠iPhone,2028年推出折叠iPad。并预测折叠iPhone,2026年出货约1000万台;2027年出货2500万台。 3 谷歌不构成在网络搜索领域的垄断,驳回检察官要求谷歌母公司Alphabet出售Chrome浏览器的
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东微半导云开雾散,让上涨驱散疑虑!十倍股,坚定持有不动摇!
[拳头]【东微半导—大涨点评】云开雾散,让上涨驱散疑虑!十倍股,坚定持有不动摇! [太阳]前期受市场、谣言等影响,东微股价出现了一定调整,我们也多次发声,强调回调就是上车机会!今日,股价出现显著上涨,驱散一切怀疑!作为一个分析师,对于短期股价走势的判断,确实无能为力,但若心中有对价值的判断,在短期调整时就可坚定发声!东微,十倍股,是我的坚定判断! [太阳]牛市中,买中小市值股票就是买管理层!!东微管理层的包容、开放、前瞻,这里无需多言!! #功率已反转,至少在明年底,营收端都可以看到亮眼增速,利
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持续强call菲利华,Q布重塑发展曲线
🔥【ZX国防与航空航天】持续强call菲利华,Q布重塑发展曲线 1、#产业端Q布应用提速。当前在NVL144机柜中Q布的应用仍未落定,正交背板极大概率用M9-Qglass方案,switch tray及compute tray也有望有超预期进展。由于Q布优异的介电性能,在高速高频计算及信息交换趋势下,我们看好Q布渗透率的持续提升。 2、#产能倍增、Q布有望再造数个菲利华。公司Q布验证结果优秀,性能达到国际领先水平,客户端积极锁定明年产能。公司产能将迎数十倍扩张,计划2028年将产能提升至年产30
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固态速览 · 0909:先惠技术延伸整线设备,慕尼黑车展展出固态电池!
固态速览 · 0909:先惠技术延伸整线设备,慕尼黑车展展出固态电池! #产业进展 1、先惠技术与清陶能源在前期合作基础上,正式签署协议并组建“固态电池先进工艺装备联合实验室”,旨在整合双方优势资源,加速固态电池技术产业化进程。 2、耀石锂电新一代电池能量密度实现跨越式突破——达到惊人的950Wh/L。950Wh/L电池产品已正式下线,并已引发多家头部手机、无人机及充电宝企业的广泛关注与合作意向。未来有望进一步将技术优势转化为商业竞争力。 3、9月9日,2025年慕尼黑车展在德国慕尼黑展览中心盛
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重点关注FPGA特种龙头复苏
【中泰电子|上海复旦/复旦微电】重点关注FPGA特种龙头复苏 #卫星高景气度重点关注 卫星互联网牌照发放在即,7.27—8.17星网已发射五组低轨卫星,间隔从1-2个月大幅缩短至3-5天。按规划,GW星座和千帆星座的组网卫星总数分别将达到1.3万颗和1.5万颗。公司前瞻卡位,商业小卫星+高可靠卫星均有布局,价值量大,业绩弹性高重点关注[玫瑰] #高可靠需求旺盛 上修高可靠经销商复讯关联交易金额。2024年与公司关联交易金额3.5亿元,公司此次上调交易额度,2025-2027年分别由2.8/3/1
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从Nebius、Oracle近期发展看国内云基发展机遇
[红包]从Nebius、Oracle近期发展看国内云基发展机遇 —————————————————— [玫瑰]事件1:Nebius 宣布与微软签订一项为期五年(2025-2031)的 GPU 基础设施长期协议,合同初步价值为 174 亿美元,扩张后上限可达 194 亿美元。 [玫瑰]事件2:甲骨文预计FY2026云基础设施业务收入达180亿美元(+77% YoY),FY 2027~FY2030未来四年增长预计达320/730/1140/1440亿美元。 [玫瑰]我们认为海外云基础设施行业的快速发
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重视白电龙头配置价值(20250910)
