统计局：2023年，国内生产总值126.06万亿元，同比增长5.2%。分季度看，一季度同比增长4.5%，二季度增长6.3%，三季度增长4.9%，四季度增长5.2%。全国居民人均可支配收入39218元，同比名义增长6.3%。全国城镇调查失业率为5.2%，同比下降0.4个百分点。规模以上工业增加值同比增长4.6%；社会消费品零售总额47.15万亿元，同比增长7.2%。全国固定资产投资（不含农户）50.30万亿元，同比增长3.0%。全年出生人口902万人，人口出生率为6.39‰；死亡人口1110万人，人口死亡率为7.87‰；人口自然增长率为-1.48‰。

中国经济时报：目前，我国房地产市场供求关系发生重大变化，商品房总体短缺时代已基本结束，一线城市限购政策渐进式放松是大势所趋。随着我国“房住不炒”的房地产长效机制逐步建立，限购等房地产调控的行政手段终将被稳定的、制度化的长效机制所代替。

中财网：4只规模靠前的沪深300ETF继2024年1月16日成交额突破180亿元后，1月17日成交额持续放大，华泰柏瑞沪深300ETF、易方达沪深300ETF、华夏沪深300ETF和嘉实沪深300ETF合计成交额近176亿元。

宏观经济

1、中铁集团上海局：春运40天预计发送旅客8900万人次，日均发送旅客222.5万人次，同比2019年同期增长18.7%，创历史新高。长三角铁路部门在启用高峰运行图的基础上计划增开旅客列车369.5对，应对春运出行大客流。

2、统计局：16—24岁城镇人口中，在校学生占比6成多。在校学生的主要任务是学习，而不是兼职工作。多数青年24岁时刚毕业不久，尚处于择业期，至29岁时绝大多数已度过择业期。因此，我局增加测算发布25—29岁劳动力失业率，更完整反映青年从学校毕业到稳定工作过程中的就业失业全貌。

3、公安部：2023年，全国公安机关共打掉涉黑恶犯罪组织1900余个，抓获犯罪嫌疑人2.7万名，破获各类刑事案件2.9万余起。挂牌督办37起案情重大、复杂的涉黑恶案件。缉捕涉黑涉恶在逃人员，各地目标逃犯到案1222名，其中境内1105名、境外117名。

4、河南省财政厅：成功发行了两期政府再融资专项债券合计246.82亿元，发行期限均为7年期，票面利率2.62%。用于偿还2019年到期的地市级棚改专项债券和土地储备专项债券部分本金。目前市场普遍预计2024年地方政府债券发行规模在9万亿元左右。

5、北京日报：近一周北京市哨点医院流感样病例中流感病毒阳性率为49.9%，较2023年12月初59.5%的峰值降低近10个百分点。本季早期以甲型流感病毒为主，近一周乙型流感病毒占比增至88.5%。目前流感疫情仍处于较高水平，已呈现逐步下降趋势。

6、泰国旅游和体育部：截至2024年1月14日，泰国接待海外游客数量达到130万人次，带来的收入总额达632亿泰铢（约合17.8亿美元）。中国（10.4万人次）、马来西亚（8.1万人次）和韩国（5.4万人次）为前三大国际游客来源国。

地产动态

1、统计局：2023年12月，70个大中城市中，新建商品住宅销售价格环比下降城市有62个。一线城市新建商品住宅和二手住宅销售价格环比分别下降0.4%和1.1%。二线城市新建商品住宅和二手住宅销售价格环比分别下降0.4%和0.8%，降幅均比上月扩大0.1个百分点。

2、中证网：哈尔滨市的房地产交易量近期呈现上涨趋势。过去，该市每月的房屋成交量大约在2000套左右，而现在已增至约3000套。目前，哈尔滨市的二手房存量和新房存量均大约为10万套。相较于存量，每月3000套的成交量并不算高。哈尔滨冬季冰雪旅游的繁荣增强了该城市的知名度。

3、统计局：2023年，全国房地产开发投资11.09万亿元，同比下降9.6%；房屋新开工面积95376万平方米，下降20.4%。商品房销售面积111735万平方米，同比下降8.5%；商品房销售额116622亿元，下降6.5%。2023年末，商品房待售面积67295万平方米，同比增长19.0%。

4、中证报：近期，多个一线城市完成2024年首轮土拍，地块之间分化较为明显，有的地块获房企热捧，触及摇号，不少地块则底价成交。整体看好一线城市土拍市场，同时土地市场将持续分化。一二线城市核心地块以及配套完善地块将更受房企青睐。

5、每日经济新闻：2023年，广州千万级豪宅成交量同比大增60%，再度刷新历史纪录，增幅远超其他三个一线城市。广州高端物业市场走出独立行情，主要与近年楼市置换改善需求以及寻求资金避险的豪宅需求增多有关。同时，广州去年千万级豪宅供应较多且区位较好。

