这几天指数的走法肯定超出了很多人的预期，给大家一些按摩：

- 我了解某夹头哈佛大V和某看懂龙头大V的操作也被套了。所以这个市场就别对自己过于苛责，不出手或者轻仓试错都是对的。

- 在大A盯着宽基指数做投资的失效情况会越来严重，人挪活，灵活适应是在大A生存的"第一性原理"。如果只做这一类交易的等右侧，确认性会高一些。

复盘超短：

- 昨晚全网最多大V看好的跨年传媒四妖：引力、中广、龙版、龙韵今天死伤惨重，据说来  源于对引力的超预期监管，也有传言是由于信披违规造成，目前无石锤。参考ST左江、四川金鼎等案例，公司内部合规信披治理非常关键

- 好歹星光农机走出了4板，惠威和中欣跌跌撞撞站上了3板。明天重点关注能否进一步晋级。

- 反包地天今天是龙头股份，可惜对题材板块没有引领性，跟风加农业题材的威龙葡萄酒

- 最近20厘米极其不稳定，套利都去北郊，连板尝试都在10厘米，最近有60转00的迹象。

继续给大家带来今天的财闻精选：

【监管信息披露合规】

央媒：亿道信息 多方落实公司治理理念 提高合规意识

近年来，在推动上市公司注重维护公司整体利益、保障全体股东特别是中小股东合法权益不受损害方面，监管层始终在着重发力。相应地，一些上市公司也在持续积极主动作为，提升公司治理水平，促进上市公司实现高质量发展。

12月3日，在由经济参考报社主办的“2023中国企业家博鳌论坛”平行论坛——2023中国金融资本论坛上，深圳市亿道信息股份有限公司（简称“亿道信息”）副总经理、董事会秘书乔敏洋接受了《经济参考报》记者的专访，分享了亿道信息多年来在公司治理方面的经验和取得的成果。

引力传媒疑似信披违规详情请移步了解

12月20日随笔与财闻精选 

【AI智能硬件-MR-AIPC】

19日，戴尔发布了AIPC,标志着占据全球前5 PC份额的巨头，已有3家联想、戴尔、华硕（合计超30%）发布了AIPC产品。接下来1月份的CES会给我们更多的期待~

英伟达官宣参加CES，将带来包括生成式AI、MR等14场演讲

NVIDIA 将在 CES 2024 带来 14 场现场演讲，涵盖生成式 AI、元宇宙、机器人、智能汽车、游戏设计等多个热门主题和内容，敬请期待！

苹果最为强大的Vision Pro 应用生态大军将要袭来

高通今晚介绍第三代骁龙8如何赋能AIPC

相较上一代平台，第三代骁龙8的Hexagon NPU AI性能提升高达98%，能效提升高达40%。如面向70亿参数大语言模型，第三代骁龙8可实现每秒处理20个token；或仅需不到一秒就能使用Stable Diffusion在智能手机上生成图像。如此强劲的AI性能，为移动影像带来了超乎想象的体验革新。

AI的注入，让图片背景实现智能扩增、消除或填充图像元素成为可能。通过与慧鲤科技合作，第三代骁龙8带来了一项全新特性“照片扩充”，它能基于图片内容，重构照片缺失的部分，让心仪的照片不留任何缺憾。如扩大图片背景画幅，让美好景色大幅“入镜”，独具广角效果。

大涨分析：

亚世光电：11月16日在互动平台表示，公司产品应用于VR产品上的订单完成过多次出货。

双象股份：5月18日在互动平台表示，公司光学级PMMA材料可以用在VR、MR等设备。

创维数字：MR新品将于CES亮相，搭载硅基OLED多项配置处于行业领先地位。据悉，PANCAKE 2采用Mrico-OLED屏，拥有单目4K分辨率，且具备MR功能，多项配置处于行业领先地位。公司基于海外行业B端大客户定制化项目，重点拓展日本、美国、韩国、印度等 XR 行业应用客户，并于6月与印度某客户达成战略合作提供 MR 产品设备定制服务。另外公司在AR领域亦有积累，公司正与海外客户合作研发轻交互的AR眼镜，通过AI和AR的结合实现基础性的功能交互。

小作文：

【中泰电子|MR】持续强call MR板块！

??苹果MR预计24年1月发售：

苹果预计将于24年1月左右在北美发售一代MR，后续拓展到更多国家。24年一代MR销量预期100万台左右，发售后的销量以及生态应用创新是核心关注点！

??二代MR降本有望带动销量跃升：

二代降本版MR有望在25年底推出，伴随MicroOLED等环节降本，售价有望下降30%-50%，销量有望提升到大几百万台甚至千万台级别，核心设备&零部件厂商有望迎来弹性成长！

??投资建议：

核心品种：立讯精密（苹果组装），歌尔股份（Meta组装、苹果核心供应链）、韦尔股份（Meta摄像头CIS）

弹性品种：深科达（市值最小MR设备标的）

核心设备：杰普特、博众精工、荣旗科技、智立方、华兴源创、精测电子等

核心零部件：兆威机电、长盈精密、领益智造、珠海冠宇等

风险提示：苹果MR发售/创新不及预期，VR/AR需求不及预期

?派点请支持中泰电子：王芳/张琼/洪嘉琳

 [烟花]＃【MR核心观点】?

