统计局：7月，CPI环比上涨0.2%，同比下降0.3%，其中，食品价格下降1.7%。同比来看，猪肉价格下降26%，影响CPI下降约0.41个百分点；PPI同比下降4.4%，环比下降0.2%。

证券时报：中科院物理研究所等机构认为，LK-99中所谓的超导行为很可能是由于Cu2S在约385K时发生的一级结构相变导致的电阻率降低。并不能被证明为室温超导。

新H社：二季度，美国信用卡余额首次超过1万亿美元，这表明随着美国经济走出新冠疫情的阴影，信贷在美国消费者中变得更加普遍。信用卡余额增加450亿美元，在各类债务中增长最大。逾期率现已回到疫情前水平，但近两个季度似乎有趋稳迹象。

宏观经济

1、中疾控：7月，中国内地（不含港澳台）23省（区、市）新增报告491例猴痘确诊病例，无重症、死亡病例。病例均为男性，96.3%病例明确为男男性行为人群。

2、网信办：即将于8月15日正式施行的生成式人工智能服务管理暂行办法，其规范的范围限制在大语言模型，自动驾驶等其他人工智能应用不受影响；暂行办法只规范向公众提供服务的情形，企业、科研机构、高校等开展科研攻关不在监管之列。

3、上证报：近日，地方债的发行利率与国债收益率加点程度明显超出了以往的加点水平。多数机构预期地方债后期供给会增加，叠加指导价低，很多机构不愿意参与地方债的认购导致了地方债“发飞”。这一现象不会长时间持续，对一级市场认购和二级市场交易影响也有限。

4、彭博：因早前印度禁止了部分出口，叠加对全球供应的忧虑升温，天气干燥威胁泰国产量，亚洲大米价格升至2008年以来的最高水平。作为亚洲基准的泰国白米价格跃升至648美元/吨。大米是数十亿亚洲和非洲人的主食，其价格的飙升可能引发通胀压力，提高进口国的支出。

5、央视新闻客户端：据日本广播协会报道，日本政府正式开始执行新增的约750项禁止对俄罗斯出口项目，其中包括含二手车在内的部分机动车、机动车零件以及光学机械等。

地产动态

1、住建部：保交楼专项借款项目总体复工率接近100%，累计已完成住房交付超过165万套，首批专项借款项目住房交付率超过60%。1-6月，全国房屋竣工面积同比增长19.0%。竣工面积明显增长是因为保交楼工作顺利推进，带动房地产开发项目竣工进度加快。

2、证券时报：金融管理部门近日明确，指导商业银行依法有序调整存量个人住房贷款利率。关于存量房贷利率怎么降，银行层面暂时还没有明确的政策。调整存量房贷利率或可通过借贷双方协商、大型银行发挥“头雁”作用等方式推进。在此过程中，银行净息差承压值得关注。

3、人M网：近期，中央及各部委密集发声，带动了房地产市场预期和信心的修复。但从政策改善到市场见效通常需要一个过程，因此在中央定调之后更需要地方加快落实具体政策，尤其是政策较为严格的核心一二线城市，政策优化将有助于推动销售企稳。

4、招商蛇口：7月，实现签约销售面积79.48万平方米，同比减少6.38%；销售金额201.26亿元，同比减少15.78%。1-7月，累计销售面积763.44万平方米，同比增加33.37%；累计销售金额1865.62亿元，同比增加30.72%。

5、富力地产：新增3条被执行人信息，执行标的1.19亿余元。存在多条被执行人及失信被执行人、被执行总金额超82亿元。此外，不久前还被申请破产审查。

股市盘点

1、周三，上证指数报3244.49点，下跌0.49%，成交额3097.78亿。深证成指报11039.45点，下跌0.53%，成交额4267.99亿。创业板指报2228.73点，下跌0.01%，成交额2010.17亿。总体上个股跌多涨少，两市超3700只个股下跌。两市成交额7365.77亿，较上个交易日缩量532亿。盘面上，CRO、生物制品、创新药、医疗器械等板块涨幅居前，CPO、传媒、手机游戏、算力租赁等板块跌幅居前。北向资金全天净卖出13.32亿元，其中沪股通净卖出14.12亿元，深股通净买入0.8亿元。

2、周三，恒生指数涨0.32%，报19246.03点。恒生科技指数跌0.01%，报4373.71点。国企指数涨0.39%，报6613.23点。医药、消费板块走强，亚盛医药涨超16%，康希诺生物涨超15%；汽车股、电影概念股、濠赌股、电力股表现萎靡。南向资金净卖出68.81亿港元。其中，港股通（沪）净卖出16.11亿港元，港股通（深）净卖出52.7亿港元。

