2,Bumping 产能和稼动率:到年底达到3W片bumping,现在爬坡过程中,希望明年稼动率饱满,现在几千 片在做。
3,资本开支的转固节奏:转固在3、4季度相关产品转固。
4,费用端改善:今年2期筹办、人员、水电在之前,到明年比例会下来,但绝对值基本下不来。
5,明年资本开支总额:现在还没做投资计划,但2期总规模比较大,这两年会维持高投资强度,主要在更 先进的封装领域,具体金额是四季度定下来。
6,明年研发费用占比:比例会持续提升,随着2.5D和3D需求比较大,我们投入加大。
7,Pamid 的毛利率:模组产品毛利率比传统分离方案要好一些。
8,在手订单,后续全年稼动率:预计四季度比较好,预计四季度保持营收提升,全年逐级营收增长态势。
9,PA订单持续性:从三季度以来需求旺盛,到年底需求存在。毛利率要看产品结构,虽然模组毛利率好, 但绝对数量为少,目前以分离方案为主。客户端策略我们不清楚,PA的能能见度到12月底是没问题的。
10,未来转固和费用率的高峰期:费用率是今年最高的,转固从4季度开始转固,今年新增投资也不少。
11,稼动率:今年2季度以来,稼动率比较高,四季度维持景气水平,现在基本满产。价格相对原来还是 低位水平,价格不好判断,要看行业情况。
12,二期产品:一期是wire bond为主,二期是bumping和倒装为主。
13,PA 份额:没有准确数据。客户选择主要看技术和产能。
14,2 期进展:2期5栋厂房准备好,现在已经启动3栋,但这3栋也没满,装修基本没问题,后续主要以 设备为主。国产设备的倒装线和bumping线国产化率比较更高,光刻、涂布、刻蚀设备国产设备比较多。
15,封装基板国产化:BT基板国产化高。ABF基板,国内厂商也在导入,目前以台系为主。
16,公司封装产能和测试产能:公司核心策略是封装驱动测试,我们封装产能大于测试产能,配置测试平 台,偏向配置通用型平台。
17,折旧:Q4折旧比Q1增长大几十个点。明年绝对金额会往上走,但规模能覆盖。
18,未来增量:一方面是客户端,现在是偏细分领域龙头,随客户成长而成长。二是新客户拓展