6、北京市：2024年度建设用地供应计划安排建设用地供应总量3240-3660公顷，分列城乡建设用地和特交水用地。计划安排住宅用地1060公顷，与去年持平。其中，坚持以需定建，稳慎有序推进的原则，安排保障性住宅用地460公顷。

7、恒大地产：2024年1月15日，新增8则被执行人信息，执行标的合计4.1亿余元，涉及建设工程合同纠纷等案件。现存410余条被执行人信息，被执行总金额超471亿元。此外，该公司还存在多条限制消费令、失信被执行人（老赖）和终本案件信息。

股市盘点

1、周三，上证指数报2833.62点，下跌2.09%，成交额2830.74亿。深证成指报8759.76点，下跌2.58%，成交额3544.56亿。创业板指报1699.62点，下跌3%，成交额1328.33亿。总体上个股跌多涨少，两市超5000只个股下跌。两市成交额6376亿，较上个交易日缩量472亿。盘面上，纺织等少数板块上涨，飞行汽车、BC电池、MR、一体化压铸等板块跌幅居前。北向资金全天净卖出130.57亿，其中沪股通净卖出63.72亿元，深股通净卖出66.84亿元。单日净卖出额创2022年10月以来新高。

2、周三，恒生指数跌3.71%，报15276.9点。恒生科技指数跌4.99%，报3160点。国企指数跌3.94%，报5132.82点。安防股较为活跃，中联重科逆势上涨1.22%；汽车、水务、汽车零部件、制药、生物科技、半导体、智能医疗、AIGC概念、内房股等板块跌幅居前。南向资金净买入59.34亿港元。其中，港股通（沪）净买入40.06亿港元，港股通（深）净买入19.27亿港元。

3、截至1月17日，北交所上市公司241家，当日无新增。总市值3863.73亿元，成交金额120.22亿元。

4、两市融资余额：截至1月16日，上交所融资余额报8221.92亿元，较前一交易日减少18.49亿元；深交所融资余额报7448.8亿元，较前一交易日减少6.78亿元；两市合计15670.72亿元，较前一交易日减少25.27亿元。

5、高盛：预计未来一年全球市场股价（以美元计）回报率为8%。亚洲（日本除外）股票上涨的主要驱动力将是盈利增长，而日本股票上涨可能主要得益于估值上升。考量到美国高于共识预测的经济增长与股票的高估值互相抵消，预测美股2024年回报率将略低于平均水平。

6、上海金融法院：中国证券集体诉讼和解第一案赔偿款发放完毕，共计2.8亿余元。泽达易盛特别代表人诉讼是全国首例涉科创板上市公司特别代表人诉讼。上海金融法院划拨赔付款项至中国证券登记结算上海分公司，通过赔偿款项自动分配机制发放至各原告投资者证券资金账户。

7、澎湃新闻：日经225指数盘中再度站上36000点，相关产品的QDII额度是否增加了。业内人士称，基金公司目前总的QDII额度是固定的，外管局没有新批。基金公司正在分配更多QDII额度给日经ETF，以遏制交易价格进一步大幅偏离基金净值，降低溢价率水平。

8、上汽集团：2024年海外销量目标是135万辆，2025年目标为150万辆。从今年开始，上汽将借助名爵MG品牌百年的契机围绕销量进行品牌宣传；未来两年还有14款新能源汽车投放全球；高端品牌包括智己、飞凡也会走向全球，在品牌方面可能有不同的呈现方式。

9、齐峰新材：2023年，预计净利润2.25亿元-2.6亿元，同比增长2554.62%-2967.56%；报告期内客户需求旺盛，公司产销量明显增加。

10、长白山（12天9板）：生产经营情况正常，公司于2023年10月末托管和平滑雪场，此项托管业务对2023年整体收入贡献不足1%，目前公司的冰雪项目收入在公司整体收入中占比较小。

11、龙头股份（2连板）：公司股票连续三个交易日内收盘价格涨幅偏离值累计超过20%。经自查，目前经营情况正常，主营业务未发生变化，内外部经营环境未发生重大变化。

12、哈森股份（2连板）：经自查，公司目前日常经营情况正常。于2024年1月16日披露了《哈森商贸(中国)股份有限公司发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金暨关联交易预案》等公告及文件。本次交易涉及资产的审计、评估工作尚未完成；能否实施存在不确定性。

财富聚焦

1、发改委：新一轮成品油调价窗口于2024年1月17日24时开启，国内汽、柴油每吨均下调50元。折合升价，92号汽油、95号汽油和0号柴油均下调0.04元。以油箱容量为50升的小型私家车计算，加满一箱92号汽油将少花2元。此次为国内成品油价格2024年首次下调。

