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2025-03-17 18:42:14
【东北机械 | 人形机器人】广东组建100亿基金,重视~ 3月17日,恒健控股公司与中国工商银行广东省分行、工银金融资产投资有限公司3月16日签约,共同推动组建总规模100亿元的人工智能与机器人产业投资基金。将重点围绕省内外人工智能、机器人等科技创新和先进制造领域产业链进行投资布局。 重点关注广东省机器人产业链,重点推荐#拓斯达(广东省链主)、祥鑫科技。 其他相关:兆威机电安培龙、固高科技、奥比中光、利和兴、雷赛智能。
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2025-03-13 08:40:34
重视【光库科技】博通FAU订单重大进展和GTC CPO催化 1、FAU可拆卸光接口方案是CPO方案用量增量最大的方向之一,需求量超3000万个,按单个几十美金估算,#超百亿人民币市场 #博通方案: 每个交换机有8个OE,单OE由2个FAU接出,按26年30万交换机出货量,480万个FAU增量,15亿+rmb #NV方案: (1)CPO交换机侧,每个ASIC配6个OE,单OE由3个PIC拼接,使用3个FAU接出(2)NV switch侧,1个ASIC配6个OE,单OE需要2-3个FAU;26年按3
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2025-03-13 08:39:33
均普智能 更新 20250312 💡机器人业务or产品:做机器人本体代工、关节总成、灵巧手总成。 💡公司优势: 1⃣技术人才优势:公司机器人方面的主要负责人是郭博,是斯坦福的博士,学的是人工智能和机器人,也出自斯坦福人工智能研究院,美国工程院院士李飞飞、银河通用的王鹤也都是这个人工智能研究院出来的。 2⃣工业场景落地优势:公司的主业客户涵盖宁德时代、采埃孚、舍弗勒、宝洁、西门子等,能给机器人提供很多的落地场景。并且公司自己就有工业落地场景,可以把场景的数据用来训练人形机器人。 3⃣集团和兄弟
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【华泰电子】看好功率高压器件升级SiC,低压器件迎来复苏 高压SiC升级:3月11日,知名汽车电子大V朱玉龙微薄透露比亚迪将大力推动SiC高压超充平台的应用,1000V高压平台有望从此前20万以上的纯电车型下沉至15万以上的产品,拉动上有SiC产业链需求。相关公司:晶升股份、天岳先进、士兰微、斯达半导 低压器件复苏:随着智能驾驶和智能座舱渗透率提升,汽车低压功率器件需求迎来快速增长,叠加国产替代需求(汽车低压功率器件国产化率仅为15%左右),汽车领域国内低压功率器件需求今年有望增长超30%。相关
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2025-03-13 08:31:51
【方正汽车】祥鑫科技调研要点总结 #经营目标 2024营收预计65-70亿,其中新能源40-45亿,2025年营收目标80亿,利润目标4-5亿; #传统主业 2025新能源车预计营收+20%,燃油车持平,电池托盘在宁德份额1/3,在亿纬锂能和孚能科技份额较高,国轩份额较少; 光储2025预计营收+50%,主要和H合作; #机器人布局 公司拥有做结构件的能力,并与广东省科学院团队合作进行灵巧手技术储备,目前已有样品;与其他团队合作进行关节执行器技术储备。
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【光大电子】瑞可达:特斯拉Optimus机器人连接器全面突破,国产机器人业务未来可期。连接器作为机器人的神经,至关重要!机器人业务增厚50亿元市值、AEC业务增厚100亿元市值、连接器主业100亿元市值,目标市值250亿元,目前仅80亿元市值,空间巨大。
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2025-03-12 14:31:32
【华西机械】#捷昌驱动推荐:灵巧手+执行器,人形机器人与主业共振 1、#人形机器人稳步推进:灵巧手+执行器均成果显著。3月11日晚上,捷昌在投资者平台官方回复人形机器人业务进展。1)线性执行器:目前进展顺利,大中小三款产品样机完成,执行器高度自制,后续逐步定样。2)灵巧手:与灵巧智能合作深入,捷昌后续承担较多制造及产业化环节,核心零部件高度自制。灵巧智能在灵巧手领域能力较强,目前Dexhand系列产品已经发布,且后续新产品有望迎来下一代产品。客户端,公司与国内多家机器人厂商有对接合作,后续潜力较
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【招商电新】重点公司更新3.11 #湘油泵,柴发黑马! 催化:潍柴重机涨停创历史新高,科泰电源大涨创历史新高! #【湘油泵(机械)】近6成收入为柴发配件,排产到明年,新产能爬坡,近期海外配套已提价5-7%!(还有涨价空间);机器人用减速器已导进大客户,执行器某大客户刚完成审厂(ASP放大超7倍),养老机器人与平台公司合作积极推进;业界评估,公司近期在国内/外新客户方面,有新的积极突破。
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金龙汽车更新~~ 1. 销量支撑,出口数据炸裂,Q1业绩预期高增:1-2月总销量同比+21%,出口销量同比+104%,新能源出口销量同比+110%,主要是去年年底不少积压订单推到Q1交付 2. 董事长换人预计这个月落地:现任董事长已经卸任在福汽集团(金龙股东)的职位,预期这个月换人公告发布;管理层换届后可以期待国企改革利润率提升、股权激励等更多催化~~ 宇通/金龙/中通都有布局机会
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2025-03-10 18:52:02
