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迷人大眼睛
2026-01-05 06:43:31
【西部机械】蓝思科技:三大生态(马斯克、NV、苹果)集于一身
【西部机械】蓝思科技:三大生态(马斯克、NV、苹果)集于一身,平台价值有待全面重估 20260105 #一年维度市值看3000亿,远期市值看万亿 #深度绑定马斯克生态,汽车、机器人业务批量供货,卫星业务从终端迈向核心能源系统。公司不仅是星链终端玻璃盖板核心供应商,其航天级UTG玻璃更直击低轨卫星寿命痛点。相比传统CPI薄膜,UTG凭借天然抗原子氧剥蚀、更高透光率与优异柔性,成为Starlink V3太阳翼封装的主力方案候选,技术卡位再度升维。 #人形机器人价值认知差巨大,头部模组总成地位稳固。作
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蓝思科技
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迷人大眼睛
2026-01-05 05:32:46
【广发环保 陈龙&郭鹏】26年关键词开启——碳关税、化债
【广发环保 陈龙&郭鹏】26年关键词开启——碳关税、化债 [玫瑰]#建议关注 :创业环保、大地海洋、瀚蓝环境、上海实业控股、山高环能、海螺创业等 [烟花]#欧盟碳关税2026年正式开征,提振我国循环减排、绿能产业需求 欧盟碳关税在2026年1月1日正式开征,当前涉及水泥、铁钢、铝、化肥、电力和氢气等行业。当前欧盟ETS碳价在#80-90欧元/吨,是我国当前碳价的#13倍左右,将显著增加我国向欧盟出口产品的成本,出口企业可以通过绿色能源、再生资源等降低碳排放水平。建议关注降低碳排放和碳关税的循环再
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创业环保
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迷人大眼睛
2026-01-04 17:36:02
2026年通信投资展望:聚焦四大核心赛道
() 【开源通信蒋颖团队】2026年通信投资展望:聚焦四大核心赛道 展望2026年,AI“虹吸效应”显著,全球AI或继续共振,同时卫星互联网或提速发展。推荐聚焦“AI+卫星”两大核心主线,主要包括“光+液冷+国产算力+卫星”四大核心赛道,同时推荐重视AI应用、运营商等板块。 2026年或成为1.6T光模块放量元年,同时硅光技术或加速落地,有望成为1.6T高速光模块主流方案,高速硅光子时代,光模块龙头竞争优势或将凸显,且CW激光器及部分无源器件需求或将提升,同时O/空芯光纤/薄膜铌酸锂/LPO/L
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中际旭创
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迷人大眼睛
2025-12-31 14:46:59
银邦股份调研重点更新1230
银邦股份调研重点更新1230 【火箭】 Top2商业火箭公司3D打印供应份额目前约30%,未来预计达50%,#届时单箭价值量或达4000w! 【卫星】 铝坦复材通过 “钽金属屏蔽层+铝基散热层” 的双层结构,#实现了辐射防护与热管理的双重优化,单星价值量约50-100万元! 【业绩】 26年主业业绩预期约5e,目前仅为24X! 🚀#上市公司非常重视飞而康,详情欢迎私戳
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银邦股份
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迷人大眼睛
2025-12-31 08:55:04
【华安新兴产业】重视T链量产节奏加快‼️
【华安新兴产业】重视T链量产节奏加快‼️ #明确Tier1和一级供应商的区别:T链Tier1 要求具备技术输出能力,同时北美或者墨西哥有工厂,目前Tier1 明确三花/拓普/尼得科。其余直接对接T统称一级供应商,存在重大变化‼️ #重视一级供应商确定性以及盈利空间:恒帅股份/浙江荣泰/新剑传动/双环传动/恒立液压/均胜电子/蓝思科技/长盈精密/科达利/北特科技等。目前变化以及弹性空间最大-恒帅股份‼️ 其余供应商-二级供应商。 #节奏:1月中-2月中,量产1500-2000台,用于北美三个工厂;
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双环传动
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迷人大眼睛
2025-12-30 17:22:26
坚定看多液冷2026年爆发大年:ASIC市场增量拓展想象空间
()坚定看多液冷2026年爆发大年:ASIC市场增量拓展想象空间 #我们认为液冷已从博弈订单进入到收入逐步放量期 🌟市场消息显示,谷歌新一代TPUv7单芯片功耗飙升至惊人的980W。功耗的急剧上升直接驱动其机柜散热方案发生根本性变革——采用100%全液冷架构。这标志着液冷技术正式从AI算力硬件的“可选项”升级为ASIC(专用集成电路)阵营的“强制标配”。 🔥#谷歌液冷部署超1GW,全面转向液冷:在 2024 年的 Google I/O 开发者大会上,谷歌 CEO 桑达尔·皮查伊透露,谷歌的液
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英维克
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迷人大眼睛
2025-12-30 17:10:27
恒而达:收购德国SMS,近期首台设备到厂助力丝杠导轨产业化加速
恒而达:收购德国SMS,近期首台设备到厂助力丝杠导轨产业化加速 [玫瑰]近日,SMS发往公司的首台磨床从德国起运并已到厂,预计近期将陆续开始打样测试,助力丝杠业务加速发展 当前丝杠量产难点在于螺纹加工工艺和设备,全球螺纹磨床由欧洲及日本公司主导。收购德国顶级磨床企业SMS,一方面可以引入优质磨床资源强化自身装备,另一方面能有效打通丝杠量产的设备和技术瓶颈,实现中国产业效率与欧洲顶尖技术双向赋能、服务全球 [玫瑰]主业收入稳增,引领模切及锯切工具国产化进程。公司工具主业包括模切和锯切工具,应用于轻
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恒而达
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迷人大眼睛
2025-12-30 11:59:16
强一股份
强一股份是国内唯一进入全球前十的半导体晶圆测试探针以及探针卡的供应商,公司成功打破了MEMS探针的海外厂商垄断,且成为了全球少数能够实现薄膜探针卡量产的企业之一,华为哈勃持有公司6%以上的股份,对其技术深度认可并建立了深度合作,公司现已是国内芯片测试环节的重要供应商。与此同时,公司一直在加大存储业务的相关布局,早在2024年就在存储领域完成了2.5DMEMS探针卡的小批量供应,兆易创新,普冉和聚辰都已成为了公司的重要客户,预计2025年利润3.8-4.1亿左右,80%-100%增长,随着存储的景
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强一股份
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迷人大眼睛
2025-12-30 10:52:19
弘亚数控
【弘亚数控】公布2026-28年股票期权激励计划,预计覆盖191人授予2.98%总股本股权(ZX机械) [太阳]事件:12月29日晚,公司发布公告,拟推出2026-2028年股票期权激励计划 [太阳]股票数量:1266万股,占总股本的2.98%。分为首次授予+预留。来源为公司向激励对象定向发行。 [太阳]激励对象:共191人,其中高管7人,其他中层及核心技术人员共184人。 [太阳]授予价格:11.99元,为公告前20个交易日交易均价15.98元的75%。 [太阳]行权条件:分三期执行。以202
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弘亚数控
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迷人大眼睛
2025-12-30 10:31:02
卓胜微:拥有硅光芯片Fab工艺能力的稀缺标的,射频主业迎周期拐点!
【兴证电子】卓胜微:拥有硅光芯片Fab工艺能力的稀缺标的,射频主业迎周期拐点! 公司硅光芯片工艺能力优秀。公司拥有SOI与锗硅两大高端工艺能力,SOI方面,量产的SOI已完全对标国际水平;锗硅方面,国内具备该能力的工厂极少,公司拥有12寸锗硅产线。目前在和下游进行工艺接触阶段,进展顺利。 公司拥有大陆稀缺Fab产能资源。12寸产能为7000片/月,明年初将扩至10000片/月,未来将扩至1.5w片/月,锗硅产能初具规模;6寸产能为1.5万片/月,主要用于滤波器产品。26年硅光方案渗透率快速提升,
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卓胜微
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迷人大眼睛
2025-12-29 21:15:22
惠同新材:北交所稀缺商业航天+机器人+AI
惠同新材:北交所稀缺商业航天+机器人+AI 1、商业航天:公司是北交所唯一高端金属纤维标的。公司2002年成立,由长沙矿冶研究院人员创办,专注金属纤维及制品研发,1微米级不锈钢纤维量产打破比利时贝卡尔特、日本京线的国际垄断。目前公司已整合上游,并公告将整合下游(公司正在筹划以现金收购保定三源纺织科技有限公司不低于51%股权。)。三源纺织科技是神舟一号到神舟十号、天宫一号、嫦娥探月工程等项目参研参试人员特种防静电、防电磁辐射服装面料唯一供应商。 2、机器人领域,公司实现从核心材料到功能部件的全场景
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惠同新材
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迷人大眼睛
2025-12-29 14:46:01
卫星+火箭,航天碳纤维迎新机遇
()卫星+火箭,航天碳纤维迎新机遇,重点关注#中简科技、#光威复材、#中复神鹰、#吉林化纤、#上海石化、#吉林碳谷 [太阳]卫星结构部件和天线系统:追求极致轻量化的不二选择 碳纤维复材(CFRP)用于商业卫星结构部件和天线系统:结构部件包括主承力结构、桁架结构、结构外壳,要求轻质高强;卫星天线使用高模量碳纤维作为导电材料,同时具备轻质高强和热稳定等优势,是星载天线的首选材料 [太阳]火箭:CFRP用于整流罩、压力容器、发动机壳体,微光启航发布全碳纤维液体火箭 CFRP主要用于整流罩、压力容器、发
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中简科技
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迷人大眼睛
2025-12-29 14:39:35
政策和产业催化不断,建议积极关注人形板块催化!
