另外,市场担心未来原材料成本上升(海外禽流感对鸡价上涨的影响),目前看疫情主要在欧美,佩蒂的 海外工厂主要在东南亚,这一区域尚未发现明显疫情;中宠的海外工厂虽有一部分在北美,鸡价上涨对公 司去年Q4和今年Q1的经营有影响,但从今年Q2公司已将部分代工产品价格上调约40%,不排除今年底将继 续提价。而且,上述事件也不是这两天才被报道,因此基本可排除这层因素的干扰。
从个股近况看: 【佩蒂股份】受去年三季度越南基地停产影响,预计单Q3业绩同比3倍以上增长,环比亦有增量,有望刷新 单季度业绩新高;国内自主品牌保持高增长,近期爵宴品牌再次登陆李佳琦直播间,单场销售额270W+; 我们仍预计公司今年2亿+归母净利润,明年随新产能持续投放,业绩预计2.4亿+;当前估值处历史中低 位,今天股价大跌有错杀可能,短期目标市值仍在70亿左右,中期看100亿市值。
【中宠股份】三季度业绩同环比预计均有增长,海外业务收入增速或有所放缓,但市场重点关注的国内业 务收入增速有所加快,预计单Q3恢复至30%+,因此我们仍然看好公司中长期发展。