半导体设备：本土晶圆厂扩产持续，设备需求旺盛。中芯集成拟投资42亿元，用于建设一条集研发和月产1万片12寸集成电路特色工艺晶圆小规模工程化、国产验证及生产验证的中试实验线。其次，计划在未来2-3年内合计形成投资222亿元、10万片/月产能规模的中芯绍兴三期12英寸数模混合集成电路芯片制造项目。

　　上市公司层面，拓荆科技公告拟投资2000万元入股半导体核心零部件全氟密封件企业芯密科技1.5625%股权，盛美上海投资者关系活动内容表示，热反应ALD炉管验证、CO2超临界清洗设备、涂胶显影设备验证、PECVD等新产品近期进展顺利，预计Tahoe今年将会有大的订单量增加。

　　推荐晶盛机电，建议关注中微公司、拓荆科技、芯源微、盛美上海、微导纳米、华海清科、北方华创、精测电子、万业企业、长川科技、华峰测控、光力科技、联动科技、广立微、路维光电、江丰电子、正帆科技、富创精密、新莱应材、汉钟精机、神工股份、英杰电气、国力股份、晶升股份、金海通。

　　工程机械：开工仍有回升空间，产品需求有望逐步企稳反弹。工程机械产业链短期仍处于调整期，销量下滑与原材料成本相对高位的双重压力对工程机械企业的盈利能力提出挑战；但在新一年国内稳增长的大环境下，基建与地产投资有望边际改善，工程机械国内销量降幅有望逐步收窄，全面好转还有待于观察基建及地产投资恢复程度，以及存量机器的消化程度。维持推荐三一重工、中联重科（A/H）、徐工机械、恒立液压等龙头。

　　通用设备：机床行业主要经济指标恢复至去年同期水平，出口增长趋势明显。据中国机床工具工业协会统计，23年1-4月机床行业营收与去年同期基本持平，行业进出口总额105.6亿美元，同比增长1.8%。其中出口总额68.5亿美元，同比增长9.7%。机床行业建议关注科德数控、海天精工、拓斯达、纽威数控、国盛智科、浙海德曼；刀具建议关注欧科亿、华锐精密、中钨高新。

　　光伏设备：硅料硅片价格加速下跌，电池片与组件缓跌。多家组件企业在SNEC上发布Topcon与HJT新品，N型替代P型全面开启。光伏镀铜降本增效终极技术的协同合作生态逐步优化，将加速推进无银化工艺技术发展。光伏铜电镀行情发展演绎至关注HJT行业大β与自身突破的阶段，24H1是HJT电池片大规模量产线跑通投产关键时点，产业化早期“锦上添花”式Cu-HJT迎来应用机遇。隆基绿能钙钛矿叠层电池效率突破31.8%，效率再下一城。推荐迈为股份、晶盛机电，建议关注高测股份、捷佳伟创、微导纳米、奥特维、京山轻机、金晶科技、德沪涂膜、芯碁微装、苏大维格、东威科技、罗博特科、宝馨科技、德龙激光、石英股份、欧晶科技、天宜上佳。

　　锂电设备：复合集流体领先厂商扩产，或利于产业链成熟设备厂。截至2023/6/9，近一年锂电设备指数跌幅达40.07%。复合集流体领先厂商扩产，或利于产业链成熟设备厂。5月24日，金美新材料新型多功能复合集流体扩产基地项目正式签约，主要用于建设生产新型多功能复合集流体MA和MC产线。可实现年产值超100亿元，年产约12亿平方米新型多功能复合集流体材料。

　　当前锂电设备看点在于新技术驱动新设备与充电桩板块。推荐东威科技，建议关注杭可科技、利元亨、联赢激光、欧克科技、英杰电气、盛弘股份。

　　风电设备：海风深远海进程加速，浮式风机迎来发展契机。广东省海风装机有望大幅超预期，海水制氢技术有望成为深远海风电破局关键。建议关注亚星锚链、东方电缆、中天科技、长盛轴承、双飞股份、大金重工、明阳智能。

　　风险分析：宏观经济波动风险；基建投资不及预期的风险；国际贸易摩擦的风险；市场竞争加剧的风险。