()政策和产业催化不断,建议积极关注人形板块催化! [玫瑰]事件汇总:1)12.23日,云深处启动上市辅导;2)12.25日,马斯克发推称赞Optimus 3;3)12.26日,工信部人形与具身智能标准化技术委员会成立会议召开;4)12.27日,特斯拉 Cybertruck 首席工程师转发宇树G1模拟测试画面。 [玫瑰]点评:工信部人形与具身智能标准化技术委员会的成立,标志着人形与具身智能正式从“技术突破牵引”迈入“标准体系统筹”的新阶段,正式进入“有法可依”时代。云深处启动上市辅导说明机器人企
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五洲新春
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迷人大眼睛
2025-12-29 12:49:14
明年AI光互联的大年,持续坚定信心重申逻辑
🥇天风通信 | 明年AI光互联的大年,持续坚定信心重申逻辑[福]: 🥇#谷歌27年网络带宽增长4-5倍。假设V7-V8带宽翻倍,则TPU数量增长2-2.5倍,在网络架构不变的情况下等效相同速率光模块数量(如1.6T)增速达2-2.5倍。我们于11月26鲜明提出光互联将会在12月抢跑交易27年,驱动板块再迎新高行情。#既然市场开始敢于去交易27年了、那就是光的新起点。 🥈#逻辑展望(26年为光的大年、也是光的新技术最多的一年): 1)需求端—景气爆发,核心看27年,#一方面NV和google
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京信通信
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迷人大眼睛
2025-12-29 12:43:02
持续看好铝价+板块估值齐升空间
【中信证券金属】持续看好铝价+板块估值齐升空间 [太阳] 铝价和板块估值上涨可期。铜铝比值继续冲击4.4的新高,超出历史20年均值加两倍标准差水平。过去20年,铜铝比共有七次突破均值加一倍标准差水平,期间铝价平均跑赢铜价6-7%。我们预测11000美元/22000元铜铝价格下,2026年国内铜板块预测PE估值为12-14X,铝板块为8-10X,PE估值对标铜板块具备40%的补涨空间。 [太阳] 新兴领域高景气度以及铝代铜推进有望支撑需求稳增。光伏装机下滑同时,电网/储能有望延续高景气度,汽车轻量
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天山铝业
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迷人大眼睛
2026-01-05 06:43:31
【西部机械】蓝思科技:三大生态(马斯克、NV、苹果)集于一身
【西部机械】蓝思科技:三大生态(马斯克、NV、苹果)集于一身,平台价值有待全面重估 20260105 #一年维度市值看3000亿,远期市值看万亿 #深度绑定马斯克生态,汽车、机器人业务批量供货,卫星业务从终端迈向核心能源系统。公司不仅是星链终端玻璃盖板核心供应商,其航天级UTG玻璃更直击低轨卫星寿命痛点。相比传统CPI薄膜,UTG凭借天然抗原子氧剥蚀、更高透光率与优异柔性,成为Starlink V3太阳翼封装的主力方案候选,技术卡位再度升维。 #人形机器人价值认知差巨大,头部模组总成地位稳固。作
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蓝思科技
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迷人大眼睛
2026-01-05 05:32:46
【广发环保 陈龙&郭鹏】26年关键词开启——碳关税、化债
【广发环保 陈龙&郭鹏】26年关键词开启——碳关税、化债 [玫瑰]#建议关注 :创业环保、大地海洋、瀚蓝环境、上海实业控股、山高环能、海螺创业等 [烟花]#欧盟碳关税2026年正式开征,提振我国循环减排、绿能产业需求 欧盟碳关税在2026年1月1日正式开征,当前涉及水泥、铁钢、铝、化肥、电力和氢气等行业。当前欧盟ETS碳价在#80-90欧元/吨,是我国当前碳价的#13倍左右,将显著增加我国向欧盟出口产品的成本,出口企业可以通过绿色能源、再生资源等降低碳排放水平。建议关注降低碳排放和碳关税的循环再
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创业环保
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2026-01-04 17:36:02
2026年通信投资展望:聚焦四大核心赛道
() 【开源通信蒋颖团队】2026年通信投资展望:聚焦四大核心赛道 展望2026年,AI“虹吸效应”显著,全球AI或继续共振,同时卫星互联网或提速发展。推荐聚焦“AI+卫星”两大核心主线,主要包括“光+液冷+国产算力+卫星”四大核心赛道,同时推荐重视AI应用、运营商等板块。 2026年或成为1.6T光模块放量元年,同时硅光技术或加速落地,有望成为1.6T高速光模块主流方案,高速硅光子时代,光模块龙头竞争优势或将凸显,且CW激光器及部分无源器件需求或将提升,同时O/空芯光纤/薄膜铌酸锂/LPO/L
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中际旭创
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2025-12-31 14:46:59
银邦股份调研重点更新1230
银邦股份调研重点更新1230 【火箭】 Top2商业火箭公司3D打印供应份额目前约30%,未来预计达50%,#届时单箭价值量或达4000w! 【卫星】 铝坦复材通过 “钽金属屏蔽层+铝基散热层” 的双层结构,#实现了辐射防护与热管理的双重优化,单星价值量约50-100万元! 【业绩】 26年主业业绩预期约5e,目前仅为24X! 🚀#上市公司非常重视飞而康,详情欢迎私戳
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银邦股份
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【华安新兴产业】重视T链量产节奏加快‼️
【华安新兴产业】重视T链量产节奏加快‼️ #明确Tier1和一级供应商的区别:T链Tier1 要求具备技术输出能力,同时北美或者墨西哥有工厂,目前Tier1 明确三花/拓普/尼得科。其余直接对接T统称一级供应商,存在重大变化‼️ #重视一级供应商确定性以及盈利空间:恒帅股份/浙江荣泰/新剑传动/双环传动/恒立液压/均胜电子/蓝思科技/长盈精密/科达利/北特科技等。目前变化以及弹性空间最大-恒帅股份‼️ 其余供应商-二级供应商。 #节奏:1月中-2月中,量产1500-2000台,用于北美三个工厂;
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双环传动
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坚定看多液冷2026年爆发大年:ASIC市场增量拓展想象空间
()坚定看多液冷2026年爆发大年:ASIC市场增量拓展想象空间 #我们认为液冷已从博弈订单进入到收入逐步放量期 🌟市场消息显示,谷歌新一代TPUv7单芯片功耗飙升至惊人的980W。功耗的急剧上升直接驱动其机柜散热方案发生根本性变革——采用100%全液冷架构。这标志着液冷技术正式从AI算力硬件的“可选项”升级为ASIC(专用集成电路)阵营的“强制标配”。 🔥#谷歌液冷部署超1GW,全面转向液冷:在 2024 年的 Google I/O 开发者大会上,谷歌 CEO 桑达尔·皮查伊透露,谷歌的液
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英维克
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恒而达:收购德国SMS,近期首台设备到厂助力丝杠导轨产业化加速
恒而达:收购德国SMS,近期首台设备到厂助力丝杠导轨产业化加速 [玫瑰]近日,SMS发往公司的首台磨床从德国起运并已到厂,预计近期将陆续开始打样测试,助力丝杠业务加速发展 当前丝杠量产难点在于螺纹加工工艺和设备,全球螺纹磨床由欧洲及日本公司主导。收购德国顶级磨床企业SMS,一方面可以引入优质磨床资源强化自身装备,另一方面能有效打通丝杠量产的设备和技术瓶颈,实现中国产业效率与欧洲顶尖技术双向赋能、服务全球 [玫瑰]主业收入稳增,引领模切及锯切工具国产化进程。公司工具主业包括模切和锯切工具,应用于轻
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恒而达
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强一股份
强一股份是国内唯一进入全球前十的半导体晶圆测试探针以及探针卡的供应商,公司成功打破了MEMS探针的海外厂商垄断,且成为了全球少数能够实现薄膜探针卡量产的企业之一,华为哈勃持有公司6%以上的股份,对其技术深度认可并建立了深度合作,公司现已是国内芯片测试环节的重要供应商。与此同时,公司一直在加大存储业务的相关布局,早在2024年就在存储领域完成了2.5DMEMS探针卡的小批量供应,兆易创新,普冉和聚辰都已成为了公司的重要客户,预计2025年利润3.8-4.1亿左右,80%-100%增长,随着存储的景
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强一股份
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弘亚数控
【弘亚数控】公布2026-28年股票期权激励计划,预计覆盖191人授予2.98%总股本股权(ZX机械) [太阳]事件:12月29日晚,公司发布公告,拟推出2026-2028年股票期权激励计划 [太阳]股票数量:1266万股,占总股本的2.98%。分为首次授予+预留。来源为公司向激励对象定向发行。 [太阳]激励对象:共191人,其中高管7人,其他中层及核心技术人员共184人。 [太阳]授予价格:11.99元,为公告前20个交易日交易均价15.98元的75%。 [太阳]行权条件:分三期执行。以202
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弘亚数控
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卓胜微:拥有硅光芯片Fab工艺能力的稀缺标的,射频主业迎周期拐点!
