◇驱动：锂价跌至 15 万元，有了比较显著的成本支撑，类似今年 4 月份，国内 高成本锂盐厂再度开始停产挺价，价格短期内有望止跌企稳。 ◇供应端：7 月以来锂价持续调整，叠加锂矿售价居高不下，外购锂精矿的厂商 已经持续亏损，江西四川部分厂商开工意愿低迷，甚至停产检修，叠加青海盐湖 进入生产淡季，10 月份供应增量不及预期。库存方面，锂盐库存自六月份以来 已经下降 25%。 ◇需求端：9 月动力、储能电池产量环比+5.6%；电池销量环比+9.2%，现货市场 流通量减少。 

◇相关公司： 考察调研地(景德镇市、上饶市)：江特电机、永兴材料、中矿资源、赣锋锂业等。 

阿维塔 12：目前最好看、最智能、最舒适、最豪华的纯电轿车

 ◇事件：2023 年 10 月 12 日讯，阿维塔 12（流媒体后视镜、华为鸿蒙 OS 4.0 的车机系统、华为高阶智能驾驶系统 ADS 2.0）于 10 月 11 日在阿维塔重庆工厂 量产下线，于 10 月 22 日开启试驾活动及小订，10 月 31 日正式上市，四季度正 式上市交付，或卖 30 万起。 ◇阿维塔 12：2023 年 9 月阿维塔 12 亮相慕尼黑车展，对标保时捷；阿维塔董事 长谭本宏称，阿维塔 12 就是目前最好看、最智能、最舒适、最豪华的纯电轿车。

 ◇相关公司： 隆基机械：为华为汽车供应制动盘等制动部件产品， 长安阿维塔为公司客户； 鹏翎股份：无边框车门季部件总成重点客户为长安汽车、阿维塔； 鸿利智汇：部分车规级 LED 产品应用于华为汽车，长安为公司客户； 创维数字：中标了长安阿维塔 2023 年的全新重点新能源车型——阿维 塔 E12 的显示屏项目定点。

风电：行业催化不断，估值底部区域 

◇行业驱动：近日，广东省 2023 年省管海域海上风电项目 7GW 竞配结果公布。 后续随着国家国管海域相关办法陆续推出后，国管海域竞配 8GW 有望顺利落地。 

 ◇行业空间：据各省市发改委公告不完全统计，2023 年，全国共计有 21 个海上 风电项目通过核准批复，总装机容量达 10.1GW。

 ◇解读：2023 年海风项目集中进行用海审批，批量项目获核准，为 2024 年海风 需求释放做铺垫，2024 年海风装机可期。 

 ◇估值：2024 年估值塔筒及零部件基本 10X 出头，东方电缆及海力风电（纯海 风标的）不到 20X，均处于底部位置。 

 ◇广东当地建厂：东方电缆，中天科技，亨通光电，天顺风能，天能重工，大金 重工，泰胜风能。 塔筒：泰胜风能、大金重工、海力风电、天顺风能等； 海缆：东方电缆、中天科技和亨通光电（通信组覆盖）等； 零部件：日月股份、恒润股份、振江股份、金雷股份等。