VR发展计划专家解读

节选【要点】

1.      文件意义：二S大之后首次针对科技行业的红头文件。此前针对Web3.0、元宇宙、AR/VR行业仅有地方政府产业落地相关文件，此次计划是行业未来5年的指导思想和方针。本次文件对技术要求、场景应用进行全面规划，描述非常扎实。可以看出上面做了很细致的研究和准备。

2.      场景拆分：对3500亿产业规模去拆分，已2500万硬件销量来看，硬件的产业规模是700亿左右，工业生产500亿；文旅（包括NFT、游戏）700亿；融合媒体（VR直播、线上直播等）300-400亿；TO B的K12在700亿左右；体育赛事和健康100亿左右，商贸创意在200亿左右，其他在100亿以内。

   “推进关键技术融合创新。围绕近眼显示、渲染处理、感知交互、网络传输、内容生产、压缩编码、安全可信等关键细分领域”，文件描述较谨慎，实际也在描述web3.0和元宇宙，会形成下一个计算机平台，

这是注意一个细节：规划文件将“近眼显示”放在了硬件的最首位，说明该技术既是过去AR/VR行业的痛点，也是要接下来最先要突破大规模推广的重点，或者说享受行业红利爆发前夜最先受益的发力点。

    众所周知：VR技术能在更高维度进行交互和内容展现，其360度全景画面能让用户身临其境进入虚拟场景，通过声音、全面影响感受气氛和氛围，空间感、距离感都会更有层次。在社交、游戏，教育，工业等等的虚拟场景中，用户与虚拟对象的实时交互也能更加自然， 如同沉浸在真实世界之中。

     但现在VR技术同样面临着技术方面的考验。

自2021年以来，“元宇宙”概念持续升温，被视为元宇宙入口的AR/VR设备也被推至风口浪尖。AR/VR硬件成为国际科技巨头抢食元宇宙蛋糕的重要一环，苹果、Meta、三星、微软、任天堂纷纷宣布布局AR/VR硬件设备的计划。

行业机构预测，在巨头“带路”下，VR/AR硬件设备有望迎来大幅增长。IDC预计，VR头戴设备的出货量将从2020年的约500万台增加到2025年的2800万台以上。AR头戴设备的出货量预计将从2020年约30万台增加到2025年的2100万台。

作为AR/VR硬件重要组成部分，近眼显示也将受VR/AR硬件驱动，迎来新一轮产业高潮。

当下“近眼显示”产业化的 路线选择：

   近年来AR/VR开始陆续采用一种新型近眼显示技术OLED on Silicon，即 硅基OLED，也称Micro OLED。与现在主流VR产品使用的Fast-LCD相比，硅基OLED在亮度、对比度、响应时间、功耗、体积等方面优势巨大，成为AR/VR头显方案新选择。

    以苹果为代表的大厂正式以硅基 OLED 技术路线进军 AR/VR 市场，将为硅基 OLED 技术带来新一轮的增长。使其从原本仅作为军用和专业用途的小众产品开始走入大众消费市场。

受AR/VR产业发展牵引，硅基OLED显示面板市场规模有望迅速扩张。CINNO Research统计数据显示，2021年全球AR/VR硅基OLED显示面板市场规模为1.7亿美元，未来随着AR/ VR产业的发展以及硅基OLED技术的进一步渗透，预计至2025年全球AR/VR硅基OLED显示面板市场规模将达到16.7亿美元，2021年至2025年年均复合增长率CAGR将达到77.1%。 AR/VR对显示技术提出了更高的挑战，而硅基OLED会成为AR/VR产业未来发展的核心所在。

   初代VR由于技术、成本等限制，使用的是LCD显示技术，存在色彩显示不够丰富、对比度不高、功耗和体积大等缺点。目前半导体和显示技术相比当时发展更为成熟，AR/VR头显设备轻量化已势在必行。

于是硅基OLED便成为了“元宇宙”显示市场继续发展的底层技术，季渊博士认为：“元宇宙的到来可以看做是互联网3.0版本，元宇宙提出了一个革新性需求，即更加沉浸式的体验，这也是近眼显示与传统显示最重要的区别。

