【中信证券金属】铜陵有色拟收购中铁建铜冠70%股权

铜陵有色12月23日公告，称拟通过发行股份、可转换公司债券及支付现金的方式购买中铁建铜冠70%的股权。此次标的资产的交易价格以经有色集团备案的评估值为基础，由交易各方协商确定为66.7亿元。其中，公司以发行股份支付56.7亿元，以发行可转换公司债券支付3.3亿元，以现金支付6.7亿元。

本次拟收购的中铁建铜冠旗下主要资产为位于南美洲厄瓜多尔境内的米拉多铜矿相关资产，中铁建铜冠通过控制加拿大公司CRI间接控制上述资产。目前米拉多铜矿探明、控制、推断资源合计矿石量约25.62亿吨、铜金属量约1363.47万吨、铜平均品位0.57%，金金属量约181.08吨、金平均品位0.16g/t，银金属量1108.45吨、银平均品位1.37g/t。2021年，米拉多铜矿产铜8.9万吨，副产黄金1698千克、银23698千克。

2021年，铜陵有色生产阴极铜160万吨，其中自产矿山铜5.3万吨。参照2021年产量情况，收购完成后，公司矿山铜合并产量将从5.3万吨升至14.2万吨，铜精矿自给率将从3.3%升至8.9%。

米拉多铜矿目前正聚焦4620万t/a（扩建）采选工程建设，力争在2023年全面展开扩建工程建设，预计“十四五”期间建成投产。届时，将在规模上再造一个米拉多铜矿，铜陵有色铜精矿自给率将进一步从8.9%提高至15.5%。