【中信电子】乐鑫科技深度覆盖:AIoT落地在即,公司深度合作字节加速成长,目标市值300亿元,现价推荐 我们上周五外发了乐鑫科技 首次覆盖投价报告,我们当下对公司进行推荐主要基于以下3点: 1)行业层面,AIoT是端侧AI落地的核心主线。生态端,我们看好字节豆包在应用生态发展中保持领先身位;产品端,AI玩具是最有机会率先起量的AIoT品类,我们预计到28年有望将产生约40亿元AIoT芯片及模组需求增量;硬件端,IoT芯片的连接和处理性能均需配合升级。我们看好行业有望迎来产品升级和需求爆发的新成长
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2025-03-10 18:48:33
【天风机械】永创智能调研要点~53e的灵巧手+本体标的,主业优秀,落地场景丰富! 1,主业目前在手订单50e左右,24年底发货产线10e以上,Q1+Q2发货也有望在25年确认,再加上18e左右标机及包材,25年收入有望达到40e;毛利率净利率逐步修复,公司主业本年度有望接近2e利润; 2, 公司人形业务主要布局灵巧手及本体,灵巧手未来考虑外售,丝杠主要用于自身本体、不外售。#公司具备一年数十亿标机收入,配备1000多台机加中心+冲床+激光切割+钣金等,机加能力扎实,包材业务又进一步拓展公司在材料
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2025-03-06 16:33:02
【麦格米特】麦格米特的订单已经爆了: 1、麦格米特最新订单情况:目前从株洲工厂发货,在长沙转运国外物流,到货ww,我只能说出货比我预期多不少。另外还有一个点,泰国的扩建和北美工厂的扩产都很顺利,北美晚一点,今年也会投产了。其实麦格米特有6大事业部,不算电源,其实业务也今年爆量了。有一个朋友的公司,麦格米特给他们做OEM的产线代工,已经接不了订单了。其实还有一个有意思的点,麦格米特的公司英文网站上电源型号特别多,中文的就只有2kw,所以这也是这家公司的特殊点之处,你想为什么? 2、根据最新调研,G
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2025-03-06 16:29:15
重点关注金发科技!!宇树股东确定性兑现业绩的机器人公司 主业15X 250亿。现阶段看能兑现业绩的机器人公司!宇树股东确定性独供结构件和特种材料,短期ASP 120单狗,特种塑料改造完ASP达2000,对比长盛轴承600元弹性巨大,100万台机器狗20%净利润有望增厚150-200亿市值,还有50%以上涨幅空间!
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2025-03-06 16:23:54
重视算力数据中心与半导体上游的核心标的:# 美埃科技 公司主业是洁净室与洁净设备,国产替代的核心卡位环节,# 主营业务连续五年正增长! 公司下游渠道丰富,客户分布广泛,主要有: 1️⃣# 互联网大厂数据中心,包括阿里、腾讯、移动云在内的多家头部互联网大厂数据中心的洁净室与洁净设备核心供应商。 2️⃣# 晶圆厂与存储厂,主要包括smic、华虹、shjw、YMTC(长江cc)、CXMT(cx存储)等核心客户 3️⃣光伏厂,通威、隆基等。 4️⃣药厂、商超等 # 公司深度受益于国产算力军备竞赛带来的数
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2025-03-05 18:02:37
黑芝麻智能大涨点评、 黑芝麻智能:G厂千里浩瀚H1全系标配智驾芯片,实锤进入B厂智驾芯片 1)G厂千里浩瀚H1全系标配,有望突破H3/H5:A1000单个560rmb。G厂3月3日发布的千里浩瀚H1系列公司预计25年有15-20万辆车份额,2颗芯片,ASP1000rmb+。 2)B厂:实锤进入B厂智驾芯片,覆盖10-20万车型,25年预计25万辆车,ASP560rmb。 3)24年利润超预期:公司发布正面盈利预告,预计2024年收入4.5亿-5.5亿元,同比+44%~+60%;归母净利润≥1亿元
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【东北机械 | 人形机器人】广东组建100亿基金,重视~ 3月17日,恒健控股公司与中国工商银行广东省分行、工银金融资产投资有限公司3月16日签约,共同推动组建总规模100亿元的人工智能与机器人产业投资基金。将重点围绕省内外人工智能、机器人等科技创新和先进制造领域产业链进行投资布局。 重点关注广东省机器人产业链,重点推荐#拓斯达(广东省链主)、祥鑫科技。 其他相关:兆威机电安培龙、固高科技、奥比中光、利和兴、雷赛智能。
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重视【光库科技】博通FAU订单重大进展和GTC CPO催化 1、FAU可拆卸光接口方案是CPO方案用量增量最大的方向之一,需求量超3000万个,按单个几十美金估算,#超百亿人民币市场 #博通方案: 每个交换机有8个OE,单OE由2个FAU接出,按26年30万交换机出货量,480万个FAU增量,15亿+rmb #NV方案: (1)CPO交换机侧,每个ASIC配6个OE,单OE由3个PIC拼接,使用3个FAU接出(2)NV switch侧,1个ASIC配6个OE,单OE需要2-3个FAU;26年按3
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均普智能 更新 20250312 💡机器人业务or产品:做机器人本体代工、关节总成、灵巧手总成。 💡公司优势: 1⃣技术人才优势:公司机器人方面的主要负责人是郭博,是斯坦福的博士,学的是人工智能和机器人,也出自斯坦福人工智能研究院,美国工程院院士李飞飞、银河通用的王鹤也都是这个人工智能研究院出来的。 2⃣工业场景落地优势:公司的主业客户涵盖宁德时代、采埃孚、舍弗勒、宝洁、西门子等,能给机器人提供很多的落地场景。并且公司自己就有工业落地场景,可以把场景的数据用来训练人形机器人。 3⃣集团和兄弟
