投资晨报 2023.12.04星期一-韭研公社

登录注册

投资晨报 2023.12.04星期一

加油奥利给

下海干活的韭菜种子

2023-12-04 07:48:50

金融监管总局局长李云泽：将紧紧围绕强监管严监管，坚决做到“长牙带刺”，持续提升监管的前瞻性、精准性、有效性和协同性。聚焦影响金融稳定的“关键事”、造成重大金融风险的“关键人”、破坏市场秩序的“关键行为”，把板子真正打准、打痛。强化监审联动、行刑衔接、纪法贯通，切实提高违法违规成本。

中证报：近期，两大保险机构首度联手建立500亿元规模私募进军二级市场，千亿资产国有资本运营公司公开发声增持央企科技类指数基金。后续还将有更多机构或者资金出手。有消息称，国新或将在接下来一周里持续每天增持。

上证报：12月3日，从黄金珠宝品牌周大福、六福珠宝、潮宏基、周生生获悉，其足金首饰金价达625元/克，再达年内高位。相较10天前，周大福、六福珠宝、潮宏基品牌的足金首饰金价上涨3.14%。

宏观经济

1、国家主席习近平 :加快建设“五个中心”，是党中央赋予上海的重要使命。上海要以此为主攻方向，统筹牵引经济社会发展各方面工作。要加强同长三角区域联动，更好发挥辐射带动作用。要在更高起点上全面深化改革开放，增强发展动力和竞争力。

2、金融监管总局局长李云泽：坚决打好攻坚战和持久战，重点是加快推进中小金融机构改革化险。充分发挥专业优势、加强指导协调，推动“一省一策”“一行一策”“一司一策”制定风险处置方案，避免“一刀切”。

3、海口海关：前11月，海口海关共监管离岛免税购物金额407亿元，同比增长26.1%。免税购物人数623万人次，增长59.6%。免税购物件数4799万件，增长4.5%。

4、世界银行：宣布将加大应对气候变化融资支持力度，下一财政年度融资总额中用于应对气候变化项目的比例将大幅提高，用于与应对气候变化相关项目的额度将提高至45%。按照提高后的比例，在该财政年度将有超过400亿美元投入应对气候变化领域，比之前多约90亿美元。

地产动态

1、克而瑞：11月，土地市场维持量平价跌走势，继续保持筑底趋势，部分二线城市取消土地限价也并未给市场热度带来明显的回升。企业端看，1-11月新增货值百强门槛59.5亿元，同比下降22%。此外，拿地百强的投资金额同比下降13%，销售百强拿地销售比保持0.19低位，企业投资低迷、谨慎的态度尚未改观。

2、北京市：二手房市场成交量出现了回升迹象，但价格则出现了一定的松动。挂牌量则基本稳定在16.5万套至17万套之间，仍处于历史高位。11月，北京二手房网签12545套，环比上涨17.8%，同比上涨16.7%。

3、央广网：高线楼市的稳定或可提振低线楼市的信心。随着一线楼市的恢复，购房者将更有信心转向低线的楼市。因此，整体楼市将按级依次复苏。全国商品房年销售额或将最终稳定在万亿元左右的支撑位水平。这一支撑位水平加上政府干预，将防止商品房销售额出现阶梯式下行走势。

股市盘点

1、上周五，上证指数收涨0.06%，报3031.64点，周跌0.31%；深证成指收跌0.07%，报9720.57点，周跌1.21%；创业板指收涨0.19%，报1926.28点，周跌0.60%。

2、上周五，恒生指数收跌1.25%，报16830.30点，周跌4.15%；恒生科技指数收跌1.76%，报3830.92点，周跌4.82%；国企指数收跌1.64%，报5761.73点，周跌4.63%。

3、中信证券：12月投资者对经济和市场的信心有望迎来拐点，预计年末资金行为出现调整，市场生态有望改善，把握当前配置时机，继续坚守第二阶段配置策略，增配超跌成长。从提振信心的角度看，当前经济基本盘仍不稳固，预计会有密集政策举措改善悲观的经济预期。从资金行为的变化看，纯粹“炒小”的氛围有望降温，活跃资金有高切低的迹象，外资流出压力已释放大半，预计圣诞节前后有阶段性缓和。

4、中金公司：近期海外压力有所减缓，在此背景下人民币汇率走势与股市表现出现短期背离，尤其股市中与经济相关较高的指数和板块整体表现较弱，沪深300本周回调至10月低点附近。向前看，当前时点临近政策窗口期，对后市表现不宜悲观，随着市场回调至前期低点附近，市场估值再度低至历史偏极端水平，当前位置已隐含较多偏悲观的预期，A股市场中期机会仍大于风险。

5、海通证券：10月下旬来美债利率下行，美股表现强劲，而A/H股表现相对偏弱，尤其地产链调整较多。地产链调整的背后是“金九银十”地产数据成色不足，医药、电子行情回暖背后是基本面预期逐渐反转。当前A股估值处历史低位，应跟踪12月重要会议的积极政策，行业上重视大金融、医药和科技。

