一、CPO

逻辑：是800G的产品需求可能会上修。

消息上：

据第一财经，CPO板块龙头中际旭创表示，受到算力、云计算等多方面因素提振，公司订单有所增长，对未来几年的市场有信心。目前光模块高速产品800G正在持续上量，和400G相比，800G高速产品毛利率较高 。未来800G产品不会完全替代400G ,但是估计产量上，800G高速产品将逐步占据主导地位。

光迅科技也表示，关于最前沿的800G产品，目前只是小批量交付。由于800G产品还在起步阶段，目前和400G产品相比，毛利较高，但是接下来也会进入拼价格阶段，公司看好整个行业前景。

二、减速器：机器人细分

什么是减速器？

人形机器人以其亲和力、易接受的标准化形式，更易打破厂用、商用、家用的藩篱，实现极大规模硬件复制和长尾应用的广泛覆盖，孕育伟大公司。驱动-电机-减速器组合会是执行机构的首选方案，在成本中占比最高，成为人形机器人普及的最大受益方。

逻辑：马斯克和GPU“教主”黄仁勋共同看好机器人。

消息上：

在昨天凌晨的特斯拉股东大会上，马斯克表示，人形机器人会是今后特斯拉主要的长期价值来源。他花了大量篇幅阐述了机器人并且推测，人形机器人Optimus需求将达100亿台，远远超过汽车需求。

据《科创板日报》，英伟达创始人兼首席执行官黄仁勋表示，人工智能下一个浪潮将是"具身智能"，他也公布了 Nvidia VIMA ，这是一个多模态具身人工智能系统，能够在视觉文本提示的指导下执行复杂的任务。具身智能是指具身人工智能系统，可以简单理解为机器人。

领涨：丰立智能、优德精密、昊志机电、埃夫特-U、南方精工、襄阳轴承、中大力德

机器人、【拓普集团】（线性关节）、【三花智控】（旋转关节）、【鸣志电器】（空心杯电机）、【江苏雷利】（滑动丝杠、行星滚柱丝杠、空心杯电机）、【汇川科技】（伺服电机）、【绿的谐波】（谐波减速器）

三、ChatGPT

今日AI板块迎来了强势反弹，从资金面上讲，只能说调整到位了。从昨天盘面可以发现，AI板块早盘冲高回落，尾盘资金回流，是很标准的止跌信号。

消息上：

据澎湃新闻，5月18日，第七届世界智能大会在天津开幕。本届大会以“智行天下能动未来”为主题，聚焦智能网联车、通用人工智能、脑机交互等前瞻课题，深入探讨AI与经济、社会、人文等领域的热点话题。

据中新网，中国科学院院士白春礼17日表示，人工智能有望在新一轮科技革命当中成为具有引领和主导地位的战略性关键技术。未来5-10年将是人工智能发展的关键期。据预测，2030年中国人工智能核心产业规模将超过1万亿元人民币，全球人工智能市场规模将达到16万亿美元，目前还有很大的发展潜力和空间。

相关企业：

华凯易佰、拓尔思、九联科技、宝兰德、天源迪科、南方精工、昆仑万维、孩子王

四、液冷

逻辑：除了AI服务器对的需求外，液冷快充对液冷行业有了新的需求。

相关企业：

液冷服务器概念核心企业

液冷服务器

浪潮信息2022年All In液冷

中科曙光“存算一栈式” 液冷方案

机房空调

佳力图机房空调市占率A股第一，国内市占率11.8%。

依米康机房空调市占率A股第二，国内市占率9.6%。

黑牡丹机房空调市占率A股第三，国内市占率9.6%。

英维克机房空调市占率A股第四，国内市占率9.5%。

导热材料

飞荣达  导热材料营收规模第一

中石科技导热材料营收规模第二

温控设备

英维克 机房温控设备市占率第一（10%）

佳力图 机房温控设备市占率第二（7%）

申菱环境 机房温控设备市占率第三（5%）

曙光数创 北交所，中科曙光在其中占很大股份

测试设备

强瑞技术 液冷测试设备领先。

高澜股份 电力电子行业热管理整体解决方案提供商。