异动
关注
社群
交易计划
搜公告
产业库
时间轴
通知
全部已读
暂无数据
私信
暂无数据
登录注册
我的主页
退出
亢丫行者
题材挖掘
个人资料
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-02-03 08:46:07
瑞银:中国电网11%复合增长!上调龙头估值
一、核心观点:电网投资提速,设备板块迎估值重塑 瑞银上调对中国电网设备板块的乐观预期,核心逻辑在于 2026-2030 年中国电网资本支出(CAPEX)有望实现 11% 的复合年增长率(较此前 9% 的预测上调),显著高于市场共识的中个位数增长。这一判断不仅基于国家电网 “十五五” 规划 4 万亿元投资所隐含的 7% 官方增速,更源于历史规律 —— 过往 12-14 个五年规划中,实际电网投资均超出初始目标 2%-18%,叠加电网主干网与配电网建设提速以提升系统稳定性、适配可再生能源消纳及新能源
S
思源电气
S
特变电工
S
三变科技
S
安靠智电
S
双杰电气
0
2
1
1.69
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-02-02 13:42:16
特斯拉:第三代特斯拉人形机器人即将亮相 预计年产百万台
据特斯拉官方微博消息,第三代特斯拉人形机器人即将亮相,从第一性原理出发,进行重新设计,通过观察人类行为即可学习新技能,预计年产百万台。 26年是人形机器人0-1兑现的重要节点,在这个阶段,龙头公司供应链、技术都会趋于收敛。同时,全球将会迈入机器人“军备竞赛”,重点关注五大方向: (1)特斯拉链的收敛:围绕确定性和空间,重点关注:【拓普集团】【三花智控】【绿的谐波】【五洲新春】【蓝思科技】【长盈精密】【浙江荣泰】【金沃股份】【恒勃股份】【领益智造】【均胜电子】【模塑科技】【双环传动】、【恒立液压】
S
佛塑科技
S
五洲新春
S
三花智控
S
拓普集团
S
兆威机电
10
6
15
45.36
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-02-02 13:33:28
北美电力设备紧张加剧,变压器“爆单”
据央视财经,随海外AIDC进入建设期,美国市场交付周期已经从50周延长至127周,广东、江苏等地大量变压器工厂已处于满产的状态,其中部分面向数据中心的业务订单排到27年。 美国变压器等电力设备已排产紧张多年,尤其是扩产周期更长、需要人工更多的主网变压器。我们看到的近期边际变化: 1、AIDC相关开始出现提货周期非常短的变压器订单,典型如安靠近期公告35KV油变:1月下单13台35KV油变,一季度完成出货。 2、提货周期缩短情况下,产业反馈MR分接开关交付周期半年以上,无法满足部分提货周期短的AI
S
思源电气
S
安靠智电
S
金盘科技
S
杰瑞股份
S
应流股份
5
10
7
27.55
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-02-02 13:19:36
转载-安靠智电更新:上修26年变压器出海订单预期-0201
公司上周发布业绩预减后股价调整较多,在与公司交流后我们的观点:业绩最差时点已过,上修26年变压器出海预期至收入5亿元、利润1亿元,调整后#看好公司作为变压器出北美稀缺标的的投资价值。 变压器出海 26年订单目标上修至约7亿元,预计2/3在26年确收、净利率20%。 1、北美:26年订单目标5000万美元,占比50%。包括AIDC运营商3000万美元+、北美电力公司。 AIDC运营商:已公布订单13台变压器、6300万元预计Q1确收,预计全年出货50-60台,单台价格60-80万美元。 北美电力公
S
安靠智电
S
双杰电气
S
电科院
S
通光线缆
S
新特电气
2
4
5
16.48
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-31 10:15:42
半导体产业链多品种密集涨价!附相关标的全梳理
求复苏+供应挤占+成本传导+库存较低 近期涨价函不完全统计: 12月中芯国际发涨价函 12月底功率半导体行业多家公司集体发涨价函 1月上旬,LED行业多家公司集体发涨价函 1月19日富满微涨价函 1月26日国科微涨价函 1月27日中微半导涨价函 关于电子涨价线逻辑梳理: 1、存储先行、Fab国内12月涨价、封测开始调涨价格、功率模拟酝酿涨价中,主要系AI需求爆发、及海外退出8英寸产能【集中在模拟、功率】、以及原材料成本上涨顺价 2、涨价持续性怎么看?多点爆发+持续提价①在fab和封测以及产能被挤
S
北京君正
S
华虹公司
S
捷捷微电
S
顺络电子
S
生益科技
15
5
8
7.09
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-31 10:11:27
CPO的规模化成熟时间点有望提前?海外AI叙事或重回乐观情形
此前受台积电良率(30–40%)制约市场普遍预期 CPO 技术将于 2027 年 步入成熟。然而当前技术进展已超预期。受海外大厂战略推动与订单加速放量等因素影响,CPO 的规模化成熟时间点有望提前 1–2 个季度,预计 2026 年即可实现技术成熟与初步规模化落地。 关键产业节点前瞻:2026年为CPO突破关键年,2026年GTC大会有望成为风向标(英伟达、博通或将发布相关产品及进展)。博通、英伟达2026年计划推出CPO交换机/GPU/XPU,Marvell有望跟进,2027年进入实质性出货期
S
中际旭创
S
新易盛
S
长飞光纤
S
胜宏科技
S
工业富联
1
4
1
1.54
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-22 13:28:27
CPU全球共振,Agent带来CPU新一轮产业趋势
昨晚Intel上涨11%,AMD上涨7% 1)CPU涨价的主要驱动因素是Fab厂产能紧缺,25年下半年Fab厂涨价后,价格先传导到消费级CPU,服务器CPU因为有锁价等原因,现在开始涨价。我们判断,此轮涨价周期会非常长。 2)AI对CPU的计算提出了新的需求,AI计算要求CPU的I/O足够强和内核尽可能的多,加快迭代速度和更新周期。Agent推理的需求也进一步加大对CPU的迭代。 3)国产CPU在过去三年时间里,计算性能和软件兼容性大幅改善,国内产能也得到了解决。之前性能领先的海光,产品持续迭代
S
海光信息
S
澜起科技
S
万通发展
S
华峰测控
S
通富微电
1
0
3
0.97
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-22 13:26:40
SpaceX上市预期更新,关注相关供应链与太空光伏机会
事件:2026年1月22日,马斯克正积极推进SpaceX的IPO计划,目标于2026年7月前完成上市。 此次IPO的核心驱动力源于AI浪潮下对太空算力建设的迫切需求,旨在筹集数百亿美元资金以支持航天与AI基础设施的融合。目前SpaceX估值已达8000亿美元,马斯克本人则对SpaceX估值抱有1.5万亿甚至更高期待,意图通过抢先登陆公开市场,为其AI公司xAI提供强劲的资金储备,从而在与OpenAI等对手的竞争中占据资本高地。 SpaceX的上市将成为全球商业航天史上的里程碑,标志着该行业正从私
S
迈为股份
S
超捷股份
S
钧达股份
S
斯瑞新材
S
信维通信
2
0
3
0.98
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-22 13:25:35
PCB上游业绩预增表现超预期,英伟达Rubin平台采用CPO技术加速量产
近期业绩预增及其他重要公告: 1、【金安国纪】25年归母净利2.8-3.6亿,同比+655.5%~871.4%;单Q4归母净利中值1.5亿,环比+50%,去年同期亏损0.62亿; 2、【深南电路】股权激励授予公告。 3、【菲利华】25年归母净利4.1-4.7亿,同比+31.1%~50.2%; 4、【芯碁微装】25年归母净利2.75-2.95亿,同比+71.1-83.6%; 5、【东威科技】25年归母净利1.2-1.4亿,同比+73.2%~102.1%; 6、【大族数控】25年归母净利7.85-8
S
罗博特科
S
致尚科技
S
中钨高新
S
四方达
S
菲利华
9
1
2
2.86
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-22 08:46:34
CPU涨价+Agent带来CPU密集型任务井喷,CPU成为Agentic推理的首要性能瓶颈
Intel/AMD价格上调10-15%。近日,作为25Q3消费级CPU涨价的延续AMD/Intel计划上调服务器CPU价格10-15%。同时Intel/AMD2026年产能已经基本预定一空。 需求拉动一:推理规模化 推理阶段需要CPU总管(请求入口与编排、上下文构建、RAG链路、观测与计费)。推理规模越大,CPU就很容易成为瓶颈。 需求拉动二:Agent让CPU更重要 Agent一次“用户请求”会触发多次模型调用+多次工具调用+多次检索/数据库/外部API,还要做计划、反思、回滚、权限、状态持久
S
通富微电
S
中科曙光
S
兴森科技
S
中国长城
S
宏和科技
4
2
5
4.14
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-22 08:44:16
美股存储继续强势创新高,铠侠表示存储紧缺将继续,关注半导体设备
美股存储继续强势创新高,以存代算大趋势 推理时代存储是核心瓶颈存力之争的时代已经到来 以存代算、深度参与AI推理 海外各家投资存储的信心和决心写在脸上,应用商业化落地时代,推理时代,存储直接决定效率和结果;Kv cache随着推理端上下文数据量呈线性增长趋势,Agent商业化落地阶段,需要更强的上下文记忆。而在GPU+HBM下,能够处理的任务和效率有限,结构化内存&内存池化(CXL)成为必要选择,在此背景下,AI等效于对算力、长记忆和强推理的需求。 关注: 原厂:美光、海力士、三星、两存 模组:
S
德明利
S
香农芯创
S
海光信息
S
佰维存储
S
长川科技
0
0
2
1.06
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-20 13:28:02
AI数据中心2026年将消耗七成以上高端存储芯片?存储高景气传导至封测