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【华泰电子】看好功率高压器件升级SiC,低压器件迎来复苏 高压SiC升级:3月11日,知名汽车电子大V朱玉龙微薄透露比亚迪将大力推动SiC高压超充平台的应用,1000V高压平台有望从此前20万以上的纯电车型下沉至15万以上的产品,拉动上有SiC产业链需求。相关公司:晶升股份、天岳先进、士兰微、斯达半导 低压器件复苏:随着智能驾驶和智能座舱渗透率提升,汽车低压功率器件需求迎来快速增长,叠加国产替代需求(汽车低压功率器件国产化率仅为15%左右),汽车领域国内低压功率器件需求今年有望增长超30%。相关
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【方正汽车】祥鑫科技调研要点总结 #经营目标 2024营收预计65-70亿,其中新能源40-45亿,2025年营收目标80亿,利润目标4-5亿; #传统主业 2025新能源车预计营收+20%,燃油车持平,电池托盘在宁德份额1/3,在亿纬锂能和孚能科技份额较高,国轩份额较少; 光储2025预计营收+50%,主要和H合作; #机器人布局 公司拥有做结构件的能力,并与广东省科学院团队合作进行灵巧手技术储备,目前已有样品;与其他团队合作进行关节执行器技术储备。
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【光大电子】瑞可达:特斯拉Optimus机器人连接器全面突破,国产机器人业务未来可期。连接器作为机器人的神经,至关重要!机器人业务增厚50亿元市值、AEC业务增厚100亿元市值、连接器主业100亿元市值,目标市值250亿元,目前仅80亿元市值,空间巨大。
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【华西机械】#捷昌驱动推荐:灵巧手+执行器,人形机器人与主业共振 1、#人形机器人稳步推进:灵巧手+执行器均成果显著。3月11日晚上,捷昌在投资者平台官方回复人形机器人业务进展。1)线性执行器:目前进展顺利,大中小三款产品样机完成,执行器高度自制,后续逐步定样。2)灵巧手:与灵巧智能合作深入,捷昌后续承担较多制造及产业化环节,核心零部件高度自制。灵巧智能在灵巧手领域能力较强,目前Dexhand系列产品已经发布,且后续新产品有望迎来下一代产品。客户端,公司与国内多家机器人厂商有对接合作,后续潜力较
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【招商电新】重点公司更新3.11 #湘油泵,柴发黑马! 催化:潍柴重机涨停创历史新高,科泰电源大涨创历史新高! #【湘油泵(机械)】近6成收入为柴发配件,排产到明年,新产能爬坡,近期海外配套已提价5-7%!(还有涨价空间);机器人用减速器已导进大客户,执行器某大客户刚完成审厂(ASP放大超7倍),养老机器人与平台公司合作积极推进;业界评估,公司近期在国内/外新客户方面,有新的积极突破。
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金龙汽车更新~~ 1. 销量支撑,出口数据炸裂,Q1业绩预期高增:1-2月总销量同比+21%,出口销量同比+104%,新能源出口销量同比+110%,主要是去年年底不少积压订单推到Q1交付 2. 董事长换人预计这个月落地:现任董事长已经卸任在福汽集团(金龙股东)的职位,预期这个月换人公告发布;管理层换届后可以期待国企改革利润率提升、股权激励等更多催化~~ 宇通/金龙/中通都有布局机会
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【中信电子】乐鑫科技深度覆盖:AIoT落地在即,公司深度合作字节加速成长,目标市值300亿元,现价推荐 我们上周五外发了乐鑫科技 首次覆盖投价报告,我们当下对公司进行推荐主要基于以下3点: 1)行业层面,AIoT是端侧AI落地的核心主线。生态端,我们看好字节豆包在应用生态发展中保持领先身位;产品端,AI玩具是最有机会率先起量的AIoT品类,我们预计到28年有望将产生约40亿元AIoT芯片及模组需求增量;硬件端,IoT芯片的连接和处理性能均需配合升级。我们看好行业有望迎来产品升级和需求爆发的新成长
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【天风机械】永创智能调研要点~53e的灵巧手+本体标的,主业优秀,落地场景丰富! 1,主业目前在手订单50e左右,24年底发货产线10e以上,Q1+Q2发货也有望在25年确认,再加上18e左右标机及包材,25年收入有望达到40e;毛利率净利率逐步修复,公司主业本年度有望接近2e利润; 2, 公司人形业务主要布局灵巧手及本体,灵巧手未来考虑外售,丝杠主要用于自身本体、不外售。#公司具备一年数十亿标机收入,配备1000多台机加中心+冲床+激光切割+钣金等,机加能力扎实,包材业务又进一步拓展公司在材料
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【麦格米特】麦格米特的订单已经爆了: 1、麦格米特最新订单情况:目前从株洲工厂发货,在长沙转运国外物流,到货ww,我只能说出货比我预期多不少。另外还有一个点,泰国的扩建和北美工厂的扩产都很顺利,北美晚一点,今年也会投产了。其实麦格米特有6大事业部,不算电源,其实业务也今年爆量了。有一个朋友的公司,麦格米特给他们做OEM的产线代工,已经接不了订单了。其实还有一个有意思的点,麦格米特的公司英文网站上电源型号特别多,中文的就只有2kw,所以这也是这家公司的特殊点之处,你想为什么? 2、根据最新调研,G
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重点关注金发科技!!宇树股东确定性兑现业绩的机器人公司 主业15X 250亿。现阶段看能兑现业绩的机器人公司!宇树股东确定性独供结构件和特种材料,短期ASP 120单狗,特种塑料改造完ASP达2000,对比长盛轴承600元弹性巨大,100万台机器狗20%净利润有望增厚150-200亿市值,还有50%以上涨幅空间!