【国盛家电】重视白电龙头配置价值(20250910) [红包]当前家电行业三季度国补资金接档+外销接单逐步恢复,且龙头的股息率具备吸引力,同时考虑资金节前避险需求,白电龙头有望补涨。 [太阳]国补资金恢复,多重补贴优惠力度大。 [玫瑰]全年节奏:上半年发放并使用前两批资金(各810亿元),第三批资金(690亿元)于7月底下拨至各省,第四批资金(690亿元)预计于10月追加投放,满足大促补贴需求。 [玫瑰]第三批资金使用进展:8月26日起淘宝天猫率先启动可领,江苏、广东(部分城市)、重庆、贵州、广
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中国巨石业绩后投资者交流反馈
中国巨石业绩后投资者交流反馈 速览 | 花旗研究 各业务板块核心观点 玻璃纤维(Glass Fiber):风电与热塑性需求驱动 2025 年增长,定价承压但旺季不淡 2025 年增长动力强劲,核心驱动因素为风电需求保持旺盛及热塑性塑料需求稳步增长。 7-8 月需求 “旺季不淡”,实现同比增长;公司对 2025 年第四季度(4Q)及 2026 年前景持乐观态度。 2026 年新增需求可期,如光伏(PV)边框领域的玻璃纤维渗透率提升,将进一步拉动需求。 定价策略上,公司严格执行 “以产定销(sell
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【国盛家电】TCL电子调研要点(20250905) [太阳]TV拆分 [玫瑰]北美:沃尔玛/BBY/Costco占比30%/35%/10%、今年目标盈亏平衡;目前产能全在墨西哥 [玫瑰]欧洲:上半年德国Media Market、英国渠道突破大,希腊、西班牙等空间大,全年出货增速预计10%+ [玫瑰]新兴:亚太(占海外比20%)未来精细化渠道运作提份额;拉美(占海外比20%)秘鲁、智利等渠道不断突破 [玫瑰]内销:雷鸟下滑原因为以旧换新对高端拉动更大,全年预期个位数增长 [玫瑰]MiniLED:毛
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双王重大变化点评:寒武纪定增通过+海光信息发布股权激励(高目标!)
❗️双王重大变化点评:寒武纪定增通过+海光信息发布股权激励(高目标!),重申计算机双王积极把握不变!【天风计算机团队】 1、定增获证监会批准,约40亿定增额投入软硬件平台,公司竞争力有望大幅提升! 根据寒武纪最新公告,证监会已通过公司定增,注册生效日期为9月5日。根据定增预案,本次发行约40亿的定增额,预计51%资金投入芯片平台项目、36%资金投入软件平台项目,有望大大增加寒武纪在芯片和软件平台的的产品竞争力。 根据定增预案,本次采取#竞价发行方式,定价基准日为发行期首日,发行价格不低于定价基准
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器械板块迎来政策优化+景气回升+业绩复苏下的估值修复机会
器械板块迎来政策优化+景气回升+业绩复苏下的估值修复机会 [玫瑰]医疗设备:25年以来医疗设备招投标持续回暖,随着库存逐步消耗,部分企业Q3业绩有望反转,建议关注:开立医疗、联影医疗、迈瑞医疗、澳华内镜等。 [玫瑰]高值耗材:受集采和关税影响压制业绩和估值,关注集采反内卷和关税缓和后的估值修复机会,建议关注:惠泰医疗(电生理龙头)、爱博医疗(眼科耗材龙头)、南微医学/安杰思(微创外科龙头)、大博医疗/春立医疗(骨科龙头)、威高股份(低耗药包龙头)。 [玫瑰]体外诊断:医保控费政策对板块冲击较大,
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纳斯达克申请上架代币化股票,建议重点关注金融 IT 创新大方向
【民生计算机】🚀纳斯达克申请上架代币化股票,建议重点关注金融 IT 创新大方向 太阳根据BlockBeats 消息,9 月 8 日,纳斯达克向美国证券交易委员会提交提案,拟修订规则以允许在该交易所交易以传统数字或代币化形式上市的证券。 太阳我们认为,此类金融创新的本质是面向机构级资金,构建合规且功能完善的链上中心化交易所。其核心逻辑与 Robinhood 之类的互金企业形成差异化互补: 庆祝链上金融生态日益完善,除加密货币的资金外,Web2.0 的资金正逐步尝试加入 Web3.0 生态,从而形
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江顺科技重大更新:微通道液冷技术突破