根据TrendForce,2026年数据中心(包括传统数据中心和人工智能数据中心)将消耗全球所有存储制造商2026年生产的高端存储芯片的70%以上。CounterpointResearch表示AI巨头们已经买光了未来3年的DRAM产能,并且他们对于DRAM的支出没有限制。 12月台股存储业绩不断提升,其中南亚科因DDR4涨价迅猛表现尤为亮眼,佰维存储业绩超预期,各家公司业绩层面进一步确认景气度,台积电经过过去三个月密集研究认为AI需求是真实的,指引未来三年capex显著增加。业绩线再度加强,AI
S
香农芯创
S
江波龙
S
佰维存储
S
长电科技
S
通富微电
11
1
5
5.64
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-20 13:24:09
南网加大十五五资本开支,北美AI缺电趋势明确,关注美国缺电带来的虹吸全球产能
事件:19日,据新闻联播报导,南方电网公司2026年固定资产投资安排1800亿元、连续五年创新高、年均增速达9.5%,将重点投向新型电力系统建设、战略性新兴产业发展、优质供电服务提升等领域,为实现“十五五”良好开局提供坚实支撑。 结合前期国网十五五投资4万亿元,较十四五提高40%。我们认为十五五电网投资增长确定性高、投资增速提升。十五五前期将加快特高压等主干网建设,中后期有望逐步加快配电网、微电网、数字化建设。电力设备迎来系统性机会。 继续关注:①电网+AIDC双β:【四方股份】【特锐德】等;②
S
思源电气
S
金盘科技
S
四方股份
S
麦格米特
S
博盈特焊
4
4
3
5.00
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-20 13:19:20
25年部分化工品的出口量增长超过30%,关注近期草铵膦涨价
25年很多化工品的出口量增长超过了30%,也有越来越多的化工品海外出口占比超过了20%。我们认为20%是非常重要的分界线,意味着海外的需求拉动足以抵消国内地产链的下滑,逆势拉动开工率拐点。从分国别的情况来看,大部分产品的主要去向是亚非拉国家,比如印度、印尼、尼日利亚等,反映了当地城镇化带来的需求拉动。而国内地产的拖累未来逐渐收敛,化工品的开工率拐点就走出来了。 草铵膦涨价:普草缺口难补 近日,草铵膦(D/L-手性构型)价格上涨2100元/吨至4.6万元/度,精草铵膦(纯L-构型)价格上涨2500
S
利尔化学
S
利民股份
S
江天化学
S
美邦科技
S
中毅达
3
2
2
2.95
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-20 13:17:16
古典AI设备的文艺复兴?从PJM看北美电网的电力供需压力
周末北美AI电力、台积电上修固定资产投资额等利好频发,此外,我们统计了机械25Q4-26Q1业绩前瞻,AI设备为主要超预期方向。 事件1:1月16日,美国国家能源主导委员会敦促PJM电网运营商进行紧急容量采购拍卖,以激励建设超过150亿美元的新增可靠发电厂。 事件2:近日,储能开发与运营商Elevate Renewables收购Prospect Power Storage 项目(150MW/600MWh),将成为PJM互联系统中规模最大的独立储能资产,已与当地电力公司签署了15年的购电协议,计划
S
博盈特焊
S
杰瑞股份
S
常宝股份
S
特变电工
S
三变科技
0
1
2
1.81
编辑交易计划
上一页
1
2
3
4
5
6
14
下一页
前往
页
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-02-03 08:46:07
瑞银:中国电网11%复合增长!上调龙头估值
一、核心观点:电网投资提速,设备板块迎估值重塑 瑞银上调对中国电网设备板块的乐观预期,核心逻辑在于 2026-2030 年中国电网资本支出(CAPEX)有望实现 11% 的复合年增长率(较此前 9% 的预测上调),显著高于市场共识的中个位数增长。这一判断不仅基于国家电网 “十五五” 规划 4 万亿元投资所隐含的 7% 官方增速,更源于历史规律 —— 过往 12-14 个五年规划中,实际电网投资均超出初始目标 2%-18%,叠加电网主干网与配电网建设提速以提升系统稳定性、适配可再生能源消纳及新能源
S
思源电气
S
特变电工
S
三变科技
S
安靠智电
S
双杰电气
0
2
1
1.69
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-02-02 13:42:16
特斯拉:第三代特斯拉人形机器人即将亮相 预计年产百万台
据特斯拉官方微博消息,第三代特斯拉人形机器人即将亮相,从第一性原理出发,进行重新设计,通过观察人类行为即可学习新技能,预计年产百万台。 26年是人形机器人0-1兑现的重要节点,在这个阶段,龙头公司供应链、技术都会趋于收敛。同时,全球将会迈入机器人“军备竞赛”,重点关注五大方向: (1)特斯拉链的收敛:围绕确定性和空间,重点关注:【拓普集团】【三花智控】【绿的谐波】【五洲新春】【蓝思科技】【长盈精密】【浙江荣泰】【金沃股份】【恒勃股份】【领益智造】【均胜电子】【模塑科技】【双环传动】、【恒立液压】
S
佛塑科技
S
五洲新春
S
三花智控
S
拓普集团
S
兆威机电
10
6
15
45.36
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-02-02 13:33:28
北美电力设备紧张加剧,变压器“爆单”
据央视财经,随海外AIDC进入建设期,美国市场交付周期已经从50周延长至127周,广东、江苏等地大量变压器工厂已处于满产的状态,其中部分面向数据中心的业务订单排到27年。 美国变压器等电力设备已排产紧张多年,尤其是扩产周期更长、需要人工更多的主网变压器。我们看到的近期边际变化: 1、AIDC相关开始出现提货周期非常短的变压器订单,典型如安靠近期公告35KV油变:1月下单13台35KV油变,一季度完成出货。 2、提货周期缩短情况下,产业反馈MR分接开关交付周期半年以上,无法满足部分提货周期短的AI
S
思源电气
S
安靠智电
S
金盘科技
S
杰瑞股份
S
应流股份
5
10
7
27.55
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-02-02 13:19:36
转载-安靠智电更新:上修26年变压器出海订单预期-0201
公司上周发布业绩预减后股价调整较多,在与公司交流后我们的观点:业绩最差时点已过,上修26年变压器出海预期至收入5亿元、利润1亿元,调整后#看好公司作为变压器出北美稀缺标的的投资价值。 变压器出海 26年订单目标上修至约7亿元,预计2/3在26年确收、净利率20%。 1、北美:26年订单目标5000万美元,占比50%。包括AIDC运营商3000万美元+、北美电力公司。 AIDC运营商:已公布订单13台变压器、6300万元预计Q1确收,预计全年出货50-60台,单台价格60-80万美元。 北美电力公
S
安靠智电
S
双杰电气
S
电科院
S
通光线缆
S
新特电气
2
4
5
16.48
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-31 10:15:42
半导体产业链多品种密集涨价!附相关标的全梳理
求复苏+供应挤占+成本传导+库存较低 近期涨价函不完全统计: 12月中芯国际发涨价函 12月底功率半导体行业多家公司集体发涨价函 1月上旬,LED行业多家公司集体发涨价函 1月19日富满微涨价函 1月26日国科微涨价函 1月27日中微半导涨价函 关于电子涨价线逻辑梳理: 1、存储先行、Fab国内12月涨价、封测开始调涨价格、功率模拟酝酿涨价中,主要系AI需求爆发、及海外退出8英寸产能【集中在模拟、功率】、以及原材料成本上涨顺价 2、涨价持续性怎么看?多点爆发+持续提价①在fab和封测以及产能被挤
S
北京君正
S
华虹公司
S
捷捷微电
S
顺络电子
S
生益科技
15
5
8
7.09
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-31 10:11:27
CPO的规模化成熟时间点有望提前?海外AI叙事或重回乐观情形
此前受台积电良率(30–40%)制约市场普遍预期 CPO 技术将于 2027 年 步入成熟。然而当前技术进展已超预期。受海外大厂战略推动与订单加速放量等因素影响,CPO 的规模化成熟时间点有望提前 1–2 个季度,预计 2026 年即可实现技术成熟与初步规模化落地。 关键产业节点前瞻:2026年为CPO突破关键年,2026年GTC大会有望成为风向标(英伟达、博通或将发布相关产品及进展)。博通、英伟达2026年计划推出CPO交换机/GPU/XPU,Marvell有望跟进,2027年进入实质性出货期
S
中际旭创
S
新易盛
S
长飞光纤
S
胜宏科技
S
工业富联
1
4
1
1.54
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-22 13:28:27
CPU全球共振,Agent带来CPU新一轮产业趋势
昨晚Intel上涨11%,AMD上涨7% 1)CPU涨价的主要驱动因素是Fab厂产能紧缺,25年下半年Fab厂涨价后,价格先传导到消费级CPU,服务器CPU因为有锁价等原因,现在开始涨价。我们判断,此轮涨价周期会非常长。 2)AI对CPU的计算提出了新的需求,AI计算要求CPU的I/O足够强和内核尽可能的多,加快迭代速度和更新周期。Agent推理的需求也进一步加大对CPU的迭代。 3)国产CPU在过去三年时间里,计算性能和软件兼容性大幅改善,国内产能也得到了解决。之前性能领先的海光,产品持续迭代
S
海光信息
S
澜起科技
S
万通发展
S
华峰测控
S
通富微电
1
0
3
0.97
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-22 13:26:40
SpaceX上市预期更新,关注相关供应链与太空光伏机会
事件:2026年1月22日,马斯克正积极推进SpaceX的IPO计划,目标于2026年7月前完成上市。 此次IPO的核心驱动力源于AI浪潮下对太空算力建设的迫切需求,旨在筹集数百亿美元资金以支持航天与AI基础设施的融合。目前SpaceX估值已达8000亿美元,马斯克本人则对SpaceX估值抱有1.5万亿甚至更高期待,意图通过抢先登陆公开市场,为其AI公司xAI提供强劲的资金储备,从而在与OpenAI等对手的竞争中占据资本高地。 SpaceX的上市将成为全球商业航天史上的里程碑,标志着该行业正从私