3、截至8月9日，北交所上市公司211家，当日无新增。总市值2690.92亿元，成交金额9.77亿元。

4、两市融资余额：截至8月8日，上交所融资余额报7845.35亿元，较前一交易日增加5.53亿元；深交所融资余额报7139.78亿元，较前一交易日减少6.07亿元；两市合计14985.13亿元，较前一交易日减少0.54亿元。

5、新H网：今年以来，因股东违规减持而发布相关公告的上市公司已超过60家。违规类型主要有违反承诺、未预先披露、未按标准披露等。已有蓝盾退、罗欣药业、恒华科技等50多家上市公司股东因违规减持，收到“罚单”或被采取监管措施。

6、中证网：今年以来新成立基金有630只，发行份额为5643.86亿份。新成立基金和发行份额同比分别下滑31.15%和43.27%。目前已有12只基金发行失败。基金发行整体情况不佳和市场环境存在较大关联，随着经济增长，基金发行市场将逐步回暖。

7、证券时报：首批14只养老FOF皆取得较好的投资收益率，其中成立以来最高累计收益率达到53.12%，平均年化收益率为9.22%。养老FOF的发展仍面临一些问题，例如基金规模较小，“叫好不叫座”的现象等，需要从投资理念的宣传、产品创新设计等方面继续发力。

8、证券日报：上半年，磷肥价格持续走低，相关上市公司盈利减弱。截至8月8日，已披露半年度业绩预告的7家磷肥及磷化工企业均预计业绩下滑，有的出现首亏。近期受秋季用肥需求影响，市场有所好转。某磷肥龙头公司表示，为备战秋季用肥行情，正开足马力加大生产。

9、亚钾国际：近期国际市场钾肥库存量不断降低、市场价格回升，北美中西部地区钾肥FOB（离岸价）价格已达到400美元/吨。主要国际销售市场东南亚地区钾肥需求量增加，逐步带动当地市场价格提升，因此也相应动态调整了销售策略。

10、康希诺生物：与阿斯利康签署了《产品供应合作框架协议》，将向阿斯利康提供合同开发和生产服务，以支持其mRNA疫苗项目，生产和供应特定产品，并提供相关特定服务。

11、盟固利：上市首日公司股票收盘价格较发行价格涨幅为1742.48%，单日涨幅较大，存在炒作风险。目前，公司日常经营情况未发生重大变化。经核查，公司未发现其他有可能对公司股价产生较大影响的重大事件，公司董监高不存在买卖公司股票的行为。

12、美的集团：基于深化全球战略布局的需要，正在对境外发行证券（H股）并上市事项进行前期论证；在符合境外监管机构相关要求的前提下，本次拟发行规模预计不超过发行完成后总股本的10%。

13、浦发银行：上半年，实现营业收入912.3亿元，同比减少7.52%；净利润231.38亿元，同比减少23.32%。主要是受资产重定价、市场利率下行、资本市场波动等影响。后三类不良贷款余额743.02亿元，较上年末减少3.17亿元。

14、中国联通：上半年，营业收入1918.33亿元，同比增长8.8%；净利润54.44亿元，同比增长13.7%。得益于近年来良好的成本管控和运营效能提升，公司财务状况持续健康，资产负债率维持在46%的合理水平。

15、东方雨虹：上半年，营业收入168.5亿元，同比增长10.1%，净利润13.3亿元，同比增长38.07%。主要是渠道拓展、产品品类增加带来的主营业务产品收入增加所致。

16、分众传媒：上半年，实现营业收入55.17亿元，同比增长13.69%；净利润22.31亿元，同比增长59%。相信随着广告市场需求的逐步回暖，公司的经营业绩将继续稳健增长。

17、*ST正邦：7月，销售生猪32.52万头，环比上升18.10%，同比下降63.15%；销售收入3.21亿元，环比上升4.57%，同比下降56.76%。1-7月，累计销售生猪331.43万头，同比下降42.14%；累计销售收入31.87亿元，同比下降43.63%。

财富聚焦

1、美联储：宣布了一项新计划，以加强对银行参与数字资产的监管。要求州银行在发行、持有或交易稳定币以促进支付之前，必须获得美联储的批准。这些银行必须证明有适当的措施来降低风险，包括流动性、网络安全和非法融资风险，并持续监控这些问题。

2、俄罗斯央行：莫斯科交易所外汇交易中人民币份额从6月的39.8%上升至7月的44.0%，创纪录新高。所谓“有毒”货币（即对俄罗斯实施制裁的国家货币）外汇市场份额从6月的58.8%下降至7月的54.4%。


