【中信电子】中短期传统CCL涨价仍有望持续，中长期看好AI CCL增长弹性我们持续看好CCL行业在周期涨价+AI成长共振下的投资机会，分别来看：传统CCL涨价方面，我们仍坚持供需底层支撑、上游涨价催化的研究思路，中短期内涨价持续确定性较高：1）供需关系方面，以台光为首的头部CCL厂商仍在加速将产能转

【东吴电子】重视技术变革带来的CPO/NPO主升行情！🔥AI算力集群向百万卡规模升级，驱动数据中心网络从电互联向光互联深度变革。Scale-up的高密度带宽需求推动节点内光互联从传统可插拔向CPO、NPO加速渗透。AI光通信技术变革已进入密集催化期，有望成为2026年下半年科技领域核心主线。⭕CP

继续强推 NPO 主线#Semianalysis 报告提出CPO进度或推迟，详细报告私信。#我们此前密集提示NPO是Scale up未来两年更为主流方案，需求有望超预期。伴随 Scale up 的柜间互联需求爆发，光互联进入一个远大于 Scale out 的市场，以Rubin NVL72为例，架构中

本文依据2026年6月行业清单整理，聚焦日企垄断赛道、A股对应标的，不当之处，请大家评论点出来。1. EUV/ArF/KrF光刻胶（日企市占92%）标的：南大光电、彤程新材。南大光电为国内唯一实现ArF光刻胶量产企业，通过头部晶圆厂认证；彤程新材KrF光刻胶国内市占领先，布局全品类光刻胶及配套树脂。

1、当前300mm和200mm硅片市场的价格走势和供需格局是怎样的?目前300mm（12英寸）硅片市场处于严重紧缺状态，而200mm（8英寸）硅片则有些过剩。300mm市场的紧张主要是受AI和HBM需求的拉动。价格方面，300mm抛光片的价格正处于高位震荡，大致在110美元至150美元之间。2、30

【天风电子】半导体硅片：涨价驱动大涨，关注景气右侧+国产替代弹性事件：今天硅片行业大涨，沪硅+13.69%、立昂微涨涨停。。。此前我们反复强调，半导体硅片行业已从“底部左侧”进入“景气右侧”。叠加海外硅片龙头持续走强，国内12英寸硅片涨价预期升温，叠加AI算力、存储扩产、功率器件需求、国产替代和硅光

重视tsm给国内硅片厂下急单，价格涨幅超50%——晶圆厂、硅片（欧晶科技）【晶圆厂】1、先进制程：台积电下半年将调涨3nm报价15%，27年将继续调涨2、成熟制程：联电下半年针对新投片订单选择性涨价，27年全面议价3、本质：AI驱动的全球供应链结构调整，台积电更加专注于AI相关订单，其他晶圆厂全面受

亚马逊与康宁签署数十亿美元光纤、光连接采购大单，这是继Meta、英伟达后第三家顶级云厂商大额锁单，康宁坐稳AI光互联核心基建龙头。多家A股配套标的呈现明显收益分层；MPO连接器、光纤代工、树脂石英原料板块短期业绩弹性最强；京东方、安集科技依托玻璃基封装享受长期成长红利；光模块、无源器件企业通过供应链

        当前，电子布作为AI算力基建的核心上游材料，正处于由需求爆发与供给紧约束共同驱动的高景气周期，其投资逻辑已从传统周期属性转向“周期+成长”共振的结构性机遇，具备高端技术壁垒与产能布局的企业有望持续受益。一、行业高景气的核心驱动：AI算力基建的刚

🌟核心背景：英伟达GTC Taipei 2026发布DSX MaxLPS，核心目标是在固定电力预算内最大化"每兆瓦Token产出"。黄仁勋提出本十年末全球100GW AI工厂上线，单GW造价已攀升至500-1000亿美元，其中电力设备占比20-30%。电网设备成为AI工厂最大增量环节——变压器、开

1、算电协同顶层文件发布5月8日国家能源局等四部门印发《关于促进人工智能与能源双向赋能的行动方案》，从国家层面对算力与能源协同发展作出29项重点任务部署，目标到2030年构建人工智能与能源双向赋能、深度融合的发展新格局。政策力推与示范项目成功落地，后续算电协同项目规模化推广有望显著加快。中国能建、中

每天10分钟阅读，开阔看盘思路，节约复盘时间。 觉得有用，请将此文分享给身边每一位热爱学习的朋友，一起成长进步！   No.1 盘前热点事件   一、昨日热点 Token算力：南威软件、润建股份 机器人：巨轮智能、大业股份 商业航天：鲁信创投 光模块：泰晶科技

投票数据：【1】AI硬件：1）PCB：英伟达全新架构发布带动PCB用量增长2-3倍、价值量提升4-5倍，LPU、CPU机柜全面升级至M9级别材料2）光通信：中际旭创2026年Q1净利同比增262%，公司表示，一季度800G和1.6T产品放量，预计全年800G和1.6T需求将有较大增长。【2】商业航天

光模块上游产业链全景分析核心逻辑：随着800G/1.6T高速光模块需求爆发及CPO技术渗透，上游核心环节的国产化进程与技术突破成为行业焦点。本文基于产业链核心环节、技术壁垒、国产替代现状及重点公司布局展开分析。一、光芯片：技术壁垒最高，国产化率亟待提升核心逻辑：光芯片是光模块的“心脏”，占成本比重超

一、涨价潮下存储芯片行业龙头业绩爆表、股价飙升 （一）美股巨头业绩与股价齐飞         当地时间2026年5月1日，美股存储芯片板块迎来历史性上涨，闪迪、希捷科技、美光科技收盘价均创历史新高，西部数据盘中亦刷新纪录。其中，闪迪表现尤为突出，第三财季营收达59.50亿美元，同比增长251%，远超