【ZY证券】江顺科技重大更新:微通道液冷技术突破,已向头部服务器厂商(代号“NV”)送样 #液冷技术迭代、持续送样验证证 公司是A股少数具备微通道精密挤压技术并实现服务器液冷模块送样的企业。过去市场担忧公司技术落地进度,但今天根据我们与公司交流,公司近期已向头部服务器厂商(代号“NV”)送样微通道液冷产品,用于AI服务器冷却模块。客户技术对接持续,送样关系稳定,无需担忧。 #液冷产品ASP持续提升;有望突破5000元 公司此前液冷产品以传统铝板为主,价值量约2000元。近期公司基于微通道挤压技术
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固态速览 · 0907:有研固态电池项目第一批设备公开招标,光华科技公告减持
固态速览 · 0907:有研固态电池项目第一批设备公开招标,光华科技公告减持! #产业进展 1、有研固态电池项目第一批设备公开招标。项目总预算金额为345.9万元,该项目分为两个采购包。采购包1预算金额为249.9万元,标准设备为主;采购包2预算金额为96万元,采购固态电解质烧结段生产系统1套。有研广东院已完成0.1 GWh干法电极中试线建设,并规划建设500吨/年卤化物固态电解质生产线和60Ah全固态软包电池线。 2、上汽清陶申请干法正极制备及半固态电池专利,提高正极保液能力,粘结剂包括聚四氟
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阿尔法显著绩优股,业绩逆势持续增长,建议积极布局!
【伊之密|持续重点推荐】阿尔法显著绩优股,业绩逆势持续增长,建议积极布局! [玫瑰]核心看点更新 1、公司海外业务快速增长占比稳步提升,订单趋势加速;国内业务景气疲软背景下份额加速提升,公司订单饱满显著好于同行,阿尔法显著,注塑机业务近10年收入CAGR达18.61%,不论行业景气变化均保持正增长。 2、当前看注塑机有望持续受益国内份额提升及出口拉动,压铸机受益中高端LEAP系列带来竞争力强化,镁合金注射产品处于国内龙头地位,有望受益新能源汽车、人形机器人等结构件的轻量化趋势。 [太阳]我们持续
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消费电子旺季已至,果链有望异军突起
[红包]消费电子旺季已至,果链有望异军突起 Apple 夜盘大涨3.81%,创2025年以来新高。相关新闻: 1 Apple计划2026年为Siri退出由AI支持的网页搜索工具,对标OpenAI和Perplexity等竞争对手 2 郭明琪称Apple计划于2026年推出折叠iPhone,2028年推出折叠iPad。并预测折叠iPhone,2026年出货约1000万台;2027年出货2500万台。 3 谷歌不构成在网络搜索领域的垄断,驳回检察官要求谷歌母公司Alphabet出售Chrome浏览器的
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东微半导云开雾散,让上涨驱散疑虑!十倍股,坚定持有不动摇!
[拳头]【东微半导—大涨点评】云开雾散,让上涨驱散疑虑!十倍股,坚定持有不动摇! [太阳]前期受市场、谣言等影响,东微股价出现了一定调整,我们也多次发声,强调回调就是上车机会!今日,股价出现显著上涨,驱散一切怀疑!作为一个分析师,对于短期股价走势的判断,确实无能为力,但若心中有对价值的判断,在短期调整时就可坚定发声!东微,十倍股,是我的坚定判断! [太阳]牛市中,买中小市值股票就是买管理层!!东微管理层的包容、开放、前瞻,这里无需多言!! #功率已反转,至少在明年底,营收端都可以看到亮眼增速,利
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持续强call菲利华,Q布重塑发展曲线
🔥【ZX国防与航空航天】持续强call菲利华,Q布重塑发展曲线 1、#产业端Q布应用提速。当前在NVL144机柜中Q布的应用仍未落定,正交背板极大概率用M9-Qglass方案,switch tray及compute tray也有望有超预期进展。由于Q布优异的介电性能,在高速高频计算及信息交换趋势下,我们看好Q布渗透率的持续提升。 2、#产能倍增、Q布有望再造数个菲利华。公司Q布验证结果优秀,性能达到国际领先水平,客户端积极锁定明年产能。公司产能将迎数十倍扩张,计划2028年将产能提升至年产30
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固态速览 · 0909:先惠技术延伸整线设备,慕尼黑车展展出固态电池!