S
迈为股份
S
超捷股份
S
钧达股份
S
斯瑞新材
S
信维通信
2
0
3
0.98
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-22 13:25:35
PCB上游业绩预增表现超预期,英伟达Rubin平台采用CPO技术加速量产
近期业绩预增及其他重要公告: 1、【金安国纪】25年归母净利2.8-3.6亿,同比+655.5%~871.4%;单Q4归母净利中值1.5亿,环比+50%,去年同期亏损0.62亿; 2、【深南电路】股权激励授予公告。 3、【菲利华】25年归母净利4.1-4.7亿,同比+31.1%~50.2%; 4、【芯碁微装】25年归母净利2.75-2.95亿,同比+71.1-83.6%; 5、【东威科技】25年归母净利1.2-1.4亿,同比+73.2%~102.1%; 6、【大族数控】25年归母净利7.85-8
S
罗博特科
S
致尚科技
S
中钨高新
S
四方达
S
菲利华
9
1
2
2.86
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-22 08:46:34
CPU涨价+Agent带来CPU密集型任务井喷,CPU成为Agentic推理的首要性能瓶颈
Intel/AMD价格上调10-15%。近日,作为25Q3消费级CPU涨价的延续AMD/Intel计划上调服务器CPU价格10-15%。同时Intel/AMD2026年产能已经基本预定一空。 需求拉动一:推理规模化 推理阶段需要CPU总管(请求入口与编排、上下文构建、RAG链路、观测与计费)。推理规模越大,CPU就很容易成为瓶颈。 需求拉动二:Agent让CPU更重要 Agent一次“用户请求”会触发多次模型调用+多次工具调用+多次检索/数据库/外部API,还要做计划、反思、回滚、权限、状态持久
S
通富微电
S
中科曙光
S
兴森科技
S
中国长城
S
宏和科技
4
2
5
4.14
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-22 08:44:16
美股存储继续强势创新高,铠侠表示存储紧缺将继续,关注半导体设备
美股存储继续强势创新高,以存代算大趋势 推理时代存储是核心瓶颈存力之争的时代已经到来 以存代算、深度参与AI推理 海外各家投资存储的信心和决心写在脸上,应用商业化落地时代,推理时代,存储直接决定效率和结果;Kv cache随着推理端上下文数据量呈线性增长趋势,Agent商业化落地阶段,需要更强的上下文记忆。而在GPU+HBM下,能够处理的任务和效率有限,结构化内存&内存池化(CXL)成为必要选择,在此背景下,AI等效于对算力、长记忆和强推理的需求。 关注: 原厂:美光、海力士、三星、两存 模组:
S
德明利
S
香农芯创
S
海光信息
S
佰维存储
S
长川科技
0
0
2
1.06
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-20 13:28:02
AI数据中心2026年将消耗七成以上高端存储芯片?存储高景气传导至封测
根据TrendForce,2026年数据中心(包括传统数据中心和人工智能数据中心)将消耗全球所有存储制造商2026年生产的高端存储芯片的70%以上。CounterpointResearch表示AI巨头们已经买光了未来3年的DRAM产能,并且他们对于DRAM的支出没有限制。 12月台股存储业绩不断提升,其中南亚科因DDR4涨价迅猛表现尤为亮眼,佰维存储业绩超预期,各家公司业绩层面进一步确认景气度,台积电经过过去三个月密集研究认为AI需求是真实的,指引未来三年capex显著增加。业绩线再度加强,AI
S
香农芯创
S
江波龙
S
佰维存储
S
长电科技
S
通富微电
11
1
5
5.64
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-20 13:24:09
南网加大十五五资本开支,北美AI缺电趋势明确,关注美国缺电带来的虹吸全球产能
事件:19日,据新闻联播报导,南方电网公司2026年固定资产投资安排1800亿元、连续五年创新高、年均增速达9.5%,将重点投向新型电力系统建设、战略性新兴产业发展、优质供电服务提升等领域,为实现“十五五”良好开局提供坚实支撑。 结合前期国网十五五投资4万亿元,较十四五提高40%。我们认为十五五电网投资增长确定性高、投资增速提升。十五五前期将加快特高压等主干网建设,中后期有望逐步加快配电网、微电网、数字化建设。电力设备迎来系统性机会。 继续关注:①电网+AIDC双β:【四方股份】【特锐德】等;②
S
思源电气
S
金盘科技
S
四方股份
S
麦格米特
S
博盈特焊
4
4
3
5.00
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-20 13:19:20
25年部分化工品的出口量增长超过30%,关注近期草铵膦涨价
25年很多化工品的出口量增长超过了30%,也有越来越多的化工品海外出口占比超过了20%。我们认为20%是非常重要的分界线,意味着海外的需求拉动足以抵消国内地产链的下滑,逆势拉动开工率拐点。从分国别的情况来看,大部分产品的主要去向是亚非拉国家,比如印度、印尼、尼日利亚等,反映了当地城镇化带来的需求拉动。而国内地产的拖累未来逐渐收敛,化工品的开工率拐点就走出来了。 草铵膦涨价:普草缺口难补 近日,草铵膦(D/L-手性构型)价格上涨2100元/吨至4.6万元/度,精草铵膦(纯L-构型)价格上涨2500
S
利尔化学
S
利民股份
S
江天化学
S
美邦科技
S
中毅达
3
2
2
2.95
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-20 13:17:16
古典AI设备的文艺复兴?从PJM看北美电网的电力供需压力
周末北美AI电力、台积电上修固定资产投资额等利好频发,此外,我们统计了机械25Q4-26Q1业绩前瞻,AI设备为主要超预期方向。 事件1:1月16日,美国国家能源主导委员会敦促PJM电网运营商进行紧急容量采购拍卖,以激励建设超过150亿美元的新增可靠发电厂。 事件2:近日,储能开发与运营商Elevate Renewables收购Prospect Power Storage 项目(150MW/600MWh),将成为PJM互联系统中规模最大的独立储能资产,已与当地电力公司签署了15年的购电协议,计划
S
博盈特焊
S
杰瑞股份
S
常宝股份
S
特变电工
S
三变科技
0
1
2
1.81
编辑交易计划
上一页
1
2
3
4
5
6
14
下一页
前往
页
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-02-03 08:46:07
瑞银:中国电网11%复合增长!上调龙头估值
一、核心观点:电网投资提速,设备板块迎估值重塑 瑞银上调对中国电网设备板块的乐观预期,核心逻辑在于 2026-2030 年中国电网资本支出(CAPEX)有望实现 11% 的复合年增长率(较此前 9% 的预测上调),显著高于市场共识的中个位数增长。这一判断不仅基于国家电网 “十五五” 规划 4 万亿元投资所隐含的 7% 官方增速,更源于历史规律 —— 过往 12-14 个五年规划中,实际电网投资均超出初始目标 2%-18%,叠加电网主干网与配电网建设提速以提升系统稳定性、适配可再生能源消纳及新能源
S
思源电气
S
特变电工
S
三变科技
S
安靠智电
S
双杰电气
0
2
1
1.69
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-02-02 13:42:16
特斯拉:第三代特斯拉人形机器人即将亮相 预计年产百万台
据特斯拉官方微博消息,第三代特斯拉人形机器人即将亮相,从第一性原理出发,进行重新设计,通过观察人类行为即可学习新技能,预计年产百万台。 26年是人形机器人0-1兑现的重要节点,在这个阶段,龙头公司供应链、技术都会趋于收敛。同时,全球将会迈入机器人“军备竞赛”,重点关注五大方向: (1)特斯拉链的收敛:围绕确定性和空间,重点关注:【拓普集团】【三花智控】【绿的谐波】【五洲新春】【蓝思科技】【长盈精密】【浙江荣泰】【金沃股份】【恒勃股份】【领益智造】【均胜电子】【模塑科技】【双环传动】、【恒立液压】
S
佛塑科技
S
五洲新春
S
三花智控
S
拓普集团
S
兆威机电
10
6
15
45.36
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-02-02 13:33:28
北美电力设备紧张加剧,变压器“爆单”
据央视财经,随海外AIDC进入建设期,美国市场交付周期已经从50周延长至127周,广东、江苏等地大量变压器工厂已处于满产的状态,其中部分面向数据中心的业务订单排到27年。 美国变压器等电力设备已排产紧张多年,尤其是扩产周期更长、需要人工更多的主网变压器。我们看到的近期边际变化: 1、AIDC相关开始出现提货周期非常短的变压器订单,典型如安靠近期公告35KV油变:1月下单13台35KV油变,一季度完成出货。 2、提货周期缩短情况下,产业反馈MR分接开关交付周期半年以上,无法满足部分提货周期短的AI
S
思源电气
S
安靠智电
S
金盘科技
S
杰瑞股份
S
应流股份
5
10
7
27.55
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-02-02 13:19:36
转载-安靠智电更新:上修26年变压器出海订单预期-0201
公司上周发布业绩预减后股价调整较多,在与公司交流后我们的观点:业绩最差时点已过,上修26年变压器出海预期至收入5亿元、利润1亿元,调整后#看好公司作为变压器出北美稀缺标的的投资价值。 变压器出海 26年订单目标上修至约7亿元,预计2/3在26年确收、净利率20%。 1、北美:26年订单目标5000万美元,占比50%。包括AIDC运营商3000万美元+、北美电力公司。 AIDC运营商:已公布订单13台变压器、6300万元预计Q1确收,预计全年出货50-60台,单台价格60-80万美元。 北美电力公