2、第一财经：自龙茅2024年1月6日在i茅台上线以来，消费者申购热情不减，500ml装和375ml*2装的日均申购人次总共超过千万。龙茅产量稀缺，当前只有极少经销商拿到货，i茅台申购成功的用户也有很多没有提到货。

3、券商中国：去年以来，在“扶优限劣”的指导方针下，监管部门持续加大对于私募行业的监管力度。知名代销机构格上理财也因私募销售违规收到罚单。2024年开年仅半个月时间，已有9家私募先后收到协会的纪律处分决定书，多数为股权类私募。


行业观察

1、工信部等五部门：发布《关于开展智能网联汽车“车路云一体化”应用试点工作的通知》。鼓励对城市公交车、公务车、出租车等公共领域存量车进行C-V2X车载终端搭载改造，新车车载终端搭载率达50%；鼓励试点城市内新销售具备L2级及以上自动驾驶功能的量产车辆搭载C-V2X车载终端。部署不少于200辆的低速无人车试点，实现车路协同自动驾驶功能的示范应用。

2、发改委等三部门：印发《粮食等重要农产品仓储设施中央预算内投资专项管理办法》。中央储备粮食仓储物流设施、储备棉花和食糖仓储设施项目补助比例不高于本专项支持建设内容核算投资的70%。其他项目，单个项目补助资金不超过1亿元。

3、药监局：2023年12月，国家药监局共批准注册医疗器械产品343个。其中，境内第三类医疗器械产品266个，进口第三类医疗器械产品37个，进口第二类医疗器械产品38个，港澳台医疗器械产品2个。共批准注册医疗器械产品2728个。

4、工信部：发布《国家人工智能产业综合标准化体系建设指南》（征求意见稿）。到2026年，共性关键技术和应用开发类计划项目形成标准成果的比例达到60％以上。新制定国家标准和行业标准50项以上，推动人工智能产业高质量发展的标准体系加快形成。

5、上证报：云合数据、清华大学影视传播研究中心、腾讯视频联合发布《2023年度短剧报告》。2023年我国短剧拍摄备案共通过3574部，共97327集；部数同比上涨9%，集数同比上涨28%，部均集数增至27集/部。

6、世卫组织：发布《2000至2030年全球烟草使用流行趋势报告》，全球烟草使用率继续下降。2022年，全世界约有五分之一的成年人吸烟，2000年时这一比例为三分之一。全球约有12.45亿成年烟草使用者，男性超过10亿，女性约2.24亿。

7、TrendForce：2024年1月17日最新报价，单晶复投料主流成交价格依旧为57元/KG，单晶致密料的主流成交价格为55元/KG；N型料报价为64元/KG。本周M10硅片主流成交价格上涨至1.95元/片，G12主流成交价格为3元/片；N型182单晶硅片人民币价格掉落至2.05元/片，N型210单晶硅片人民币价格下跌至3.15元/片。本周组件价格整体下滑。

公司要闻

1、阿里健康：完成收购阿里妈妈医疗健康类目独家经营权。公司与卖方(淘宝控股有限公司，阿里巴巴控股的直接全资附属公司)订立购股协议。合共25.58亿股对价股份已依照协议，按每股股份4.50港元之发行价配发及发行予卖方。

2、微信支付：携手数百家收单机构，进一步扩大微信内可以使用数字人民币的商户范围。包括景区博物院、哈啰单车、顺丰速运、南方电网等覆盖生活服务、民生缴费、餐饮娱乐、出行交通等领域数百万家商户。用户可以通过微信便捷的小程序场景，体验数字人民币交易。

3、特斯拉：将德国市场ModelY后驱车型价格从44890欧元降至42990欧元，将德国ModelY长续航版价格从54990欧元降至49990欧元，将德国ModelYPerformance的价格从60990欧元降至55990欧。

环球视野

1、新H社：法国总统马克龙2024年1月16日呼吁建设“更强大”的欧洲，并表示欧洲面临的“最大的风险”仍然是乌克兰危机。法国和欧洲要加强自身建设，反对阵营对抗，拒绝对外依附。美国是欧洲的盟友，但欧洲不愿依附它。

2、中新网：美国经历了一轮北极寒流，部分地区气温低至零下40℃。美国30多个州发布了极寒天气或降雪、冻雨预警，超过9500万人受到了此轮北极寒流的影响。截至当地时间2024年1月16日，美国各地报告的与这一轮北极寒流相关的死亡人数已升至14人。

金融数据

国内

1、央行上海总部：2023年12月末，境外机构在银行间债券市场的托管余额为3.67万亿元人民币，约占银行间债券市场总托管量的2.7%，环比增加约1800亿元，继续处于近两年高位。从2023年9月开始，外资每月均增持中国境内债券，总增持额达4900亿元。