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重视算力数据中心与半导体上游的核心标的:# 美埃科技 公司主业是洁净室与洁净设备,国产替代的核心卡位环节,# 主营业务连续五年正增长! 公司下游渠道丰富,客户分布广泛,主要有: 1️⃣# 互联网大厂数据中心,包括阿里、腾讯、移动云在内的多家头部互联网大厂数据中心的洁净室与洁净设备核心供应商。 2️⃣# 晶圆厂与存储厂,主要包括smic、华虹、shjw、YMTC(长江cc)、CXMT(cx存储)等核心客户 3️⃣光伏厂,通威、隆基等。 4️⃣药厂、商超等 # 公司深度受益于国产算力军备竞赛带来的数
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黑芝麻智能大涨点评、 黑芝麻智能:G厂千里浩瀚H1全系标配智驾芯片,实锤进入B厂智驾芯片 1)G厂千里浩瀚H1全系标配,有望突破H3/H5:A1000单个560rmb。G厂3月3日发布的千里浩瀚H1系列公司预计25年有15-20万辆车份额,2颗芯片,ASP1000rmb+。 2)B厂:实锤进入B厂智驾芯片,覆盖10-20万车型,25年预计25万辆车,ASP560rmb。 3)24年利润超预期:公司发布正面盈利预告,预计2024年收入4.5亿-5.5亿元,同比+44%~+60%;归母净利润≥1亿元
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【方正汽车】祥鑫科技调研要点总结 #经营目标 2024营收预计65-70亿,其中新能源40-45亿,2025年营收目标80亿,利润目标4-5亿; #传统主业 2025新能源车预计营收+20%,燃油车持平,电池托盘在宁德份额1/3,在亿纬锂能和孚能科技份额较高,国轩份额较少; 光储2025预计营收+50%,主要和H合作; #机器人布局 公司拥有做结构件的能力,并与广东省科学院团队合作进行灵巧手技术储备,目前已有样品;与其他团队合作进行关节执行器技术储备。
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【光大电子】瑞可达:特斯拉Optimus机器人连接器全面突破,国产机器人业务未来可期。连接器作为机器人的神经,至关重要!机器人业务增厚50亿元市值、AEC业务增厚100亿元市值、连接器主业100亿元市值,目标市值250亿元,目前仅80亿元市值,空间巨大。
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【华西机械】#捷昌驱动推荐:灵巧手+执行器,人形机器人与主业共振 1、#人形机器人稳步推进:灵巧手+执行器均成果显著。3月11日晚上,捷昌在投资者平台官方回复人形机器人业务进展。1)线性执行器:目前进展顺利,大中小三款产品样机完成,执行器高度自制,后续逐步定样。2)灵巧手:与灵巧智能合作深入,捷昌后续承担较多制造及产业化环节,核心零部件高度自制。灵巧智能在灵巧手领域能力较强,目前Dexhand系列产品已经发布,且后续新产品有望迎来下一代产品。客户端,公司与国内多家机器人厂商有对接合作,后续潜力较
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【招商电新】重点公司更新3.11 #湘油泵,柴发黑马! 催化:潍柴重机涨停创历史新高,科泰电源大涨创历史新高! #【湘油泵(机械)】近6成收入为柴发配件,排产到明年,新产能爬坡,近期海外配套已提价5-7%!(还有涨价空间);机器人用减速器已导进大客户,执行器某大客户刚完成审厂(ASP放大超7倍),养老机器人与平台公司合作积极推进;业界评估,公司近期在国内/外新客户方面,有新的积极突破。
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金龙汽车更新~~ 1. 销量支撑,出口数据炸裂,Q1业绩预期高增:1-2月总销量同比+21%,出口销量同比+104%,新能源出口销量同比+110%,主要是去年年底不少积压订单推到Q1交付 2. 董事长换人预计这个月落地:现任董事长已经卸任在福汽集团(金龙股东)的职位,预期这个月换人公告发布;管理层换届后可以期待国企改革利润率提升、股权激励等更多催化~~ 宇通/金龙/中通都有布局机会
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2025-03-10 18:52:02
【中信电子】乐鑫科技深度覆盖:AIoT落地在即,公司深度合作字节加速成长,目标市值300亿元,现价推荐 我们上周五外发了乐鑫科技 首次覆盖投价报告,我们当下对公司进行推荐主要基于以下3点: 1)行业层面,AIoT是端侧AI落地的核心主线。生态端,我们看好字节豆包在应用生态发展中保持领先身位;产品端,AI玩具是最有机会率先起量的AIoT品类,我们预计到28年有望将产生约40亿元AIoT芯片及模组需求增量;硬件端,IoT芯片的连接和处理性能均需配合升级。我们看好行业有望迎来产品升级和需求爆发的新成长
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【天风机械】永创智能调研要点~53e的灵巧手+本体标的,主业优秀,落地场景丰富! 1,主业目前在手订单50e左右,24年底发货产线10e以上,Q1+Q2发货也有望在25年确认,再加上18e左右标机及包材,25年收入有望达到40e;毛利率净利率逐步修复,公司主业本年度有望接近2e利润; 2, 公司人形业务主要布局灵巧手及本体,灵巧手未来考虑外售,丝杠主要用于自身本体、不外售。#公司具备一年数十亿标机收入,配备1000多台机加中心+冲床+激光切割+钣金等,机加能力扎实,包材业务又进一步拓展公司在材料