S
安靠智电
S
双杰电气
S
电科院
S
通光线缆
S
新特电气
2
4
5
16.48
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-31 10:15:42
半导体产业链多品种密集涨价!附相关标的全梳理
求复苏+供应挤占+成本传导+库存较低 近期涨价函不完全统计: 12月中芯国际发涨价函 12月底功率半导体行业多家公司集体发涨价函 1月上旬,LED行业多家公司集体发涨价函 1月19日富满微涨价函 1月26日国科微涨价函 1月27日中微半导涨价函 关于电子涨价线逻辑梳理: 1、存储先行、Fab国内12月涨价、封测开始调涨价格、功率模拟酝酿涨价中,主要系AI需求爆发、及海外退出8英寸产能【集中在模拟、功率】、以及原材料成本上涨顺价 2、涨价持续性怎么看?多点爆发+持续提价①在fab和封测以及产能被挤
S
北京君正
S
华虹公司
S
捷捷微电
S
顺络电子
S
生益科技
15
5
8
7.09
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-31 10:11:27
CPO的规模化成熟时间点有望提前?海外AI叙事或重回乐观情形
此前受台积电良率(30–40%)制约市场普遍预期 CPO 技术将于 2027 年 步入成熟。然而当前技术进展已超预期。受海外大厂战略推动与订单加速放量等因素影响,CPO 的规模化成熟时间点有望提前 1–2 个季度,预计 2026 年即可实现技术成熟与初步规模化落地。 关键产业节点前瞻:2026年为CPO突破关键年,2026年GTC大会有望成为风向标(英伟达、博通或将发布相关产品及进展)。博通、英伟达2026年计划推出CPO交换机/GPU/XPU,Marvell有望跟进,2027年进入实质性出货期
S
中际旭创
S
新易盛
S
长飞光纤
S
胜宏科技
S
工业富联
1
4
1
1.54
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-22 13:28:27
CPU全球共振,Agent带来CPU新一轮产业趋势
昨晚Intel上涨11%,AMD上涨7% 1)CPU涨价的主要驱动因素是Fab厂产能紧缺,25年下半年Fab厂涨价后,价格先传导到消费级CPU,服务器CPU因为有锁价等原因,现在开始涨价。我们判断,此轮涨价周期会非常长。 2)AI对CPU的计算提出了新的需求,AI计算要求CPU的I/O足够强和内核尽可能的多,加快迭代速度和更新周期。Agent推理的需求也进一步加大对CPU的迭代。 3)国产CPU在过去三年时间里,计算性能和软件兼容性大幅改善,国内产能也得到了解决。之前性能领先的海光,产品持续迭代
S
海光信息
S
澜起科技
S
万通发展
S
华峰测控
S
通富微电
1
0
3
0.97
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-22 13:26:40
SpaceX上市预期更新,关注相关供应链与太空光伏机会
事件:2026年1月22日,马斯克正积极推进SpaceX的IPO计划,目标于2026年7月前完成上市。 此次IPO的核心驱动力源于AI浪潮下对太空算力建设的迫切需求,旨在筹集数百亿美元资金以支持航天与AI基础设施的融合。目前SpaceX估值已达8000亿美元,马斯克本人则对SpaceX估值抱有1.5万亿甚至更高期待,意图通过抢先登陆公开市场,为其AI公司xAI提供强劲的资金储备,从而在与OpenAI等对手的竞争中占据资本高地。 SpaceX的上市将成为全球商业航天史上的里程碑,标志着该行业正从私
S
迈为股份
S
超捷股份
S
钧达股份
S
斯瑞新材
S
信维通信
2
0
3
0.98
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-22 13:25:35
PCB上游业绩预增表现超预期,英伟达Rubin平台采用CPO技术加速量产
近期业绩预增及其他重要公告: 1、【金安国纪】25年归母净利2.8-3.6亿,同比+655.5%~871.4%;单Q4归母净利中值1.5亿,环比+50%,去年同期亏损0.62亿; 2、【深南电路】股权激励授予公告。 3、【菲利华】25年归母净利4.1-4.7亿,同比+31.1%~50.2%; 4、【芯碁微装】25年归母净利2.75-2.95亿,同比+71.1-83.6%; 5、【东威科技】25年归母净利1.2-1.4亿,同比+73.2%~102.1%; 6、【大族数控】25年归母净利7.85-8
S
罗博特科
S
致尚科技
S
中钨高新
S
四方达
S
菲利华
9
1
2
2.86
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-22 08:46:34
CPU涨价+Agent带来CPU密集型任务井喷,CPU成为Agentic推理的首要性能瓶颈
Intel/AMD价格上调10-15%。近日,作为25Q3消费级CPU涨价的延续AMD/Intel计划上调服务器CPU价格10-15%。同时Intel/AMD2026年产能已经基本预定一空。 需求拉动一:推理规模化 推理阶段需要CPU总管(请求入口与编排、上下文构建、RAG链路、观测与计费)。推理规模越大,CPU就很容易成为瓶颈。 需求拉动二:Agent让CPU更重要 Agent一次“用户请求”会触发多次模型调用+多次工具调用+多次检索/数据库/外部API,还要做计划、反思、回滚、权限、状态持久
S
通富微电
S
中科曙光
S
兴森科技
S
中国长城
S
宏和科技
4
2
5
4.14
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-22 08:44:16
美股存储继续强势创新高,铠侠表示存储紧缺将继续,关注半导体设备
美股存储继续强势创新高,以存代算大趋势 推理时代存储是核心瓶颈存力之争的时代已经到来 以存代算、深度参与AI推理 海外各家投资存储的信心和决心写在脸上,应用商业化落地时代,推理时代,存储直接决定效率和结果;Kv cache随着推理端上下文数据量呈线性增长趋势,Agent商业化落地阶段,需要更强的上下文记忆。而在GPU+HBM下,能够处理的任务和效率有限,结构化内存&内存池化(CXL)成为必要选择,在此背景下,AI等效于对算力、长记忆和强推理的需求。 关注: 原厂:美光、海力士、三星、两存 模组:
S
德明利
S
香农芯创
S
海光信息
S
佰维存储
S
长川科技
0
0
2
1.06
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-20 13:28:02
AI数据中心2026年将消耗七成以上高端存储芯片?存储高景气传导至封测
根据TrendForce,2026年数据中心(包括传统数据中心和人工智能数据中心)将消耗全球所有存储制造商2026年生产的高端存储芯片的70%以上。CounterpointResearch表示AI巨头们已经买光了未来3年的DRAM产能,并且他们对于DRAM的支出没有限制。 12月台股存储业绩不断提升,其中南亚科因DDR4涨价迅猛表现尤为亮眼,佰维存储业绩超预期,各家公司业绩层面进一步确认景气度,台积电经过过去三个月密集研究认为AI需求是真实的,指引未来三年capex显著增加。业绩线再度加强,AI
S
香农芯创
S
江波龙
S
佰维存储
S
长电科技
S
通富微电
11
1
5
5.64
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-20 13:24:09
南网加大十五五资本开支,北美AI缺电趋势明确,关注美国缺电带来的虹吸全球产能
事件:19日,据新闻联播报导,南方电网公司2026年固定资产投资安排1800亿元、连续五年创新高、年均增速达9.5%,将重点投向新型电力系统建设、战略性新兴产业发展、优质供电服务提升等领域,为实现“十五五”良好开局提供坚实支撑。 结合前期国网十五五投资4万亿元,较十四五提高40%。我们认为十五五电网投资增长确定性高、投资增速提升。十五五前期将加快特高压等主干网建设,中后期有望逐步加快配电网、微电网、数字化建设。电力设备迎来系统性机会。 继续关注:①电网+AIDC双β:【四方股份】【特锐德】等;②
S
思源电气
S
金盘科技
S
四方股份
S
麦格米特
S
博盈特焊
4
4
3
5.00
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-20 13:19:20
25年部分化工品的出口量增长超过30%,关注近期草铵膦涨价
25年很多化工品的出口量增长超过了30%,也有越来越多的化工品海外出口占比超过了20%。我们认为20%是非常重要的分界线,意味着海外的需求拉动足以抵消国内地产链的下滑,逆势拉动开工率拐点。从分国别的情况来看,大部分产品的主要去向是亚非拉国家,比如印度、印尼、尼日利亚等,反映了当地城镇化带来的需求拉动。而国内地产的拖累未来逐渐收敛,化工品的开工率拐点就走出来了。 草铵膦涨价:普草缺口难补 近日,草铵膦(D/L-手性构型)价格上涨2100元/吨至4.6万元/度,精草铵膦(纯L-构型)价格上涨2500
S
利尔化学
S
利民股份
S
江天化学
S
美邦科技
S
中毅达
3
2
2
2.95
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-20 13:17:16
古典AI设备的文艺复兴?从PJM看北美电网的电力供需压力
周末北美AI电力、台积电上修固定资产投资额等利好频发,此外,我们统计了机械25Q4-26Q1业绩前瞻,AI设备为主要超预期方向。 事件1:1月16日,美国国家能源主导委员会敦促PJM电网运营商进行紧急容量采购拍卖,以激励建设超过150亿美元的新增可靠发电厂。 事件2:近日,储能开发与运营商Elevate Renewables收购Prospect Power Storage 项目(150MW/600MWh),将成为PJM互联系统中规模最大的独立储能资产,已与当地电力公司签署了15年的购电协议,计划
S
博盈特焊
S
杰瑞股份
S
常宝股份
S
特变电工
S
三变科技
0
1
2
1.81
编辑交易计划
上一页
1
2
3
4
5
6
14
下一页
前往
页
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-02-03 08:46:07