固态速览 · 0909:先惠技术延伸整线设备,慕尼黑车展展出固态电池! #产业进展 1、先惠技术与清陶能源在前期合作基础上,正式签署协议并组建“固态电池先进工艺装备联合实验室”,旨在整合双方优势资源,加速固态电池技术产业化进程。 2、耀石锂电新一代电池能量密度实现跨越式突破——达到惊人的950Wh/L。950Wh/L电池产品已正式下线,并已引发多家头部手机、无人机及充电宝企业的广泛关注与合作意向。未来有望进一步将技术优势转化为商业竞争力。 3、9月9日,2025年慕尼黑车展在德国慕尼黑展览中心盛
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布谷布谷
2025-09-10 14:05:23
重点关注FPGA特种龙头复苏
【中泰电子|上海复旦/复旦微电】重点关注FPGA特种龙头复苏 #卫星高景气度重点关注 卫星互联网牌照发放在即,7.27—8.17星网已发射五组低轨卫星,间隔从1-2个月大幅缩短至3-5天。按规划,GW星座和千帆星座的组网卫星总数分别将达到1.3万颗和1.5万颗。公司前瞻卡位,商业小卫星+高可靠卫星均有布局,价值量大,业绩弹性高重点关注[玫瑰] #高可靠需求旺盛 上修高可靠经销商复讯关联交易金额。2024年与公司关联交易金额3.5亿元,公司此次上调交易额度,2025-2027年分别由2.8/3/1
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2025-09-10 12:44:37
从Nebius、Oracle近期发展看国内云基发展机遇
[红包]从Nebius、Oracle近期发展看国内云基发展机遇 —————————————————— [玫瑰]事件1:Nebius 宣布与微软签订一项为期五年(2025-2031)的 GPU 基础设施长期协议,合同初步价值为 174 亿美元,扩张后上限可达 194 亿美元。 [玫瑰]事件2:甲骨文预计FY2026云基础设施业务收入达180亿美元(+77% YoY),FY 2027~FY2030未来四年增长预计达320/730/1140/1440亿美元。 [玫瑰]我们认为海外云基础设施行业的快速发
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2025-09-10 10:36:05
重视白电龙头配置价值(20250910)
【国盛家电】重视白电龙头配置价值(20250910) [红包]当前家电行业三季度国补资金接档+外销接单逐步恢复,且龙头的股息率具备吸引力,同时考虑资金节前避险需求,白电龙头有望补涨。 [太阳]国补资金恢复,多重补贴优惠力度大。 [玫瑰]全年节奏:上半年发放并使用前两批资金(各810亿元),第三批资金(690亿元)于7月底下拨至各省,第四批资金(690亿元)预计于10月追加投放,满足大促补贴需求。 [玫瑰]第三批资金使用进展:8月26日起淘宝天猫率先启动可领,江苏、广东(部分城市)、重庆、贵州、广
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中国巨石业绩后投资者交流反馈
中国巨石业绩后投资者交流反馈 速览 | 花旗研究 各业务板块核心观点 玻璃纤维(Glass Fiber):风电与热塑性需求驱动 2025 年增长,定价承压但旺季不淡 2025 年增长动力强劲,核心驱动因素为风电需求保持旺盛及热塑性塑料需求稳步增长。 7-8 月需求 “旺季不淡”,实现同比增长;公司对 2025 年第四季度(4Q)及 2026 年前景持乐观态度。 2026 年新增需求可期,如光伏(PV)边框领域的玻璃纤维渗透率提升,将进一步拉动需求。 定价策略上,公司严格执行 “以产定销(sell
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2025-09-09 22:54:49
TCL电子调研要点
【国盛家电】TCL电子调研要点(20250905) [太阳]TV拆分 [玫瑰]北美:沃尔玛/BBY/Costco占比30%/35%/10%、今年目标盈亏平衡;目前产能全在墨西哥 [玫瑰]欧洲:上半年德国Media Market、英国渠道突破大,希腊、西班牙等空间大,全年出货增速预计10%+ [玫瑰]新兴:亚太(占海外比20%)未来精细化渠道运作提份额;拉美(占海外比20%)秘鲁、智利等渠道不断突破 [玫瑰]内销:雷鸟下滑原因为以旧换新对高端拉动更大,全年预期个位数增长 [玫瑰]MiniLED:毛
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TCL电子
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2025-09-09 21:53:57
双王重大变化点评:寒武纪定增通过+海光信息发布股权激励(高目标!)