1.：Vision Pro将于24年1月开启销售一中期销量，预计百万。第一代AVP会吸引苹果忠实用户，开发者早期抢购是必然。长期展望对标PC，远期千万，乃至于亿级销量。

2.：二代MR出货预期仍未完全price in。市场预期25年二代MR出货1000万台，目前股价仅反应了500万台出货量（500万台出货对应25年PE均为20倍），二代预期尚未完全price in，向上空间十分可观。

3.：内容需求持续高增，关注稀缺的MR内容提供商。

4.据韩国媒体报道，三星计划推出“Galaxy Glass”混合现实头显将于明年上半年上市，与Vision Pro竞争。

5.外媒：苹果将可穿戴设备视为2024年业务重点。

风险提示：出处不明，请审慎参考。

【奥拓电子】交流要点

请领导充分重视【奥拓电子】进入vision pro第一批开发者生态进程，可以对标罗曼收购的Holovis，预期差很大。另外，公司在XR+AIGC领域已经有上亿级订单和成熟产品，这块增速非常快

1、公司23年XR虚拟拍摄合同突破2.5亿，同比增长75%，预计能确认收入为1.8-2亿

2、子公司创想数维引入深圳国资，开发了小型化虚拟直播产品MetaBox 4KK和低成本的渲染服务系统星核，明年Q2会推出XR+AIGC的生成式XR虚拟直播平台瞬息全世界，通过文字语音的方式自动生成数字资产自动切换XR直播间内容，在低成本、傻瓜式操作的前提下完成高质量的虚拟拍摄

3、显示屏、渲染合成服务器占到了XR虚拟拍摄解决方案综合成本的70%左右，奥拓自研，大为降低成本，单硬件毛利率35%左右，软件授权费和数字资产费用毛利率在90%以上，整个解决方案的毛利率随着客户使用时长增长毛利率会提高。目前创想数维在全中国是有4个MetaBox的落地（沈阳、北京、厦门、深圳），未来将快速推广至全国

4、公司计划要进入苹果vision pro的开发者生态，不只是申请开发者账号，公司有望成为第一批为苹果做性能展示内容的企业。今年10月开始，公司已经开始围绕苹果空间计算开发者生态的套件在制作内容中

风险提示：出处不明，请审慎参考。

【宝通科技】VR/AR/MR布局较为深入，《马赛克英雄（日本版）》排名稳定【方正传媒互联网杨晓峰团队】

背景：

苹果商店官网已上线vision pro介绍。

参股公司VR游戏公司哈视奇。公司参股公司哈视奇（公司直接持股26.8%）研发多款VR/AR游戏，其中《奇幻滑雪》在Steam上面获得过首页推荐和热销榜第一名，《罗布泊丧尸》在Viveport上面获得付费榜第一名。

《马赛克英雄（日本版）》排名稳定。《马赛克英雄（日本版）》9月23日上线以来，9月、10月、11月上半月基本稳定在畅销榜前10，11月下旬排名有所波动，12月有回升趋势。若9月流水超过1.2亿人民币，且流水递延一个月入表，则四季度有望释放利润。

详询：杨晓峰/杨昊/马梓燕

风险提示：数据要素政策推进不及预期；短剧行业监管进一步收紧；相关公司业绩下滑风险。

【兴证建筑】罗曼股份：MR内容制作稀缺技术标的，Vision Pro生态参与者打开成长新周期

【传媒】

今天传媒板块高位票集体调整，也有横店影视、华扬联众这些首板，此外，午后中军中文在线拉起（资金博弈圣诞假期美国下载数增加预期）。

晚上，传媒方向并购有两个消息：中文传媒：拟收购控股股东所持江教传媒100%股权、高校出版社51%股权，公司股票12月21日复牌

此外，大晟文化：控股股东筹划重大事项 21日起停牌 其正在筹划有关公司的股权转让事宜，转让对象为唐山市文化旅游投资集团有限公司，该事项可能导致公司的控制权变更。

短剧方向，今天参考消息也引用外媒报道吹风：“中国微短剧”来了，欧美观众刷不停。

【农业】

今晚央媒消息，中央农村工作会议19日至20日在北京召开。

【航运】

至少13家船东决定绕道好望角，运价上涨或持续至1月 

也门胡塞武装领导人表示，如果美国进一步介入，或者他们以我们的国家为目标，我们不会袖手旁观，我们将用导弹瞄准他们的战舰和利益。

转，小作文，关于CPO今天下跌：

1、传闻华为入局，利空存量公司

2、2024年招标完成，400G价格下降25%，800G价格下降15%