瑞银:中国电网11%复合增长!上调龙头估值
一、核心观点:电网投资提速,设备板块迎估值重塑 瑞银上调对中国电网设备板块的乐观预期,核心逻辑在于 2026-2030 年中国电网资本支出(CAPEX)有望实现 11% 的复合年增长率(较此前 9% 的预测上调),显著高于市场共识的中个位数增长。这一判断不仅基于国家电网 “十五五” 规划 4 万亿元投资所隐含的 7% 官方增速,更源于历史规律 —— 过往 12-14 个五年规划中,实际电网投资均超出初始目标 2%-18%,叠加电网主干网与配电网建设提速以提升系统稳定性、适配可再生能源消纳及新能源
S
思源电气
S
特变电工
S
三变科技
S
安靠智电
S
双杰电气
0
2
1
1.69
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-02-02 13:42:16
特斯拉:第三代特斯拉人形机器人即将亮相 预计年产百万台
据特斯拉官方微博消息,第三代特斯拉人形机器人即将亮相,从第一性原理出发,进行重新设计,通过观察人类行为即可学习新技能,预计年产百万台。 26年是人形机器人0-1兑现的重要节点,在这个阶段,龙头公司供应链、技术都会趋于收敛。同时,全球将会迈入机器人“军备竞赛”,重点关注五大方向: (1)特斯拉链的收敛:围绕确定性和空间,重点关注:【拓普集团】【三花智控】【绿的谐波】【五洲新春】【蓝思科技】【长盈精密】【浙江荣泰】【金沃股份】【恒勃股份】【领益智造】【均胜电子】【模塑科技】【双环传动】、【恒立液压】
S
佛塑科技
S
五洲新春
S
三花智控
S
拓普集团
S
兆威机电
10
6
15
45.36
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-02-02 13:33:28
北美电力设备紧张加剧,变压器“爆单”
据央视财经,随海外AIDC进入建设期,美国市场交付周期已经从50周延长至127周,广东、江苏等地大量变压器工厂已处于满产的状态,其中部分面向数据中心的业务订单排到27年。 美国变压器等电力设备已排产紧张多年,尤其是扩产周期更长、需要人工更多的主网变压器。我们看到的近期边际变化: 1、AIDC相关开始出现提货周期非常短的变压器订单,典型如安靠近期公告35KV油变:1月下单13台35KV油变,一季度完成出货。 2、提货周期缩短情况下,产业反馈MR分接开关交付周期半年以上,无法满足部分提货周期短的AI
S
思源电气
S
安靠智电
S
金盘科技
S
杰瑞股份
S
应流股份
5
10
7
27.55
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-02-02 13:19:36
转载-安靠智电更新:上修26年变压器出海订单预期-0201
公司上周发布业绩预减后股价调整较多,在与公司交流后我们的观点:业绩最差时点已过,上修26年变压器出海预期至收入5亿元、利润1亿元,调整后#看好公司作为变压器出北美稀缺标的的投资价值。 变压器出海 26年订单目标上修至约7亿元,预计2/3在26年确收、净利率20%。 1、北美:26年订单目标5000万美元,占比50%。包括AIDC运营商3000万美元+、北美电力公司。 AIDC运营商:已公布订单13台变压器、6300万元预计Q1确收,预计全年出货50-60台,单台价格60-80万美元。 北美电力公
S
安靠智电
S
双杰电气
S
电科院
S
通光线缆
S
新特电气
2
4
5
16.48
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-31 10:15:42
半导体产业链多品种密集涨价!附相关标的全梳理
求复苏+供应挤占+成本传导+库存较低 近期涨价函不完全统计: 12月中芯国际发涨价函 12月底功率半导体行业多家公司集体发涨价函 1月上旬,LED行业多家公司集体发涨价函 1月19日富满微涨价函 1月26日国科微涨价函 1月27日中微半导涨价函 关于电子涨价线逻辑梳理: 1、存储先行、Fab国内12月涨价、封测开始调涨价格、功率模拟酝酿涨价中,主要系AI需求爆发、及海外退出8英寸产能【集中在模拟、功率】、以及原材料成本上涨顺价 2、涨价持续性怎么看?多点爆发+持续提价①在fab和封测以及产能被挤
S
北京君正
S
华虹公司
S
捷捷微电
S
顺络电子
S
生益科技
15
5
8
7.09
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-31 10:11:27
CPO的规模化成熟时间点有望提前?海外AI叙事或重回乐观情形
此前受台积电良率(30–40%)制约市场普遍预期 CPO 技术将于 2027 年 步入成熟。然而当前技术进展已超预期。受海外大厂战略推动与订单加速放量等因素影响,CPO 的规模化成熟时间点有望提前 1–2 个季度,预计 2026 年即可实现技术成熟与初步规模化落地。 关键产业节点前瞻:2026年为CPO突破关键年,2026年GTC大会有望成为风向标(英伟达、博通或将发布相关产品及进展)。博通、英伟达2026年计划推出CPO交换机/GPU/XPU,Marvell有望跟进,2027年进入实质性出货期
S
中际旭创
S
新易盛
S
长飞光纤
S
胜宏科技
S
工业富联
1
4
1
1.54
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-22 13:28:27
CPU全球共振,Agent带来CPU新一轮产业趋势
昨晚Intel上涨11%,AMD上涨7% 1)CPU涨价的主要驱动因素是Fab厂产能紧缺,25年下半年Fab厂涨价后,价格先传导到消费级CPU,服务器CPU因为有锁价等原因,现在开始涨价。我们判断,此轮涨价周期会非常长。 2)AI对CPU的计算提出了新的需求,AI计算要求CPU的I/O足够强和内核尽可能的多,加快迭代速度和更新周期。Agent推理的需求也进一步加大对CPU的迭代。 3)国产CPU在过去三年时间里,计算性能和软件兼容性大幅改善,国内产能也得到了解决。之前性能领先的海光,产品持续迭代
S
海光信息
S
澜起科技
S
万通发展
S
华峰测控
S
通富微电
1
0
3
0.97
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-22 13:26:40
SpaceX上市预期更新,关注相关供应链与太空光伏机会
事件:2026年1月22日,马斯克正积极推进SpaceX的IPO计划,目标于2026年7月前完成上市。 此次IPO的核心驱动力源于AI浪潮下对太空算力建设的迫切需求,旨在筹集数百亿美元资金以支持航天与AI基础设施的融合。目前SpaceX估值已达8000亿美元,马斯克本人则对SpaceX估值抱有1.5万亿甚至更高期待,意图通过抢先登陆公开市场,为其AI公司xAI提供强劲的资金储备,从而在与OpenAI等对手的竞争中占据资本高地。 SpaceX的上市将成为全球商业航天史上的里程碑,标志着该行业正从私
S
迈为股份
S
超捷股份
S
钧达股份
S
斯瑞新材
S
信维通信
2
0
3
0.98
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-22 13:25:35
PCB上游业绩预增表现超预期,英伟达Rubin平台采用CPO技术加速量产
近期业绩预增及其他重要公告: 1、【金安国纪】25年归母净利2.8-3.6亿,同比+655.5%~871.4%;单Q4归母净利中值1.5亿,环比+50%,去年同期亏损0.62亿; 2、【深南电路】股权激励授予公告。 3、【菲利华】25年归母净利4.1-4.7亿,同比+31.1%~50.2%; 4、【芯碁微装】25年归母净利2.75-2.95亿,同比+71.1-83.6%; 5、【东威科技】25年归母净利1.2-1.4亿,同比+73.2%~102.1%; 6、【大族数控】25年归母净利7.85-8
S
罗博特科
S
致尚科技
S
中钨高新
S
四方达
S
菲利华
9
1
2
2.86
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-22 08:46:34
CPU涨价+Agent带来CPU密集型任务井喷,CPU成为Agentic推理的首要性能瓶颈
Intel/AMD价格上调10-15%。近日,作为25Q3消费级CPU涨价的延续AMD/Intel计划上调服务器CPU价格10-15%。同时Intel/AMD2026年产能已经基本预定一空。 需求拉动一:推理规模化 推理阶段需要CPU总管(请求入口与编排、上下文构建、RAG链路、观测与计费)。推理规模越大,CPU就很容易成为瓶颈。 需求拉动二:Agent让CPU更重要 Agent一次“用户请求”会触发多次模型调用+多次工具调用+多次检索/数据库/外部API,还要做计划、反思、回滚、权限、状态持久
S
通富微电
S
中科曙光
S
兴森科技
S
中国长城
S
宏和科技
4
2
5
4.14
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-22 08:44:16
美股存储继续强势创新高,铠侠表示存储紧缺将继续,关注半导体设备
美股存储继续强势创新高,以存代算大趋势 推理时代存储是核心瓶颈存力之争的时代已经到来 以存代算、深度参与AI推理 海外各家投资存储的信心和决心写在脸上,应用商业化落地时代,推理时代,存储直接决定效率和结果;Kv cache随着推理端上下文数据量呈线性增长趋势,Agent商业化落地阶段,需要更强的上下文记忆。而在GPU+HBM下,能够处理的任务和效率有限,结构化内存&内存池化(CXL)成为必要选择,在此背景下,AI等效于对算力、长记忆和强推理的需求。 关注: 原厂:美光、海力士、三星、两存 模组:
S
德明利
S
香农芯创
S
海光信息
S
佰维存储
S
长川科技
0
0
2
1.06
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-20 13:28:02
AI数据中心2026年将消耗七成以上高端存储芯片?存储高景气传导至封测
根据TrendForce,2026年数据中心(包括传统数据中心和人工智能数据中心)将消耗全球所有存储制造商2026年生产的高端存储芯片的70%以上。CounterpointResearch表示AI巨头们已经买光了未来3年的DRAM产能,并且他们对于DRAM的支出没有限制。 12月台股存储业绩不断提升,其中南亚科因DDR4涨价迅猛表现尤为亮眼,佰维存储业绩超预期,各家公司业绩层面进一步确认景气度,台积电经过过去三个月密集研究认为AI需求是真实的,指引未来三年capex显著增加。业绩线再度加强,AI
