最近市场变化比较剧烈,尽量每天说一下。现在是典型的跷跷板行情,机构和游资卷的非常厉害,赛道都高高在上,又临近年底基金排名结算等等,所以机构都不怎么干活,此时正是游资接管市场的时候。
妖股炒起来之后,热钱都被吸走了,赛道票就会一直回落,只能趁这种短线情绪调整的时候出来拉一下,吸引热钱回流赛道,而且今天明显能看到之前被压制的机构小作文又多了起来,不过以这波的短线行情级别,等调整完毕再起一波,赛道又得凉凉。
目前赛道唯一的亮点就是不再强行拉高位板块,而是以明年增量最大、逻辑最硬的电力相关板块为主,这是能引起共鸣的一个点,所以后面关注两者是否会合流,机游共振合力打造主线,那行情的级别就会更大。
二、当日主线
①电力&新能源
1、需求端:1月-春节有订单空白期,Q2 需求陆续启动,Q3- Q4是交付高峰,全年200-220GW,分季度分别为35、45、65、75GW。 Q2 需求启动主要系印度抢装+国内市场4月胶付高峰; Q3国内第二波交付高峰启动,叠加Q3是光照最好的一个季度,预计需求环比增长; Q4 硅料产能进一步释放,行业需求也将迎来全年最高峰。
2、硅料:全年可能经历“快速降价缓慢涨价”的过程,整体前高后低。预计2022年硅料价格中枢为200元/Kg。预计明年组件价格中枢相比往年上移,在1.75-1. 85元/W之间,能够支撑200元左右的硅料价格。
2022年江苏电力市场年度交易结果出炉,绿电交易平均溢价7分钱 ——@冰糖可乐
1、江苏电力交易中心发布2022年江苏电力市场年度交易结果,其中绿电交易成交均价0.463元/kWh,较2021年江苏省标杆燃煤电价0.391元/kWh溢价约7分钱。
2、江苏新能在运控股电力装机规模达1.21GW,公司控股股东江苏国信为江苏省内最大的地方能源投资主体,全省约50%的电力供应来自国信控参股电厂、约15%的天然气供应来自国信天然气公司;集团旗下300MW海上风电项目40%股权日前已登记到上市公司名下。
3、预计公司承担控股股东国信集团双碳转型重点任务,为十四五期间国内装机增速最快的新能源发电企业之一。21/22年盈利5.46/8.27亿,动态PE38.5/25.4倍。
代购电力政策落实,【远光软件】打造电力行业的用友软件 ——@夜长梦山
1、随着代购电力制度的建设,代购电力将成为远光与国网电商公司合作平台的主要业务,该平台已覆盖杭州市2000余家高耗能企业,公司将持续受益,成为电力行业的用友软件。
2、测算高耗能企业代理购电部分价值1.2万亿电费,若远光收取千分之一的平台使用费,将每年多获得8亿现金流,该业务价值250亿。
3、企业采购绿电仅在电厂和用电企业间记账,实际消耗依然是火电,证书很难界定。电力区块链技术实现发多少用多少的分布式记账,保障绿证的权威性,远光建立了区块链企业应用服务平台。
4、远光开发的购售电一体化云平台的企业注册用户数近3000家,付费用户数同比增长约80%。随着整县推进光伏的落地,隔墙售电将快速发展,注册和付费用户也将快速增加。
有方科技—业绩爆发前夜的智能驾驶、智能电网模组龙头 ——@路遇
1、公司连续十年智能电网模组份额第一,和国网关系密切,十四五国网、南网重点投入新型电力系统,需要大量物联网模组,有望给公司业务带来大幅增长。
2、国网、南网新建项目的分布式逆变器需要增加感知检测模块,公司与主流逆变器厂商合作已经开始供应模块,有望成为重要增长点。
3、公司是国内唯二打入海外高端车辆前装模组的企业,今年大幅扩展国内前装车企,在手订单饱满,预计明年上半年缺芯影响消除。
4、笔电模组测试完成即将开始供货,全球每年约1.5亿台销量,目前渗透率低,仅笔电4G模组潜在空间超200亿。
5、公司充电桩、换电站、充电枪模组已经供货上汽、北汽、科大智能、哈啰换电、赣锋锂业等企业。
6、公司积极和电信、移动、华为、腾讯等合作推广针对智慧城市的多款物联网应用,有望为公司模组业务带来高速增长。
7、21年是公司业绩反转年,明后年将进入高速增长,有望实现23年16-20亿营收,机构预测22、23年净利润1.05亿、1.75亿,对应当前市值23年仅14pe。
