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积小胜V大胜
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积小胜V大胜
2026-06-02 11:31:48
【新易盛】更新
【新易盛】更新: 1、物料短缺问题逐季改善; 2、明年1.6T、800G需求大增,其中1.6T硅光为主,已批量出货; 3、NPO明年逐步起量,客户定制化程度较高,凸显头部玩家的客户粘性; 4、CPO上也在积极布局; 5、OCS在产品、专利上已有准备,估计2027-2028年批量发货。 6、面向下一代3.2T,多种技术路线并行,都在接洽中。
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积小胜V大胜
2026-06-02 11:30:10
20260601复盘
20260601复盘 宏观: 1. 伊朗和“抵抗阵线”计划彻底封锁霍尔木兹海峡,并在曼德海峡等其他“战线”开启行动。 2. 鉴于以色列在黎巴嫩的持续军事行动,伊朗谈判团队暂停通过中间人同美国的对话。 3. 特朗普脏话猛烈抨击了以色列在黎巴嫩的军事升级行动。 人工智能: 1. 黄仁勋 :Agentic AI已进入兑现期,AI正从技术概念转化为利润与GDP的核心驱动力;全球AI工厂建设规模空前,预计2030年达100GW,单GW投资持续攀升。NV推出面向 AI 智能体的专用 Vera CPU,并携手
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积小胜V大胜
2026-06-02 11:28:39
东山精密交流纪要0602
东山精密交流纪要0602 1. 昨日公司股价跌停由大盘波动及市场不实小作文共同导致,因涉及敏感话题监管未批准发布澄清公告,故通过电话会做官方沟通。 2. 针对“公司涉及政府生意、人员出入境、贿赂”等传言,明确公司不做政府生意、合法合规,已申请通过法律手段溯源。 3. 针对ODI审批相关传言,说明相关项目仅需发改委大额非敏感备案且已拿到批复,并购贷款合规,不存在ODI审批相关问题。 4. 针对国资合作相关传言,当时与无锡国联合作经过多轮竞标,公司方案确定性最强,已完成所有程序,且公司2025年10
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东山精密
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积小胜V大胜
2026-06-02 10:23:35
[玫瑰]【兴证通信】NPO:下一个确定性投资机遇
[玫瑰]【兴证通信】NPO:下一个确定性投资机遇 [红包]伴随 Scale up 的柜间互联需求爆发,光互联进入一个远大于 Scale out 的市场。NPO 凭借成本和性能的平衡,较好的技术成熟度,开放的生态,成为 CSP 厂商的主流选择,订单开始落地。 一向主推 CPO 的英伟达也在考虑大规模上 NPO,以Rubin NVL72为例,架构中Scale Up带宽是 Scale Out的9倍(每卡Nvlink6 3.6TB/s,CX-9 1.6Tb/s),NPO作为Scale up光互联方案之一
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中天科技
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亨通光电
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长飞光纤
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积小胜V大胜
2026-06-02 10:20:43
关于PTFE,需要澄清,混压有可能,#电子布被错杀,--AI
关于PTFE,需要澄清,混压有可能,#电子布被错杀,--AI新材料全家桶(更新0602) 好好捋一捋这个ptfe: (1)PTFE以前就有,这次重回视野,不是新技术。是改良版本。背后是CCL/PCB企业材料升级、竞争份额。 (2)容易混淆几个概念 ①纯PTFE方案,#已下桌,太理想化、无法量产,CTE和机械强度不达标,热稳定性差,加工难度大。 ②混压方案,#有可能、正在测 --30%PTFE+70%其他M9等材料。 ③混压方案中的ptfe基层,分为有玻布和无玻布2个方案:有玻布用E布就行(普通布
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积小胜V大胜
2026-06-02 06:53:45
光设备的新思考
1、近期我们对光模块龙头公司进行深度调研,重点结论如下:1)27年行业景气度全线超预期,800G、1.6T、NPO需求旺盛2)27年多颗物料供应紧张状态将大幅缓解,旭创/新易盛等龙头大份额锁定27-28年物料,行业集中度有望不降反升3)龙头公司在2.4T/3.2T/XPO/NPO/CPO/OCS等新领域获得优势卡位,新市场有望获压倒性份额,估值提升在即4)CSP/NV“定制化”需求在Scale Up市场漫延,助力行业集中度进一步向龙头集中5)CSP Scale Up确定NPO过渡路线;NV Sa
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新易盛
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积小胜V大胜
2026-06-01 22:02:24
【广发机械】关于光通信设备的再思考-20260601
【广发机械】关于光通信设备的再思考-20260601 [太阳]近期产业链调研跑下来,#我们发现设备厂商的交付能力正达到瓶颈。以测试设备环节为例,Keysight交付周期已从2个月拉长至6个月以上,联讯仪器的交期也已从1-2个月拉长至4个月,且开始选择性接单。目前设备厂商的交付压力正在陡增,也从侧面验证了下游光模块扩产的紧迫性。26Q1旭创资本开支同比+380%,#下游CAPEX带来的超高景气度将拉动设备市场指数级增长。 [太阳]#两条布局思路。一是价值量高+通胀的测试、耦合环节。测试设备占比40
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罗博特科
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联讯仪器
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🚀ComputeX 2026 黄仁勋 Keynote要点总结