行业观察

1、农业农村部：近期华北、黄淮和东北地区极端强降雨引发洪涝灾害，给农业生产造成较大影响，特别是蓄滞洪区和行洪区等区域受灾较重，东北部分地区还可能遭遇台风等极端天气，防灾减灾形势严峻，必须进一步加大工作力度，一手抓受灾地区排涝救灾，尽最大努力减轻灾害损失，一手抓未受灾地区秋粮田管，全力以赴提升单产，力争以丰补歉。

2、发改委：新一轮成品油调价窗口于自8月9日24时开启。国内汽、柴油价格每吨分别提高240元、230元。按一般家用汽车油箱50L容量估测，加满一箱92号汽油，将多花9.5元。本次调价是今年第十六次成品油调价，也是年内第八次上调。此次调价过后，今年成品油调价呈现“八涨六跌两搁浅”的格局。

3、文旅部、工信部：发布关于开展“5G+智慧旅游”应用试点项目申报工作的通知。内容包括，（一）5G+VR/AR沉浸式体验等应用场景规模发展。（二）5G无人设备自动驾驶巡逻。（三）5G全景直播与旅游目的地营销融合发展。（四）加强5G与邮轮游艇、游乐设施等旅游装备融合应用的研发与产业化进程。

4、澎湃新闻：8月9日，四川省金川县李家沟北锂矿勘查权竞拍正式开始。该矿勘查权起售价为57万元，截至8月9日19时，最高报价已经来到了3.78亿元，报价次数达669次，升值幅度达到了37810万元，升值率为66333.33%。

5、证券日报：8月8日，华东地区166系列单面单晶PERC型号组件报价1.16元/瓦，较前一日下跌7.2%。预计下半年进入传统装机旺季后，市场需求将会爆发。多数光伏企业上半年净利润增长喜人，这得益于产业链中各环节的协同效应，尤其是电池组件、光伏逆变器以及设备领域。

6、纺织网：8月9日，储备棉销售资源10005.2792吨，实际成交10005.2792吨，成交率100%。平均成交价格17697元/吨，较前一日上涨50元/吨。新疆棉成交均价17844元/吨，较前一日上涨27元/吨。进口棉成交均价17676元/吨，较前一日上涨55元/吨。

7、SensorTower：7月，共37个中国厂商入围全球手游发行商收入榜TOP100，合计吸金近20亿美元，占本期全球TOP100手游发行商收入38.1%。随着《逆水寒》《晶核》《巅峰极速》等多款新品上市，中国iOS手游市场收入环比提升8.8%，同比提升2.5%。

8、泰国国际贸易部：2022-2023年度棕榈油产量料降至360万吨，较上次预估减少1%。6月，棕榈油产量连续第三个月减少，较5月下降8.0%。7月，南部的气温普遍较正常水平高1摄氏度。南部部分地区经历了严重和局部洪水，季风带来的潮湿天气可能会破坏收成。

公司要闻

1、TCL中环：公示最新单晶硅片价格。与最近一次调价相比，P型150微米182硅片价格每片涨0.2元，报价3.15元/片；150微米210硅片价格每片涨0.25元，报价4.20元/片；150微米218.2硅片价格每片涨价0.27元，报价4.53元/片。

2、理想汽车总裁马东辉：单纯从整车产能来看，如果是双班制，产能每个月最多可以达到5万台。目前，主要的瓶颈在零部件的供应环节。虽然二季度已经制定了提升产能的策略和规划，但还需要一段时间来达成，零部件产线也还在调试和验证中，很快就可以释放出新的产能。

3、彭博：预估，苹果将于9月12日或9月13日举行秋季新品发布会。发布会还将包括新款AppleWatchSeries9和AppleWatchUltra2等型号，以及iOS17的相关操作系统最终细节。

4、WeWork：继续运营的能力存在“重大疑问”，当前面临持续亏损和办公空间会员不断取消租约的处境。未来12个月，将专注于降低租金成本、增加收入和筹集资金。作为共享办公空间的头部企业，似乎陷入了持续亏损的怪圈，已连续4年亏损，累计总亏损金额达144.9亿美元。

环球视野

1、穆迪：10家美国中小银行信用评级下调一级，并将纽约梅隆银行、美国合众银行、道富银行、北方信托银行等6家美国大型银行的信用评级列入下调观察名单。将第一资本银行、公民金融集团公司、五三银行等11家美国大型银行的展望评级降为负面。

2、澎湃新闻：目前，美国有将近900个学区采用的是每周四天的学术时间表。这一数字从2020年的650个上升到2023年的876个，这些学区分布在全美26个州。

3、波罗的海干散货指数：涨0.18%，报1144点。

金融数据

国内

1、新三板：8月9日，合计挂牌6457家公司，当日减少1家，成交金额1.98亿。三板成指报917.20，跌0.05%，成交额1.09亿。

2、国内商品期货：截至8月9日下午收盘，多数收涨，豆一、工业硅、尿素、花生、白糖涨逾2%，豆二、纯碱、短纤、鸡蛋、豆油、焦炭、焦煤、甲醇、PVC涨超1%；沪锡、棉花、沪银跌幅不足1%。