S
香农芯创
S
江波龙
S
佰维存储
S
长电科技
S
通富微电
11
1
5
5.64
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-20 13:24:09
南网加大十五五资本开支,北美AI缺电趋势明确,关注美国缺电带来的虹吸全球产能
事件:19日,据新闻联播报导,南方电网公司2026年固定资产投资安排1800亿元、连续五年创新高、年均增速达9.5%,将重点投向新型电力系统建设、战略性新兴产业发展、优质供电服务提升等领域,为实现“十五五”良好开局提供坚实支撑。 结合前期国网十五五投资4万亿元,较十四五提高40%。我们认为十五五电网投资增长确定性高、投资增速提升。十五五前期将加快特高压等主干网建设,中后期有望逐步加快配电网、微电网、数字化建设。电力设备迎来系统性机会。 继续关注:①电网+AIDC双β:【四方股份】【特锐德】等;②
S
思源电气
S
金盘科技
S
四方股份
S
麦格米特
S
博盈特焊
4
4
3
5.00
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-20 13:19:20
25年部分化工品的出口量增长超过30%,关注近期草铵膦涨价
25年很多化工品的出口量增长超过了30%,也有越来越多的化工品海外出口占比超过了20%。我们认为20%是非常重要的分界线,意味着海外的需求拉动足以抵消国内地产链的下滑,逆势拉动开工率拐点。从分国别的情况来看,大部分产品的主要去向是亚非拉国家,比如印度、印尼、尼日利亚等,反映了当地城镇化带来的需求拉动。而国内地产的拖累未来逐渐收敛,化工品的开工率拐点就走出来了。 草铵膦涨价:普草缺口难补 近日,草铵膦(D/L-手性构型)价格上涨2100元/吨至4.6万元/度,精草铵膦(纯L-构型)价格上涨2500
S
利尔化学
S
利民股份
S
江天化学
S
美邦科技
S
中毅达
3
2
2
2.95
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-20 13:17:16
古典AI设备的文艺复兴?从PJM看北美电网的电力供需压力
周末北美AI电力、台积电上修固定资产投资额等利好频发,此外,我们统计了机械25Q4-26Q1业绩前瞻,AI设备为主要超预期方向。 事件1:1月16日,美国国家能源主导委员会敦促PJM电网运营商进行紧急容量采购拍卖,以激励建设超过150亿美元的新增可靠发电厂。 事件2:近日,储能开发与运营商Elevate Renewables收购Prospect Power Storage 项目(150MW/600MWh),将成为PJM互联系统中规模最大的独立储能资产,已与当地电力公司签署了15年的购电协议,计划
S
博盈特焊
S
杰瑞股份
S
常宝股份
S
特变电工
S
三变科技
0
1
2
1.81
编辑交易计划
上一页
1
2
3
4
5
6
14
下一页
前往
页
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-02-03 08:46:07
瑞银:中国电网11%复合增长!上调龙头估值
一、核心观点:电网投资提速,设备板块迎估值重塑 瑞银上调对中国电网设备板块的乐观预期,核心逻辑在于 2026-2030 年中国电网资本支出(CAPEX)有望实现 11% 的复合年增长率(较此前 9% 的预测上调),显著高于市场共识的中个位数增长。这一判断不仅基于国家电网 “十五五” 规划 4 万亿元投资所隐含的 7% 官方增速,更源于历史规律 —— 过往 12-14 个五年规划中,实际电网投资均超出初始目标 2%-18%,叠加电网主干网与配电网建设提速以提升系统稳定性、适配可再生能源消纳及新能源
S
思源电气
S
特变电工
S
三变科技
S
安靠智电
S
双杰电气
0
2
1
1.69
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-02-02 13:42:16
特斯拉:第三代特斯拉人形机器人即将亮相 预计年产百万台
据特斯拉官方微博消息,第三代特斯拉人形机器人即将亮相,从第一性原理出发,进行重新设计,通过观察人类行为即可学习新技能,预计年产百万台。 26年是人形机器人0-1兑现的重要节点,在这个阶段,龙头公司供应链、技术都会趋于收敛。同时,全球将会迈入机器人“军备竞赛”,重点关注五大方向: (1)特斯拉链的收敛:围绕确定性和空间,重点关注:【拓普集团】【三花智控】【绿的谐波】【五洲新春】【蓝思科技】【长盈精密】【浙江荣泰】【金沃股份】【恒勃股份】【领益智造】【均胜电子】【模塑科技】【双环传动】、【恒立液压】
S
佛塑科技
S
五洲新春
S
三花智控
S
拓普集团
S
兆威机电
10
6
15
45.36
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-02-02 13:33:28
北美电力设备紧张加剧,变压器“爆单”
据央视财经,随海外AIDC进入建设期,美国市场交付周期已经从50周延长至127周,广东、江苏等地大量变压器工厂已处于满产的状态,其中部分面向数据中心的业务订单排到27年。 美国变压器等电力设备已排产紧张多年,尤其是扩产周期更长、需要人工更多的主网变压器。我们看到的近期边际变化: 1、AIDC相关开始出现提货周期非常短的变压器订单,典型如安靠近期公告35KV油变:1月下单13台35KV油变,一季度完成出货。 2、提货周期缩短情况下,产业反馈MR分接开关交付周期半年以上,无法满足部分提货周期短的AI
S
思源电气
S
安靠智电
S
金盘科技
S
杰瑞股份
S
应流股份
5
10
7
27.55
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-02-02 13:19:36
转载-安靠智电更新:上修26年变压器出海订单预期-0201
公司上周发布业绩预减后股价调整较多,在与公司交流后我们的观点:业绩最差时点已过,上修26年变压器出海预期至收入5亿元、利润1亿元,调整后#看好公司作为变压器出北美稀缺标的的投资价值。 变压器出海 26年订单目标上修至约7亿元,预计2/3在26年确收、净利率20%。 1、北美:26年订单目标5000万美元,占比50%。包括AIDC运营商3000万美元+、北美电力公司。 AIDC运营商:已公布订单13台变压器、6300万元预计Q1确收,预计全年出货50-60台,单台价格60-80万美元。 北美电力公
S
安靠智电
S
双杰电气
S
电科院
S
通光线缆
S
新特电气
2
4
5
16.48
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-31 10:15:42
半导体产业链多品种密集涨价!附相关标的全梳理
求复苏+供应挤占+成本传导+库存较低 近期涨价函不完全统计: 12月中芯国际发涨价函 12月底功率半导体行业多家公司集体发涨价函 1月上旬,LED行业多家公司集体发涨价函 1月19日富满微涨价函 1月26日国科微涨价函 1月27日中微半导涨价函 关于电子涨价线逻辑梳理: 1、存储先行、Fab国内12月涨价、封测开始调涨价格、功率模拟酝酿涨价中,主要系AI需求爆发、及海外退出8英寸产能【集中在模拟、功率】、以及原材料成本上涨顺价 2、涨价持续性怎么看?多点爆发+持续提价①在fab和封测以及产能被挤
S
北京君正
S
华虹公司
S
捷捷微电
S
顺络电子
S
生益科技
15
5
8
7.09
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-31 10:11:27
CPO的规模化成熟时间点有望提前?海外AI叙事或重回乐观情形
此前受台积电良率(30–40%)制约市场普遍预期 CPO 技术将于 2027 年 步入成熟。然而当前技术进展已超预期。受海外大厂战略推动与订单加速放量等因素影响,CPO 的规模化成熟时间点有望提前 1–2 个季度,预计 2026 年即可实现技术成熟与初步规模化落地。 关键产业节点前瞻:2026年为CPO突破关键年,2026年GTC大会有望成为风向标(英伟达、博通或将发布相关产品及进展)。博通、英伟达2026年计划推出CPO交换机/GPU/XPU,Marvell有望跟进,2027年进入实质性出货期
S
中际旭创
S
新易盛
S
长飞光纤
S
胜宏科技
S
工业富联
1
4
1
1.54
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-22 13:28:27
CPU全球共振,Agent带来CPU新一轮产业趋势
昨晚Intel上涨11%,AMD上涨7% 1)CPU涨价的主要驱动因素是Fab厂产能紧缺,25年下半年Fab厂涨价后,价格先传导到消费级CPU,服务器CPU因为有锁价等原因,现在开始涨价。我们判断,此轮涨价周期会非常长。 2)AI对CPU的计算提出了新的需求,AI计算要求CPU的I/O足够强和内核尽可能的多,加快迭代速度和更新周期。Agent推理的需求也进一步加大对CPU的迭代。 3)国产CPU在过去三年时间里,计算性能和软件兼容性大幅改善,国内产能也得到了解决。之前性能领先的海光,产品持续迭代
S
海光信息
S
澜起科技
S
万通发展
S
华峰测控
S
通富微电
1
0
3
0.97
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-22 13:26:40
SpaceX上市预期更新,关注相关供应链与太空光伏机会
事件:2026年1月22日,马斯克正积极推进SpaceX的IPO计划,目标于2026年7月前完成上市。 此次IPO的核心驱动力源于AI浪潮下对太空算力建设的迫切需求,旨在筹集数百亿美元资金以支持航天与AI基础设施的融合。目前SpaceX估值已达8000亿美元,马斯克本人则对SpaceX估值抱有1.5万亿甚至更高期待,意图通过抢先登陆公开市场,为其AI公司xAI提供强劲的资金储备,从而在与OpenAI等对手的竞争中占据资本高地。 SpaceX的上市将成为全球商业航天史上的里程碑,标志着该行业正从私
S
迈为股份
S
超捷股份
S
钧达股份
S
斯瑞新材