【兴证电子】卓胜微:拥有硅光芯片Fab工艺能力的稀缺标的,射频主业迎周期拐点! 公司硅光芯片工艺能力优秀。公司拥有SOI与锗硅两大高端工艺能力,SOI方面,量产的SOI已完全对标国际水平;锗硅方面,国内具备该能力的工厂极少,公司拥有12寸锗硅产线。目前在和下游进行工艺接触阶段,进展顺利。 公司拥有大陆稀缺Fab产能资源。12寸产能为7000片/月,明年初将扩至10000片/月,未来将扩至1.5w片/月,锗硅产能初具规模;6寸产能为1.5万片/月,主要用于滤波器产品。26年硅光方案渗透率快速提升,
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卓胜微
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迷人大眼睛
2025-12-29 21:15:22
惠同新材:北交所稀缺商业航天+机器人+AI
惠同新材:北交所稀缺商业航天+机器人+AI 1、商业航天:公司是北交所唯一高端金属纤维标的。公司2002年成立,由长沙矿冶研究院人员创办,专注金属纤维及制品研发,1微米级不锈钢纤维量产打破比利时贝卡尔特、日本京线的国际垄断。目前公司已整合上游,并公告将整合下游(公司正在筹划以现金收购保定三源纺织科技有限公司不低于51%股权。)。三源纺织科技是神舟一号到神舟十号、天宫一号、嫦娥探月工程等项目参研参试人员特种防静电、防电磁辐射服装面料唯一供应商。 2、机器人领域,公司实现从核心材料到功能部件的全场景
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惠同新材
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迷人大眼睛
2025-12-29 14:46:01
卫星+火箭,航天碳纤维迎新机遇
()卫星+火箭,航天碳纤维迎新机遇,重点关注#中简科技、#光威复材、#中复神鹰、#吉林化纤、#上海石化、#吉林碳谷 [太阳]卫星结构部件和天线系统:追求极致轻量化的不二选择 碳纤维复材(CFRP)用于商业卫星结构部件和天线系统:结构部件包括主承力结构、桁架结构、结构外壳,要求轻质高强;卫星天线使用高模量碳纤维作为导电材料,同时具备轻质高强和热稳定等优势,是星载天线的首选材料 [太阳]火箭:CFRP用于整流罩、压力容器、发动机壳体,微光启航发布全碳纤维液体火箭 CFRP主要用于整流罩、压力容器、发
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中简科技
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2025-12-29 14:39:35
政策和产业催化不断,建议积极关注人形板块催化!
()政策和产业催化不断,建议积极关注人形板块催化! [玫瑰]事件汇总:1)12.23日,云深处启动上市辅导;2)12.25日,马斯克发推称赞Optimus 3;3)12.26日,工信部人形与具身智能标准化技术委员会成立会议召开;4)12.27日,特斯拉 Cybertruck 首席工程师转发宇树G1模拟测试画面。 [玫瑰]点评:工信部人形与具身智能标准化技术委员会的成立,标志着人形与具身智能正式从“技术突破牵引”迈入“标准体系统筹”的新阶段,正式进入“有法可依”时代。云深处启动上市辅导说明机器人企
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五洲新春
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迷人大眼睛
2025-12-29 12:49:14
明年AI光互联的大年,持续坚定信心重申逻辑
🥇天风通信 | 明年AI光互联的大年,持续坚定信心重申逻辑[福]: 🥇#谷歌27年网络带宽增长4-5倍。假设V7-V8带宽翻倍,则TPU数量增长2-2.5倍,在网络架构不变的情况下等效相同速率光模块数量(如1.6T)增速达2-2.5倍。我们于11月26鲜明提出光互联将会在12月抢跑交易27年,驱动板块再迎新高行情。#既然市场开始敢于去交易27年了、那就是光的新起点。 🥈#逻辑展望(26年为光的大年、也是光的新技术最多的一年): 1)需求端—景气爆发,核心看27年,#一方面NV和google
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京信通信
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迷人大眼睛
2025-12-29 12:43:02
持续看好铝价+板块估值齐升空间
【中信证券金属】持续看好铝价+板块估值齐升空间 [太阳] 铝价和板块估值上涨可期。铜铝比值继续冲击4.4的新高,超出历史20年均值加两倍标准差水平。过去20年,铜铝比共有七次突破均值加一倍标准差水平,期间铝价平均跑赢铜价6-7%。我们预测11000美元/22000元铜铝价格下,2026年国内铜板块预测PE估值为12-14X,铝板块为8-10X,PE估值对标铜板块具备40%的补涨空间。 [太阳] 新兴领域高景气度以及铝代铜推进有望支撑需求稳增。光伏装机下滑同时,电网/储能有望延续高景气度,汽车轻量
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天山铝业
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【西部机械】蓝思科技:三大生态(马斯克、NV、苹果)集于一身
【西部机械】蓝思科技:三大生态(马斯克、NV、苹果)集于一身,平台价值有待全面重估 20260105 #一年维度市值看3000亿,远期市值看万亿 #深度绑定马斯克生态,汽车、机器人业务批量供货,卫星业务从终端迈向核心能源系统。公司不仅是星链终端玻璃盖板核心供应商,其航天级UTG玻璃更直击低轨卫星寿命痛点。相比传统CPI薄膜,UTG凭借天然抗原子氧剥蚀、更高透光率与优异柔性,成为Starlink V3太阳翼封装的主力方案候选,技术卡位再度升维。 #人形机器人价值认知差巨大,头部模组总成地位稳固。作
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2026-01-05 05:32:46
【广发环保 陈龙&郭鹏】26年关键词开启——碳关税、化债
【广发环保 陈龙&郭鹏】26年关键词开启——碳关税、化债 [玫瑰]#建议关注 :创业环保、大地海洋、瀚蓝环境、上海实业控股、山高环能、海螺创业等 [烟花]#欧盟碳关税2026年正式开征,提振我国循环减排、绿能产业需求 欧盟碳关税在2026年1月1日正式开征,当前涉及水泥、铁钢、铝、化肥、电力和氢气等行业。当前欧盟ETS碳价在#80-90欧元/吨,是我国当前碳价的#13倍左右,将显著增加我国向欧盟出口产品的成本,出口企业可以通过绿色能源、再生资源等降低碳排放水平。建议关注降低碳排放和碳关税的循环再
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创业环保
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迷人大眼睛
2026-01-04 17:36:02
2026年通信投资展望:聚焦四大核心赛道
() 【开源通信蒋颖团队】2026年通信投资展望:聚焦四大核心赛道 展望2026年,AI“虹吸效应”显著,全球AI或继续共振,同时卫星互联网或提速发展。推荐聚焦“AI+卫星”两大核心主线,主要包括“光+液冷+国产算力+卫星”四大核心赛道,同时推荐重视AI应用、运营商等板块。 2026年或成为1.6T光模块放量元年,同时硅光技术或加速落地,有望成为1.6T高速光模块主流方案,高速硅光子时代,光模块龙头竞争优势或将凸显,且CW激光器及部分无源器件需求或将提升,同时O/空芯光纤/薄膜铌酸锂/LPO/L
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中际旭创
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迷人大眼睛
2025-12-31 14:46:59
银邦股份调研重点更新1230