3、国债：8月9日，2年期国债期货主力合约TS2309稳定在101.380；5年期国债期货主力合约TF2309下行0.01%至102.320；10年期国债期货主力合约T2309稳定在102.335。10年期国债利率涨0.07BP，至2.65%；10年期国开债利率涨0.25BP，至2.75%。

4、上海国际能源交易中心：8月9日，原油期货主力合约2309，以631.3元/桶收盘，上涨6.2元，涨幅为0.99%。全部合约成交216386手，持仓量增加6244手至76649手。主力合约成交155098手，持仓量增加1649手至36001手。

5、央行：8月9日，进行20亿元7天期逆回购操作，中标利率为1.90%，与此前持平。因当日有90亿元逆回购到期，实现净回笼70亿元。

6、Shibor：隔夜报1.5410%，上涨18.00个基点。7天报1.7820%，上涨0.70个基点。3个月报2.0740%，下跌0.10个基点。

7、人民币：在岸人民币兑美元16:30收盘，报7.1989，涨0.1996%，人民币中间价报7.1588，跌0.0321%。NDF：3个月报7.1370，6个月报7.0850，1年报6.9930，2年报6.8830。

8、上海环交所：8月9日，全国碳市场碳排放配额挂牌协议交易成交量68160吨，成交额463.00万元，收盘价67.93元/吨，涨1.39%。

国外

9、亚洲：日经225指数跌0.53%，报32204.33点。韩国KOSPI指数涨1.21%，报2605.12点。

10、美股：道指收跌0.54%，报35123.36点；纳指收跌1.17%，报13722.02点；标普500收跌0.70%，报4467.71点。

11、欧洲：英国富时100收涨0.80%，报7587.30；德国DAX30收涨0.49%，报15852.58点；法国CAC40收涨0.72%，报7322.04点。

12、黄金：COMEX9月黄金期货结算价收跌0.46%，报1921.9美元/盎司。

13、原油：WTI9月原油期货结算价收涨1.78%，报84.4美元/桶；布伦特原油期货10月合约结算价收涨1.6%，报87.55美元/桶。

·居民理财市场新变化·

中证报：银行理财规模首度被公募基金超越。截至6月底，银行理财市场存续规模为25.34万亿元，公募基金总规模为27.69万亿元，公募基金规模实现历史性首次超越。在多位公募基金公司高管看来，这一历史性的反超反映出居民财富结构的根本性变迁，即通过资本市场实现财富保值增值已成为投资者选择的重要方向。不过，当前公募基金规模贡献多来自固定收益类资产，公募基金需调整商业、产品、投研模式，以更好地适应新时代对公募基金的需求。

财通证券：二季度末，理财产品存续规模为25.34万亿元，同比下降13.07%，与居民避险偏好加强下资产配置由理财转向存款有关。二季度末国有行、股份行、城商行、农村金融机构、理财公司存续规模占比分别为3.01%、2.58%、8.59%、3.96%、81.55%。理财公司市场份额整体提升，中小银行逐步退出理财发行市场，理财业务发展趋于规范化。而理财公司拓展母行以外代销渠道，成效显著。理财公司母行代销金额占比仍在75%以上，但占比呈逐步下降趋势，理财公司通过提高投研能力、完善销售服务等多方式不断拓展销售渠道。

光大证券：理财资产配置更偏防御，低波资产占比提升。截至二季度末，①债券类资产占比较上年末下降5.4%至58.3%；②现金及银行存款类资产占比进一步提升6.2%至23.7%；结合产品线变化看，也与“活钱理财”类产品资产负债端平均久期通常较短，风险预算相应偏低，主要配置存单、存款、短期限高评级债券等资产相契合。③公募基金占比提升0.5%至3.2%，测算上半年理财增配公募基金780亿左右。

东兴证券：上半年银行理财存续规模仍承压，但二季度以来已有所回暖，产品收益率也显著回升。考虑到存款利率下调或提升居民理财需求，看好三季度理财规模延续回升态势，有助于银行资产管理业务收入及代销理财中收恢复性增长。政治局会议定调“活跃资本市场，提振投资者信心”以来，预计相关政策将陆续落地，推动资本市场活跃、回暖，将有助于提振银行财富管理相关业务收入同时，随着近期稳增长政策信号落地，市场需求将得以提振，风险预期有望逐步修正。