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【麦格米特】麦格米特的订单已经爆了: 1、麦格米特最新订单情况:目前从株洲工厂发货,在长沙转运国外物流,到货ww,我只能说出货比我预期多不少。另外还有一个点,泰国的扩建和北美工厂的扩产都很顺利,北美晚一点,今年也会投产了。其实麦格米特有6大事业部,不算电源,其实业务也今年爆量了。有一个朋友的公司,麦格米特给他们做OEM的产线代工,已经接不了订单了。其实还有一个有意思的点,麦格米特的公司英文网站上电源型号特别多,中文的就只有2kw,所以这也是这家公司的特殊点之处,你想为什么? 2、根据最新调研,G
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重点关注金发科技!!宇树股东确定性兑现业绩的机器人公司 主业15X 250亿。现阶段看能兑现业绩的机器人公司!宇树股东确定性独供结构件和特种材料,短期ASP 120单狗,特种塑料改造完ASP达2000,对比长盛轴承600元弹性巨大,100万台机器狗20%净利润有望增厚150-200亿市值,还有50%以上涨幅空间!
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重视算力数据中心与半导体上游的核心标的:# 美埃科技 公司主业是洁净室与洁净设备,国产替代的核心卡位环节,# 主营业务连续五年正增长! 公司下游渠道丰富,客户分布广泛,主要有: 1️⃣# 互联网大厂数据中心,包括阿里、腾讯、移动云在内的多家头部互联网大厂数据中心的洁净室与洁净设备核心供应商。 2️⃣# 晶圆厂与存储厂,主要包括smic、华虹、shjw、YMTC(长江cc)、CXMT(cx存储)等核心客户 3️⃣光伏厂,通威、隆基等。 4️⃣药厂、商超等 # 公司深度受益于国产算力军备竞赛带来的数
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黑芝麻智能大涨点评、 黑芝麻智能:G厂千里浩瀚H1全系标配智驾芯片,实锤进入B厂智驾芯片 1)G厂千里浩瀚H1全系标配,有望突破H3/H5:A1000单个560rmb。G厂3月3日发布的千里浩瀚H1系列公司预计25年有15-20万辆车份额,2颗芯片,ASP1000rmb+。 2)B厂:实锤进入B厂智驾芯片,覆盖10-20万车型,25年预计25万辆车,ASP560rmb。 3)24年利润超预期:公司发布正面盈利预告,预计2024年收入4.5亿-5.5亿元,同比+44%~+60%;归母净利润≥1亿元
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【东北机械 | 人形机器人】广东组建100亿基金,重视~ 3月17日,恒健控股公司与中国工商银行广东省分行、工银金融资产投资有限公司3月16日签约,共同推动组建总规模100亿元的人工智能与机器人产业投资基金。将重点围绕省内外人工智能、机器人等科技创新和先进制造领域产业链进行投资布局。 重点关注广东省机器人产业链,重点推荐#拓斯达(广东省链主)、祥鑫科技。 其他相关:兆威机电安培龙、固高科技、奥比中光、利和兴、雷赛智能。
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2025-03-13 08:40:34
重视【光库科技】博通FAU订单重大进展和GTC CPO催化 1、FAU可拆卸光接口方案是CPO方案用量增量最大的方向之一,需求量超3000万个,按单个几十美金估算,#超百亿人民币市场 #博通方案: 每个交换机有8个OE,单OE由2个FAU接出,按26年30万交换机出货量,480万个FAU增量,15亿+rmb #NV方案: (1)CPO交换机侧,每个ASIC配6个OE,单OE由3个PIC拼接,使用3个FAU接出(2)NV switch侧,1个ASIC配6个OE,单OE需要2-3个FAU;26年按3
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均普智能 更新 20250312 💡机器人业务or产品:做机器人本体代工、关节总成、灵巧手总成。 💡公司优势: 1⃣技术人才优势:公司机器人方面的主要负责人是郭博,是斯坦福的博士,学的是人工智能和机器人,也出自斯坦福人工智能研究院,美国工程院院士李飞飞、银河通用的王鹤也都是这个人工智能研究院出来的。 2⃣工业场景落地优势:公司的主业客户涵盖宁德时代、采埃孚、舍弗勒、宝洁、西门子等,能给机器人提供很多的落地场景。并且公司自己就有工业落地场景,可以把场景的数据用来训练人形机器人。 3⃣集团和兄弟
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【华泰电子】看好功率高压器件升级SiC,低压器件迎来复苏 高压SiC升级:3月11日,知名汽车电子大V朱玉龙微薄透露比亚迪将大力推动SiC高压超充平台的应用,1000V高压平台有望从此前20万以上的纯电车型下沉至15万以上的产品,拉动上有SiC产业链需求。相关公司:晶升股份、天岳先进、士兰微、斯达半导 低压器件复苏:随着智能驾驶和智能座舱渗透率提升,汽车低压功率器件需求迎来快速增长,叠加国产替代需求(汽车低压功率器件国产化率仅为15%左右),汽车领域国内低压功率器件需求今年有望增长超30%。相关