6、中国基金报：自首批5只产品获批成立至今，增强策略ETF产品已迎来两周年，相关产品发行数量持续增长。从业绩表现来看，近八成产品成立以来获得正超额收益。不过从规模数据来看整体增幅不太明显，且几乎所有的产品都面临着缩水的问题。

7、炬光科技：公司于近日获得了某欧洲知名汽车Tier1客户，激光雷达线光斑发射模组项目的正式定点函。该定点项目发射模组预计量产时间为2025年上半年，当前仍处于开发验证阶段，正在持续交付研发样品。该定点项目生命周期内预计需求量约50万套。

8、天汽模：公司控股股东、实际控制人及其一致行动人正在筹划控制权转让事宜，拟转让的股份数量共计1.62亿股，预计占公司总股本的17.18%。

9、居然之家：鉴于股东阿里网络进行存续分立，拟由分立后新设立主体杭州灏月承继其持有的居然之家股份。阿里网络拟将其持有的居然之家9.18%股份协议转让给杭州灏月。转让价格为3.55元/股，股份转让总价款共计20.48亿元。

10、新股申购：本周，共有3只新股申购，其中沪市主板1只、创业板2只，分别为索宝蛋白、丰茂股份、安培龙。

11、限售解禁：本周，共有74只限售股解禁，解禁数量共计60.88亿股，解禁市值达到707.31亿元。其中，联泓新科以191.68亿元排名解禁榜第一，艾力斯和兆龙互连分别以93.64亿元、59.89亿元排名第二和第三。

财富聚焦

1、经济日报：日前，多家私募机构发生违约行为导致兑付困难，引发投资者关注。近期发生的私募基金爆雷事件暴露出多家私募证券投资基金存在多层嵌套、私募产品估值表难以保证真实性等问题，提示要进一步加强对私募基金的监管。

2、环球时报：因推广虚拟货币，足球明星克里斯蒂亚诺·罗纳尔多（C罗）遭遇集体诉讼，被要求赔偿至少10亿美元。

行业观察

1、金融监管总局局长李云泽：做好法规政策的“立改废释”，与时俱进完善审慎监管规则，扎紧制度的“铁篱笆”。加快监管大数据平台建设，充分运用科技手段，快速有效识别、精准锁定金融风险。同时，还将坚持刀刃向内，强化“对监管的监管”，切实做到“打铁自身硬”。

2、农业农村部：目前，增发国债高标准农田建设项目申报已经全部完成审核，将于近期下达地方，成为这次增发国债首批落地项目。此次增发国债高标准农田建设项目还将优先支持东北地区的高标准农田建设，把京津冀受灾地区也纳入重点支持范围，提高农田防灾减灾救灾能力。

3、中国质量协会：2023年中国新能源汽车行业用户满意度测评结果是80分，同比下降1分，这也是近九年以来，中国新能源汽车行业用户满意度首次出现下降。品牌形象和感知质量的下降是造成本次用户满意度下降的主要原因。

4、澎湃新闻：卤水渠割裂土地，弃渣弃土随意堆放，废弃盐田泄漏明显，超规模生产、超采盗采水资源、侵占草地问题频出。以“富钾天下”而出名的柴达木盆地督察发现，当地存在私挖乱采、违规取水、违法占地等情况，不仅带来生态问题和隐患，也让钾盐后续保障形势日趋严峻。

5、工信部：今年以来，我国氢燃料电池汽车保持良好发展态势，产业进入发展提速的关键期。1-11月，我国累计生产燃料电池汽车5261辆，同比增长35%。在技术方面，燃料电池系统成本下降到每千瓦3000块钱，比2020年降低了80%。

6、蜂巢能源董事长杨红新：在全行业过剩的情况下，锂电产业显现冰火两重天，部分锂电企业的订单多，另一部分企业的订单少，装备企业受到周期性影响拉动，电池、材料企业订单尚可，但是利润不佳。根据目前招标情况，储能电芯价格持续创下新低。产能过剩危机也将至少持续到2025年。

7、中科院徐宗本：大模型作为人工智能发展新浪潮的趋势，对于科研范式、生产方式、工业模式的革命性影响不可低估，投入大模型研究已是必然选择。大模型研究目前仍属于工程化，与科学化相去甚远。

公司要闻

1、腾讯：旗下派对类游戏产品《元梦之星》将于12月15日正式上线。据了解，《元梦之星》是腾讯游戏今年的重点新品之一，由天美工作室群研发，旨在打造成为“最适合和朋友一起玩的派对游戏”，于2023年1月获得版号，并于9月正式对外曝光。

2、广汽本田：由于迅速转向电动车市场，公司将解雇中国合资企业——广汽本田公司约900名合约工。此次裁员相当于该合资企业约1万3000名员工的7%，本田指出，产量正在减少，因此派遣合约也随之终止，但公司未透露哪些车型的产量被削减。