S
信维通信
2
0
3
0.98
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-22 13:25:35
PCB上游业绩预增表现超预期,英伟达Rubin平台采用CPO技术加速量产
近期业绩预增及其他重要公告: 1、【金安国纪】25年归母净利2.8-3.6亿,同比+655.5%~871.4%;单Q4归母净利中值1.5亿,环比+50%,去年同期亏损0.62亿; 2、【深南电路】股权激励授予公告。 3、【菲利华】25年归母净利4.1-4.7亿,同比+31.1%~50.2%; 4、【芯碁微装】25年归母净利2.75-2.95亿,同比+71.1-83.6%; 5、【东威科技】25年归母净利1.2-1.4亿,同比+73.2%~102.1%; 6、【大族数控】25年归母净利7.85-8
S
罗博特科
S
致尚科技
S
中钨高新
S
四方达
S
菲利华
9
1
2
2.86
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-22 08:46:34
CPU涨价+Agent带来CPU密集型任务井喷,CPU成为Agentic推理的首要性能瓶颈
Intel/AMD价格上调10-15%。近日,作为25Q3消费级CPU涨价的延续AMD/Intel计划上调服务器CPU价格10-15%。同时Intel/AMD2026年产能已经基本预定一空。 需求拉动一:推理规模化 推理阶段需要CPU总管(请求入口与编排、上下文构建、RAG链路、观测与计费)。推理规模越大,CPU就很容易成为瓶颈。 需求拉动二:Agent让CPU更重要 Agent一次“用户请求”会触发多次模型调用+多次工具调用+多次检索/数据库/外部API,还要做计划、反思、回滚、权限、状态持久
S
通富微电
S
中科曙光
S
兴森科技
S
中国长城
S
宏和科技
4
2
5
4.14
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-22 08:44:16
美股存储继续强势创新高,铠侠表示存储紧缺将继续,关注半导体设备
美股存储继续强势创新高,以存代算大趋势 推理时代存储是核心瓶颈存力之争的时代已经到来 以存代算、深度参与AI推理 海外各家投资存储的信心和决心写在脸上,应用商业化落地时代,推理时代,存储直接决定效率和结果;Kv cache随着推理端上下文数据量呈线性增长趋势,Agent商业化落地阶段,需要更强的上下文记忆。而在GPU+HBM下,能够处理的任务和效率有限,结构化内存&内存池化(CXL)成为必要选择,在此背景下,AI等效于对算力、长记忆和强推理的需求。 关注: 原厂:美光、海力士、三星、两存 模组:
S
德明利
S
香农芯创
S
海光信息
S
佰维存储
S
长川科技
0
0
2
1.06
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-20 13:28:02
AI数据中心2026年将消耗七成以上高端存储芯片?存储高景气传导至封测
根据TrendForce,2026年数据中心(包括传统数据中心和人工智能数据中心)将消耗全球所有存储制造商2026年生产的高端存储芯片的70%以上。CounterpointResearch表示AI巨头们已经买光了未来3年的DRAM产能,并且他们对于DRAM的支出没有限制。 12月台股存储业绩不断提升,其中南亚科因DDR4涨价迅猛表现尤为亮眼,佰维存储业绩超预期,各家公司业绩层面进一步确认景气度,台积电经过过去三个月密集研究认为AI需求是真实的,指引未来三年capex显著增加。业绩线再度加强,AI
S
香农芯创
S
江波龙
S
佰维存储
S
长电科技
S
通富微电
11
1
5
5.64
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-20 13:24:09
南网加大十五五资本开支,北美AI缺电趋势明确,关注美国缺电带来的虹吸全球产能
事件:19日,据新闻联播报导,南方电网公司2026年固定资产投资安排1800亿元、连续五年创新高、年均增速达9.5%,将重点投向新型电力系统建设、战略性新兴产业发展、优质供电服务提升等领域,为实现“十五五”良好开局提供坚实支撑。 结合前期国网十五五投资4万亿元,较十四五提高40%。我们认为十五五电网投资增长确定性高、投资增速提升。十五五前期将加快特高压等主干网建设,中后期有望逐步加快配电网、微电网、数字化建设。电力设备迎来系统性机会。 继续关注:①电网+AIDC双β:【四方股份】【特锐德】等;②
S
思源电气
S
金盘科技
S
四方股份
S
麦格米特
S
博盈特焊
4
4
3
5.00
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-20 13:19:20
25年部分化工品的出口量增长超过30%,关注近期草铵膦涨价
25年很多化工品的出口量增长超过了30%,也有越来越多的化工品海外出口占比超过了20%。我们认为20%是非常重要的分界线,意味着海外的需求拉动足以抵消国内地产链的下滑,逆势拉动开工率拐点。从分国别的情况来看,大部分产品的主要去向是亚非拉国家,比如印度、印尼、尼日利亚等,反映了当地城镇化带来的需求拉动。而国内地产的拖累未来逐渐收敛,化工品的开工率拐点就走出来了。 草铵膦涨价:普草缺口难补 近日,草铵膦(D/L-手性构型)价格上涨2100元/吨至4.6万元/度,精草铵膦(纯L-构型)价格上涨2500
S
利尔化学
S
利民股份
S
江天化学
S
美邦科技
S
中毅达
3
2
2
2.95
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-20 13:17:16
古典AI设备的文艺复兴?从PJM看北美电网的电力供需压力
周末北美AI电力、台积电上修固定资产投资额等利好频发,此外,我们统计了机械25Q4-26Q1业绩前瞻,AI设备为主要超预期方向。 事件1:1月16日,美国国家能源主导委员会敦促PJM电网运营商进行紧急容量采购拍卖,以激励建设超过150亿美元的新增可靠发电厂。 事件2:近日,储能开发与运营商Elevate Renewables收购Prospect Power Storage 项目(150MW/600MWh),将成为PJM互联系统中规模最大的独立储能资产,已与当地电力公司签署了15年的购电协议,计划
S
博盈特焊
S
杰瑞股份
S
常宝股份
S
特变电工
S
三变科技
0
1
2
1.81
编辑交易计划
上一页
1
2
3
4
5
6
14
下一页
前往
页
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-02-03 08:46:07
瑞银:中国电网11%复合增长!上调龙头估值
一、核心观点:电网投资提速,设备板块迎估值重塑 瑞银上调对中国电网设备板块的乐观预期,核心逻辑在于 2026-2030 年中国电网资本支出(CAPEX)有望实现 11% 的复合年增长率(较此前 9% 的预测上调),显著高于市场共识的中个位数增长。这一判断不仅基于国家电网 “十五五” 规划 4 万亿元投资所隐含的 7% 官方增速,更源于历史规律 —— 过往 12-14 个五年规划中,实际电网投资均超出初始目标 2%-18%,叠加电网主干网与配电网建设提速以提升系统稳定性、适配可再生能源消纳及新能源
S
思源电气
S
特变电工
S
三变科技
S
安靠智电
S
双杰电气
0
2
1
1.69
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-02-02 13:42:16
特斯拉:第三代特斯拉人形机器人即将亮相 预计年产百万台
据特斯拉官方微博消息,第三代特斯拉人形机器人即将亮相,从第一性原理出发,进行重新设计,通过观察人类行为即可学习新技能,预计年产百万台。 26年是人形机器人0-1兑现的重要节点,在这个阶段,龙头公司供应链、技术都会趋于收敛。同时,全球将会迈入机器人“军备竞赛”,重点关注五大方向: (1)特斯拉链的收敛:围绕确定性和空间,重点关注:【拓普集团】【三花智控】【绿的谐波】【五洲新春】【蓝思科技】【长盈精密】【浙江荣泰】【金沃股份】【恒勃股份】【领益智造】【均胜电子】【模塑科技】【双环传动】、【恒立液压】
S
佛塑科技
S
五洲新春
S
三花智控
S
拓普集团
S
兆威机电
10
6
15
45.36
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-02-02 13:33:28
北美电力设备紧张加剧,变压器“爆单”
据央视财经,随海外AIDC进入建设期,美国市场交付周期已经从50周延长至127周,广东、江苏等地大量变压器工厂已处于满产的状态,其中部分面向数据中心的业务订单排到27年。 美国变压器等电力设备已排产紧张多年,尤其是扩产周期更长、需要人工更多的主网变压器。我们看到的近期边际变化: 1、AIDC相关开始出现提货周期非常短的变压器订单,典型如安靠近期公告35KV油变:1月下单13台35KV油变,一季度完成出货。 2、提货周期缩短情况下,产业反馈MR分接开关交付周期半年以上,无法满足部分提货周期短的AI
S
思源电气
S
安靠智电
S
金盘科技
S
杰瑞股份
S
应流股份
5
10
7
27.55
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-02-02 13:19:36
转载-安靠智电更新:上修26年变压器出海订单预期-0201
公司上周发布业绩预减后股价调整较多,在与公司交流后我们的观点:业绩最差时点已过,上修26年变压器出海预期至收入5亿元、利润1亿元,调整后#看好公司作为变压器出北美稀缺标的的投资价值。 变压器出海 26年订单目标上修至约7亿元,预计2/3在26年确收、净利率20%。 1、北美:26年订单目标5000万美元,占比50%。包括AIDC运营商3000万美元+、北美电力公司。 AIDC运营商:已公布订单13台变压器、6300万元预计Q1确收,预计全年出货50-60台,单台价格60-80万美元。 北美电力公
S
安靠智电
S
双杰电气
S
电科院
S
通光线缆
S
新特电气
2
4
5
16.48
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-31 10:15:42
半导体产业链多品种密集涨价!附相关标的全梳理