银邦股份调研重点更新1230 【火箭】 Top2商业火箭公司3D打印供应份额目前约30%,未来预计达50%,#届时单箭价值量或达4000w! 【卫星】 铝坦复材通过 “钽金属屏蔽层+铝基散热层” 的双层结构,#实现了辐射防护与热管理的双重优化,单星价值量约50-100万元! 【业绩】 26年主业业绩预期约5e,目前仅为24X! 🚀#上市公司非常重视飞而康,详情欢迎私戳
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银邦股份
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迷人大眼睛
2025-12-31 08:55:04
【华安新兴产业】重视T链量产节奏加快‼️
【华安新兴产业】重视T链量产节奏加快‼️ #明确Tier1和一级供应商的区别:T链Tier1 要求具备技术输出能力,同时北美或者墨西哥有工厂,目前Tier1 明确三花/拓普/尼得科。其余直接对接T统称一级供应商,存在重大变化‼️ #重视一级供应商确定性以及盈利空间:恒帅股份/浙江荣泰/新剑传动/双环传动/恒立液压/均胜电子/蓝思科技/长盈精密/科达利/北特科技等。目前变化以及弹性空间最大-恒帅股份‼️ 其余供应商-二级供应商。 #节奏:1月中-2月中,量产1500-2000台,用于北美三个工厂;
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双环传动
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迷人大眼睛
2025-12-30 17:22:26
坚定看多液冷2026年爆发大年:ASIC市场增量拓展想象空间
()坚定看多液冷2026年爆发大年:ASIC市场增量拓展想象空间 #我们认为液冷已从博弈订单进入到收入逐步放量期 🌟市场消息显示,谷歌新一代TPUv7单芯片功耗飙升至惊人的980W。功耗的急剧上升直接驱动其机柜散热方案发生根本性变革——采用100%全液冷架构。这标志着液冷技术正式从AI算力硬件的“可选项”升级为ASIC(专用集成电路)阵营的“强制标配”。 🔥#谷歌液冷部署超1GW,全面转向液冷:在 2024 年的 Google I/O 开发者大会上,谷歌 CEO 桑达尔·皮查伊透露,谷歌的液
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英维克
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迷人大眼睛
2025-12-30 17:10:27
恒而达:收购德国SMS,近期首台设备到厂助力丝杠导轨产业化加速
恒而达:收购德国SMS,近期首台设备到厂助力丝杠导轨产业化加速 [玫瑰]近日,SMS发往公司的首台磨床从德国起运并已到厂,预计近期将陆续开始打样测试,助力丝杠业务加速发展 当前丝杠量产难点在于螺纹加工工艺和设备,全球螺纹磨床由欧洲及日本公司主导。收购德国顶级磨床企业SMS,一方面可以引入优质磨床资源强化自身装备,另一方面能有效打通丝杠量产的设备和技术瓶颈,实现中国产业效率与欧洲顶尖技术双向赋能、服务全球 [玫瑰]主业收入稳增,引领模切及锯切工具国产化进程。公司工具主业包括模切和锯切工具,应用于轻
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恒而达
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迷人大眼睛
2025-12-30 11:59:16
强一股份
强一股份是国内唯一进入全球前十的半导体晶圆测试探针以及探针卡的供应商,公司成功打破了MEMS探针的海外厂商垄断,且成为了全球少数能够实现薄膜探针卡量产的企业之一,华为哈勃持有公司6%以上的股份,对其技术深度认可并建立了深度合作,公司现已是国内芯片测试环节的重要供应商。与此同时,公司一直在加大存储业务的相关布局,早在2024年就在存储领域完成了2.5DMEMS探针卡的小批量供应,兆易创新,普冉和聚辰都已成为了公司的重要客户,预计2025年利润3.8-4.1亿左右,80%-100%增长,随着存储的景
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强一股份
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迷人大眼睛
2025-12-30 10:52:19
弘亚数控
【弘亚数控】公布2026-28年股票期权激励计划,预计覆盖191人授予2.98%总股本股权(ZX机械) [太阳]事件:12月29日晚,公司发布公告,拟推出2026-2028年股票期权激励计划 [太阳]股票数量:1266万股,占总股本的2.98%。分为首次授予+预留。来源为公司向激励对象定向发行。 [太阳]激励对象:共191人,其中高管7人,其他中层及核心技术人员共184人。 [太阳]授予价格:11.99元,为公告前20个交易日交易均价15.98元的75%。 [太阳]行权条件:分三期执行。以202
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弘亚数控
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迷人大眼睛
2025-12-30 10:31:02
卓胜微:拥有硅光芯片Fab工艺能力的稀缺标的,射频主业迎周期拐点!
【兴证电子】卓胜微:拥有硅光芯片Fab工艺能力的稀缺标的,射频主业迎周期拐点! 公司硅光芯片工艺能力优秀。公司拥有SOI与锗硅两大高端工艺能力,SOI方面,量产的SOI已完全对标国际水平;锗硅方面,国内具备该能力的工厂极少,公司拥有12寸锗硅产线。目前在和下游进行工艺接触阶段,进展顺利。 公司拥有大陆稀缺Fab产能资源。12寸产能为7000片/月,明年初将扩至10000片/月,未来将扩至1.5w片/月,锗硅产能初具规模;6寸产能为1.5万片/月,主要用于滤波器产品。26年硅光方案渗透率快速提升,
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卓胜微
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迷人大眼睛
2025-12-29 21:15:22
惠同新材:北交所稀缺商业航天+机器人+AI
惠同新材:北交所稀缺商业航天+机器人+AI 1、商业航天:公司是北交所唯一高端金属纤维标的。公司2002年成立,由长沙矿冶研究院人员创办,专注金属纤维及制品研发,1微米级不锈钢纤维量产打破比利时贝卡尔特、日本京线的国际垄断。目前公司已整合上游,并公告将整合下游(公司正在筹划以现金收购保定三源纺织科技有限公司不低于51%股权。)。三源纺织科技是神舟一号到神舟十号、天宫一号、嫦娥探月工程等项目参研参试人员特种防静电、防电磁辐射服装面料唯一供应商。 2、机器人领域,公司实现从核心材料到功能部件的全场景
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惠同新材
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迷人大眼睛
2025-12-29 14:46:01
卫星+火箭,航天碳纤维迎新机遇
()卫星+火箭,航天碳纤维迎新机遇,重点关注#中简科技、#光威复材、#中复神鹰、#吉林化纤、#上海石化、#吉林碳谷 [太阳]卫星结构部件和天线系统:追求极致轻量化的不二选择 碳纤维复材(CFRP)用于商业卫星结构部件和天线系统:结构部件包括主承力结构、桁架结构、结构外壳,要求轻质高强;卫星天线使用高模量碳纤维作为导电材料,同时具备轻质高强和热稳定等优势,是星载天线的首选材料 [太阳]火箭:CFRP用于整流罩、压力容器、发动机壳体,微光启航发布全碳纤维液体火箭 CFRP主要用于整流罩、压力容器、发
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中简科技
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迷人大眼睛
2025-12-29 14:39:35
政策和产业催化不断,建议积极关注人形板块催化!