❗️双王重大变化点评:寒武纪定增通过+海光信息发布股权激励(高目标!),重申计算机双王积极把握不变!【天风计算机团队】 1、定增获证监会批准,约40亿定增额投入软硬件平台,公司竞争力有望大幅提升! 根据寒武纪最新公告,证监会已通过公司定增,注册生效日期为9月5日。根据定增预案,本次发行约40亿的定增额,预计51%资金投入芯片平台项目、36%资金投入软件平台项目,有望大大增加寒武纪在芯片和软件平台的的产品竞争力。 根据定增预案,本次采取#竞价发行方式,定价基准日为发行期首日,发行价格不低于定价基准
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器械板块迎来政策优化+景气回升+业绩复苏下的估值修复机会
器械板块迎来政策优化+景气回升+业绩复苏下的估值修复机会 [玫瑰]医疗设备:25年以来医疗设备招投标持续回暖,随着库存逐步消耗,部分企业Q3业绩有望反转,建议关注:开立医疗、联影医疗、迈瑞医疗、澳华内镜等。 [玫瑰]高值耗材:受集采和关税影响压制业绩和估值,关注集采反内卷和关税缓和后的估值修复机会,建议关注:惠泰医疗(电生理龙头)、爱博医疗(眼科耗材龙头)、南微医学/安杰思(微创外科龙头)、大博医疗/春立医疗(骨科龙头)、威高股份(低耗药包龙头)。 [玫瑰]体外诊断:医保控费政策对板块冲击较大,
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纳斯达克申请上架代币化股票,建议重点关注金融 IT 创新大方向
【民生计算机】🚀纳斯达克申请上架代币化股票,建议重点关注金融 IT 创新大方向 太阳根据BlockBeats 消息,9 月 8 日,纳斯达克向美国证券交易委员会提交提案,拟修订规则以允许在该交易所交易以传统数字或代币化形式上市的证券。 太阳我们认为,此类金融创新的本质是面向机构级资金,构建合规且功能完善的链上中心化交易所。其核心逻辑与 Robinhood 之类的互金企业形成差异化互补: 庆祝链上金融生态日益完善,除加密货币的资金外,Web2.0 的资金正逐步尝试加入 Web3.0 生态,从而形
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江顺科技重大更新:微通道液冷技术突破
【ZY证券】江顺科技重大更新:微通道液冷技术突破,已向头部服务器厂商(代号“NV”)送样 #液冷技术迭代、持续送样验证证 公司是A股少数具备微通道精密挤压技术并实现服务器液冷模块送样的企业。过去市场担忧公司技术落地进度,但今天根据我们与公司交流,公司近期已向头部服务器厂商(代号“NV”)送样微通道液冷产品,用于AI服务器冷却模块。客户技术对接持续,送样关系稳定,无需担忧。 #液冷产品ASP持续提升;有望突破5000元 公司此前液冷产品以传统铝板为主,价值量约2000元。近期公司基于微通道挤压技术
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固态速览 · 0907:有研固态电池项目第一批设备公开招标,光华科技公告减持
固态速览 · 0907:有研固态电池项目第一批设备公开招标,光华科技公告减持! #产业进展 1、有研固态电池项目第一批设备公开招标。项目总预算金额为345.9万元,该项目分为两个采购包。采购包1预算金额为249.9万元,标准设备为主;采购包2预算金额为96万元,采购固态电解质烧结段生产系统1套。有研广东院已完成0.1 GWh干法电极中试线建设,并规划建设500吨/年卤化物固态电解质生产线和60Ah全固态软包电池线。 2、上汽清陶申请干法正极制备及半固态电池专利,提高正极保液能力,粘结剂包括聚四氟
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阿尔法显著绩优股,业绩逆势持续增长,建议积极布局!