🚀ComputeX 2026 黄仁勋 Keynote要点总结 (核心催化:CPU、AIPC、物理AI) 🌟#AI_ROI显化、Agent已可以创造实际收益。 #AI已成为利润和GDP增长的核心驱动。Coding场景来看,GitHub平台代码提交量增长显著:2023年为3亿次,2024年为4亿次,2025年为5亿次,2026年前几个月提交量已接近之前的三倍;全球约有3000万-4000万职业软件开发者,对应年薪酬总规模约3万亿美元,智能体AI可将该群体的产出提升近三倍,对应潜在生产力规模达9万
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20260601今日段子汇总
20260601今日段子汇总 1、软通动力:旗下机械革命作为中国高性能AI PC领域的标杆品牌受邀参会亚太经合组织(APEC)第三十二届贸易部长会议,机械革命是中国游戏本行业稳居销量第三,游戏玩家心目中的“御三家”品牌 2、壹网壹创:1、公司作为阿里首批 AI Agent 生态合作伙伴,其 AI Agent 已落地 AI 生图、内容生成、投放优化、智能客服等营销场景并服务头部品牌,同时推进 SaaS 化订阅交付;2、公司已与脑机接口品牌达成合作,将围绕产品设计、开发及整合营销开展线上+线下融合服
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巨化股份
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【AIDC】重视上游元器件+SST整机-260531
【AIDC】重视上游元器件+SST整机-260531 SST已从主题概念迈入真实产业趋势。随着阳光、华为、宁德等产业链头部企业相继入局,SST千亿乃至万亿级市场空间已获产业巨头背书。近期行业催化密集。 #本周产业催化: 1、6月1日开始英伟达台北GTC;2、6月第一周SNEC展会,多家企业发布数据中心相关产品。 #近期公司更新: #【良信股份】 1、客户研发任务6月30日之前完成全部UL认证,目前已经完成50%进展顺利。2、固态断路器核心卡位,北美维谛、台达、阳光、四方都在对接。SNEC会有产品
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积小胜V大胜
2026-05-31 21:23:48
PCB上游材料再更新:正交背板材料结构再展开【东北计算机】0
PCB上游材料再更新:正交背板材料结构再展开【东北计算机】0531,周更新part2 1️⃣正交背板结构可能性组成:CCL+ABF,生益科技方案初步在SG5300N+SIF09; 2️⃣材料方案:SG5300N:PTFE(东岳)+碳氢(东材,圣泉)+PPO(圣泉)+填料(凌玮,联瑞)+铜箔(三井,德福);SIF09:碳氢(东材,圣泉)+PPO(圣泉)+PTFE(东岳)+填料(凌玮,联瑞)。 3️⃣除了正交背板外,关注LPU和Google最新方案进展;#主方案与正交背板碳氢、PPO、铜箔相对重合
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东岳硅材
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2026-05-31 11:00:16
【光迅科技】 定增锁价超预期、坚定看好@0530
【光迅科技】 定增锁价超预期、坚定看好@0530 募资35亿,投向#高端光模块&互联等项目。 根据报价原则,#报价206.86元以上 获得配售,此报价触发发行数低于拟发行的70%,#触发价格下修为167.55元。 ❗【配售结果】1;大股东-中国信科 13亿;2、源峰(中信产业) 12亿;3、尚融 3亿;4、财通 4亿;5、诺德 1亿;6、惠州金石 3亿。 ❗【报价未获得配售】:国新投资 170元、湖北省铁路发展基金206元、易方达189元、UBS 193元。 ❗#【源峰】相关方获配12亿,为中信
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积小胜V大胜
2026-05-31 10:59:03
【天风机械】宁德时代宣布今年实现钠离子电池规模量产
【天风机械】宁德时代宣布今年实现钠离子电池规模量产 1.需要首先说明,根据我们此前与锂电设备企业和电池企业的交流来看,锂电/钠电设备之间并没有太大的区别。 2.单位投资上,由于钠离子电池能量密度偏低,单位GWh设备价值量有所上升。假设单产线节拍等各项参数不变,由于钠电池能量密度降低约15%~20%,单GWh可能会相应提升15%~20%。 3.锂电→钠电→固态,化成分容与干燥或为持续通胀的方向 同时,固态电池硫化物对环境含水量要求更高,锂电产线环境控制设备需求有望持续增长。化成分容或为通胀最大的方
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华自科技
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【天风汽车】德昌电机控股推荐(4):高赔率,BE最大份额供应
超预期❗️【天风汽车】德昌电机控股推荐(4):高赔率,BE最大份额供应商 ,主业筑底回暖明确-0530 —————————— 超预期的点在哪: ①此前市场预期德昌份额为BE第二大供应商,#官方口径为BE第一大供应商,目前订单饱满加速扩产中。 ②主业上游涨价可传导,利润率有望修复。 一、核心增量:#BE连接体最大供应商、半年内快速扩产 1、行业地位:旗下世特科为 Bloom Energy 第一大供应商,BE体系内共两家主供,公司份额更高;德昌和BE合作时间长,共有专利合作紧密。 2、SOFC产能:
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德昌电机控股
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2026-05-30 22:17:48
本周交易汇总:
本周交易汇总: 一、股基 1.被动权益:净赎回强度-0.05,占比0.10% 多空比接近1:1,分歧非常大,而且从日频上看,周三四大幅净赎回、周二五大幅净申购,情绪也没有明确的方向。客群上看,保险净赎回占0.28%、券商占0.34%、信托占0.12%,净申购的主要是理财子客群,占0.56%。按主题来看,赎回的有双创、银行,净买入的有农业、有色、黄金。 2.主动权益:净赎回强度-0.07,占比0.85% 多空比接近1:1,分歧和被动权益一样很大,但日频数据上略有不同,前4个交易日均为净赎回,周三净
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