前配置锂电和电网，明年持续看好储能和0-1赛道-韭研公社

登录注册

前配置锂电和电网，明年持续看好储能和0-1赛道

夜长梦山

2022-12-19 09:57:35

【光大电新殷中枢|周观点】当前配置锂电和电网，明年持续看好储能和0-1赛道本周事件：中央经济工作会议在北京举行，对于新能源方面的下一步重点工作指明了方向。（1）着力扩大国内需求，要把恢复和扩大消费摆在优先位置，多渠道增加城乡居民收入，支持新能源汽车等消费；（2）加快建设现代化产业体系，提升传统产业在全球产业分工中的地位和竞争力，加快新能源、绿色低碳等前沿技术研发和应用推广；（3）要推动经济社会发展绿色转型，协同推进降碳、减污、扩绿、增长。行情：本周新能源整体呈现调整态势，锂电板块有所反弹。新能源整体仍处于从超配状态向标配状态回归的过程中，应把握结构性机会。短期来看，疫后复苏是市场的重点关注方向，作为泛消费的新能源车行业有望迎来阶段性反弹；中长期来看，2023年电网、储能以及电新0-1仍是我们持续看好的方向。整体新能源板块方面，我们认为投资可围绕以下几点：（1）消纳能力的建设依然是明年需要关注的重点，在消纳压力下，数字电网、虚拟电厂、储能均将持续推进；（2）新技术方面重点关注光伏HJT、POE粒子国产化、风电滑动轴承、压缩空气储能、新型拓扑储能结构等领域；（3）随着疫情政策的改变，锂电板块有望受益于我国整体消费的复苏，迎来阶段性反弹。锂电方面，2023年虽然新能源车行业面临销售增速放缓，竞争环境恶化等不利因素，但疫情后国内消费复苏、中国新能源车出口依然值得期待。此外，碳酸锂价格中枢有望下移，优质电池及供应链产能将维持自身竞争优势，各类新技术也将不断突破。投资方面重点围绕两条主线：（1）出海比例较高的电池公司和格局相对更优的供应链环节，如隔膜；（2）新技术的突破：PET铜箔、钠电池、半固态电池、氢能、快充、补锂剂等。推荐标的：四方股份、许继电气、东方电子、恒实科技、宁德时代、孚能科技、科达利

作者利益披露：转载，不作为证券推荐或投资建议，旨在提供更多信息，作者不保证其内容准确性。

声明：文章观点来自网友，仅为作者个人研究意见，不代表韭研公社观点及立场，站内所有文章均不构成投资建议，请投资者注意风险，独立审慎决策。

四方股份

工分