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【方正汽车】祥鑫科技调研要点总结 #经营目标 2024营收预计65-70亿,其中新能源40-45亿,2025年营收目标80亿,利润目标4-5亿; #传统主业 2025新能源车预计营收+20%,燃油车持平,电池托盘在宁德份额1/3,在亿纬锂能和孚能科技份额较高,国轩份额较少; 光储2025预计营收+50%,主要和H合作; #机器人布局 公司拥有做结构件的能力,并与广东省科学院团队合作进行灵巧手技术储备,目前已有样品;与其他团队合作进行关节执行器技术储备。
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【光大电子】瑞可达:特斯拉Optimus机器人连接器全面突破,国产机器人业务未来可期。连接器作为机器人的神经,至关重要!机器人业务增厚50亿元市值、AEC业务增厚100亿元市值、连接器主业100亿元市值,目标市值250亿元,目前仅80亿元市值,空间巨大。
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【华西机械】#捷昌驱动推荐:灵巧手+执行器,人形机器人与主业共振 1、#人形机器人稳步推进:灵巧手+执行器均成果显著。3月11日晚上,捷昌在投资者平台官方回复人形机器人业务进展。1)线性执行器:目前进展顺利,大中小三款产品样机完成,执行器高度自制,后续逐步定样。2)灵巧手:与灵巧智能合作深入,捷昌后续承担较多制造及产业化环节,核心零部件高度自制。灵巧智能在灵巧手领域能力较强,目前Dexhand系列产品已经发布,且后续新产品有望迎来下一代产品。客户端,公司与国内多家机器人厂商有对接合作,后续潜力较
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【招商电新】重点公司更新3.11 #湘油泵,柴发黑马! 催化:潍柴重机涨停创历史新高,科泰电源大涨创历史新高! #【湘油泵(机械)】近6成收入为柴发配件,排产到明年,新产能爬坡,近期海外配套已提价5-7%!(还有涨价空间);机器人用减速器已导进大客户,执行器某大客户刚完成审厂(ASP放大超7倍),养老机器人与平台公司合作积极推进;业界评估,公司近期在国内/外新客户方面,有新的积极突破。
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金龙汽车更新~~ 1. 销量支撑,出口数据炸裂,Q1业绩预期高增:1-2月总销量同比+21%,出口销量同比+104%,新能源出口销量同比+110%,主要是去年年底不少积压订单推到Q1交付 2. 董事长换人预计这个月落地:现任董事长已经卸任在福汽集团(金龙股东)的职位,预期这个月换人公告发布;管理层换届后可以期待国企改革利润率提升、股权激励等更多催化~~ 宇通/金龙/中通都有布局机会
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【中信电子】乐鑫科技深度覆盖:AIoT落地在即,公司深度合作字节加速成长,目标市值300亿元,现价推荐 我们上周五外发了乐鑫科技 首次覆盖投价报告,我们当下对公司进行推荐主要基于以下3点: 1)行业层面,AIoT是端侧AI落地的核心主线。生态端,我们看好字节豆包在应用生态发展中保持领先身位;产品端,AI玩具是最有机会率先起量的AIoT品类,我们预计到28年有望将产生约40亿元AIoT芯片及模组需求增量;硬件端,IoT芯片的连接和处理性能均需配合升级。我们看好行业有望迎来产品升级和需求爆发的新成长
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【天风机械】永创智能调研要点~53e的灵巧手+本体标的,主业优秀,落地场景丰富! 1,主业目前在手订单50e左右,24年底发货产线10e以上,Q1+Q2发货也有望在25年确认,再加上18e左右标机及包材,25年收入有望达到40e;毛利率净利率逐步修复,公司主业本年度有望接近2e利润; 2, 公司人形业务主要布局灵巧手及本体,灵巧手未来考虑外售,丝杠主要用于自身本体、不外售。#公司具备一年数十亿标机收入,配备1000多台机加中心+冲床+激光切割+钣金等,机加能力扎实,包材业务又进一步拓展公司在材料
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【麦格米特】麦格米特的订单已经爆了: 1、麦格米特最新订单情况:目前从株洲工厂发货,在长沙转运国外物流,到货ww,我只能说出货比我预期多不少。另外还有一个点,泰国的扩建和北美工厂的扩产都很顺利,北美晚一点,今年也会投产了。其实麦格米特有6大事业部,不算电源,其实业务也今年爆量了。有一个朋友的公司,麦格米特给他们做OEM的产线代工,已经接不了订单了。其实还有一个有意思的点,麦格米特的公司英文网站上电源型号特别多,中文的就只有2kw,所以这也是这家公司的特殊点之处,你想为什么? 2、根据最新调研,G
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重点关注金发科技!!宇树股东确定性兑现业绩的机器人公司 主业15X 250亿。现阶段看能兑现业绩的机器人公司!宇树股东确定性独供结构件和特种材料,短期ASP 120单狗,特种塑料改造完ASP达2000,对比长盛轴承600元弹性巨大,100万台机器狗20%净利润有望增厚150-200亿市值,还有50%以上涨幅空间!