【伊之密|持续重点推荐】阿尔法显著绩优股,业绩逆势持续增长,建议积极布局! [玫瑰]核心看点更新 1、公司海外业务快速增长占比稳步提升,订单趋势加速;国内业务景气疲软背景下份额加速提升,公司订单饱满显著好于同行,阿尔法显著,注塑机业务近10年收入CAGR达18.61%,不论行业景气变化均保持正增长。 2、当前看注塑机有望持续受益国内份额提升及出口拉动,压铸机受益中高端LEAP系列带来竞争力强化,镁合金注射产品处于国内龙头地位,有望受益新能源汽车、人形机器人等结构件的轻量化趋势。 [太阳]我们持续
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消费电子旺季已至,果链有望异军突起
[红包]消费电子旺季已至,果链有望异军突起 Apple 夜盘大涨3.81%,创2025年以来新高。相关新闻: 1 Apple计划2026年为Siri退出由AI支持的网页搜索工具,对标OpenAI和Perplexity等竞争对手 2 郭明琪称Apple计划于2026年推出折叠iPhone,2028年推出折叠iPad。并预测折叠iPhone,2026年出货约1000万台;2027年出货2500万台。 3 谷歌不构成在网络搜索领域的垄断,驳回检察官要求谷歌母公司Alphabet出售Chrome浏览器的
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东微半导云开雾散,让上涨驱散疑虑!十倍股,坚定持有不动摇!
[拳头]【东微半导—大涨点评】云开雾散,让上涨驱散疑虑!十倍股,坚定持有不动摇! [太阳]前期受市场、谣言等影响,东微股价出现了一定调整,我们也多次发声,强调回调就是上车机会!今日,股价出现显著上涨,驱散一切怀疑!作为一个分析师,对于短期股价走势的判断,确实无能为力,但若心中有对价值的判断,在短期调整时就可坚定发声!东微,十倍股,是我的坚定判断! [太阳]牛市中,买中小市值股票就是买管理层!!东微管理层的包容、开放、前瞻,这里无需多言!! #功率已反转,至少在明年底,营收端都可以看到亮眼增速,利
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东微半导
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2025-09-11 11:24:15
持续强call菲利华,Q布重塑发展曲线
🔥【ZX国防与航空航天】持续强call菲利华,Q布重塑发展曲线 1、#产业端Q布应用提速。当前在NVL144机柜中Q布的应用仍未落定,正交背板极大概率用M9-Qglass方案,switch tray及compute tray也有望有超预期进展。由于Q布优异的介电性能,在高速高频计算及信息交换趋势下,我们看好Q布渗透率的持续提升。 2、#产能倍增、Q布有望再造数个菲利华。公司Q布验证结果优秀,性能达到国际领先水平,客户端积极锁定明年产能。公司产能将迎数十倍扩张,计划2028年将产能提升至年产30
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菲利华
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固态速览 · 0909:先惠技术延伸整线设备,慕尼黑车展展出固态电池!