行业消息指出苹果公司的首款VR/MR头显有望在年内或明年推出，这款头显产品将配备三块屏幕，其中有两块采用硅基OLED显示屏。

行业龙头对技术路线的选择往往具有引领供应链趋势的作用，选择硅基OLED路线标志着其在VR设备方面的应用前景已得到认可。

从技术角度看，硅基OLED已经进入成熟量产阶段。其技术工艺主要分为单晶硅光刻的基底驱动层技术和OLED蒸镀技术。

对于单晶硅光刻的基底驱动层技术而言，硅基OLED采用的是28nm、55nm、或者180nm成熟的CMOS工艺，其工艺难度要远低于目前的顶级光刻单晶硅技术。由于28nm、55nm甚至更早的CMOS工艺制程此前被光电传感器所广泛采用，已经踏入了成熟阶段，因此硅基OLED可以采用半导体工艺成熟且低成本的技术和设备便能够满足生产制造要求，享受半导体端的成熟体系红利。

      2020年中国硅基OLED行业市场现状与发展前景分析 2023年市场规模有望达900亿美元。硅基OLED微型显示器第三代显示技术，被称为“最适用于近眼显示行业的微显示技术”，或成下一代微显示技术。随着AR眼镜、VR头盔、红外探测器、3D医疗设备等对硅基OLED显示面板需求的增长，市场广泛看好硅基OLED前景。硅基OLED现投资热潮，2023年市场规模有望达900亿美元。

IDC预测，2022年，VR/AR头显市场将增长到6890万台，年复合均增长率达到52.5%，硅基OLED按20%渗透率计算约为1400万台。此外在工业、医疗、电子取景等领域，硅基OLED也将得到广泛应用。中国电子信息产业发展研究院预计2023年硅基OLED市场规模有望达900亿美元。其中，AR/VR领域市场空间占比将达到68%。

无独有偶：据IDC数据，国内这两年VR终端出货量平均大概是300万台，按最新规划中2026年目标2500万台计算，我国2023-2026年VR终端出货量年复合增长率可达70%，四年8倍。

而硅基OLED预计2021年至2025年的年均复合增长率CAGR将达到77.1%。与 AR/VR设备的增长率基本吻合

硅基OLED市场有哪些玩家：

     欧美国家公司较早进入市场，目前全球从事开发、生产OLED微显示器的厂商较少。主要集中在欧美国家，包括美国eMagin公司、英国Micro Emissive Displays(MED)公司、德国Fraunhofer IPMS研究机构、法国Micro OLED公司、日本索尼以及奥雷德、京东方和视涯科技国内硅基OLED三巨头等。

 根据公开信息显示国内大厂近两年布局硅基OLED动作频频：

维信诺（002387）：投资20亿元建设OLED微显示器生产项目

京东方（000725）：已建成了8英寸硅基OLED产线，同时已投资兴建全球规       模 最大的12英寸硅基OLED产线；

紫旸升光电科技(苏州)有限公司在山东淄博投资14.5亿元建设硅基OLED微型         显示器项目

安徽熙泰科技在浙江湖州投资120亿元，建设年产25万片的硅基OLED微型显 示器生产线项目。

硅基OLED产业链：

莱特光电（688150）：中国OLED有机材料领导者，技术指标及性能已达国际厂商标准，京东方的唯一国产供应商；松下、TCL、索尼等推出的VR眼镜都采用了硅基OLED显示屏，苹果的首款AR/MR头显产品亦配备硅基OLED显示屏；Apple Glass智能眼镜也已决定采用硅基OLED显示屏。

莱特光电在接受机构调研时表示，硅基OLED为OLED显示技术的分支，公司OLED终端材料可用于硅基OLED显示面板的生产。

国星光电（002449）：在硅基Micro LED技术路线方面，已重点布局AR显示领域。目前公司已在巨量转移、共晶键合、量子点全彩化、检测修复、高可靠性封装等Micro LED领域多项关键技术上取得突破，其巨量转移及巨量键合上综合良率达99.99% 

奥来德（688378）目前国内有其他厂家在研发生产小型蒸镀机，公司的小型蒸镀机是完全自主开发，技术先进，采用双软体结合的控制系统，设备系统运行的稳定性、蒸镀速率的稳定性、膜厚的均匀性高，主要用于硅基OLED面板制作、 OLED材料验证测试、产品研发等方面。

（股市有风险投资须谨慎）