()政策和产业催化不断,建议积极关注人形板块催化! [玫瑰]事件汇总:1)12.23日,云深处启动上市辅导;2)12.25日,马斯克发推称赞Optimus 3;3)12.26日,工信部人形与具身智能标准化技术委员会成立会议召开;4)12.27日,特斯拉 Cybertruck 首席工程师转发宇树G1模拟测试画面。 [玫瑰]点评:工信部人形与具身智能标准化技术委员会的成立,标志着人形与具身智能正式从“技术突破牵引”迈入“标准体系统筹”的新阶段,正式进入“有法可依”时代。云深处启动上市辅导说明机器人企
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五洲新春
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迷人大眼睛
2025-12-29 12:49:14
明年AI光互联的大年,持续坚定信心重申逻辑
🥇天风通信 | 明年AI光互联的大年,持续坚定信心重申逻辑[福]: 🥇#谷歌27年网络带宽增长4-5倍。假设V7-V8带宽翻倍,则TPU数量增长2-2.5倍,在网络架构不变的情况下等效相同速率光模块数量(如1.6T)增速达2-2.5倍。我们于11月26鲜明提出光互联将会在12月抢跑交易27年,驱动板块再迎新高行情。#既然市场开始敢于去交易27年了、那就是光的新起点。 🥈#逻辑展望(26年为光的大年、也是光的新技术最多的一年): 1)需求端—景气爆发,核心看27年,#一方面NV和google
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京信通信
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迷人大眼睛
2025-12-29 12:43:02
持续看好铝价+板块估值齐升空间
【中信证券金属】持续看好铝价+板块估值齐升空间 [太阳] 铝价和板块估值上涨可期。铜铝比值继续冲击4.4的新高,超出历史20年均值加两倍标准差水平。过去20年,铜铝比共有七次突破均值加一倍标准差水平,期间铝价平均跑赢铜价6-7%。我们预测11000美元/22000元铜铝价格下,2026年国内铜板块预测PE估值为12-14X,铝板块为8-10X,PE估值对标铜板块具备40%的补涨空间。 [太阳] 新兴领域高景气度以及铝代铜推进有望支撑需求稳增。光伏装机下滑同时,电网/储能有望延续高景气度,汽车轻量
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天山铝业
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迷人大眼睛
2026-01-05 06:43:31
【西部机械】蓝思科技:三大生态(马斯克、NV、苹果)集于一身
【西部机械】蓝思科技:三大生态(马斯克、NV、苹果)集于一身,平台价值有待全面重估 20260105 #一年维度市值看3000亿,远期市值看万亿 #深度绑定马斯克生态,汽车、机器人业务批量供货,卫星业务从终端迈向核心能源系统。公司不仅是星链终端玻璃盖板核心供应商,其航天级UTG玻璃更直击低轨卫星寿命痛点。相比传统CPI薄膜,UTG凭借天然抗原子氧剥蚀、更高透光率与优异柔性,成为Starlink V3太阳翼封装的主力方案候选,技术卡位再度升维。 #人形机器人价值认知差巨大,头部模组总成地位稳固。作
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蓝思科技
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迷人大眼睛
2026-01-05 05:32:46
【广发环保 陈龙&郭鹏】26年关键词开启——碳关税、化债
【广发环保 陈龙&郭鹏】26年关键词开启——碳关税、化债 [玫瑰]#建议关注 :创业环保、大地海洋、瀚蓝环境、上海实业控股、山高环能、海螺创业等 [烟花]#欧盟碳关税2026年正式开征,提振我国循环减排、绿能产业需求 欧盟碳关税在2026年1月1日正式开征,当前涉及水泥、铁钢、铝、化肥、电力和氢气等行业。当前欧盟ETS碳价在#80-90欧元/吨,是我国当前碳价的#13倍左右,将显著增加我国向欧盟出口产品的成本,出口企业可以通过绿色能源、再生资源等降低碳排放水平。建议关注降低碳排放和碳关税的循环再
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创业环保
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2026-01-04 17:36:02
2026年通信投资展望:聚焦四大核心赛道
() 【开源通信蒋颖团队】2026年通信投资展望:聚焦四大核心赛道 展望2026年,AI“虹吸效应”显著,全球AI或继续共振,同时卫星互联网或提速发展。推荐聚焦“AI+卫星”两大核心主线,主要包括“光+液冷+国产算力+卫星”四大核心赛道,同时推荐重视AI应用、运营商等板块。 2026年或成为1.6T光模块放量元年,同时硅光技术或加速落地,有望成为1.6T高速光模块主流方案,高速硅光子时代,光模块龙头竞争优势或将凸显,且CW激光器及部分无源器件需求或将提升,同时O/空芯光纤/薄膜铌酸锂/LPO/L
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中际旭创
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2025-12-31 14:46:59
银邦股份调研重点更新1230
银邦股份调研重点更新1230 【火箭】 Top2商业火箭公司3D打印供应份额目前约30%,未来预计达50%,#届时单箭价值量或达4000w! 【卫星】 铝坦复材通过 “钽金属屏蔽层+铝基散热层” 的双层结构,#实现了辐射防护与热管理的双重优化,单星价值量约50-100万元! 【业绩】 26年主业业绩预期约5e,目前仅为24X! 🚀#上市公司非常重视飞而康,详情欢迎私戳
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【华安新兴产业】重视T链量产节奏加快‼️
【华安新兴产业】重视T链量产节奏加快‼️ #明确Tier1和一级供应商的区别:T链Tier1 要求具备技术输出能力,同时北美或者墨西哥有工厂,目前Tier1 明确三花/拓普/尼得科。其余直接对接T统称一级供应商,存在重大变化‼️ #重视一级供应商确定性以及盈利空间:恒帅股份/浙江荣泰/新剑传动/双环传动/恒立液压/均胜电子/蓝思科技/长盈精密/科达利/北特科技等。目前变化以及弹性空间最大-恒帅股份‼️ 其余供应商-二级供应商。 #节奏:1月中-2月中,量产1500-2000台,用于北美三个工厂;
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双环传动
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坚定看多液冷2026年爆发大年:ASIC市场增量拓展想象空间
()坚定看多液冷2026年爆发大年:ASIC市场增量拓展想象空间 #我们认为液冷已从博弈订单进入到收入逐步放量期 🌟市场消息显示,谷歌新一代TPUv7单芯片功耗飙升至惊人的980W。功耗的急剧上升直接驱动其机柜散热方案发生根本性变革——采用100%全液冷架构。这标志着液冷技术正式从AI算力硬件的“可选项”升级为ASIC(专用集成电路)阵营的“强制标配”。 🔥#谷歌液冷部署超1GW,全面转向液冷:在 2024 年的 Google I/O 开发者大会上,谷歌 CEO 桑达尔·皮查伊透露,谷歌的液
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英维克
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恒而达:收购德国SMS,近期首台设备到厂助力丝杠导轨产业化加速
恒而达:收购德国SMS,近期首台设备到厂助力丝杠导轨产业化加速 [玫瑰]近日,SMS发往公司的首台磨床从德国起运并已到厂,预计近期将陆续开始打样测试,助力丝杠业务加速发展 当前丝杠量产难点在于螺纹加工工艺和设备,全球螺纹磨床由欧洲及日本公司主导。收购德国顶级磨床企业SMS,一方面可以引入优质磨床资源强化自身装备,另一方面能有效打通丝杠量产的设备和技术瓶颈,实现中国产业效率与欧洲顶尖技术双向赋能、服务全球 [玫瑰]主业收入稳增,引领模切及锯切工具国产化进程。公司工具主业包括模切和锯切工具,应用于轻
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恒而达
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强一股份
强一股份是国内唯一进入全球前十的半导体晶圆测试探针以及探针卡的供应商,公司成功打破了MEMS探针的海外厂商垄断,且成为了全球少数能够实现薄膜探针卡量产的企业之一,华为哈勃持有公司6%以上的股份,对其技术深度认可并建立了深度合作,公司现已是国内芯片测试环节的重要供应商。与此同时,公司一直在加大存储业务的相关布局,早在2024年就在存储领域完成了2.5DMEMS探针卡的小批量供应,兆易创新,普冉和聚辰都已成为了公司的重要客户,预计2025年利润3.8-4.1亿左右,80%-100%增长,随着存储的景
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强一股份
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弘亚数控
【弘亚数控】公布2026-28年股票期权激励计划,预计覆盖191人授予2.98%总股本股权(ZX机械) [太阳]事件:12月29日晚,公司发布公告,拟推出2026-2028年股票期权激励计划 [太阳]股票数量:1266万股,占总股本的2.98%。分为首次授予+预留。来源为公司向激励对象定向发行。 [太阳]激励对象:共191人,其中高管7人,其他中层及核心技术人员共184人。 [太阳]授予价格:11.99元,为公告前20个交易日交易均价15.98元的75%。 [太阳]行权条件:分三期执行。以202
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卓胜微:拥有硅光芯片Fab工艺能力的稀缺标的,射频主业迎周期拐点!
【兴证电子】卓胜微:拥有硅光芯片Fab工艺能力的稀缺标的,射频主业迎周期拐点! 公司硅光芯片工艺能力优秀。公司拥有SOI与锗硅两大高端工艺能力,SOI方面,量产的SOI已完全对标国际水平;锗硅方面,国内具备该能力的工厂极少,公司拥有12寸锗硅产线。目前在和下游进行工艺接触阶段,进展顺利。 公司拥有大陆稀缺Fab产能资源。12寸产能为7000片/月,明年初将扩至10000片/月,未来将扩至1.5w片/月,锗硅产能初具规模;6寸产能为1.5万片/月,主要用于滤波器产品。26年硅光方案渗透率快速提升,
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卓胜微
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2025-12-29 21:15:22
惠同新材:北交所稀缺商业航天+机器人+AI
惠同新材:北交所稀缺商业航天+机器人+AI 1、商业航天:公司是北交所唯一高端金属纤维标的。公司2002年成立,由长沙矿冶研究院人员创办,专注金属纤维及制品研发,1微米级不锈钢纤维量产打破比利时贝卡尔特、日本京线的国际垄断。目前公司已整合上游,并公告将整合下游(公司正在筹划以现金收购保定三源纺织科技有限公司不低于51%股权。)。三源纺织科技是神舟一号到神舟十号、天宫一号、嫦娥探月工程等项目参研参试人员特种防静电、防电磁辐射服装面料唯一供应商。 2、机器人领域,公司实现从核心材料到功能部件的全场景
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惠同新材
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迷人大眼睛
2025-12-29 14:46:01
卫星+火箭,航天碳纤维迎新机遇
()卫星+火箭,航天碳纤维迎新机遇,重点关注#中简科技、#光威复材、#中复神鹰、#吉林化纤、#上海石化、#吉林碳谷 [太阳]卫星结构部件和天线系统:追求极致轻量化的不二选择 碳纤维复材(CFRP)用于商业卫星结构部件和天线系统:结构部件包括主承力结构、桁架结构、结构外壳,要求轻质高强;卫星天线使用高模量碳纤维作为导电材料,同时具备轻质高强和热稳定等优势,是星载天线的首选材料 [太阳]火箭:CFRP用于整流罩、压力容器、发动机壳体,微光启航发布全碳纤维液体火箭 CFRP主要用于整流罩、压力容器、发
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中简科技
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政策和产业催化不断,建议积极关注人形板块催化!