固态速览 · 0909:先惠技术延伸整线设备,慕尼黑车展展出固态电池! #产业进展 1、先惠技术与清陶能源在前期合作基础上,正式签署协议并组建“固态电池先进工艺装备联合实验室”,旨在整合双方优势资源,加速固态电池技术产业化进程。 2、耀石锂电新一代电池能量密度实现跨越式突破——达到惊人的950Wh/L。950Wh/L电池产品已正式下线,并已引发多家头部手机、无人机及充电宝企业的广泛关注与合作意向。未来有望进一步将技术优势转化为商业竞争力。 3、9月9日,2025年慕尼黑车展在德国慕尼黑展览中心盛
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先惠技术
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重点关注FPGA特种龙头复苏
【中泰电子|上海复旦/复旦微电】重点关注FPGA特种龙头复苏 #卫星高景气度重点关注 卫星互联网牌照发放在即,7.27—8.17星网已发射五组低轨卫星,间隔从1-2个月大幅缩短至3-5天。按规划,GW星座和千帆星座的组网卫星总数分别将达到1.3万颗和1.5万颗。公司前瞻卡位,商业小卫星+高可靠卫星均有布局,价值量大,业绩弹性高重点关注[玫瑰] #高可靠需求旺盛 上修高可靠经销商复讯关联交易金额。2024年与公司关联交易金额3.5亿元,公司此次上调交易额度,2025-2027年分别由2.8/3/1
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从Nebius、Oracle近期发展看国内云基发展机遇
[红包]从Nebius、Oracle近期发展看国内云基发展机遇 —————————————————— [玫瑰]事件1:Nebius 宣布与微软签订一项为期五年(2025-2031)的 GPU 基础设施长期协议,合同初步价值为 174 亿美元,扩张后上限可达 194 亿美元。 [玫瑰]事件2:甲骨文预计FY2026云基础设施业务收入达180亿美元(+77% YoY),FY 2027~FY2030未来四年增长预计达320/730/1140/1440亿美元。 [玫瑰]我们认为海外云基础设施行业的快速发
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重视白电龙头配置价值(20250910)
【国盛家电】重视白电龙头配置价值(20250910) [红包]当前家电行业三季度国补资金接档+外销接单逐步恢复,且龙头的股息率具备吸引力,同时考虑资金节前避险需求,白电龙头有望补涨。 [太阳]国补资金恢复,多重补贴优惠力度大。 [玫瑰]全年节奏:上半年发放并使用前两批资金(各810亿元),第三批资金(690亿元)于7月底下拨至各省,第四批资金(690亿元)预计于10月追加投放,满足大促补贴需求。 [玫瑰]第三批资金使用进展:8月26日起淘宝天猫率先启动可领,江苏、广东(部分城市)、重庆、贵州、广
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中国巨石业绩后投资者交流反馈
中国巨石业绩后投资者交流反馈 速览 | 花旗研究 各业务板块核心观点 玻璃纤维(Glass Fiber):风电与热塑性需求驱动 2025 年增长,定价承压但旺季不淡 2025 年增长动力强劲,核心驱动因素为风电需求保持旺盛及热塑性塑料需求稳步增长。 7-8 月需求 “旺季不淡”,实现同比增长;公司对 2025 年第四季度(4Q)及 2026 年前景持乐观态度。 2026 年新增需求可期,如光伏(PV)边框领域的玻璃纤维渗透率提升,将进一步拉动需求。 定价策略上,公司严格执行 “以产定销(sell
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TCL电子调研要点
【国盛家电】TCL电子调研要点(20250905) [太阳]TV拆分 [玫瑰]北美:沃尔玛/BBY/Costco占比30%/35%/10%、今年目标盈亏平衡;目前产能全在墨西哥 [玫瑰]欧洲:上半年德国Media Market、英国渠道突破大,希腊、西班牙等空间大,全年出货增速预计10%+ [玫瑰]新兴:亚太(占海外比20%)未来精细化渠道运作提份额;拉美(占海外比20%)秘鲁、智利等渠道不断突破 [玫瑰]内销:雷鸟下滑原因为以旧换新对高端拉动更大,全年预期个位数增长 [玫瑰]MiniLED:毛
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双王重大变化点评:寒武纪定增通过+海光信息发布股权激励(高目标!)