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重视算力数据中心与半导体上游的核心标的:# 美埃科技 公司主业是洁净室与洁净设备,国产替代的核心卡位环节,# 主营业务连续五年正增长! 公司下游渠道丰富,客户分布广泛,主要有: 1️⃣# 互联网大厂数据中心,包括阿里、腾讯、移动云在内的多家头部互联网大厂数据中心的洁净室与洁净设备核心供应商。 2️⃣# 晶圆厂与存储厂,主要包括smic、华虹、shjw、YMTC(长江cc)、CXMT(cx存储)等核心客户 3️⃣光伏厂,通威、隆基等。 4️⃣药厂、商超等 # 公司深度受益于国产算力军备竞赛带来的数
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黑芝麻智能大涨点评、 黑芝麻智能:G厂千里浩瀚H1全系标配智驾芯片,实锤进入B厂智驾芯片 1)G厂千里浩瀚H1全系标配,有望突破H3/H5:A1000单个560rmb。G厂3月3日发布的千里浩瀚H1系列公司预计25年有15-20万辆车份额,2颗芯片,ASP1000rmb+。 2)B厂:实锤进入B厂智驾芯片,覆盖10-20万车型,25年预计25万辆车,ASP560rmb。 3)24年利润超预期:公司发布正面盈利预告,预计2024年收入4.5亿-5.5亿元,同比+44%~+60%;归母净利润≥1亿元
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【东北机械 | 人形机器人】广东组建100亿基金,重视~ 3月17日,恒健控股公司与中国工商银行广东省分行、工银金融资产投资有限公司3月16日签约,共同推动组建总规模100亿元的人工智能与机器人产业投资基金。将重点围绕省内外人工智能、机器人等科技创新和先进制造领域产业链进行投资布局。 重点关注广东省机器人产业链,重点推荐#拓斯达(广东省链主)、祥鑫科技。 其他相关:兆威机电安培龙、固高科技、奥比中光、利和兴、雷赛智能。
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重视【光库科技】博通FAU订单重大进展和GTC CPO催化 1、FAU可拆卸光接口方案是CPO方案用量增量最大的方向之一,需求量超3000万个,按单个几十美金估算,#超百亿人民币市场 #博通方案: 每个交换机有8个OE,单OE由2个FAU接出,按26年30万交换机出货量,480万个FAU增量,15亿+rmb #NV方案: (1)CPO交换机侧,每个ASIC配6个OE,单OE由3个PIC拼接,使用3个FAU接出(2)NV switch侧,1个ASIC配6个OE,单OE需要2-3个FAU;26年按3
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均普智能 更新 20250312 💡机器人业务or产品:做机器人本体代工、关节总成、灵巧手总成。 💡公司优势: 1⃣技术人才优势:公司机器人方面的主要负责人是郭博,是斯坦福的博士,学的是人工智能和机器人,也出自斯坦福人工智能研究院,美国工程院院士李飞飞、银河通用的王鹤也都是这个人工智能研究院出来的。 2⃣工业场景落地优势:公司的主业客户涵盖宁德时代、采埃孚、舍弗勒、宝洁、西门子等,能给机器人提供很多的落地场景。并且公司自己就有工业落地场景,可以把场景的数据用来训练人形机器人。 3⃣集团和兄弟
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【华泰电子】看好功率高压器件升级SiC,低压器件迎来复苏 高压SiC升级:3月11日,知名汽车电子大V朱玉龙微薄透露比亚迪将大力推动SiC高压超充平台的应用,1000V高压平台有望从此前20万以上的纯电车型下沉至15万以上的产品,拉动上有SiC产业链需求。相关公司:晶升股份、天岳先进、士兰微、斯达半导 低压器件复苏:随着智能驾驶和智能座舱渗透率提升,汽车低压功率器件需求迎来快速增长,叠加国产替代需求(汽车低压功率器件国产化率仅为15%左右),汽车领域国内低压功率器件需求今年有望增长超30%。相关
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【方正汽车】祥鑫科技调研要点总结 #经营目标 2024营收预计65-70亿,其中新能源40-45亿,2025年营收目标80亿,利润目标4-5亿; #传统主业 2025新能源车预计营收+20%,燃油车持平,电池托盘在宁德份额1/3,在亿纬锂能和孚能科技份额较高,国轩份额较少; 光储2025预计营收+50%,主要和H合作; #机器人布局 公司拥有做结构件的能力,并与广东省科学院团队合作进行灵巧手技术储备,目前已有样品;与其他团队合作进行关节执行器技术储备。
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【光大电子】瑞可达:特斯拉Optimus机器人连接器全面突破,国产机器人业务未来可期。连接器作为机器人的神经,至关重要!机器人业务增厚50亿元市值、AEC业务增厚100亿元市值、连接器主业100亿元市值,目标市值250亿元,目前仅80亿元市值,空间巨大。
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【华西机械】#捷昌驱动推荐:灵巧手+执行器,人形机器人与主业共振 1、#人形机器人稳步推进:灵巧手+执行器均成果显著。3月11日晚上,捷昌在投资者平台官方回复人形机器人业务进展。1)线性执行器:目前进展顺利,大中小三款产品样机完成,执行器高度自制,后续逐步定样。2)灵巧手:与灵巧智能合作深入,捷昌后续承担较多制造及产业化环节,核心零部件高度自制。灵巧智能在灵巧手领域能力较强,目前Dexhand系列产品已经发布,且后续新产品有望迎来下一代产品。客户端,公司与国内多家机器人厂商有对接合作,后续潜力较