()政策和产业催化不断,建议积极关注人形板块催化! [玫瑰]事件汇总:1)12.23日,云深处启动上市辅导;2)12.25日,马斯克发推称赞Optimus 3;3)12.26日,工信部人形与具身智能标准化技术委员会成立会议召开;4)12.27日,特斯拉 Cybertruck 首席工程师转发宇树G1模拟测试画面。 [玫瑰]点评:工信部人形与具身智能标准化技术委员会的成立,标志着人形与具身智能正式从“技术突破牵引”迈入“标准体系统筹”的新阶段,正式进入“有法可依”时代。云深处启动上市辅导说明机器人企
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五洲新春
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明年AI光互联的大年,持续坚定信心重申逻辑
🥇天风通信 | 明年AI光互联的大年,持续坚定信心重申逻辑[福]: 🥇#谷歌27年网络带宽增长4-5倍。假设V7-V8带宽翻倍,则TPU数量增长2-2.5倍,在网络架构不变的情况下等效相同速率光模块数量(如1.6T)增速达2-2.5倍。我们于11月26鲜明提出光互联将会在12月抢跑交易27年,驱动板块再迎新高行情。#既然市场开始敢于去交易27年了、那就是光的新起点。 🥈#逻辑展望(26年为光的大年、也是光的新技术最多的一年): 1)需求端—景气爆发,核心看27年,#一方面NV和google
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京信通信
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持续看好铝价+板块估值齐升空间
【中信证券金属】持续看好铝价+板块估值齐升空间 [太阳] 铝价和板块估值上涨可期。铜铝比值继续冲击4.4的新高,超出历史20年均值加两倍标准差水平。过去20年,铜铝比共有七次突破均值加一倍标准差水平,期间铝价平均跑赢铜价6-7%。我们预测11000美元/22000元铜铝价格下,2026年国内铜板块预测PE估值为12-14X,铝板块为8-10X,PE估值对标铜板块具备40%的补涨空间。 [太阳] 新兴领域高景气度以及铝代铜推进有望支撑需求稳增。光伏装机下滑同时,电网/储能有望延续高景气度,汽车轻量
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天山铝业
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【西部机械】蓝思科技:三大生态(马斯克、NV、苹果)集于一身
【西部机械】蓝思科技:三大生态(马斯克、NV、苹果)集于一身,平台价值有待全面重估 20260105 #一年维度市值看3000亿,远期市值看万亿 #深度绑定马斯克生态,汽车、机器人业务批量供货,卫星业务从终端迈向核心能源系统。公司不仅是星链终端玻璃盖板核心供应商,其航天级UTG玻璃更直击低轨卫星寿命痛点。相比传统CPI薄膜,UTG凭借天然抗原子氧剥蚀、更高透光率与优异柔性,成为Starlink V3太阳翼封装的主力方案候选,技术卡位再度升维。 #人形机器人价值认知差巨大,头部模组总成地位稳固。作
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【广发环保 陈龙&郭鹏】26年关键词开启——碳关税、化债
【广发环保 陈龙&郭鹏】26年关键词开启——碳关税、化债 [玫瑰]#建议关注 :创业环保、大地海洋、瀚蓝环境、上海实业控股、山高环能、海螺创业等 [烟花]#欧盟碳关税2026年正式开征,提振我国循环减排、绿能产业需求 欧盟碳关税在2026年1月1日正式开征,当前涉及水泥、铁钢、铝、化肥、电力和氢气等行业。当前欧盟ETS碳价在#80-90欧元/吨,是我国当前碳价的#13倍左右,将显著增加我国向欧盟出口产品的成本,出口企业可以通过绿色能源、再生资源等降低碳排放水平。建议关注降低碳排放和碳关税的循环再
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2026年通信投资展望:聚焦四大核心赛道
() 【开源通信蒋颖团队】2026年通信投资展望:聚焦四大核心赛道 展望2026年,AI“虹吸效应”显著,全球AI或继续共振,同时卫星互联网或提速发展。推荐聚焦“AI+卫星”两大核心主线,主要包括“光+液冷+国产算力+卫星”四大核心赛道,同时推荐重视AI应用、运营商等板块。 2026年或成为1.6T光模块放量元年,同时硅光技术或加速落地,有望成为1.6T高速光模块主流方案,高速硅光子时代,光模块龙头竞争优势或将凸显,且CW激光器及部分无源器件需求或将提升,同时O/空芯光纤/薄膜铌酸锂/LPO/L
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中际旭创
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迷人大眼睛
2025-12-31 14:46:59
银邦股份调研重点更新1230
银邦股份调研重点更新1230 【火箭】 Top2商业火箭公司3D打印供应份额目前约30%,未来预计达50%,#届时单箭价值量或达4000w! 【卫星】 铝坦复材通过 “钽金属屏蔽层+铝基散热层” 的双层结构,#实现了辐射防护与热管理的双重优化,单星价值量约50-100万元! 【业绩】 26年主业业绩预期约5e,目前仅为24X! 🚀#上市公司非常重视飞而康,详情欢迎私戳
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银邦股份
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迷人大眼睛
2025-12-31 08:55:04
【华安新兴产业】重视T链量产节奏加快‼️
【华安新兴产业】重视T链量产节奏加快‼️ #明确Tier1和一级供应商的区别:T链Tier1 要求具备技术输出能力,同时北美或者墨西哥有工厂,目前Tier1 明确三花/拓普/尼得科。其余直接对接T统称一级供应商,存在重大变化‼️ #重视一级供应商确定性以及盈利空间:恒帅股份/浙江荣泰/新剑传动/双环传动/恒立液压/均胜电子/蓝思科技/长盈精密/科达利/北特科技等。目前变化以及弹性空间最大-恒帅股份‼️ 其余供应商-二级供应商。 #节奏:1月中-2月中,量产1500-2000台,用于北美三个工厂;
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双环传动
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迷人大眼睛
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坚定看多液冷2026年爆发大年:ASIC市场增量拓展想象空间
()坚定看多液冷2026年爆发大年:ASIC市场增量拓展想象空间 #我们认为液冷已从博弈订单进入到收入逐步放量期 🌟市场消息显示,谷歌新一代TPUv7单芯片功耗飙升至惊人的980W。功耗的急剧上升直接驱动其机柜散热方案发生根本性变革——采用100%全液冷架构。这标志着液冷技术正式从AI算力硬件的“可选项”升级为ASIC(专用集成电路)阵营的“强制标配”。 🔥#谷歌液冷部署超1GW,全面转向液冷:在 2024 年的 Google I/O 开发者大会上,谷歌 CEO 桑达尔·皮查伊透露,谷歌的液
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英维克
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迷人大眼睛
2025-12-30 17:10:27
恒而达:收购德国SMS,近期首台设备到厂助力丝杠导轨产业化加速
恒而达:收购德国SMS,近期首台设备到厂助力丝杠导轨产业化加速 [玫瑰]近日,SMS发往公司的首台磨床从德国起运并已到厂,预计近期将陆续开始打样测试,助力丝杠业务加速发展 当前丝杠量产难点在于螺纹加工工艺和设备,全球螺纹磨床由欧洲及日本公司主导。收购德国顶级磨床企业SMS,一方面可以引入优质磨床资源强化自身装备,另一方面能有效打通丝杠量产的设备和技术瓶颈,实现中国产业效率与欧洲顶尖技术双向赋能、服务全球 [玫瑰]主业收入稳增,引领模切及锯切工具国产化进程。公司工具主业包括模切和锯切工具,应用于轻
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迷人大眼睛
2025-12-30 11:59:16
强一股份
强一股份是国内唯一进入全球前十的半导体晶圆测试探针以及探针卡的供应商,公司成功打破了MEMS探针的海外厂商垄断,且成为了全球少数能够实现薄膜探针卡量产的企业之一,华为哈勃持有公司6%以上的股份,对其技术深度认可并建立了深度合作,公司现已是国内芯片测试环节的重要供应商。与此同时,公司一直在加大存储业务的相关布局,早在2024年就在存储领域完成了2.5DMEMS探针卡的小批量供应,兆易创新,普冉和聚辰都已成为了公司的重要客户,预计2025年利润3.8-4.1亿左右,80%-100%增长,随着存储的景
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强一股份
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迷人大眼睛
2025-12-30 10:52:19
弘亚数控
【弘亚数控】公布2026-28年股票期权激励计划,预计覆盖191人授予2.98%总股本股权(ZX机械) [太阳]事件:12月29日晚,公司发布公告,拟推出2026-2028年股票期权激励计划 [太阳]股票数量:1266万股,占总股本的2.98%。分为首次授予+预留。来源为公司向激励对象定向发行。 [太阳]激励对象:共191人,其中高管7人,其他中层及核心技术人员共184人。 [太阳]授予价格:11.99元,为公告前20个交易日交易均价15.98元的75%。 [太阳]行权条件:分三期执行。以202
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弘亚数控
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迷人大眼睛
2025-12-30 10:31:02
卓胜微:拥有硅光芯片Fab工艺能力的稀缺标的,射频主业迎周期拐点!