求复苏+供应挤占+成本传导+库存较低 近期涨价函不完全统计: 12月中芯国际发涨价函 12月底功率半导体行业多家公司集体发涨价函 1月上旬,LED行业多家公司集体发涨价函 1月19日富满微涨价函 1月26日国科微涨价函 1月27日中微半导涨价函 关于电子涨价线逻辑梳理: 1、存储先行、Fab国内12月涨价、封测开始调涨价格、功率模拟酝酿涨价中,主要系AI需求爆发、及海外退出8英寸产能【集中在模拟、功率】、以及原材料成本上涨顺价 2、涨价持续性怎么看?多点爆发+持续提价①在fab和封测以及产能被挤
S
北京君正
S
华虹公司
S
捷捷微电
S
顺络电子
S
生益科技
15
5
8
7.09
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-31 10:11:27
CPO的规模化成熟时间点有望提前?海外AI叙事或重回乐观情形
此前受台积电良率(30–40%)制约市场普遍预期 CPO 技术将于 2027 年 步入成熟。然而当前技术进展已超预期。受海外大厂战略推动与订单加速放量等因素影响,CPO 的规模化成熟时间点有望提前 1–2 个季度,预计 2026 年即可实现技术成熟与初步规模化落地。 关键产业节点前瞻:2026年为CPO突破关键年,2026年GTC大会有望成为风向标(英伟达、博通或将发布相关产品及进展)。博通、英伟达2026年计划推出CPO交换机/GPU/XPU,Marvell有望跟进,2027年进入实质性出货期
S
中际旭创
S
新易盛
S
长飞光纤
S
胜宏科技
S
工业富联
1
4
1
1.54
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-22 13:28:27
CPU全球共振,Agent带来CPU新一轮产业趋势
昨晚Intel上涨11%,AMD上涨7% 1)CPU涨价的主要驱动因素是Fab厂产能紧缺,25年下半年Fab厂涨价后,价格先传导到消费级CPU,服务器CPU因为有锁价等原因,现在开始涨价。我们判断,此轮涨价周期会非常长。 2)AI对CPU的计算提出了新的需求,AI计算要求CPU的I/O足够强和内核尽可能的多,加快迭代速度和更新周期。Agent推理的需求也进一步加大对CPU的迭代。 3)国产CPU在过去三年时间里,计算性能和软件兼容性大幅改善,国内产能也得到了解决。之前性能领先的海光,产品持续迭代
S
海光信息
S
澜起科技
S
万通发展
S
华峰测控
S
通富微电
1
0
3
0.97
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-22 13:26:40
SpaceX上市预期更新,关注相关供应链与太空光伏机会
事件:2026年1月22日,马斯克正积极推进SpaceX的IPO计划,目标于2026年7月前完成上市。 此次IPO的核心驱动力源于AI浪潮下对太空算力建设的迫切需求,旨在筹集数百亿美元资金以支持航天与AI基础设施的融合。目前SpaceX估值已达8000亿美元,马斯克本人则对SpaceX估值抱有1.5万亿甚至更高期待,意图通过抢先登陆公开市场,为其AI公司xAI提供强劲的资金储备,从而在与OpenAI等对手的竞争中占据资本高地。 SpaceX的上市将成为全球商业航天史上的里程碑,标志着该行业正从私
S
迈为股份
S
超捷股份
S
钧达股份
S
斯瑞新材
S
信维通信
2
0
3
0.98
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-22 13:25:35
PCB上游业绩预增表现超预期,英伟达Rubin平台采用CPO技术加速量产
近期业绩预增及其他重要公告: 1、【金安国纪】25年归母净利2.8-3.6亿,同比+655.5%~871.4%;单Q4归母净利中值1.5亿,环比+50%,去年同期亏损0.62亿; 2、【深南电路】股权激励授予公告。 3、【菲利华】25年归母净利4.1-4.7亿,同比+31.1%~50.2%; 4、【芯碁微装】25年归母净利2.75-2.95亿,同比+71.1-83.6%; 5、【东威科技】25年归母净利1.2-1.4亿,同比+73.2%~102.1%; 6、【大族数控】25年归母净利7.85-8
S
罗博特科
S
致尚科技
S
中钨高新
S
四方达
S
菲利华
9
1
2
2.86
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-22 08:46:34
CPU涨价+Agent带来CPU密集型任务井喷,CPU成为Agentic推理的首要性能瓶颈
Intel/AMD价格上调10-15%。近日,作为25Q3消费级CPU涨价的延续AMD/Intel计划上调服务器CPU价格10-15%。同时Intel/AMD2026年产能已经基本预定一空。 需求拉动一:推理规模化 推理阶段需要CPU总管(请求入口与编排、上下文构建、RAG链路、观测与计费)。推理规模越大,CPU就很容易成为瓶颈。 需求拉动二:Agent让CPU更重要 Agent一次“用户请求”会触发多次模型调用+多次工具调用+多次检索/数据库/外部API,还要做计划、反思、回滚、权限、状态持久
S
通富微电
S
中科曙光
S
兴森科技
S
中国长城
S
宏和科技
4
2
5
4.14
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-22 08:44:16
美股存储继续强势创新高,铠侠表示存储紧缺将继续,关注半导体设备
美股存储继续强势创新高,以存代算大趋势 推理时代存储是核心瓶颈存力之争的时代已经到来 以存代算、深度参与AI推理 海外各家投资存储的信心和决心写在脸上,应用商业化落地时代,推理时代,存储直接决定效率和结果;Kv cache随着推理端上下文数据量呈线性增长趋势,Agent商业化落地阶段,需要更强的上下文记忆。而在GPU+HBM下,能够处理的任务和效率有限,结构化内存&内存池化(CXL)成为必要选择,在此背景下,AI等效于对算力、长记忆和强推理的需求。 关注: 原厂:美光、海力士、三星、两存 模组:
S
德明利
S
香农芯创
S
海光信息
S
佰维存储
S
长川科技
0
0
2
1.06
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-20 13:28:02
AI数据中心2026年将消耗七成以上高端存储芯片?存储高景气传导至封测
根据TrendForce,2026年数据中心(包括传统数据中心和人工智能数据中心)将消耗全球所有存储制造商2026年生产的高端存储芯片的70%以上。CounterpointResearch表示AI巨头们已经买光了未来3年的DRAM产能,并且他们对于DRAM的支出没有限制。 12月台股存储业绩不断提升,其中南亚科因DDR4涨价迅猛表现尤为亮眼,佰维存储业绩超预期,各家公司业绩层面进一步确认景气度,台积电经过过去三个月密集研究认为AI需求是真实的,指引未来三年capex显著增加。业绩线再度加强,AI
S
香农芯创
S
江波龙
S
佰维存储
S
长电科技
S
通富微电
11
1
5
5.64
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-20 13:24:09
南网加大十五五资本开支,北美AI缺电趋势明确,关注美国缺电带来的虹吸全球产能
事件:19日,据新闻联播报导,南方电网公司2026年固定资产投资安排1800亿元、连续五年创新高、年均增速达9.5%,将重点投向新型电力系统建设、战略性新兴产业发展、优质供电服务提升等领域,为实现“十五五”良好开局提供坚实支撑。 结合前期国网十五五投资4万亿元,较十四五提高40%。我们认为十五五电网投资增长确定性高、投资增速提升。十五五前期将加快特高压等主干网建设,中后期有望逐步加快配电网、微电网、数字化建设。电力设备迎来系统性机会。 继续关注:①电网+AIDC双β:【四方股份】【特锐德】等;②
S
思源电气
S
金盘科技
S
四方股份
S
麦格米特
S
博盈特焊
4
4
3
5.00
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-20 13:19:20
25年部分化工品的出口量增长超过30%,关注近期草铵膦涨价
25年很多化工品的出口量增长超过了30%,也有越来越多的化工品海外出口占比超过了20%。我们认为20%是非常重要的分界线,意味着海外的需求拉动足以抵消国内地产链的下滑,逆势拉动开工率拐点。从分国别的情况来看,大部分产品的主要去向是亚非拉国家,比如印度、印尼、尼日利亚等,反映了当地城镇化带来的需求拉动。而国内地产的拖累未来逐渐收敛,化工品的开工率拐点就走出来了。 草铵膦涨价:普草缺口难补 近日,草铵膦(D/L-手性构型)价格上涨2100元/吨至4.6万元/度,精草铵膦(纯L-构型)价格上涨2500
S
利尔化学
S
利民股份
S
江天化学
S
美邦科技
S
中毅达
3
2
2
2.95
亢丫行者
全梭哈的公社达人
2026-01-20 13:17:16
古典AI设备的文艺复兴?从PJM看北美电网的电力供需压力
周末北美AI电力、台积电上修固定资产投资额等利好频发,此外,我们统计了机械25Q4-26Q1业绩前瞻,AI设备为主要超预期方向。 事件1:1月16日,美国国家能源主导委员会敦促PJM电网运营商进行紧急容量采购拍卖,以激励建设超过150亿美元的新增可靠发电厂。 事件2:近日,储能开发与运营商Elevate Renewables收购Prospect Power Storage 项目(150MW/600MWh),将成为PJM互联系统中规模最大的独立储能资产,已与当地电力公司签署了15年的购电协议,计划
S
博盈特焊
S
杰瑞股份
S
常宝股份
S
特变电工
S
三变科技
0
1
2
1.81
编辑交易计划
上一页
1
2
3
4
5
6
14
下一页
前往
页
62
关注
678
粉丝
618.49
工分
社区规则
服务协议
隐私政策
沪ICP备20009443号
© 2020 上海韭研信息科技有限公司
关于韭研公社
问题反馈
有问题请联系
@韭菜团子
公社愿景:韭研公社,原韭菜公社,投资干货最多的共享社群,汇聚全网最深度的基本面研究,消弭个人滞后机构的逻辑鸿沟。
风险提示:韭研公社里任何网友的发言,都有其特定立场,均不构成投资建议,请投资者独立审慎决策。
2
3
4
5
6
7
8
9
10
11
12
13
14
15
16