❗️双王重大变化点评:寒武纪定增通过+海光信息发布股权激励(高目标!),重申计算机双王积极把握不变!【天风计算机团队】 1、定增获证监会批准,约40亿定增额投入软硬件平台,公司竞争力有望大幅提升! 根据寒武纪最新公告,证监会已通过公司定增,注册生效日期为9月5日。根据定增预案,本次发行约40亿的定增额,预计51%资金投入芯片平台项目、36%资金投入软件平台项目,有望大大增加寒武纪在芯片和软件平台的的产品竞争力。 根据定增预案,本次采取#竞价发行方式,定价基准日为发行期首日,发行价格不低于定价基准
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器械板块迎来政策优化+景气回升+业绩复苏下的估值修复机会
器械板块迎来政策优化+景气回升+业绩复苏下的估值修复机会 [玫瑰]医疗设备:25年以来医疗设备招投标持续回暖,随着库存逐步消耗,部分企业Q3业绩有望反转,建议关注:开立医疗、联影医疗、迈瑞医疗、澳华内镜等。 [玫瑰]高值耗材:受集采和关税影响压制业绩和估值,关注集采反内卷和关税缓和后的估值修复机会,建议关注:惠泰医疗(电生理龙头)、爱博医疗(眼科耗材龙头)、南微医学/安杰思(微创外科龙头)、大博医疗/春立医疗(骨科龙头)、威高股份(低耗药包龙头)。 [玫瑰]体外诊断:医保控费政策对板块冲击较大,
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纳斯达克申请上架代币化股票,建议重点关注金融 IT 创新大方向
【民生计算机】🚀纳斯达克申请上架代币化股票,建议重点关注金融 IT 创新大方向 太阳根据BlockBeats 消息,9 月 8 日,纳斯达克向美国证券交易委员会提交提案,拟修订规则以允许在该交易所交易以传统数字或代币化形式上市的证券。 太阳我们认为,此类金融创新的本质是面向机构级资金,构建合规且功能完善的链上中心化交易所。其核心逻辑与 Robinhood 之类的互金企业形成差异化互补: 庆祝链上金融生态日益完善,除加密货币的资金外,Web2.0 的资金正逐步尝试加入 Web3.0 生态,从而形
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江顺科技重大更新:微通道液冷技术突破
【ZY证券】江顺科技重大更新:微通道液冷技术突破,已向头部服务器厂商(代号“NV”)送样 #液冷技术迭代、持续送样验证证 公司是A股少数具备微通道精密挤压技术并实现服务器液冷模块送样的企业。过去市场担忧公司技术落地进度,但今天根据我们与公司交流,公司近期已向头部服务器厂商(代号“NV”)送样微通道液冷产品,用于AI服务器冷却模块。客户技术对接持续,送样关系稳定,无需担忧。 #液冷产品ASP持续提升;有望突破5000元 公司此前液冷产品以传统铝板为主,价值量约2000元。近期公司基于微通道挤压技术
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固态速览 · 0907:有研固态电池项目第一批设备公开招标,光华科技公告减持
固态速览 · 0907:有研固态电池项目第一批设备公开招标,光华科技公告减持! #产业进展 1、有研固态电池项目第一批设备公开招标。项目总预算金额为345.9万元,该项目分为两个采购包。采购包1预算金额为249.9万元,标准设备为主;采购包2预算金额为96万元,采购固态电解质烧结段生产系统1套。有研广东院已完成0.1 GWh干法电极中试线建设,并规划建设500吨/年卤化物固态电解质生产线和60Ah全固态软包电池线。 2、上汽清陶申请干法正极制备及半固态电池专利,提高正极保液能力,粘结剂包括聚四氟
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阿尔法显著绩优股,业绩逆势持续增长,建议积极布局!
【伊之密|持续重点推荐】阿尔法显著绩优股,业绩逆势持续增长,建议积极布局! [玫瑰]核心看点更新 1、公司海外业务快速增长占比稳步提升,订单趋势加速;国内业务景气疲软背景下份额加速提升,公司订单饱满显著好于同行,阿尔法显著,注塑机业务近10年收入CAGR达18.61%,不论行业景气变化均保持正增长。 2、当前看注塑机有望持续受益国内份额提升及出口拉动,压铸机受益中高端LEAP系列带来竞争力强化,镁合金注射产品处于国内龙头地位,有望受益新能源汽车、人形机器人等结构件的轻量化趋势。 [太阳]我们持续
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消费电子旺季已至,果链有望异军突起
[红包]消费电子旺季已至,果链有望异军突起 Apple 夜盘大涨3.81%,创2025年以来新高。相关新闻: 1 Apple计划2026年为Siri退出由AI支持的网页搜索工具,对标OpenAI和Perplexity等竞争对手 2 郭明琪称Apple计划于2026年推出折叠iPhone,2028年推出折叠iPad。并预测折叠iPhone,2026年出货约1000万台;2027年出货2500万台。 3 谷歌不构成在网络搜索领域的垄断,驳回检察官要求谷歌母公司Alphabet出售Chrome浏览器的
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