【兴证电子】卓胜微:拥有硅光芯片Fab工艺能力的稀缺标的,射频主业迎周期拐点! 公司硅光芯片工艺能力优秀。公司拥有SOI与锗硅两大高端工艺能力,SOI方面,量产的SOI已完全对标国际水平;锗硅方面,国内具备该能力的工厂极少,公司拥有12寸锗硅产线。目前在和下游进行工艺接触阶段,进展顺利。 公司拥有大陆稀缺Fab产能资源。12寸产能为7000片/月,明年初将扩至10000片/月,未来将扩至1.5w片/月,锗硅产能初具规模;6寸产能为1.5万片/月,主要用于滤波器产品。26年硅光方案渗透率快速提升,
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卓胜微
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迷人大眼睛
2025-12-29 21:15:22
惠同新材:北交所稀缺商业航天+机器人+AI
惠同新材:北交所稀缺商业航天+机器人+AI 1、商业航天:公司是北交所唯一高端金属纤维标的。公司2002年成立,由长沙矿冶研究院人员创办,专注金属纤维及制品研发,1微米级不锈钢纤维量产打破比利时贝卡尔特、日本京线的国际垄断。目前公司已整合上游,并公告将整合下游(公司正在筹划以现金收购保定三源纺织科技有限公司不低于51%股权。)。三源纺织科技是神舟一号到神舟十号、天宫一号、嫦娥探月工程等项目参研参试人员特种防静电、防电磁辐射服装面料唯一供应商。 2、机器人领域,公司实现从核心材料到功能部件的全场景
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迷人大眼睛
2025-12-29 14:46:01
卫星+火箭,航天碳纤维迎新机遇
()卫星+火箭,航天碳纤维迎新机遇,重点关注#中简科技、#光威复材、#中复神鹰、#吉林化纤、#上海石化、#吉林碳谷 [太阳]卫星结构部件和天线系统:追求极致轻量化的不二选择 碳纤维复材(CFRP)用于商业卫星结构部件和天线系统:结构部件包括主承力结构、桁架结构、结构外壳,要求轻质高强;卫星天线使用高模量碳纤维作为导电材料,同时具备轻质高强和热稳定等优势,是星载天线的首选材料 [太阳]火箭:CFRP用于整流罩、压力容器、发动机壳体,微光启航发布全碳纤维液体火箭 CFRP主要用于整流罩、压力容器、发
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中简科技
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迷人大眼睛
2025-12-29 14:39:35
政策和产业催化不断,建议积极关注人形板块催化!
()政策和产业催化不断,建议积极关注人形板块催化! [玫瑰]事件汇总:1)12.23日,云深处启动上市辅导;2)12.25日,马斯克发推称赞Optimus 3;3)12.26日,工信部人形与具身智能标准化技术委员会成立会议召开;4)12.27日,特斯拉 Cybertruck 首席工程师转发宇树G1模拟测试画面。 [玫瑰]点评:工信部人形与具身智能标准化技术委员会的成立,标志着人形与具身智能正式从“技术突破牵引”迈入“标准体系统筹”的新阶段,正式进入“有法可依”时代。云深处启动上市辅导说明机器人企
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五洲新春
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迷人大眼睛
2025-12-29 12:49:14
明年AI光互联的大年,持续坚定信心重申逻辑
🥇天风通信 | 明年AI光互联的大年,持续坚定信心重申逻辑[福]: 🥇#谷歌27年网络带宽增长4-5倍。假设V7-V8带宽翻倍,则TPU数量增长2-2.5倍,在网络架构不变的情况下等效相同速率光模块数量(如1.6T)增速达2-2.5倍。我们于11月26鲜明提出光互联将会在12月抢跑交易27年,驱动板块再迎新高行情。#既然市场开始敢于去交易27年了、那就是光的新起点。 🥈#逻辑展望(26年为光的大年、也是光的新技术最多的一年): 1)需求端—景气爆发,核心看27年,#一方面NV和google
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京信通信
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2025-12-29 12:43:02
持续看好铝价+板块估值齐升空间
【中信证券金属】持续看好铝价+板块估值齐升空间 [太阳] 铝价和板块估值上涨可期。铜铝比值继续冲击4.4的新高,超出历史20年均值加两倍标准差水平。过去20年,铜铝比共有七次突破均值加一倍标准差水平,期间铝价平均跑赢铜价6-7%。我们预测11000美元/22000元铜铝价格下,2026年国内铜板块预测PE估值为12-14X,铝板块为8-10X,PE估值对标铜板块具备40%的补涨空间。 [太阳] 新兴领域高景气度以及铝代铜推进有望支撑需求稳增。光伏装机下滑同时,电网/储能有望延续高景气度,汽车轻量
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天山铝业
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2026-01-05 06:43:31
【西部机械】蓝思科技:三大生态(马斯克、NV、苹果)集于一身
【西部机械】蓝思科技:三大生态(马斯克、NV、苹果)集于一身,平台价值有待全面重估 20260105 #一年维度市值看3000亿,远期市值看万亿 #深度绑定马斯克生态,汽车、机器人业务批量供货,卫星业务从终端迈向核心能源系统。公司不仅是星链终端玻璃盖板核心供应商,其航天级UTG玻璃更直击低轨卫星寿命痛点。相比传统CPI薄膜,UTG凭借天然抗原子氧剥蚀、更高透光率与优异柔性,成为Starlink V3太阳翼封装的主力方案候选,技术卡位再度升维。 #人形机器人价值认知差巨大,头部模组总成地位稳固。作
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蓝思科技
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迷人大眼睛
2026-01-05 05:32:46
【广发环保 陈龙&郭鹏】26年关键词开启——碳关税、化债
【广发环保 陈龙&郭鹏】26年关键词开启——碳关税、化债 [玫瑰]#建议关注 :创业环保、大地海洋、瀚蓝环境、上海实业控股、山高环能、海螺创业等 [烟花]#欧盟碳关税2026年正式开征,提振我国循环减排、绿能产业需求 欧盟碳关税在2026年1月1日正式开征,当前涉及水泥、铁钢、铝、化肥、电力和氢气等行业。当前欧盟ETS碳价在#80-90欧元/吨,是我国当前碳价的#13倍左右,将显著增加我国向欧盟出口产品的成本,出口企业可以通过绿色能源、再生资源等降低碳排放水平。建议关注降低碳排放和碳关税的循环再
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创业环保
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2026-01-04 17:36:02
2026年通信投资展望:聚焦四大核心赛道
() 【开源通信蒋颖团队】2026年通信投资展望:聚焦四大核心赛道 展望2026年,AI“虹吸效应”显著,全球AI或继续共振,同时卫星互联网或提速发展。推荐聚焦“AI+卫星”两大核心主线,主要包括“光+液冷+国产算力+卫星”四大核心赛道,同时推荐重视AI应用、运营商等板块。 2026年或成为1.6T光模块放量元年,同时硅光技术或加速落地,有望成为1.6T高速光模块主流方案,高速硅光子时代,光模块龙头竞争优势或将凸显,且CW激光器及部分无源器件需求或将提升,同时O/空芯光纤/薄膜铌酸锂/LPO/L
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中际旭创
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银邦股份调研重点更新1230
银邦股份调研重点更新1230 【火箭】 Top2商业火箭公司3D打印供应份额目前约30%,未来预计达50%,#届时单箭价值量或达4000w! 【卫星】 铝坦复材通过 “钽金属屏蔽层+铝基散热层” 的双层结构,#实现了辐射防护与热管理的双重优化,单星价值量约50-100万元! 【业绩】 26年主业业绩预期约5e,目前仅为24X! 🚀#上市公司非常重视飞而康,详情欢迎私戳
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银邦股份