3、马斯克：12月3日在社交平台X上发文称，将在未来一周左右向X平台的Premium+用户开放Grok的访问权限，优先顺序取决于订阅的时间。

4、正新鸡排：不到两年时间，全国倒闭的门店数量超过1万家。目前其产品主要包括鸡排、烤串、汉堡和饮料，价格在5-30元之间。

环球视野

1、央视新闻：由于厄尔尼诺现象造成持续干旱，巴拿马运河运力下降，船舶要花费更多的时间和费用才能通行。为了解决船舶长时间等待的问题，运河管理局组织拍卖会，以竞拍的方式安排优先过闸资质。

2、央视新闻：截至12月1日上午，今年以来孟加拉国全国登革热疫情死亡病例已达1628例，远超有记录以来全年死亡281例的纪录。因为气候变化，今年孟加拉国的降雨量明显增加，导致蚊子滋生，是加剧疫情蔓延的重要原因。

金融数据

1、上周五，在岸人民币兑美元16:30收盘，报7.1400，跌0.1262%，周涨0.1803%；人民币中间价报7.1104，跌0.1211%，周涨0.0661%。

2、新三板：上周，新增7家挂牌公司，成交金额23.18亿，环比增加54.36%。截至目前，新三板挂牌公司总数达6273家。今年以来新三板挂牌公司累计成交金额达546.76亿元。

3、美股：上周五，道指涨幅0.82%，报36245.50点，周涨2.42%；标普500指数涨幅0.59%，报4594.63点，周涨0.77%；纳指涨幅0.55%，报14305.03点，周涨0.38%。

4、欧洲：上周五，德国DAX30指数涨1.12%，报16397.52点，周涨2.3%；法国CAC40指数涨0.48%，报7346.15点，周涨0.73%；英国富时100指数涨1.01%，报7529.35点，周涨0.55%。

5、黄金：上周五，COMEX12月黄金期货结算价收涨1.58%，报2089.7美元/盎司，为主力合约收盘历史新高。

6、原油：上周五，WTI原油期货结算价收跌2.49%，报74.07美元/桶，周跌1.94%；布伦特原油期货结算价收跌2.45%，报78.88美元/桶，周跌2%。

·“有色”何以更“出色”？·

民生证券：宏观层面，美联储发布“鸽派”言论，加息结束预期升温，美联储有望在2023年结束本轮加息，并于2024年年中开启降息周期，货币政策的逆转或是美债和美元边际拐点的重要催化剂。降息开启，美元进入弱势通道，容易刺激以美元计价的有色金属价格向上。海外衰退情绪显现，十年期美债收益率持续下跌，海内外贵金属价格环比上涨，预计后续价格维持震荡上行，海外利率宽松预期叠加衰退预期，黄金价格易涨难跌。

东吴证券：近期，央行发布2023年三季度货币政策执行报告继续保持稳健宽松货币政策，提振国内宏观情绪，国内需求打底，海外需求修复，联袂推动有色消费增长。中国经济稳扎稳打，是2024年商品消费增长的压舱石，预计2024年积极的财政政策辅以合理充裕的流动性为稳增长加力，中国延续稳增长政策，内外消费共振可期，有色金属的消费将得到保障。看好逆全球化过程对贵金属带来的长期配置机遇。

海通国际：工业金属方面，加息进程或将终止，国内宏观情绪良好，看好金属价格上行。其中铜矿端供应短缺助力铜价环比上行，长期供应亦会产生担忧，铜价获得良好支撑作用；铝供应刚性，多点需求撬动，无解缺口助推行业利润走强。能源金属方面，需求依旧不足，周期观望情绪较浓，能源金属继续寻底。其中钴供给端，产量较为稳定，社会有一定库存积累，但供大于求格局难改，钴价继续承压。贵金属方面，白银目前供应短缺形成上推力，货币政策转向放大向上弹性，绿色经济带动白银的工业需求增长，光伏用银增长强劲。

中信建投：展望2024年，美欧加息周期结束，经济预期改善，产业补库需求回升。同时，全球性绿色能源革命还在持续，对相关有色金属的需求正在放大。供应端，资源保护主义盛行、资本开支不足、供应存在瓶颈等刚性约束，使得供应无法满足消费。新旧能源转型及内外消费共振，叠加受限的原料供应，价格驱动更为明显，有色行业的大海星辰正扑面而来。黄金进入右侧交易，建议关注拥有产量增长明确的贵金属标的。

作者利益披露：转载，不作为证券推荐或投资建议，旨在提供更多信息，作者不保证其内容准确性。

声明：文章观点来自网友，仅为作者个人研究意见，不代表韭研公社观点及立场，站内所有文章均不构成投资建议，请投资者注意风险，独立审慎决策。

南京化纤

京城股份

苏常柴A

川润股份

中公高科

工分