2、新三板：1月17日，合计挂牌6220家公司，当日无新增，成交金额3.08亿。三板成指报904.80，跌0.33%，成交额1.89亿。

3、国内商品期货：截至1月17日下午收盘，跌多涨少。集运欧线跌超7%，生猪、豆二等跌逾1%，螺纹钢、PP等小幅下跌；沪锡、SS等涨超1%，焦炭、短纤等小幅上涨。

4、国债：1月17日，2年期国债期货主力合约TS2403上行0.04%至101.158；5年期国债期货主力合约TF2403上行0.11%至102.455；10年期国债期货主力合约T2403上行0.16%至102.935。10年期国债利率跌1.75BP，至2.51%；10年期国开债利率跌2.25BP，至2.64%。

5、上海国际能源交易中心：1月17日，原油期货主力合约2403，以556.3元/桶收盘，上涨0.3元，涨幅为0.05%。全部合约成交243489手，持仓量减少967手至56723手。主力合约成交101238手，持仓量增加124手至26559手。

6、央行：1月17日，进行5470亿元7天期逆回购操作，中标利率为1.80%，与此前持平。因当日有200亿元7天期逆回购到期，实现净投放5270亿元。

7、Shibor：隔夜报1.8320%，上涨8.70个基点。7天报1.9430%，上涨0.90个基点。3个月报2.4020%，上涨0.10个基点。

8、人民币：在岸人民币兑美元16:30收盘，报7.1966，跌0.1782%，人民币中间价报7.1168，跌0.0478%。NDF：3个月报7.1335，6个月报7.0990，1年报7.0315，2年报6.9865。

9、上海环交所：1月17日，全国碳市场碳排放配额挂牌协议交易成交量28690吨，成交额215.18万元，收盘价72.00元/吨，涨0%。

国外

10、亚洲：日经225指数跌0.4%，报35477.75点。韩国KOSPI指数跌2.47%，报2435.90点。

11、美股：道指收跌0.25%，报37266.67点；纳指收跌0.59%，报14855.62点；标普500收跌0.56%，报4739.21点。

12、欧洲：英国富时100收跌1.48%，报7446.29点；德国DAX30收跌0.84%，报16431.69点；法国CAC40收跌1.07%，报7318.69点。

13、黄金：COMEX2月黄金期货收跌1.17%，报2006.50美元/盎司。

14、原油：WTI原油期货结算价涨0.22%，报72.56美元/桶；布伦特原油期货结算价跌0.52%，报77.88美元/桶。

15、波罗的海干散货指数：跌1.21%，报1308点。

·2023年宏观数据大揭密！·

东方证券：投资一如既往是GDP的主要支撑。观察扣除PPI后的投资，基础设施建设、制造业、房地产的累计同比增速分别录得11.2%、9.5%、-6.6%，其中基建与制造都大幅好于GDP增长水平5.2%；四年复合增速分别为3.74%、4.82%、-4.25%，其中制造业好于GDP四年复合增速4.7%。这一数据表明当下经济增长有相当一部分由投资及其链条所带来。2023年是防控转段、恢复常态后的第一年，经济有修复但略不及年初预期，这是外部需求偏弱，内部新旧动能转换等多方面因素共同作用的结果，也是2024年逆周期政策或将进一步发力的基础。

光大证券：2023年4季度经济环比增速下降，通胀环境不佳，亟待提升。2023年四季度我国GDP同比实际增长5.2%（2023Q3为4.9%），稍低于市场预期值。四季度GDP环比增速为1%，低于2023Q3，也低于2016-2021年同期水平（均值1.6%），预示经济仍处在恢复进程中，但恢复的速度可能在下降。平减指数创近期新低，通胀环境亟待改善。

中银证券：2024年经济稳增长的重点不少。目前市场一致预期2024年经济复苏延续性较强的方面包括三点，通胀增速偏弱但将延续上行趋势，不仅带动2024年名义GDP增速反弹超过实际增速，同时有助于企业进一步修复盈利能力；受库存周期上行和利润率持续修复影响，制造业投资增速维持在偏高水平；外需表现保持强劲，我国出口增速将转正。虽然经济有复苏延续的趋势，但结构性问题的存在仍需稳增长政策扶持。

华福证券：人口通过劳动力供应和消费者需求两个渠道对经济增长的长期趋势产生影响。当婴儿潮出生人口达到消费峰值年龄段时，供需释放推动经济繁荣。通常而言，出生人口的变化会滞后大约20年传导到劳动力市场，而劳动力人口在总人口中的比例上升大多会对宏观经济增长发挥积极作用。美国1965年至1981年、日本1960至1970年、韩国1968年至1990年以及中国自改革开放以后的30年经济高速增长在一定程度上都受益于阶段性人口红利。