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【华安新兴产业】重视T链量产节奏加快‼️
【华安新兴产业】重视T链量产节奏加快‼️ #明确Tier1和一级供应商的区别:T链Tier1 要求具备技术输出能力,同时北美或者墨西哥有工厂,目前Tier1 明确三花/拓普/尼得科。其余直接对接T统称一级供应商,存在重大变化‼️ #重视一级供应商确定性以及盈利空间:恒帅股份/浙江荣泰/新剑传动/双环传动/恒立液压/均胜电子/蓝思科技/长盈精密/科达利/北特科技等。目前变化以及弹性空间最大-恒帅股份‼️ 其余供应商-二级供应商。 #节奏:1月中-2月中,量产1500-2000台,用于北美三个工厂;
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坚定看多液冷2026年爆发大年:ASIC市场增量拓展想象空间
()坚定看多液冷2026年爆发大年:ASIC市场增量拓展想象空间 #我们认为液冷已从博弈订单进入到收入逐步放量期 🌟市场消息显示,谷歌新一代TPUv7单芯片功耗飙升至惊人的980W。功耗的急剧上升直接驱动其机柜散热方案发生根本性变革——采用100%全液冷架构。这标志着液冷技术正式从AI算力硬件的“可选项”升级为ASIC(专用集成电路)阵营的“强制标配”。 🔥#谷歌液冷部署超1GW,全面转向液冷:在 2024 年的 Google I/O 开发者大会上,谷歌 CEO 桑达尔·皮查伊透露,谷歌的液
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恒而达:收购德国SMS,近期首台设备到厂助力丝杠导轨产业化加速
恒而达:收购德国SMS,近期首台设备到厂助力丝杠导轨产业化加速 [玫瑰]近日,SMS发往公司的首台磨床从德国起运并已到厂,预计近期将陆续开始打样测试,助力丝杠业务加速发展 当前丝杠量产难点在于螺纹加工工艺和设备,全球螺纹磨床由欧洲及日本公司主导。收购德国顶级磨床企业SMS,一方面可以引入优质磨床资源强化自身装备,另一方面能有效打通丝杠量产的设备和技术瓶颈,实现中国产业效率与欧洲顶尖技术双向赋能、服务全球 [玫瑰]主业收入稳增,引领模切及锯切工具国产化进程。公司工具主业包括模切和锯切工具,应用于轻
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恒而达
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强一股份
强一股份是国内唯一进入全球前十的半导体晶圆测试探针以及探针卡的供应商,公司成功打破了MEMS探针的海外厂商垄断,且成为了全球少数能够实现薄膜探针卡量产的企业之一,华为哈勃持有公司6%以上的股份,对其技术深度认可并建立了深度合作,公司现已是国内芯片测试环节的重要供应商。与此同时,公司一直在加大存储业务的相关布局,早在2024年就在存储领域完成了2.5DMEMS探针卡的小批量供应,兆易创新,普冉和聚辰都已成为了公司的重要客户,预计2025年利润3.8-4.1亿左右,80%-100%增长,随着存储的景
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弘亚数控
【弘亚数控】公布2026-28年股票期权激励计划,预计覆盖191人授予2.98%总股本股权(ZX机械) [太阳]事件:12月29日晚,公司发布公告,拟推出2026-2028年股票期权激励计划 [太阳]股票数量:1266万股,占总股本的2.98%。分为首次授予+预留。来源为公司向激励对象定向发行。 [太阳]激励对象:共191人,其中高管7人,其他中层及核心技术人员共184人。 [太阳]授予价格:11.99元,为公告前20个交易日交易均价15.98元的75%。 [太阳]行权条件:分三期执行。以202
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卓胜微:拥有硅光芯片Fab工艺能力的稀缺标的,射频主业迎周期拐点!
【兴证电子】卓胜微:拥有硅光芯片Fab工艺能力的稀缺标的,射频主业迎周期拐点! 公司硅光芯片工艺能力优秀。公司拥有SOI与锗硅两大高端工艺能力,SOI方面,量产的SOI已完全对标国际水平;锗硅方面,国内具备该能力的工厂极少,公司拥有12寸锗硅产线。目前在和下游进行工艺接触阶段,进展顺利。 公司拥有大陆稀缺Fab产能资源。12寸产能为7000片/月,明年初将扩至10000片/月,未来将扩至1.5w片/月,锗硅产能初具规模;6寸产能为1.5万片/月,主要用于滤波器产品。26年硅光方案渗透率快速提升,
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惠同新材:北交所稀缺商业航天+机器人+AI
惠同新材:北交所稀缺商业航天+机器人+AI 1、商业航天:公司是北交所唯一高端金属纤维标的。公司2002年成立,由长沙矿冶研究院人员创办,专注金属纤维及制品研发,1微米级不锈钢纤维量产打破比利时贝卡尔特、日本京线的国际垄断。目前公司已整合上游,并公告将整合下游(公司正在筹划以现金收购保定三源纺织科技有限公司不低于51%股权。)。三源纺织科技是神舟一号到神舟十号、天宫一号、嫦娥探月工程等项目参研参试人员特种防静电、防电磁辐射服装面料唯一供应商。 2、机器人领域,公司实现从核心材料到功能部件的全场景
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惠同新材
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卫星+火箭,航天碳纤维迎新机遇
()卫星+火箭,航天碳纤维迎新机遇,重点关注#中简科技、#光威复材、#中复神鹰、#吉林化纤、#上海石化、#吉林碳谷 [太阳]卫星结构部件和天线系统:追求极致轻量化的不二选择 碳纤维复材(CFRP)用于商业卫星结构部件和天线系统:结构部件包括主承力结构、桁架结构、结构外壳,要求轻质高强;卫星天线使用高模量碳纤维作为导电材料,同时具备轻质高强和热稳定等优势,是星载天线的首选材料 [太阳]火箭:CFRP用于整流罩、压力容器、发动机壳体,微光启航发布全碳纤维液体火箭 CFRP主要用于整流罩、压力容器、发
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中简科技
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政策和产业催化不断,建议积极关注人形板块催化!
()政策和产业催化不断,建议积极关注人形板块催化! [玫瑰]事件汇总:1)12.23日,云深处启动上市辅导;2)12.25日,马斯克发推称赞Optimus 3;3)12.26日,工信部人形与具身智能标准化技术委员会成立会议召开;4)12.27日,特斯拉 Cybertruck 首席工程师转发宇树G1模拟测试画面。 [玫瑰]点评:工信部人形与具身智能标准化技术委员会的成立,标志着人形与具身智能正式从“技术突破牵引”迈入“标准体系统筹”的新阶段,正式进入“有法可依”时代。云深处启动上市辅导说明机器人企
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明年AI光互联的大年,持续坚定信心重申逻辑
🥇天风通信 | 明年AI光互联的大年,持续坚定信心重申逻辑[福]: 🥇#谷歌27年网络带宽增长4-5倍。假设V7-V8带宽翻倍,则TPU数量增长2-2.5倍,在网络架构不变的情况下等效相同速率光模块数量(如1.6T)增速达2-2.5倍。我们于11月26鲜明提出光互联将会在12月抢跑交易27年,驱动板块再迎新高行情。#既然市场开始敢于去交易27年了、那就是光的新起点。 🥈#逻辑展望(26年为光的大年、也是光的新技术最多的一年): 1)需求端—景气爆发,核心看27年,#一方面NV和google
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持续看好铝价+板块估值齐升空间
【中信证券金属】持续看好铝价+板块估值齐升空间 [太阳] 铝价和板块估值上涨可期。铜铝比值继续冲击4.4的新高,超出历史20年均值加两倍标准差水平。过去20年,铜铝比共有七次突破均值加一倍标准差水平,期间铝价平均跑赢铜价6-7%。我们预测11000美元/22000元铜铝价格下,2026年国内铜板块预测PE估值为12-14X,铝板块为8-10X,PE估值对标铜板块具备40%的补涨空间。 [太阳] 新兴领域高景气度以及铝代铜推进有望支撑需求稳增。光伏装机下滑同时,电网/储能有望延续高景气度,汽车轻量
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