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【招商电新】重点公司更新3.11 #湘油泵,柴发黑马! 催化:潍柴重机涨停创历史新高,科泰电源大涨创历史新高! #【湘油泵(机械)】近6成收入为柴发配件,排产到明年,新产能爬坡,近期海外配套已提价5-7%!(还有涨价空间);机器人用减速器已导进大客户,执行器某大客户刚完成审厂(ASP放大超7倍),养老机器人与平台公司合作积极推进;业界评估,公司近期在国内/外新客户方面,有新的积极突破。
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金龙汽车更新~~ 1. 销量支撑,出口数据炸裂,Q1业绩预期高增:1-2月总销量同比+21%,出口销量同比+104%,新能源出口销量同比+110%,主要是去年年底不少积压订单推到Q1交付 2. 董事长换人预计这个月落地:现任董事长已经卸任在福汽集团(金龙股东)的职位,预期这个月换人公告发布;管理层换届后可以期待国企改革利润率提升、股权激励等更多催化~~ 宇通/金龙/中通都有布局机会
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【中信电子】乐鑫科技深度覆盖:AIoT落地在即,公司深度合作字节加速成长,目标市值300亿元,现价推荐 我们上周五外发了乐鑫科技 首次覆盖投价报告,我们当下对公司进行推荐主要基于以下3点: 1)行业层面,AIoT是端侧AI落地的核心主线。生态端,我们看好字节豆包在应用生态发展中保持领先身位;产品端,AI玩具是最有机会率先起量的AIoT品类,我们预计到28年有望将产生约40亿元AIoT芯片及模组需求增量;硬件端,IoT芯片的连接和处理性能均需配合升级。我们看好行业有望迎来产品升级和需求爆发的新成长
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【天风机械】永创智能调研要点~53e的灵巧手+本体标的,主业优秀,落地场景丰富! 1,主业目前在手订单50e左右,24年底发货产线10e以上,Q1+Q2发货也有望在25年确认,再加上18e左右标机及包材,25年收入有望达到40e;毛利率净利率逐步修复,公司主业本年度有望接近2e利润; 2, 公司人形业务主要布局灵巧手及本体,灵巧手未来考虑外售,丝杠主要用于自身本体、不外售。#公司具备一年数十亿标机收入,配备1000多台机加中心+冲床+激光切割+钣金等,机加能力扎实,包材业务又进一步拓展公司在材料
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【麦格米特】麦格米特的订单已经爆了: 1、麦格米特最新订单情况:目前从株洲工厂发货,在长沙转运国外物流,到货ww,我只能说出货比我预期多不少。另外还有一个点,泰国的扩建和北美工厂的扩产都很顺利,北美晚一点,今年也会投产了。其实麦格米特有6大事业部,不算电源,其实业务也今年爆量了。有一个朋友的公司,麦格米特给他们做OEM的产线代工,已经接不了订单了。其实还有一个有意思的点,麦格米特的公司英文网站上电源型号特别多,中文的就只有2kw,所以这也是这家公司的特殊点之处,你想为什么? 2、根据最新调研,G
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重点关注金发科技!!宇树股东确定性兑现业绩的机器人公司 主业15X 250亿。现阶段看能兑现业绩的机器人公司!宇树股东确定性独供结构件和特种材料,短期ASP 120单狗,特种塑料改造完ASP达2000,对比长盛轴承600元弹性巨大,100万台机器狗20%净利润有望增厚150-200亿市值,还有50%以上涨幅空间!
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重视算力数据中心与半导体上游的核心标的:# 美埃科技 公司主业是洁净室与洁净设备,国产替代的核心卡位环节,# 主营业务连续五年正增长! 公司下游渠道丰富,客户分布广泛,主要有: 1️⃣# 互联网大厂数据中心,包括阿里、腾讯、移动云在内的多家头部互联网大厂数据中心的洁净室与洁净设备核心供应商。 2️⃣# 晶圆厂与存储厂,主要包括smic、华虹、shjw、YMTC(长江cc)、CXMT(cx存储)等核心客户 3️⃣光伏厂,通威、隆基等。 4️⃣药厂、商超等 # 公司深度受益于国产算力军备竞赛带来的数
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黑芝麻智能大涨点评、 黑芝麻智能:G厂千里浩瀚H1全系标配智驾芯片,实锤进入B厂智驾芯片 1)G厂千里浩瀚H1全系标配,有望突破H3/H5:A1000单个560rmb。G厂3月3日发布的千里浩瀚H1系列公司预计25年有15-20万辆车份额,2颗芯片,ASP1000rmb+。 2)B厂:实锤进入B厂智驾芯片,覆盖10-20万车型,25年预计25万辆车,ASP560rmb。 3)24年利润超预期:公司发布正面盈利预告,预计2024年收入4.5亿-5.5亿元,同比+44%~+60%;归母净利润≥1亿元
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