从2021国网招标看新型电力系统趋势【长江电新】 ——@夜长梦山
【中金科技硬件】新能源景气度和产能转移持续,坚定看好被动元件板块 ——@嫩韭菜
②汽车相关
上面两条结合起来看很有意思
1、公司计划在重庆分期投资15亿生产基地,主要包括底盘及内饰隔音产品生产,就近车企包括长安、小康等。
2、拓普是多元业务经营的综合性零部件集团,定位不同,对特斯拉大客户的波动理解就不同,综合性潜力和空间比单项冠军要大得多,在A股零部件中也非常少见,扩产其实也是对多品类成长逻辑的佐证。
3、预计公司明年业绩18亿,对应当前564亿市值31倍PE,极端假设切走一半底盘,17亿对应33倍,估值有吸引力。
1、炬光科技16年收购德国LIMO,以微光学设计能力著称,横向拓展到激光光学,上游基础能力产生&调控光子布局完善。
2、炬光科技布局光场匀化器等产品,主要客户有蔡司、台积电等;与英国Cyden签订约8亿框架协议;激光雷达预计半年到1年实现突破,目前定点在flash和转镜方案,大陆集团定点豪车-单车3个激光雷达,H客户已签订框架合作协议。
3、炬光科技在半导体封装和微光学具备全球竞争力,先发优势明显,已定点俩个客户,路线布局完善且广泛与50+激光雷达厂商接洽。远期激光雷达市场空间超5000亿,产业链发射端模组占据1000亿市场空间,有望跑出千亿市值公司。
4、产业链:视窗:永新光学、水晶光电;光学元件:腾景、天孚通信、福晶科技、蓝特光学;发射端模组:炬光科技;电机:鸣志电器、湘油泵;发射端芯片:长光华芯;FPGA:安路科技;代工环节:立讯精密、舜宇光学。
四会富仕:新客户导入+成本下行,汽车 pcb赛道中最具弹性标的 ——@猫猫喵喵喵
【德邦电子|世运电路】重视汽车PCB历史级行情! ——@夜长梦山
【民生电新-旭升股份】借力特斯拉,轻量化专家扬帆启航 ——@夜长梦山
凯众股份:拿下特斯拉全球订单+明年数倍产能投产+空气弹簧+小市值 ——@夜长梦山
嵘泰股份:新能源业务有望快速放量,规模效应有望提升盈利弹性 ——@夜长梦山
③氢能源相关
【韶钢松山】国内最大加氢站投入运营/氢能源 ——@还有时间呀
1、韶关民声网/潇湘晨报12月23日报道:韶钢产业园加氢站投入运营暨韶钢氢能重卡首次发车仪式12月20日在韶钢举行,是目前国内加氢能力最大、集成最新技术最多并使用光伏绿电制氢的制加氢一体站。
2、韶钢产业园加氢站于2021年7月24日开始建设,总占地面积约20亩。目前已具备给所有类型氢能源汽车加氢的能力,加氢站设计加氢能力为每天4000公斤,可为300多辆氢能物流车辆加氢。
3、宝氢科技公司将以韶钢产业园加氢站为依托,持续建设一批加氢子站,加快承重车辆实现氢能化的进程。
惠博普:天然气飙升600%+3元绿氢国资注入在即 ——@维斯布鲁李
1、欧洲天然气价格飙升约600%,广州降低天然气价格的政策提前结束,说明国内的天然气也不得不涨价了,公司是一流的油气服务提供商。
2、公司在氢能业务方面正在开展水质净化厂内光伏发电制取绿氢项目,在氢气回收设备方面也有布局,2020年中标了广东石化的氢气回收装置。
3、碳捕捉为蓝氢的必备装备,到2050年产值将超3300亿/年。公司碳捕捉技术行业领先,与业主方签订了100万吨/年二氧化碳回收利用项目-液化提纯单元部分的分包合同,提供该项目整套工艺包设计、供货、调试及投产等工作。
4、大股东承诺,长沙水业在取得公司控股权之日起42个月内,需促使相关资产达到最近一年经审计扣非净利润不低于2.8亿等注入条件,并启动资产注入事宜。
5、公司开发了川气东送和西气东输全线虚拟现实仿真培训等项目,使虚拟现实在油气运输方面得到了应用。
三、当日支线
①疫情相关
辉瑞新冠口服药Paxlovid获得FDA批准 ——@猫猫喵喵喵
事件:12月22日,辉瑞宣布美国FDA已批准其新冠口服药Paxlovid的紧急授权申请,用于治疗非住院、具有发展成重症疾病高风险成人C0VID-19感染。
1、Paxlovid是复方制剂,由300mg的nirmatrelvir和一片100mg的利托那韦片进行组合给药供新冠患者口服,每日给药2次,持续5天。
2、这项批准是基于此前完成的3期临床试验,针对非住院、具有发展成重症疾病高风险成人患者,Paxlovid与安慰剂相比将住院/死亡风险降低了89%和88%,并降低了约10倍病毒载量。
3、小分子DO产业链及其偏精细化工的上游供应商:凯莱英、药明康德、九洲药业、奥翔药业、博腾股份、普洛药业、诺泰生物、拓新药业、天宇股份、雅本化学、华软科技、新和成、奥锐特、美诺华。
继拓新药业、雅本化学之后的第三家正宗实锤辉瑞创业板企业 ——@七个葫芦娃
1、公司医药中间体已经用到辉瑞等公司的原料药厂中,2021年前三季度医药中间体板块营收接近1.8亿,已经远超2020年1亿左右水平。
2、公司2021年前三季度光刻胶大约有5000多万营收,不仅包括正性光刻胶,负性光刻胶也投入到市场。未来会进一步通过与外部合作的方式切入到半导体ArF、KrF等光刻胶产品市场。
3、公司前三季度净利润和扣非净利润已接近此前2018年业绩高点,业绩底部反转,未来可期。
1、药用辅料是药物制剂的基础材料和重要组成部分,在制剂剂型生产中起着关键作用,且对药品的安全性和有效性有直接影响。
2、公司是国内大型专业药用辅料生产企业,客户包括辉瑞,辉瑞的新冠口服药总成分90%都是辅料,中间体只占其中一部分。
3、公司作为药辅行业龙头和唯一的上市公司,将同时受益于行业未来整体增长和集中度提高的双重利好,未来大概率能形成长久稳定的业绩增长。
上虞有序复产,继续强推新和成【辉瑞产业链】 ——@韭非韭非韭
②元宇宙相关
华扬联众:百度希壤+元宇宙虚拟人+数字货币+冬奥会独家媒代 ——@酱香老韭
1、百度推出元宇宙产品“希壤”,声称愿与华扬一起共建新生态,提前布局构建又一全新增长极。
2、公司加码“虚拟人+数字人民币”。目前在虚拟人业务的布局主要是虚拟偶像、真人虚拟IP;数字人民币与工商银行展开合作。
3、公司为北京2022冬奥会和冬残奥会官方传播代理服务独家供应商。
③农业相关
1、政策包括:
①新《种子法》(全国人大层面发布,突出保护原始创新);
②《种业振兴行动方案》(党中央层面发布,近60年内党中央对种业的再次重要部署);
③《转基因品种审定办法》(农业部层面发布,转基因玉米品种落地的关键性文件);
④一号文件(党中央层面发布,有望继续聚焦农业),此外先正达有望在今年12月科创板上市
2、相关公司
【隆平高科】(参股公司转基因技术储备丰富,传统品种和渠道优势突出);
【大北农】(转基因技术领先,大北农生物转基因玉米扩区面积最广);
【登海种业】(玉米种子龙头,有望把握转基因玉米机遇);
【荃银高科】(业务质地好,背靠先正达集团,有望实现跃进式发展)。
[海通农业丁频推荐禾丰股份1223]三年三倍潜力 ——@小韭菜来看看
中粮工科:“粮食安全+冷链物流(冬奥会)”领域总工程师,高增时代已临 ——@夜长梦山
四、信息超市(可根据兴趣自由取用)
腾讯以京东股权派息,流量平权时代渐行渐 ——@不会武功的令狐冲
事件:腾讯宣布以中期派息方式将所持京东股权发放给股东,腾讯对京东持股比例由17%降至2.3%,不再为第一大股东,同时腾讯总裁刘炽平也将卸任京东董事。
1、京东与腾讯的战略合作仍将延续,对业务无实质性冲击;京东自营核心电商及平台已经渡过依赖腾讯流量扶持阶段,流量平权大环境对核心用户粘性影响不大;京喜等下沉业务对腾讯生态依赖较高,仍需借助微信扶持;交易层面预计短期存在较大抛压可能性。
2、本次方案为反垄断与监管趋严背景下延续,敏感度与觉悟双高的腾讯本次分红方案独特且新颖,明确资本边界,不做帝国,流量平权;信息孤岛与帝国闭环生态博弈的时代在渐行渐远,流量平权与互联互通时代加速到来,本次方案或将成为未来一系列投资项目退出的样板;腾讯以流量为基础扶持龙头企业,再通过股权投资变现的商业模式和投资逻辑或面临转变,市场或将重新审视腾讯生态的估值体系与投资价值。
3、监管将会系统且持续,对投融资的限制将会是反垄断重要的影响之一,将推动企业边界从模糊到清晰,并重构市场认知与平台估值体系。
富瀚微:全球安防龙一,22年增长最快的半导体公司 ——@猫猫喵喵喵